文｜趙成剛

銀行的風險管理實踐

在商業(yè)銀行法中，提出商業(yè)銀行以安全性、流動性、效益性為經(jīng)營原則，實行自主經(jīng)營，自擔風險，自負盈虧，自我約束。從本質(zhì)上來說，銀行就是一個經(jīng)營信用、管理風險的行業(yè)，必須通過識別風險、度量風險、管理風險，并通過資金融通和運營來獲取相關收益， 因此風險意識、風險管理是銀行發(fā)展成長的根本基礎。

1、銀行風控的一些概念

在關于銀行風險防控的討論中，有兩個基礎概念需要厘清，即風險與損失。

風險指的是對未來結(jié)果出現(xiàn)收益或損失的不確定性，風險通常采用可能的損失來計量，但風險不等同于損失本身。損失是一個事后概念，反映的是風險事件發(fā)生后造成的實際結(jié)果，風險是事前概念，反映的是損失發(fā)生前的發(fā)展狀態(tài)。風險和損失是不能同時并存的兩種狀態(tài)。

銀行在風險管理中遵循的是風險與收益相匹配的原則，風險管理就是對損失的可能性和盈利的可能性進行平衡管理。風險管理側(cè)重在分析不同風險狀況或條件下，銀行可能遭遇的損失規(guī)模，以及損失發(fā)生的可能性。

災難性損失是超出非預期損失之外的可能威脅到銀行安全性和流動性的重大損失，通常采用商業(yè)保險、過度投機行為控制等方式進行風險轉(zhuǎn)移及規(guī)避。

2、風險管理中的主要策略

在銀行的日常經(jīng)營活動中，承擔和管理風險是銀行業(yè)務不斷創(chuàng)新發(fā)展的原動力，隨著銀行風險管理的實踐和能力提升，銀行的經(jīng)營模式也在逐步發(fā)生著變化，健全的風控體系能夠有效降低風險水平，為銀行創(chuàng)造價值，風險管理水平體現(xiàn)了銀行核心競爭力的變化。在銀行的風險管理中，主要采取了以下五種策略：分散策略，通過多樣化的投資來分散和降低風險；風險對沖策略，通過投資與標的資產(chǎn)收益波動負相關的資產(chǎn)或衍生產(chǎn)品，來沖銷標的資產(chǎn)潛在損失；風險轉(zhuǎn)移策略，保險轉(zhuǎn)移和非保險轉(zhuǎn)移；風險規(guī)避策略，拒絕或退出某一業(yè)務或市場；風險補償策略，在所從事的業(yè)務活動造成實質(zhì)性損失前，對所承擔的風險進行價格補償。

3、銀行的風險管理實踐

在銀行的風險管理實踐中，核心是風險治理架構和風險管理組織體系的建設，從監(jiān)管角度來看，著重強調(diào)了以下幾點：

公司治理架構。對董事會、高管層在風險管理方面的職責提出明確要求。

風險管理組織架構。構建由業(yè)務部門、風險管理部門、審計部門組成的三道防線。明確第一道防線的風險管理責任，加強第二道防線的建設，強調(diào)第三道防線對風險管理體系有效性的監(jiān)督評價。

風險管理獨立性。在銀行的風險管理中，采用的風險管理流程框架如下：風險識別與分析，適時、準確地識別風險是風險管理的最基本要求。風險識別包括識別風險和分析風險兩個環(huán)節(jié)，識別風險是通過系統(tǒng)化的方法發(fā)現(xiàn)商業(yè)銀行所面臨的風險種類、性質(zhì)，分析風險是深入分析各種風險的風險因素和相互關系。制作風險清單是商業(yè)銀行識別風險的最基本、最常用的方法，將商業(yè)銀行所面臨的風險逐一列舉，并聯(lián)系經(jīng)營活動對這些風險進行深入理解和分析。

風險計量與評估。風險計量/量化是全面風險管理、資本監(jiān)管和經(jīng)濟資本配置得以有效實施的基礎。風險計量通常建立在卓越的風險模型基礎上，依托數(shù)據(jù)監(jiān)測和處理進行量化計算。商業(yè)銀行按照不同的業(yè)務性質(zhì)、規(guī)模和復雜程度，對不同類別的風險選擇適當?shù)挠嬃糠椒?，基于合理的假設前提和參數(shù)，計量承擔的所有風險。

風險監(jiān)測與報告。監(jiān)測各種可量化的關鍵風險指標以及不可量化的風險因素的變化和發(fā)展趨勢。報告商業(yè)銀行所有風險的定性/定量評估結(jié)果，并隨時關注所采取的風險管理/控制措施的實施質(zhì)量/效果。

人的體溫約37℃，發(fā)出波長10uM左右的紅外線，紅外線通過菲泥爾濾光片增強后聚集到由熱釋電元件構成的紅外感應源上，感應源釋放電荷輸出電壓信號。熱釋電效應是因熱變化而產(chǎn)生的電極化現(xiàn)象，有些晶體受熱時，在晶體兩端產(chǎn)生數(shù)量相等符號相反的電荷。菲涅耳透鏡根據(jù)菲涅耳原理制成，將熱釋的紅外信號折射/反射聚焦到PIR上，檢測區(qū)內(nèi)分為若干明暗區(qū)，進入檢測區(qū)的移動物體以溫度變化的形式在PIR上產(chǎn)生變化的熱釋紅外信號，電信號發(fā)生變化，靈敏度提高。

風險控制與緩釋。風險控制是對經(jīng)過識別和計量的風險采取分散、對沖、轉(zhuǎn)移、規(guī)避和補償?shù)却胧M行有效管理和控制的過程。

公積金管理與風險防范

1、從公積金的性質(zhì)看其風控屬性

在住房公積金的管理活動中，首先應明確公積金的資金性質(zhì)，公積金不屬于投資運營類性質(zhì)的資金，其本質(zhì)是個人暫存類資金。而公積金管理中心的職能主要是管理和協(xié)調(diào)公積金的使用。從這樣的屬性來看，公積金在資金屬性上雖然不具有效益性要求，但具有安全性、流動性要求；從公積金制度設立的初衷來看，公積金針對的是互助性住房保障功能，在公積金的應用屬性上具有公平性、均衡性、可持續(xù)性要求；在公積金的管理中，按照“管委會決策，中心運作，銀行專戶，財政監(jiān)督”的原則，住房公積金行業(yè)實行決策、監(jiān)督、管理三分離的現(xiàn)行體制，在管理屬性上具有一定的保值增值、合理控制費用等要求。

2、公積金管理中的風險類別

結(jié)合公積金設立的定位及其資金屬性、應用屬性、管理屬性，借鑒銀行風險管理實踐中的八大風險防范類別，對公積金管理和應用中的風險因素進行相關性分析，我們可以看出很多有借鑒意義的風險類別，如：

信用風險。開發(fā)商、貸款人、銀行、集中度應用等都可能存在信用風險。

市場風險。利率變化、房地產(chǎn)市場估值、抵押物估值、投資估值變化等可都能導致對公積金形成的市場風險。

操作風險。公積金管理中業(yè)務流程較長，外部協(xié)作環(huán)節(jié)很多，人員及外部協(xié)同人員、系統(tǒng)缺陷、內(nèi)部流程等可能存在的操作風險和法律合規(guī)風險。

流動性風險。住房貸款周期很長，期限錯配、還款違約、繳存不足等可能導致的公積金持續(xù)應用中的流動性風險。

聲譽風險。公積金應用中的合理性、公平性、均衡性、可持續(xù)性、周轉(zhuǎn)率等因素可能導致的聲譽風險。

除了上述風險類別之外，由于公積金制度設立的定位、住房政策及公積金應用環(huán)境的變化、公積金管理體制的變化、城鎮(zhèn)化進程、人口流動及人口老齡化等問題，都會涉及到一系列由于政策變化帶來的特殊風險。

金融風控實踐的借鑒意義

1、強化風險意識及風險認識

借鑒金融風險的實踐經(jīng)驗，首要的就是對風險的認識和風險管理的意識，特別是注重風險文化的建設，注重全員風險意識的教育。

風險管理注重抓超前、抓防范，基于風險的認知與辨識，找準關鍵風險點、潛在風險源，找出其相關影響和規(guī)律，才能有的放矢地搞好風險管理。

風險識別作為全面風險管理的第一步，需要結(jié)合自身定位和管理特點，對潛在的風險加以分析研判、分類和鑒定風險性質(zhì)的過程，必須理清思路，把握重點，分層次、分類別地科學辨析各種風險。

而加強風險認識需要認真梳理風險管理的目標體系，包括戰(zhàn)略、經(jīng)營、報告、合規(guī)等大類目標。厘清各種管理要素，包括內(nèi)部環(huán)境、目標設定、事項識別、風險評估、風險應對、控制活動、信息與溝通、監(jiān)控等相互關聯(lián)的構成要素，并與管理過程實現(xiàn)有機整合。

在風險建設的推進中，要理清風險管理與內(nèi)控體系建設的關系。全面風險管理涵蓋了內(nèi)部控制，它的體系框架包括內(nèi)控，并將其作為一個子系統(tǒng)。內(nèi)部控制是全面風險管理的必要環(huán)節(jié)，內(nèi)部控制源于對風險的認識和管理，對于大部分的風險應對，內(nèi)控系統(tǒng)有其必要、高效和有效的風險管理方法，滿足內(nèi)控要求是風險管理體系建設的基本狀態(tài)。內(nèi)控是一項管理職能，是通過過程控制來實現(xiàn)其自身的目標，而風險管理則貫穿于管理過程的各個方面，在事前制訂目標時就充分考慮到風險的存在。風險管理所要達到的目標多于內(nèi)部控制。風險管理的具體活動并不都是內(nèi)部控制要做的，內(nèi)部控制所負責的是風險管理過程中間及其以后的重要活動。

2、建設全面風險管理體系

全面風險管理，是指結(jié)合自身定位，圍繞既定目標，在管理的各個環(huán)節(jié)和經(jīng)營過程中執(zhí)行風險管理的基本流程，培育良好的風險管理文化，建立健全全面風險管理體系，包括風險治理架構、風險管理組織、風險管理策略、風險管理措施、風險管理信息系統(tǒng)和內(nèi)部控制系統(tǒng)，從而為實現(xiàn)風險管理的既定目標提供合理保證。

建設全面風險管理的根本基礎，是理順風險管理的責任關系，理順風險治理結(jié)構，從治理結(jié)構出發(fā)，構建全面風險管理體系。做實全面風險管理體系，主要就是做好三道防線的建設，構建起由業(yè)務部門、風險管理部門、審計部門組成的三道防線，明確風險管理責任，持續(xù)、有效地提升和完善全面風險管理體系。

3、注重風險管理技術及工具的應用

在金融風險防范的實踐中，非常注重風險的計量和量化，只有明確的量化結(jié)果，才能更有效地進行風險防范。在風險管理技術和工具的應用上，基礎是針對風險因素及風險的識別，按照不同類型的風險，梳理風險因素和數(shù)據(jù)監(jiān)測點，并按照信息數(shù)據(jù)的可獲得性，采取定性、定量及相結(jié)合的方式，選擇適當?shù)娘L險計量方法加以監(jiān)測和追蹤。

在全面風險管理思想的指導下，風險管理流程應貫穿于業(yè)務流程以及管理流程的每一環(huán)節(jié)，實現(xiàn)風險監(jiān)測與業(yè)務體系、管理體系的全面融合。借助風險管理系統(tǒng)，實現(xiàn)對風險管理流程的全監(jiān)控，結(jié)合公積金的管理特點和定位，制定監(jiān)測及報告制度。

在風險識別基礎上，在定性、定量監(jiān)測中，要注重量化分析，對已經(jīng)識別和計量的風險，要研究適當?shù)牟呗院途忈尮ぞ撸贫ǔ鼍唧w的應對辦法。

在實際的風險管理應用中，計量的基礎建立在良好的數(shù)據(jù)治理結(jié)構上，需要理順數(shù)據(jù)關系，打通關聯(lián)應用，注重歷史數(shù)據(jù)的積累和應用，保證數(shù)據(jù)源的真實性、準確性、充足性，以此為基礎做好風險模型應用。