楊雅蕓

（中國(guó)人民銀行九江市中心支行，江西 九江 332000）

再貼現(xiàn)是指持有票據(jù)的金融機(jī)構(gòu)在該票據(jù)到期日前將票據(jù)權(quán)利以背書的方式轉(zhuǎn)讓給中國(guó)人民銀行，由金融機(jī)構(gòu)扣除該票據(jù)的利息后，將約定的金融支付給票據(jù)持票人的行為。從再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)作用來看，再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)既是中國(guó)人民銀行常用的貨幣政策工具，又能夠在調(diào)節(jié)我國(guó)貨幣供給量、經(jīng)濟(jì)構(gòu)成結(jié)構(gòu)和信貸業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)等方面發(fā)揮重要的作用。近年以來，在我國(guó)逐漸完善社會(huì)信用體系下，票據(jù)市場(chǎng)穩(wěn)健發(fā)展，中國(guó)人民銀行多次運(yùn)用再貼現(xiàn)這一政策性工具進(jìn)行調(diào)控，使再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)呈大幅上升趨勢(shì)，可見再貼現(xiàn)政策調(diào)控的效果明顯。但是在該業(yè)務(wù)的實(shí)際操作過程中，也存在業(yè)務(wù)處理手續(xù)繁雜、票據(jù)糾紛風(fēng)險(xiǎn)、資金風(fēng)險(xiǎn)和人民銀行、商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)效率和安全等問題。

本文著重以中國(guó)人民銀行九江市中心支行當(dāng)前再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)為切入點(diǎn)，深入研究如何提升辦理再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的效率，規(guī)范再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的操作流程，從而有效的管控再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的資金風(fēng)險(xiǎn)。

一、中國(guó)人民銀行九江市中支再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)操作流程

目前，中國(guó)人民銀行九江市中心支行僅開展了回購式再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)。其業(yè)務(wù)操作流程如下：某一金融機(jī)構(gòu)將其持有的票據(jù)向其當(dāng)?shù)刂袊?guó)人民銀行的貨幣信貸部門申請(qǐng)辦理再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，申請(qǐng)時(shí)填制再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)相關(guān)憑證并加蓋預(yù)留的印鑒，之后將再貼現(xiàn)票據(jù)和申請(qǐng)材料交給當(dāng)?shù)厝嗣胥y行的貨幣信貸部門。經(jīng)人民銀行的貨幣信貸部門審查審批同意后，由金融機(jī)構(gòu)將申請(qǐng)材料和貼現(xiàn)票據(jù)報(bào)送于人民銀行的營(yíng)業(yè)部門。在人民銀行的營(yíng)業(yè)部門接收到貨幣信貸部門審批通過后的再貼現(xiàn)票據(jù)及相關(guān)憑證后，對(duì)該筆再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)進(jìn)行審核核實(shí)，經(jīng)審核核實(shí)無誤之后，人民銀行營(yíng)業(yè)部工作人員和金融機(jī)構(gòu)經(jīng)辦人員對(duì)票據(jù)進(jìn)行當(dāng)面核對(duì)并填制清單封存，封存后的材料由人民銀行營(yíng)業(yè)部門進(jìn)行保管，保管的同時(shí)進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，在表內(nèi)填寫借記“再貼現(xiàn)”、貸記“利息收入”和“商業(yè)銀行存款”等相關(guān)科目，在表外的“再貼現(xiàn)票據(jù)”科目項(xiàng)記錄收入。當(dāng)再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)到期回購時(shí)，表內(nèi)借記“商業(yè)銀行存款”和貸記“再貼現(xiàn)”兩個(gè)科目，表外的“再貼現(xiàn)票據(jù)”科目記錄付出，并當(dāng)面拆封保管的銀行承兌匯票，查驗(yàn)無誤后由再貼現(xiàn)的申請(qǐng)商業(yè)銀行進(jìn)行簽收。

二、當(dāng)前中國(guó)人民銀行基層央行再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的操作風(fēng)險(xiǎn)

（一）單人保管，存在人員道德風(fēng)險(xiǎn)

現(xiàn)行基層央行辦理再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)過程中，基本采取單人保管再貼現(xiàn)票據(jù)，如果出現(xiàn)個(gè)人道德風(fēng)險(xiǎn)，將會(huì)造成票據(jù)等相關(guān)材料的損毀或丟失，損毀或丟失后將會(huì)帶來法律糾紛事件，從而會(huì)影響中國(guó)人民銀行的聲譽(yù)。

（二）存在政策把握失當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)

一些會(huì)計(jì)人員疏于業(yè)務(wù)理論學(xué)習(xí)，對(duì)各項(xiàng)制度規(guī)定不能真正理解。而電算化改變了過去傳統(tǒng)的手工核算方式，賬務(wù)處理不像傳統(tǒng)那樣直觀，一些會(huì)計(jì)人員對(duì)完整流程和原理缺乏了解，實(shí)際工作中可能錯(cuò)誤地處理賬務(wù)。另一方面，由于央行貨幣信貸部門管理再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，并下發(fā)了多項(xiàng)管理辦法和操作規(guī)程，這些文件分布于各文件之中，有時(shí)出現(xiàn)文件未轉(zhuǎn)發(fā)營(yíng)業(yè)部門或轉(zhuǎn)發(fā)不及時(shí)的現(xiàn)象，營(yíng)業(yè)部門經(jīng)辦人員對(duì)制度文件收集不齊或不及時(shí)，都會(huì)影響到政策的正確執(zhí)行。

（三）再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)相關(guān)單式存在瑕疵

在金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行貼現(xiàn)業(yè)務(wù)過程中，向央行提交不同發(fā)起行或單位的數(shù)張票據(jù)進(jìn)行貼現(xiàn)時(shí)，中國(guó)人民銀行要求該金融機(jī)構(gòu)同時(shí)填制再貼現(xiàn)相關(guān)單式或憑證，但是目前的再貼現(xiàn)單式或憑證上只能填寫一個(gè)的票據(jù)號(hào)碼，從而導(dǎo)致再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)信息不購全面和完整。

（四）再貼現(xiàn)票據(jù)業(yè)務(wù)缺乏真實(shí)性驗(yàn)證手段，存在法律風(fēng)險(xiǎn)

《中央銀行會(huì)計(jì)集中核算系統(tǒng)操作規(guī)程》規(guī)定，營(yíng)業(yè)部門網(wǎng)點(diǎn)接柜員需要審核商業(yè)匯票是否真實(shí)。但人行無論貨幣信貸部門還是營(yíng)業(yè)部門都沒有驗(yàn)證票據(jù)真?zhèn)蔚脑O(shè)備，也沒有足夠的人工驗(yàn)證經(jīng)驗(yàn)。如果人行封存的票據(jù)是偽造、變?cè)斓?，一旦發(fā)生了案件，容易出現(xiàn)互相推卸責(zé)任的現(xiàn)象。盡管目前是雙方約定由再貼現(xiàn)申請(qǐng)行承諾對(duì)票據(jù)的真實(shí)性負(fù)責(zé)，僅開展回購式業(yè)務(wù)，人行原物封存、原物返回，不承擔(dān)任何真實(shí)性審查責(zé)任，但法律風(fēng)險(xiǎn)依然存在。

（五）無法確保再貼現(xiàn)款項(xiàng)是否發(fā)揮支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)薄弱領(lǐng)域的作用

在需要對(duì)社會(huì)貨幣供給量、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和信貸結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整時(shí)，中國(guó)人民銀行一般采用再貼現(xiàn)這一貨幣政策性工具進(jìn)行調(diào)控。當(dāng)前，我國(guó)國(guó)務(wù)院多次召開會(huì)議，提出“加大支農(nóng)、支小再貸款和再貼現(xiàn)力度”的要求，切實(shí)提高我國(guó)金融服務(wù)于三農(nóng)和小微企業(yè)能力，為響應(yīng)政策號(hào)召，中國(guó)人民銀行對(duì)部分分支行增加了再貼現(xiàn)額度，達(dá)120 億元，要求該再貼現(xiàn)額度全部用于三農(nóng)和小微企業(yè)金融服務(wù)和信貸投放。雖然央行有通過票據(jù)選擇明確再貼現(xiàn)支持的重點(diǎn)，但是也可能出現(xiàn)再貼現(xiàn)支持的企業(yè)獲得款項(xiàng)后通過某些途徑用于其他國(guó)家不鼓勵(lì)的資金用途和投向的情況。

三、相關(guān)政策建議

（一）實(shí)現(xiàn)再貼現(xiàn)票據(jù)雙人保管制度，該項(xiàng)制度能夠相互牽制在貼現(xiàn)票據(jù)工作人員，從而降低工作人員的道德風(fēng)險(xiǎn)

在保存材料和票據(jù)時(shí)，中國(guó)人民銀行相關(guān)分支行應(yīng)設(shè)立專門保管商業(yè)匯票的倉庫和保險(xiǎn)柜，并配備設(shè)立雙人進(jìn)行保存監(jiān)督。在對(duì)商業(yè)匯票的入柜、清點(diǎn)、出庫以及內(nèi)外部自查檢查等操作過程中實(shí)行雙人操作，在人員管理時(shí)，實(shí)行崗位輪換和休假制度，需要進(jìn)行交接手續(xù)的必須由部門主管監(jiān)督負(fù)責(zé)交接。

（二）加強(qiáng)再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)培訓(xùn)，為提高再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)工作人員的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別及防控能力

切實(shí)做好以下幾項(xiàng)業(yè)務(wù)培訓(xùn)工作：一是定期組織要求再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)相關(guān)經(jīng)辦人員參加業(yè)務(wù)知識(shí)和防偽識(shí)別技能培訓(xùn)；二是加強(qiáng)業(yè)務(wù)交流，定期總結(jié)撰寫票據(jù)真?zhèn)舞b別的實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)；三是不定期組織典型案例分析例會(huì)，提高再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)相關(guān)經(jīng)辦人員的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別力；四是有計(jì)劃有步驟的培養(yǎng)建立一支再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)專業(yè)隊(duì)伍，要求改隊(duì)伍成員熟悉業(yè)務(wù)知識(shí)、業(yè)務(wù)實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)豐富。

（三）建立再貼現(xiàn)資金使用情況跟蹤報(bào)告制度

可以要求再貼現(xiàn)申請(qǐng)行在貼現(xiàn)時(shí)報(bào)告每筆再貼現(xiàn)資金的用途和投向，定期向人行報(bào)告再貼現(xiàn)資金的使用情況，人行應(yīng)提高再貼現(xiàn)資金投向的監(jiān)測(cè)能力，對(duì)進(jìn)行再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)種類、所屬行業(yè)和該企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理情況進(jìn)行監(jiān)測(cè)分析，開展定期檢查和不定期檢查，了解再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)資金的真實(shí)使用情況，發(fā)揮再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)在支持薄弱領(lǐng)域的實(shí)體企業(yè)的發(fā)展，從而提高再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的效果和防控風(fēng)險(xiǎn)能力。