李 敏，朱亞麗

（浙江理工大學(xué)科技與藝術(shù)學(xué)院，杭州 311121）

2013年以來我國金融改革的步伐明顯加快，民營銀行是金融深化改革的重要方面。2013年11月15日，黨的十八屆三中全會頒布的《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》明確指出，“完善金融市場體系，擴(kuò)大金融業(yè)對內(nèi)對外開放，在加強(qiáng)監(jiān)管前提下，允許具備條件的民間資本依法發(fā)起設(shè)立中小型銀行等金融機(jī)構(gòu)?！?014年“兩會”期間，5家“民營銀行”試點(diǎn)獲批。這樣一來，整個(gè)銀行業(yè)的體制、機(jī)制進(jìn)一步朝著市場化的方向發(fā)展，為進(jìn)一步消除銀行業(yè)的壟斷現(xiàn)象提供了基礎(chǔ)。

一、民營銀行的發(fā)展情況

當(dāng)前學(xué)術(shù)界對民營銀行的定義大致可分為產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)論、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)論和治理結(jié)構(gòu)論三種。產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)論認(rèn)為由民間資本控股的就是民營銀行；資產(chǎn)結(jié)構(gòu)論認(rèn)為民營銀行是主要為民營企業(yè)提供資金支持和服務(wù)的銀行；治理結(jié)構(gòu)論則認(rèn)為股東要有效參與銀行治理，采用市場化運(yùn)作，不受直接和間接的行政管理和控制。這三個(gè)定義都是從一個(gè)側(cè)面羅列了民營銀行的特征，第三個(gè)定義更為重要，即民間資本不僅要參股控股銀行，還要在銀行治理中發(fā)揮主導(dǎo)作用。1996年中國民生銀行雖成為首家民營銀行，但其行長及高層人士的任命仍由政府決定，并不是真正的民營銀行。一直到后來的浙商銀行、泰隆銀行、渤海銀行等等都有國有股的成分，因此十多年來新設(shè)民營銀行的問題久經(jīng)爭論，始終懸而未決。

2014年銀監(jiān)會公布了國務(wù)院批準(zhǔn)的首批5家民營銀行名單，民營銀行試點(diǎn)工作正式啟動(dòng)。目前，第一批民營銀行——深圳前海微眾銀行、上海華瑞銀行、溫州民商銀行、天津金城銀行、浙江網(wǎng)商銀行已全部開業(yè)，5家試點(diǎn)銀行無一例外地選擇各具特色的市場定位和產(chǎn)品服務(wù)。就目前試點(diǎn)的五家民營銀行來看，它們都有清晰的戰(zhàn)略定位，也有比較好的基礎(chǔ)，能發(fā)揮股東的原有優(yōu)勢。如浙江網(wǎng)商銀行和深圳前海微眾銀行依托其互聯(lián)網(wǎng)背景實(shí)施輕資產(chǎn)、平臺化、無營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)或柜臺的經(jīng)營模式，浙江網(wǎng)商銀行定位于“小存小貸”，服務(wù)“長尾”客戶，尤其是廣大的小微網(wǎng)商、個(gè)人創(chuàng)業(yè)者和普通消費(fèi)者，農(nóng)村金融也是其未來著力點(diǎn)之一。深圳前海微眾銀行計(jì)劃依托同業(yè)合作交易型銀行之路，借助互聯(lián)網(wǎng)為目標(biāo)客戶群提供服務(wù)，通過人臉識別技術(shù)和大數(shù)據(jù)進(jìn)行信用評級、發(fā)放貸款。主攻“大存小貸”，即限定存款下限和貸款上限，吸收大額存款，發(fā)放小額貸款。相比之下，其余3家民營銀行，即上海華瑞銀行、天津金城銀行和溫州民商銀行雖然各有各的風(fēng)格，但其當(dāng)前的定位與傳統(tǒng)銀行的模式更為接近。設(shè)有實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，采用“微利運(yùn)營”的理念。前兩者設(shè)立在相應(yīng)的自貿(mào)區(qū)內(nèi)，著力滿足跨境業(yè)務(wù)需求，不同的是上海華瑞銀行采用科創(chuàng)型企業(yè)投貸聯(lián)動(dòng)新模式，天津金城銀行強(qiáng)調(diào)“公存公貸”，即試點(diǎn)建設(shè)公對公的融資型民營銀行，面向企業(yè)做法人業(yè)務(wù)，不做個(gè)人業(yè)務(wù)。溫州民商銀行則以信用貸款為特色，著眼于供應(yīng)鏈金融服務(wù)。

二、民營銀行的差異化經(jīng)營

我國目前已有幾千家銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，僅民資入股的中小機(jī)構(gòu)中就有1 263家村鎮(zhèn)銀行、758家農(nóng)村商業(yè)銀行、134家城市商業(yè)銀行。大多數(shù)銀行都采取了通過規(guī)模擴(kuò)張、追求發(fā)展速度的發(fā)展戰(zhàn)略，從而導(dǎo)致大、中、小型銀行在業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、商業(yè)模式和運(yùn)營管理、目標(biāo)客戶、金融產(chǎn)品和服務(wù)等方面均高度相似。同質(zhì)化經(jīng)營使容易操作的業(yè)務(wù)領(lǐng)域的競爭已高度白熱化，不僅不能很好地滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展對金融服務(wù)的多樣化需求，而且誘發(fā)了部分金融領(lǐng)域的過度競爭。因此作為后來者的民營銀行，既要接受激烈的競爭，也要經(jīng)受經(jīng)濟(jì)周期的考驗(yàn)，其未來一定是歷經(jīng)磨難。參考國外的中小銀行的發(fā)展，則普遍采取的是符合其業(yè)務(wù)優(yōu)勢特點(diǎn)的差異化競爭戰(zhàn)略。

所謂差異化經(jīng)營，關(guān)鍵是找到與民營銀行發(fā)展相契合的核心市場、核心業(yè)務(wù)、核心客戶、核心產(chǎn)品，才能有一席之地，形成核心競爭力。全新、特色化的經(jīng)營模式和良好的公司治理、靈活的運(yùn)行機(jī)制結(jié)合起來，發(fā)揮自身優(yōu)勢，專注服務(wù)小微，民營銀行就有望站穩(wěn)腳跟。差異化經(jīng)營，與現(xiàn)有銀行錯(cuò)位競爭，正是民營銀行應(yīng)對激烈競爭的關(guān)鍵所在。民營銀行的差異化經(jīng)營可以表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面。

（一）定位小微，培育核心客戶

民營銀行來自民間資本，更加了解小微企業(yè)的特點(diǎn)和資金需求。因此大型銀行較為忽略的小微企業(yè)應(yīng)當(dāng)是其服務(wù)的主要對象。但由于小微企業(yè)數(shù)量眾多，民營銀行自身風(fēng)險(xiǎn)控制能力有限，應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步劃分出自身的核心客戶，或采取互聯(lián)網(wǎng)金融等新型的金融模式，以降低風(fēng)險(xiǎn)或運(yùn)營成本。

（二）嚴(yán)格界定自己的業(yè)務(wù)范圍

民營銀行應(yīng)當(dāng)認(rèn)清自身的優(yōu)勢，將優(yōu)勢資源集中到優(yōu)勢發(fā)展領(lǐng)域，形成自身的核心優(yōu)勢產(chǎn)品。依靠專業(yè)化經(jīng)營，形成核心競爭力，力爭在某一領(lǐng)域、某一區(qū)域或某一層面上形成絕對競爭優(yōu)勢。但是對于自身不擅長的方面，要謹(jǐn)慎進(jìn)入或堅(jiān)決避開，避免進(jìn)入銀行同質(zhì)化的競爭，從而做到小而精。

（三）加快金融創(chuàng)新

創(chuàng)新是所有企業(yè)生存發(fā)展的重要保障。民營銀行面對激烈的競爭中，更加需要較快金融創(chuàng)新的步伐，以創(chuàng)新體現(xiàn)差異化經(jīng)營。民營銀行的金融創(chuàng)新可以更多注重金融產(chǎn)品的創(chuàng)新、服務(wù)方式的創(chuàng)新、互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新等等，將新的技術(shù)運(yùn)用到金融服務(wù)中，加強(qiáng)創(chuàng)新人才的培養(yǎng)，保持不斷創(chuàng)新的速度。

三、民營銀行差異化經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)

民間資本進(jìn)入壟斷行業(yè)難以一帆風(fēng)順，比如一些民營航空公司就已“折翼”，相繼倒閉破產(chǎn)或被國有航企兼并。銀行業(yè)是高投入、高風(fēng)險(xiǎn)、專業(yè)性強(qiáng)的行業(yè)，隨著利率市場化的不斷推進(jìn)，民營銀行業(yè)的生存環(huán)境更是充滿了挑戰(zhàn)。

（一）信用風(fēng)險(xiǎn)

所謂信用風(fēng)險(xiǎn)，主要指借款人違約，造成銀行資金損失形成不良資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。監(jiān)管層的初衷更多地想讓民營銀行支持中小企業(yè)，特別是改善小微企業(yè)的融資狀況。然而目前國內(nèi)征信系統(tǒng)尚不完善，宏觀經(jīng)濟(jì)走勢不明朗，中小企業(yè)生存艱難，因此信用質(zhì)量不高，違約風(fēng)險(xiǎn)較大。同時(shí)中小企業(yè)的財(cái)務(wù)管理意識淡薄，且水平不高，造成資金經(jīng)常閑置或不足，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)緩慢，存貨過多造成資金不足等問題。這塊商業(yè)銀行不愿觸碰的業(yè)務(wù)，在配套條件不完善的情況下丟給民營銀行，很容易影響民營銀行的成長。

（二）存款負(fù)債不足

存款負(fù)債是銀行的立行之本，只有吸收足夠的存款，才能展開貸款、投資等其他業(yè)務(wù)。對于民營銀行，特別是成立初期的民營銀行，居民對其認(rèn)可度比較低，吸收存款處于劣勢。另外民營銀行要實(shí)行差異化經(jīng)營，采取獨(dú)特的經(jīng)營模式，設(shè)定自身的業(yè)務(wù)重點(diǎn)，勢必在存款吸收方便更加有了局限性。一旦銀行業(yè)務(wù)快速發(fā)展，按照監(jiān)管要求，資本金的補(bǔ)充將是持續(xù)、大量的，這對視資金為血脈的民營企業(yè)而言，亦是巨大考驗(yàn)。

（三）操作風(fēng)險(xiǎn)

操作風(fēng)險(xiǎn)主要是指因銀行交易系統(tǒng)不完善，缺乏有效的內(nèi)控機(jī)制，制度管理不嚴(yán)等因素造成資金損失的可能性。對于民營銀行來說，主要的問題是可能出現(xiàn)股東關(guān)聯(lián)貸款。如果民營資本的目的是企圖利用銀行來圈錢，在這種動(dòng)機(jī)支配下，民營資本很有可能把銀行當(dāng)成“取款機(jī)”，缺乏長遠(yuǎn)規(guī)劃。而那些謀取小集團(tuán)或私人利益的非公平關(guān)聯(lián)交易行為一旦出現(xiàn)問題無法歸還貸款，民營銀行就會面臨巨大風(fēng)險(xiǎn)。

四、對民營銀行未來的展望

銀行業(yè)向民營資本開放入口是全面深化金融改革的重要成果。民營銀行發(fā)展提速，不僅有利于“三農(nóng)”、小微企業(yè)的融資，還有利于刺激銀行業(yè)提升服務(wù)質(zhì)量，倒推傳統(tǒng)金融業(yè)改革。民營銀行對金融業(yè)界可能產(chǎn)生鯰魚效應(yīng)，促進(jìn)現(xiàn)有銀行改進(jìn)經(jīng)營管理。民營銀行差異化經(jīng)營不存在統(tǒng)一的模式和路徑，而這同樣是其差異化的內(nèi)在要求，因地、因行不同而不同，才能呈現(xiàn)多樣性，迸發(fā)處民營銀行的活力。

（一）通過制度建設(shè)，加強(qiáng)民營銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理

應(yīng)當(dāng)通過監(jiān)管要求建立民營銀行的風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)機(jī)制，同時(shí)在存款保險(xiǎn)制度真正推出以前，民營銀行開業(yè)前就應(yīng)安排好風(fēng)險(xiǎn)處置和恢復(fù)計(jì)劃，也叫“生前遺囑”，未來還要根據(jù)業(yè)務(wù)經(jīng)營可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，做好相應(yīng)應(yīng)對。另外，銀行的經(jīng)營模式也要求股東具備支持銀行持續(xù)補(bǔ)充資本、提高抗風(fēng)險(xiǎn)水平的能力。民營銀行作為一個(gè)新生的金融參與者，既不是股東淘金的樂土，也不是徹底根治中小企業(yè)、“三農(nóng)”等薄弱領(lǐng)域融資難的靈藥。改革成果來之不易，監(jiān)管者要精心呵護(hù)民營銀行的成長。

（二）立足差異化經(jīng)營，創(chuàng)特色經(jīng)營之路

民營銀行發(fā)展的關(guān)鍵在揚(yáng)長避短，錯(cuò)位經(jīng)營，充分發(fā)揮后發(fā)優(yōu)勢，運(yùn)用機(jī)制的靈活性，實(shí)行差異化發(fā)展。在把控風(fēng)險(xiǎn)底線的前提下，縮短業(yè)務(wù)流程,簡化審核手續(xù)，以優(yōu)質(zhì)服務(wù)開拓市場，積極推出符合市場需求,貼近居民需要的金融產(chǎn)品，以優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品打開渠道。充分發(fā)揮制度靈活性優(yōu)勢，及時(shí)跟蹤市場熱點(diǎn)和行業(yè)增長點(diǎn)，提高與細(xì)分市場金融需求的匹配度，時(shí)刻保持走在行業(yè)創(chuàng)新、技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新的前列。同時(shí)也可以采取銀銀合作的方式，民營銀行可以與發(fā)展較好的股份制商業(yè)銀行甚至是四大行合作，利用發(fā)展較好的銀行的產(chǎn)品資源、技術(shù)資源、網(wǎng)點(diǎn)資源和資金資源，展開多種形式的合作，彌補(bǔ)自身在機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)、人才隊(duì)伍、業(yè)務(wù)資格、產(chǎn)品服務(wù)、管理能力、信息技術(shù)等方面的不足。

（三）運(yùn)用差異化監(jiān)管手段，為民營銀行創(chuàng)造更多的空間

面對未來會有更多民營銀行參與銀行的競爭，監(jiān)管層應(yīng)當(dāng)對不同的銀行采取差異化的監(jiān)管手段，從政策上鼓勵(lì)和保護(hù)民營銀行對小微企業(yè)的支持與創(chuàng)新，同時(shí)建立針對民營銀行差異化經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，成為其堅(jiān)強(qiáng)的后盾，為民營銀行創(chuàng)造更多的發(fā)展空間。隨著市場經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展，市場機(jī)制的完善，在經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展的推動(dòng)下，民營銀行會逐漸顯示出他的鮮明活力，并在市場經(jīng)濟(jì)中越來越發(fā)揮著重要的作用，因而在未來的五到十年，民營銀行將會迎來一個(gè)發(fā)展的黃金期，民營銀行將會在以后經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起到舉足輕重的作用。

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