褚葵花

（上海體育學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，中國(guó) 上海200438）

第三方支付是互聯(lián)網(wǎng)金融的重要組成部分，其發(fā)展趨勢(shì)值得深入研究。作者提出了第三方支付發(fā)展的三大趨勢(shì)。

1 趨勢(shì)一：綜合支付成為行業(yè)重要發(fā)展方向

第三方支付機(jī)構(gòu)在支付業(yè)務(wù)上的多元化趨勢(shì)明顯，產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)不再單單來(lái)自技術(shù)和產(chǎn)品驅(qū)動(dòng)，用戶需求推動(dòng)作用將占據(jù)主導(dǎo)地位。從用戶需求出發(fā)，更好的解決用戶的支付問題，提升廣大用戶的支付便利性和支付效率成為推動(dòng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要因素，因此，為企業(yè)客戶提供綜合支付解決方案，力求一站式滿足企業(yè)的各種支付需求成為第三方支付機(jī)構(gòu)獲得市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的重要手段。如銀聯(lián)商務(wù)，由最開始的基礎(chǔ)性銀行卡收單和專業(yè)化服務(wù)到現(xiàn)在的基于各類終端、各種新興渠道的支付服務(wù)，包括為銀行提供ATM專業(yè)化服務(wù)、便民繳費(fèi)終端布放、個(gè)人手機(jī)支付，并在互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上開拓了POS終端與互聯(lián)網(wǎng)相結(jié)合的多元化支付業(yè)務(wù)。

隨著大數(shù)據(jù)與泛金融時(shí)代的到來(lái)，各類業(yè)務(wù)發(fā)展的邊界亦趨模糊。未來(lái)，第三方支付機(jī)構(gòu)需要挖掘更多的客戶需求，為客戶提供更全面、更深層次的服務(wù)，以創(chuàng)新謀求更廣闊的發(fā)展空間。支付只是客戶服務(wù)環(huán)節(jié)中的某一環(huán)，第三方支付機(jī)構(gòu)可以將支付作為一種手段，為客戶提供包括金融服務(wù)、營(yíng)銷管理、財(cái)務(wù)管理、會(huì)員管理、庫(kù)存管理等在內(nèi)的更為多元化、立體化的一攬子服務(wù)。

2 趨勢(shì)二：金融增值服務(wù)是支付行業(yè)新藍(lán)海

第三方支付機(jī)構(gòu)通過(guò)為客戶提供支付業(yè)務(wù)，可以掌握客戶的經(jīng)營(yíng)狀況、現(xiàn)金流狀況、風(fēng)險(xiǎn)狀況等。在掌握企業(yè)的交易和資金流信息基礎(chǔ)上，通過(guò)大數(shù)據(jù)技術(shù)的支持，使第三方支付機(jī)構(gòu)“進(jìn)入”金融服務(wù)領(lǐng)域具有切實(shí)可行的實(shí)現(xiàn)路徑。因此，在技術(shù)脫媒和金融脫媒的大趨勢(shì)下，結(jié)合國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)的不斷開放與創(chuàng)新，眾多第三方支付機(jī)構(gòu)已開始基于支付服務(wù)切入更多金融服務(wù)領(lǐng)域。

“支付+金融”成為第三方支付機(jī)構(gòu)的重要戰(zhàn)略方向。擁有企業(yè)客戶資源的眾多第三方支付機(jī)構(gòu)利用為客戶提供資金轉(zhuǎn)移通道的優(yōu)勢(shì)，通過(guò)疊加供應(yīng)鏈融資（匯付天下、易寶）、保理業(yè)務(wù)（快錢）、小額貸款業(yè)務(wù)（阿里金融）、POS貸業(yè)務(wù)（環(huán)訊等）等業(yè)務(wù)開始為企業(yè)客戶直接提供信貸和理財(cái)類金融增值服務(wù)。互聯(lián)網(wǎng)新進(jìn)入者已經(jīng)在銀行的個(gè)人金融（如國(guó)際匯兌、跨境支付、理財(cái)產(chǎn)品代銷及虛擬信用支付等方面）、公司金融（如阿里小貸和快錢供應(yīng)鏈現(xiàn)金管理等）、綜合經(jīng)營(yíng)（如“三馬”合資籌建眾安保險(xiǎn)）和跨境服務(wù)等領(lǐng)域發(fā)展新的服務(wù)模式，拓展服務(wù)的邊界，降低服務(wù)的門檻，提升服務(wù)的黏性。因此，除了需要高資本消耗支持、高深金融技術(shù)運(yùn)用或者特殊行政許可之外的金融服務(wù)，理論上都有被技術(shù)脫媒或者互聯(lián)網(wǎng)脫媒的可能。

3 趨勢(shì)三：移動(dòng)支付進(jìn)入快速發(fā)展期

隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的爆發(fā)式增長(zhǎng)，“未來(lái)（PC）互聯(lián)網(wǎng)將成為移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的一部分”。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)電子商務(wù)的快速發(fā)展為移動(dòng)支付的快速發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。首先，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)加快推動(dòng)著本地化服務(wù)電子商務(wù)市場(chǎng)的爆發(fā)增長(zhǎng)，包括基于地理位置的移動(dòng)餐飲服務(wù)、消費(fèi)團(tuán)購(gòu)、旅游服務(wù)等。其次，基于O2O的支付方式很好地滿足了這些本地化電子商務(wù)服務(wù)的支付需求，成長(zhǎng)空間十分巨大。

移動(dòng)支付已成為包括金融機(jī)構(gòu)、電信運(yùn)營(yíng)商、第三方支付機(jī)構(gòu)（支付寶、快錢、拉卡啦）以及互聯(lián)網(wǎng)巨頭的重點(diǎn)戰(zhàn)略布局領(lǐng)域，但目前還沒有形成某一方主導(dǎo)市場(chǎng)的局面。未來(lái)，支付產(chǎn)品的線上與線下界限將日益模糊，支付機(jī)構(gòu)只提供單一的線上支付業(yè)務(wù)或線下支付業(yè)務(wù)將很難滿足用戶需求。通過(guò)O2O為客戶提供線上線下融合的支付服務(wù)、資金歸集服務(wù)，將是支付行業(yè)發(fā)展的一個(gè)重要趨勢(shì)。