馬光遠(yuǎn)

在經(jīng)過不為人知的神秘“選秀”程序之后，包括阿里巴巴、騰訊在內(nèi)的10家民間資本幸運(yùn)獲得了發(fā)起成立5家試點(diǎn)民營(yíng)銀行的歷史性機(jī)會(huì)。盡管只有少之又少的5家，筆者仍將之視為打破中國(guó)銀行業(yè)壟斷、推動(dòng)中國(guó)銀行業(yè)真正走向市場(chǎng)化的里程碑之舉。

眾所周知，自1996年第一家由民營(yíng)資本作為主發(fā)起人的全國(guó)性股份制商業(yè)銀行——中國(guó)民生銀行成立之后，盡管中國(guó)的國(guó)有銀行、城市商業(yè)銀行，甚至農(nóng)商行都經(jīng)歷了股份制改革，引進(jìn)了民間資本，但無論是國(guó)有四大行引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，還是城商行等的股改，在沒有任何法律依據(jù)的情況下，民間資本作為主發(fā)起人的資格被莫名其妙地剝奪，在近18年的時(shí)間里，民生銀行成為唯一的既具象征意義又頗具諷刺意義的唯一的民營(yíng)銀行孤獨(dú)地存在著。

過去的10年，是中國(guó)民間資本在銀行領(lǐng)域“失去的十年”，形形色色的政策對(duì)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的管制和防范到了無以復(fù)加的程度。在這種極其封閉的壟斷體制下，盡管中國(guó)的銀行業(yè)自2005年股改以來，并借助金融危機(jī)對(duì)西方銀行業(yè)的沖擊，從破產(chǎn)的邊緣迅速成長(zhǎng)為全球最賺錢的銀行機(jī)構(gòu)——近幾年，中國(guó)銀行業(yè)的利潤(rùn)幾乎占了全球銀行業(yè)利潤(rùn)的四分之一，但中國(guó)的實(shí)體經(jīng)濟(jì)、中國(guó)的中小企業(yè)乃至中國(guó)的金融安全并未因此而受益，銀行業(yè)依靠“價(jià)格壟斷”和“準(zhǔn)入壟斷”這兩大利器所獲得的暴利事實(shí)上成了中國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的巨大負(fù)擔(dān)，即便如此，大量的中小企業(yè)仍然很難從主流的金融機(jī)構(gòu)獲得融資。地下金融在滿足中小企業(yè)融資需求的同時(shí)，也在不斷擴(kuò)散風(fēng)險(xiǎn)。無論是2011年溫州民間借貸崩盤引發(fā)的跑路事件，還是2013年的“錢荒”事件都明白無誤的昭示，中國(guó)經(jīng)濟(jì)中存在的風(fēng)起云涌的暗流和風(fēng)險(xiǎn)，影子銀行的擴(kuò)張、產(chǎn)能過剩的痼疾，以及中小企業(yè)長(zhǎng)期制度性的融資難題，根子都在于金融改革的滯后和金融壟斷。

壟斷的國(guó)有銀行體系既無法滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需求，更無法保證中國(guó)金融系統(tǒng)安全，反而成了中國(guó)金融最大的體制風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)榻鹑谝种坪蛪艛啵瑢?dǎo)致實(shí)體經(jīng)濟(jì)和金融發(fā)展之間成了兩張皮：一方面是實(shí)體經(jīng)濟(jì)在發(fā)展中需要承受極高的融資成本，另一方面卻人為提高銀行業(yè)的準(zhǔn)入門檻，導(dǎo)致金融的短缺。

在壟斷的體制下，中國(guó)金融業(yè)最主要的問題是供給不足，唯有放開金融業(yè)的壟斷，才能在抑制銀行業(yè)暴利的同時(shí)，構(gòu)建更合理的中小企業(yè)融資的途徑。正基于此，民營(yíng)銀行的設(shè)立作為一個(gè)重大的金融改革命題納入了本輪金融改革的大框架，并被視為金融改革是否有誠(chéng)意的標(biāo)桿和試金石。

民營(yíng)銀行破冰的意義盡管不容否定，但必須清醒地認(rèn)識(shí)到，目前只是完成了“選秀”過程，下一步，如何成立，如何確定民營(yíng)銀行的定位以及監(jiān)管規(guī)則，這極其重要。我們希望，試點(diǎn)的“民營(yíng)銀行”能夠真正打破身份的界限，和現(xiàn)有的銀行享受真正的國(guó)民待遇，并引導(dǎo)其真正成為廣大中小企業(yè)融資的主流通道，而不是再將其打入另類，搞新的歧視和三六九等。

不管如何，一旦打開一個(gè)縫，具有頑強(qiáng)生命力的民間資本一定會(huì)發(fā)現(xiàn)陽(yáng)光和燦爛的機(jī)會(huì)。endprint