【摘要】本文通過(guò)中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)在湖北黃石市建設(shè)和推廣應(yīng)用情況的分析研究，探索對(duì)政、銀、企關(guān)系帶來(lái)的變化，提出了加強(qiáng)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用的具體建議。

【關(guān)鍵詞】中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái) 推廣應(yīng)用 思考

中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)平臺(tái)）是依托互聯(lián)網(wǎng)為應(yīng)收賬款融資交易中的債權(quán)人、債務(wù)人和資金提供方等參與機(jī)構(gòu)提供信息合作服務(wù)的金融基礎(chǔ)設(shè)施。平臺(tái)的建設(shè)和推廣應(yīng)用，讓更多的企業(yè)和應(yīng)收賬款參與到融資中來(lái)，盤(pán)活應(yīng)收賬款存量，提高市場(chǎng)效率，推動(dòng)應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和中小企業(yè)融資難問(wèn)題的解決。本文通過(guò)平臺(tái)在湖北黃石市建設(shè)和推廣應(yīng)用情況的分析研究，探索對(duì)政、銀、企關(guān)系帶來(lái)的變化，提出了加強(qiáng)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用的具體建議。

一、平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用對(duì)政、銀、企關(guān)系帶來(lái)的變化

（一）平臺(tái)成為政府及部門(mén)認(rèn)可的企業(yè)融資工具

黃石市政府、國(guó)資委、經(jīng)信委以及政府集中采購(gòu)中心等政府及企業(yè)主管部門(mén)通過(guò)聽(tīng)取人民銀行工作匯報(bào)、參加平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用座談會(huì)等，已就平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作作用和意義達(dá)成共識(shí)，一致認(rèn)為平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用將進(jìn)一步盤(pán)活全市應(yīng)收賬款存量，拓寬中小企業(yè)融資渠道，擴(kuò)大中小企業(yè)應(yīng)收賬款融資規(guī)模，推動(dòng)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)創(chuàng)新。

（二）平臺(tái)成為各金融機(jī)構(gòu)收集應(yīng)收賬款融資需求客戶的信用資源

平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作開(kāi)展前，各金融機(jī)構(gòu)一般采取分散、一對(duì)一等方式尋找應(yīng)收賬款融資需求客戶。隨著平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作不斷深入，各金融機(jī)構(gòu)可通過(guò)平臺(tái)按批次、批量集中采集持有“優(yōu)質(zhì)”應(yīng)收賬款且有融資需求中小企業(yè)客戶信息，進(jìn)而進(jìn)一步拓展各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)。

（三）平臺(tái)成為有應(yīng)收賬款融資需求中小企業(yè)的融資渠道

據(jù)人民銀行黃石中心支行對(duì)全市50戶有應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)的企業(yè)調(diào)查統(tǒng)計(jì)，100%的企業(yè)認(rèn)為應(yīng)用平臺(tái)提供的信息合作服務(wù)增加了企業(yè)融資渠道；100%的企業(yè)認(rèn)為應(yīng)用平臺(tái)提供的信息合作服務(wù)對(duì)企業(yè)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)有幫助；62%的企業(yè)認(rèn)為應(yīng)用平臺(tái)提供的信息合作服務(wù)能幫助企業(yè)完成應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)；72%的企業(yè)認(rèn)為應(yīng)用平臺(tái)提供的信息合作服務(wù)幫助企業(yè)完成應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)仍然存在困難。

（四）平臺(tái)成為基層央行改善中小企業(yè)金融服務(wù)、加大實(shí)體經(jīng)濟(jì)扶持力度的有效手段

平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用具有的“拓寬中小企業(yè)融資渠道，擴(kuò)大中小企業(yè)應(yīng)收賬款融資規(guī)?！惫δ芎妥饔?，必然成為基層央行貫徹落實(shí)總、分行支持中小企業(yè)金融服務(wù)和加大實(shí)體經(jīng)濟(jì)扶持力度精神的首先金融服務(wù)手段。

二、平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用存在的主要問(wèn)題

（一）缺乏平臺(tái)業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)較高層級(jí)法律規(guī)范

盡管中征登記公司制定了主要包括《合作備忘錄》、《中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)應(yīng)收賬款融資信息合作主協(xié)議》、《應(yīng)收賬款質(zhì)押/轉(zhuǎn)讓登記委托代理協(xié)議》和《中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)信息合作業(yè)務(wù)規(guī)則》在內(nèi)的平臺(tái)運(yùn)營(yíng)相關(guān)法律文件，但是這些法律文件屬于一般性規(guī)范文件，法律層次較低。同時(shí)，平臺(tái)尚未制訂相關(guān)較為全面的監(jiān)管、統(tǒng)計(jì)分析、退出機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)救濟(jì)以及失信懲戒等法律規(guī)范，不足以支持平臺(tái)在全國(guó)廣泛大規(guī)模推廣應(yīng)用提供法律保障，需要制訂更高層次法律文件如部門(mén)規(guī)章對(duì)平臺(tái)運(yùn)營(yíng)進(jìn)行較為全面的法律規(guī)范，才能保障平臺(tái)業(yè)務(wù)的有序開(kāi)展。

（二）企業(yè)應(yīng)收賬款精準(zhǔn)確認(rèn)存在一定難度

一是部分債務(wù)企業(yè)不愿意對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行確認(rèn)。債務(wù)企業(yè)確認(rèn)應(yīng)收賬款行為帶給自身益處短期內(nèi)不明顯，使部分債務(wù)企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行確認(rèn)積極性不高。同時(shí)，債務(wù)企業(yè)在平臺(tái)上對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行確認(rèn)后，還要在資金提供方與債權(quán)企業(yè)線下交易時(shí)對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行再次確認(rèn)并簽發(fā)相關(guān)法律性文件。在這一確認(rèn)行為過(guò)程中，資金提供方為保障資金安全往往要求債務(wù)企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款對(duì)應(yīng)貿(mào)易真實(shí)性進(jìn)行精準(zhǔn)確認(rèn)，導(dǎo)致部分債務(wù)企業(yè)規(guī)定確認(rèn)應(yīng)收賬款須經(jīng)董事會(huì)批準(zhǔn)、董事長(zhǎng)簽字認(rèn)可，人為提高確認(rèn)應(yīng)收賬款門(mén)檻。二是上市公司作為債務(wù)企業(yè)確認(rèn)應(yīng)收賬款受證券交易所信息披露制度要求制約。各證券交易所制訂的信息披露制度要求上市公司對(duì)外披露信息，特別是關(guān)聯(lián)方交易信息時(shí)間不得早于證券交易所信息披露時(shí)間。按照這一要求，上市公司作為債務(wù)企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行確認(rèn)時(shí)，須先行或同時(shí)在證券交易所進(jìn)行信息披露。這一規(guī)定要求，使這些債務(wù)企業(yè)既感覺(jué)程序繁瑣，又擔(dān)心過(guò)多應(yīng)收賬款信息社會(huì)披露影響公司自身“資金形象”。三是存在債務(wù)企業(yè)隨意確認(rèn)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)。由于缺乏對(duì)債務(wù)企業(yè)確認(rèn)應(yīng)收賬款監(jiān)管、懲戒（僅限于取消平臺(tái)參與資格）等較全面的法律規(guī)范，使債務(wù)企業(yè)隨意確認(rèn)應(yīng)收賬款如變?cè)鞈?yīng)收賬款、假造應(yīng)收賬款等成為可能，進(jìn)而將進(jìn)一步誤導(dǎo)資金提供方與債權(quán)方線下交易。

（三）銀行信貸政策調(diào)整加大了平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用難度

一是行業(yè)信貸準(zhǔn)入政策調(diào)整將使相關(guān)應(yīng)收賬款融資達(dá)成交易客戶數(shù)量和融資量萎縮。部分銀行將鋼鐵、水泥、電解鋁等行業(yè)參與相關(guān)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)調(diào)整為限制類(lèi)，同時(shí)要求參與相關(guān)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)交易的債務(wù)企業(yè)必須是世界500強(qiáng)企業(yè)或者是總行級(jí)重點(diǎn)客戶。短時(shí)間內(nèi)該行相關(guān)應(yīng)收賬款融資達(dá)成交易客戶數(shù)量和融資量便由先前的72戶和余額近12億元，萎縮至目前的19戶和余額3.5億元。二是信貸門(mén)檻調(diào)高將使相關(guān)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)達(dá)成交易難度進(jìn)一步加大。部分銀行增加要求債權(quán)企業(yè)提供足額抵押、擔(dān)保等作為第二還款來(lái)源保證，同時(shí)要求相關(guān)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)信貸期限不能長(zhǎng)于合同賒銷(xiāo)期限或按稅票簽發(fā)日起不超過(guò)180天，顯然增加了相關(guān)應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)達(dá)成交易難度。三是強(qiáng)化應(yīng)收賬款確認(rèn)要求進(jìn)一步增加了債務(wù)企業(yè)確認(rèn)應(yīng)收賬款工作難度。部分銀行增加要求債務(wù)企業(yè)在對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行確認(rèn)時(shí)必須提供應(yīng)收賬款對(duì)應(yīng)合同號(hào)、對(duì)應(yīng)還款來(lái)源和對(duì)應(yīng)還款賬號(hào)并進(jìn)行法律公證，實(shí)際上是要求債務(wù)企業(yè)對(duì)資金提供方第一還款來(lái)源進(jìn)行確認(rèn)，勢(shì)必進(jìn)一步增加了債務(wù)企業(yè)確認(rèn)應(yīng)收賬款工作難度。

（四）缺乏政府及其部門(mén)相關(guān)配套政策支持

一是尚未建立促進(jìn)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用的政府及其部門(mén)工作機(jī)制。政府及其部門(mén)尚未建立指導(dǎo)鼓勵(lì)企業(yè)積極利用平臺(tái)開(kāi)展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，推動(dòng)大型工商企業(yè)為配套中小微企業(yè)或涉農(nóng)主體應(yīng)收賬款質(zhì)押提供債權(quán)確認(rèn)服務(wù)，為應(yīng)收賬款質(zhì)押融資申請(qǐng)人和應(yīng)收賬款債務(wù)人提供信息查詢(xún)服務(wù)等整體聯(lián)動(dòng)、高效務(wù)實(shí)的工作機(jī)制。二是尚未出臺(tái)促進(jìn)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用優(yōu)惠政策。政府及其部門(mén)尚未出臺(tái)相關(guān)引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)大力發(fā)展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，降低業(yè)務(wù)門(mén)檻，減少應(yīng)收賬款質(zhì)押融資申請(qǐng)人融資成本的政策措施，也沒(méi)有出臺(tái)鼓勵(lì)企業(yè)積極利用平臺(tái)開(kāi)展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)相關(guān)財(cái)政貸款貼息政策等優(yōu)惠政策。三是尚未建立促進(jìn)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制。沒(méi)有建立專(zhuān)業(yè)擔(dān)保基金、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金，也沒(méi)有出臺(tái)引導(dǎo)保險(xiǎn)、擔(dān)保行業(yè)積極降低金融機(jī)構(gòu)發(fā)展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的政策措施。

（五）成本控制成為平臺(tái)各參與機(jī)構(gòu)的隱憂

目前，平臺(tái)各參與機(jī)構(gòu)僅需一次性投入注冊(cè)費(fèi)用100元，即可享受平臺(tái)信息合作服務(wù)。然而，《中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)應(yīng)收賬款融資信息合作主協(xié)議》第九條規(guī)定中征登記公司有權(quán)今后就平臺(tái)的服務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行調(diào)整。平臺(tái)各參與機(jī)構(gòu)普遍擔(dān)心隨著平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用不斷深入，將實(shí)行平臺(tái)業(yè)務(wù)逐筆收費(fèi)，在一定程度上會(huì)增加企業(yè)融資成本。

三、意見(jiàn)與建議

（一）人民銀行總行要出臺(tái)相關(guān)平臺(tái)業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)較全面的法律規(guī)范

目前，在人民銀行總行已出臺(tái)《應(yīng)收賬款質(zhì)押登記辦法》，對(duì)金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展應(yīng)收賬款融資登記業(yè)務(wù)進(jìn)行規(guī)范的同時(shí)，還要盡快建立健全統(tǒng)一、規(guī)范的平臺(tái)業(yè)務(wù)相關(guān)管理制度，對(duì)平臺(tái)業(yè)務(wù)功能、業(yè)務(wù)流程以及監(jiān)管、統(tǒng)計(jì)分析、退出機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)救濟(jì)以及失信懲戒等進(jìn)行全面地明確和規(guī)范。由于人民銀行總行出臺(tái)的相關(guān)平臺(tái)業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)法律規(guī)范屬于部門(mén)規(guī)章，還能夠?qū)`反平臺(tái)業(yè)務(wù)操作規(guī)定的機(jī)構(gòu)參與者和平臺(tái)維護(hù)工作人員設(shè)定行政處罰追責(zé)項(xiàng)目，從而切實(shí)保證平臺(tái)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中防范風(fēng)險(xiǎn)，保障平臺(tái)業(yè)務(wù)的有序開(kāi)展。

（二）政府及其部門(mén)要進(jìn)一步加大對(duì)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作支持力度

政府要加強(qiáng)對(duì)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作的領(lǐng)導(dǎo)，牽頭組織全市各部門(mén)、金融部門(mén)以及企業(yè)等建立齊抓共管、協(xié)調(diào)統(tǒng)一的促進(jìn)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作機(jī)制；通過(guò)出臺(tái)相關(guān)指導(dǎo)意見(jiàn)、制訂平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作實(shí)施方案以及設(shè)立平臺(tái)融資風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)?；鸬龋龑?dǎo)和調(diào)動(dòng)各平臺(tái)參與機(jī)構(gòu)使用平臺(tái)服務(wù)積極性；通過(guò)健全完善中小企業(yè)信用體系，努力完善企業(yè)信用信息數(shù)據(jù)庫(kù)，為平臺(tái)參與者開(kāi)展平臺(tái)業(yè)務(wù)提供更全面、更真實(shí)的信用信息；還應(yīng)利用宣傳部門(mén)及新聞媒體機(jī)構(gòu)等多重手段，多種渠道宣傳推廣平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作。

（三）人民銀行要加強(qiáng)對(duì)平臺(tái)建設(shè)和推廣應(yīng)用工作政策引導(dǎo)與支持

宏觀層面上，人民銀行要發(fā)揮經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控職能，通過(guò)改善我國(guó)企業(yè)向資本市場(chǎng)直接融資的大環(huán)境，革新企業(yè)融資制度，從而使銀行業(yè)務(wù)從貸款批發(fā)業(yè)務(wù)逐步轉(zhuǎn)向面對(duì)中小企業(yè)的零售業(yè)務(wù)，改善中小企業(yè)融資環(huán)境。微觀層面上，要適時(shí)出臺(tái)指導(dǎo)意見(jiàn)或管理規(guī)范，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)積極實(shí)踐平臺(tái)業(yè)務(wù)，合理防范風(fēng)險(xiǎn)，提升業(yè)務(wù)水平。

（四）各金融機(jī)構(gòu)要加快依托平臺(tái)服務(wù)的金融產(chǎn)品創(chuàng)新進(jìn)程

各金融機(jī)構(gòu)特別是地方法人金融機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)公司和小額貸款公司應(yīng)積極提高信貸產(chǎn)品創(chuàng)新效率，加大信貸產(chǎn)品創(chuàng)新力度，積極探索開(kāi)發(fā)依托平臺(tái)服務(wù)開(kāi)展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)系列新產(chǎn)品，進(jìn)一步加大產(chǎn)品宣傳力度，增強(qiáng)自身的金融競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，要在建立和落實(shí)較為完善的應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)審批標(biāo)準(zhǔn)、操作程序、風(fēng)險(xiǎn)控制、貸后管理以及資產(chǎn)評(píng)估等管理制度的前提下，適當(dāng)降低企業(yè)融資門(mén)檻、減少審批環(huán)節(jié)、降低企業(yè)融資成本等，努力促進(jìn)應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)不斷發(fā)展。

（五）各企業(yè)應(yīng)重視和維護(hù)自身信用并加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理

各企業(yè)特別是中小企業(yè)應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步樹(shù)立信用意識(shí)，建立健全財(cái)務(wù)制度，提升信用信息披露水平，靠自身資信為企業(yè)創(chuàng)造更多的融資機(jī)會(huì)；同時(shí)，應(yīng)深化對(duì)應(yīng)收賬款質(zhì)押融資的認(rèn)識(shí)，改善應(yīng)收賬款管理，提供合格的應(yīng)收賬款單據(jù)等授信申請(qǐng)資料，以便獲得金融信貸資金。

參考文獻(xiàn)

[1]《應(yīng)收賬款質(zhì)押登記辦法》（中國(guó)人民銀行令〔2007〕第4號(hào)）.

[2]《中征應(yīng)收賬款融資服務(wù)平臺(tái)應(yīng)收賬款融資信息合作主協(xié)議》（中征登記公司）.

作者簡(jiǎn)介：徐軍，男，浙江鎮(zhèn)海人，經(jīng)濟(jì)師，歷任中國(guó)人民銀行黃石中心支行辦公室副主任，法制辦主任，調(diào)統(tǒng)科副科長(zhǎng)，中國(guó)人民銀行大冶市支行行長(zhǎng)，中國(guó)人民銀行黃石中心支行征信管理科科長(zhǎng)，研究方向：金融、銀行理論。