吳媛媛

(江蘇財經(jīng)職業(yè)技術(shù)學院會計系，江蘇淮安 223003)

0 引言

當今市場經(jīng)濟體制下，上市公司通過資產(chǎn)減值來進行盈余管理已經(jīng)是行業(yè)內(nèi)默認的一種利潤調(diào)控手段。為了避免連續(xù)虧損情況的出現(xiàn)，很多上市公司都會在某特定時間段內(nèi)進行資產(chǎn)減值準備的轉(zhuǎn)回;但是也會因某些原因使得有些虧損無法以轉(zhuǎn)回減值準備來避免時，上市公司一般情況下都會以計提減值來個一次虧個夠，在下一年實現(xiàn)扭虧為盈;同樣，也存在通過計提資產(chǎn)減值準備來進行利潤平滑的上市公司。本文試探討現(xiàn)行會計準則下，利用資產(chǎn)減值的計提與轉(zhuǎn)回進行盈余管理。

1 資產(chǎn)減值與盈余管理的理論基礎

1.1 資產(chǎn)減值的含義及確認標準

資產(chǎn)減值，是指企業(yè)在資產(chǎn)負債表日其資產(chǎn)的可收回金額低于其賬面價值時，即表明資產(chǎn)發(fā)生了減值，同時確認資產(chǎn)減值損失，并把其資產(chǎn)的賬面價值減記至可收回金額［1］。資產(chǎn)減值的確認標準主要可以分為以下三種:經(jīng)濟性標準，即在資產(chǎn)負債表日通過資產(chǎn)的賬面價值與可回收金額進行對比，若前者小于后者即確認資產(chǎn)發(fā)生了減值;永久性標準，即對在可預見的未來會計期間內(nèi)不能恢復的資產(chǎn)減值予以確認;可能性標準，即要求對可能發(fā)生減值的資產(chǎn)予以確認。

1.2 盈余管理的含義及主要方式

盈余管理，是指企業(yè)在法律規(guī)范允許的范圍內(nèi)，為實現(xiàn)自身效益的最大化和企業(yè)價值的最大化而做出的會計選擇行為，其實質(zhì)是有目的地干預或影響企業(yè)對外報送的財務報告，進而影響相關利益者的決策和判斷［2］。上市公司盈余管理的方式，簡單的可以分為以下三種:第一，達到利潤最大化的目的。企業(yè)管理層無非通過提前確認收入，推遲結(jié)轉(zhuǎn)成本來實現(xiàn)利潤最大化的目的;第二，實現(xiàn)利潤最小化。通過利潤最小化來降低稅收已經(jīng)不再是上市公司所有達到的目的，上市公司更多的是轉(zhuǎn)虧為盈的需要;第三，進行利潤平滑控制。上市公司通過利潤平滑來制造企業(yè)收益水平的穩(wěn)定，以此來增加投資者的信心。

2 資產(chǎn)減值對盈余管理的影響理論分析

2.1 通過資產(chǎn)減值進行盈余管理的會計原理

現(xiàn)行準則中規(guī)定:當資產(chǎn)的可收回金額低于其賬面價值時，企業(yè)應將其賬面價值減記至可收回金額，減記的金額確認為資產(chǎn)的減值損失，計入當期損益。計提的減值準備應先在資產(chǎn)減值損失這一中間賬戶歸集，然后在期末的時候轉(zhuǎn)入本年利潤的借方，這就減少了本年的利潤總額。資產(chǎn)的計提與轉(zhuǎn)回是企業(yè)利用資產(chǎn)減值進行盈余管理的關鍵，對于準則允許轉(zhuǎn)回的短期資產(chǎn)而言，當有跡象表明之前所做的職業(yè)判斷和會計估計與現(xiàn)實不符，使得資產(chǎn)的可收回金額大于其賬面價值，則可以轉(zhuǎn)回以前會計期間已計提的減值損失。對于不允許轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)，在處理時可以沖回以前會計期間計提的資產(chǎn)減值損失，在處置資產(chǎn)時將其計入當期損益，從而影響資產(chǎn)處置當期的利潤。

2.2 資產(chǎn)減值準則對盈余管理的制約

2.2.1 禁止長期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回的規(guī)定對盈余管理有著制約作用

準則對長期資產(chǎn)減值不得轉(zhuǎn)回的規(guī)定，對上市公司利用長期資產(chǎn)減值的轉(zhuǎn)回進行盈余管理的行為產(chǎn)生了一定的制約作用。上市公司通過資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回進行盈余管理的方法主要有兩種:一是大額計提逐年轉(zhuǎn)回，制造利潤逐年提高的假象;二是本年扭虧無望，索性一次虧足在下年實現(xiàn)扭虧為盈。企業(yè)在資產(chǎn)持有期間不得將已計提的資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回，只有在處置時才可以對其進行相應的會計處理。這一變化能夠有效的遏制企業(yè)通過資產(chǎn)減值進行盈余管理的行為，從而真實的反映會計信息，提高會計信息質(zhì)量。

2.2.2 提高信息披露要求對盈余管理有著很強的制約作用

準則對資產(chǎn)減值的確認前提、時間及披露程序、計提方法等都做出了明確的規(guī)定，這必然迫使企業(yè)管理者正確運用這一準則，比如準則對企業(yè)減值跡象確認的時間的規(guī)定。按照準則，企業(yè)對資產(chǎn)減值跡象的判斷只有在資產(chǎn)負債日才能進行，通過對減值跡象的判斷來確定是否計提減值損失，這樣可以有效遏制上市公司在對計提時間上的選擇空間，有效的將財務信息通過報表真實的反映給信息使用者，能夠讓信息使用者及時掌握企業(yè)的經(jīng)營情況，從而能夠及時做出正確的判斷。

2.3 資產(chǎn)減值準則給盈余管理留下的可操縱空間

2.3.1 資產(chǎn)減值準備的計提仍有較大可調(diào)控的空間

資產(chǎn)減值是發(fā)生在未來的某一時點，所以有些方面仍然離不開職業(yè)判斷和會計估計，這也為盈余管理留下了一定的空間［3］。例如，在可收回金額的確定方面，是只有先判斷某項資產(chǎn)的可回收金額是否低于其賬面價值才能決定該資產(chǎn)是否發(fā)生了減值，準則中僅對可能發(fā)生減值的情況做出了規(guī)定，也定義了可收回金額，但沒有明確定義資產(chǎn)銷售價格，也沒有為折現(xiàn)率的選擇給出系統(tǒng)全面的方法，這就加大了可回收金額的準確確定的難度。從我國目前的市場經(jīng)濟情況來看，很難保證公允價值的估計和預計未來現(xiàn)金流量的可靠性，在實務操作中企業(yè)管理層仍然可以操縱時間的分布、未來現(xiàn)金流量的金額來規(guī)避資產(chǎn)減值準則，調(diào)節(jié)企業(yè)利潤，進行盈余管理。

2.3.2 短期資產(chǎn)減值準備的轉(zhuǎn)回仍可以成為盈余管理的手段

準則中禁止轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)減值損失僅僅針對長期資產(chǎn)，而對于一些短期資產(chǎn)的減值仍然可以在以后期間轉(zhuǎn)回。比如，通過多計提存貨跌價準備來降低當期利潤，并在期末減少庫存商品的成本，這樣做的目的是在以后期間降低產(chǎn)品銷售成本，當期的利潤也會隨之增加，從而使未來的企業(yè)利潤出現(xiàn)反彈的現(xiàn)象，或者通過轉(zhuǎn)回存貨跌價準備來增加企業(yè)利潤。目前我國上市公司計提比例最大的資產(chǎn)減值準備項目是壞賬準備和存貨跌價準備，它們成為上市公司企業(yè)盈余管理的主要手段。

3 案例分析

針對上述問題，本文擬以統(tǒng)計分析和個別分析相結(jié)合的方法來研究現(xiàn)行資產(chǎn)減值對上市公司盈余管理的影響。

3.1 家電行業(yè)總體分析

選取運用比較典型的家電行業(yè)，以科龍、春蘭、海信等十家上市公司的平均數(shù)據(jù)作為研究樣本，并將對樣本公司2007～2012年的各個公司都涉及到的其中六項資產(chǎn)減值準備的計提和轉(zhuǎn)回進行分類歸納比較(其中2012年選取的是中期報告中的數(shù)據(jù))。

3.1.1 資產(chǎn)減值準備計提總體分析

從樣本2007～2012年每年計提資產(chǎn)減值準備的金額統(tǒng)計表(表1)中不難發(fā)現(xiàn)，2007年至今，資產(chǎn)減值準備計提數(shù)額依舊很高，除了2008年變化稍微大一點，但從整體來看每年的計提數(shù)變化是相對平穩(wěn)的，并沒有發(fā)生逐年遞減的趨勢，反而有一點點增長的趨勢。

3.1.2 資產(chǎn)減值準備計提項目分析

表2是對各項資產(chǎn)減值準備的計提分析。從中可以看出，這一期間共計提資產(chǎn)減值準備1 583 096.09萬元，而僅僅壞賬準備這一項就已計提了758 568.59萬元。從各項計提金額所占的比例情況來看，壞賬準備和存貨跌價準備分別占總數(shù)的48%和23%，僅僅這兩項計提就站總數(shù)的71%。經(jīng)過粗略的分析可以簡單地認為:上市公司對利用計提資產(chǎn)減值準備的“熱情”未減，壞賬準備依舊是上市公司計提減值準備的主要方式。

表1 2007～2012年樣本資產(chǎn)減值準備計提分析

表2 2007～2012年樣本各項資產(chǎn)計提減值準備分析

3.1.3 資產(chǎn)減值準備轉(zhuǎn)回情況分析

對各項資產(chǎn)減值準備計提分析之后，本文再對各項資產(chǎn)減值準備轉(zhuǎn)回金額進行了統(tǒng)計分析(表3)。在這一期間內(nèi)共轉(zhuǎn)回資產(chǎn)減值準備56 525.79萬元，其中壞賬準備轉(zhuǎn)回41 629.20萬元，存貨跌價準備轉(zhuǎn)回14 896.59萬元，其他項均未做轉(zhuǎn)回處理，這也正說明現(xiàn)行會計準則起到了一定的制約作用。

表3結(jié)合表2不難發(fā)現(xiàn):在利用在建工程、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等長期資產(chǎn)進行盈余管理的途徑被限制后，上市公司便把目光轉(zhuǎn)向了通過短期資產(chǎn)的減值準備來進行盈余管理。這表明，在現(xiàn)行準則下企業(yè)仍然有盈余操控的選擇空間。

表3 2007～2012年樣本資產(chǎn)減值準備轉(zhuǎn)回情況分析

通過以上的總體分析，雖然能夠發(fā)現(xiàn)存在的一些問題，但也僅僅夠看到資產(chǎn)減值準備的計提與轉(zhuǎn)回的總體情況，并不能夠明顯的看出上市公司利用資產(chǎn)減值準備進行盈余管理的痕跡，所以必須做一下針對性的分析。

3.2 春蘭電器資產(chǎn)減值與盈余管理分析

個別分析選取的是在家電行業(yè)具有一定代表性的春蘭股份，春蘭股份由于具有其自身鮮明的特點，這些年來一直成為行業(yè)內(nèi)研究的熱點。

3.2.1 春蘭電器概況

2012年8月17日春蘭股份發(fā)布的2012年上半年報告顯示，在報告期內(nèi)，公司實現(xiàn)營業(yè)收入3.76億元，比去年同期減少3.5%;實現(xiàn)歸屬于上市公司的凈利潤162萬元，比去年同期減少42.55%。報告內(nèi)還稱，在報告期內(nèi)，控股公司的虧損額度減少，但由于參股企業(yè)的效益下降明顯，對公司投資收益影響較大。

因春蘭在2005～2007年連續(xù)三年內(nèi)虧損，春蘭股份曾于2008年5月被迫暫停上市。此后春蘭經(jīng)過種種努力，終于在2008、2009年實現(xiàn)扭虧為盈，并于2009年11月13日在上交所恢復上市，但股票交易實行特殊處理。而基于公司2011年的良好業(yè)績，直到2012年4月20日春蘭向上海證券交易所申請撤銷對其股票的ST，并獲得批準。

3.2.2 春蘭電器資產(chǎn)減值情況分析

春蘭股份能夠摘掉ST的帽子，企業(yè)的盈余管理起到了一定的作用。通過表4與表5的對比可以發(fā)現(xiàn)，在2007～2012年期間每年都會進行大額的資產(chǎn)減值準備計提，僅2007年就計提23 825.98萬元，其中壞賬準備計提14 192.23萬元，這樣的大額計提為2008、2009年兩年資產(chǎn)減值準備的大額轉(zhuǎn)回做好了鋪墊。通過表5可以發(fā)現(xiàn):春蘭在2008、2009年兩年里分別進行了12 703.09萬元、1 223.72萬元的壞賬準備轉(zhuǎn)回，這樣的大額轉(zhuǎn)回與2007年的大額計提是密不可分的。而春蘭能夠在2008、2009年實現(xiàn)扭虧為盈并不是僅僅靠資產(chǎn)置換等重組措施所能實現(xiàn)的，資產(chǎn)減值準備的大額計提與轉(zhuǎn)回在其中的作用也是不可替代的。

表4 春蘭2007～2012資產(chǎn)減值準備計提情況統(tǒng)計表(單位:萬元)

表5 春蘭2007～2012資產(chǎn)減值準備轉(zhuǎn)回情況統(tǒng)計表(單位:萬元)

通過上述的分析得出結(jié)論:現(xiàn)行資產(chǎn)減值準則依舊為上市公司的盈余管理留下了很大的空間，上市公司仍然可以通過加大壞賬準備、存貨跌價準備等短期資產(chǎn)減值準備的計提與轉(zhuǎn)回進行盈余管理。

4 上市公司盈余管理行為的完善及展望

針對上述現(xiàn)行資產(chǎn)減值準則對盈余管理的影響，本文有所針對的提出以下幾點建議，旨在縮小上市公司利用資產(chǎn)減值準備進行盈余管理的空間，更加真實反映上市公司的經(jīng)營業(yè)績。

4.1 對會計準則進一步完善

盡管現(xiàn)行會計準則在資產(chǎn)減值這一方面更加細化，對企業(yè)的盈余管理空間也產(chǎn)生了一定的壓縮作用，但由于我國的特殊國情以及我國市場經(jīng)濟的實際情況，準則在制定過程中考慮多方面的因素，所以準則中仍留有一定的空間［4］。對于短期資產(chǎn)減值的計提與轉(zhuǎn)回還要做相應的完善，比如，明確計提資產(chǎn)減值準備的條件、規(guī)范確認會計估計的方法、對資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回的轉(zhuǎn)回時間和條件做更細化的規(guī)定。也只有通過對準則的完善才能規(guī)范我國的經(jīng)濟市場。

4.2 加強對資產(chǎn)減值準備的監(jiān)管

上市公司的監(jiān)督管理主要通過審計監(jiān)督，審計監(jiān)督不僅僅是外部監(jiān)督，內(nèi)部審計監(jiān)督的實施也是必不可少的。因為資產(chǎn)減值準備的計提的金額和計提比例是通過估計和測算的，存在較大的主觀因素，所以需要通過內(nèi)部審計來檢查會計估計與測算是否合理，同時還要完善授權(quán)、審批制度。對于上市公司會計信息的是否完全對外披露還需要通過外部審計的監(jiān)督，加強對資產(chǎn)減值信息的真實信進行檢測，從而能夠有效的加強對資產(chǎn)減值準備的監(jiān)管。

4.3 提高會計人員綜合素質(zhì)

因為經(jīng)濟在不斷的發(fā)展，同時會計準則也隨之在更新，所以企業(yè)要對會計人員從會計專業(yè)知識水平、綜合分析判斷能力、豐富的企業(yè)管理經(jīng)驗等方面進行綜合提升，提高會計人員的綜合素質(zhì)，如對應收賬款預計未來收回情況的分析、對往來客戶經(jīng)營狀況及償債能力的分析、對存貨市場行情的分析等。因此，要想在我國企業(yè)中有效的實行資產(chǎn)減值會計制度并進一步擴大其影響的范圍，就要加大對企業(yè)會計人員的職業(yè)判斷能力的提升，否則對資產(chǎn)減值會計制度的推行會產(chǎn)生一種抗拒力，也會阻撓我國經(jīng)濟體制與國際慣例接軌。

5 結(jié)束語

隨著世界經(jīng)濟的一體化，我國經(jīng)濟業(yè)務的迅速變化發(fā)展，這對我國會計理論的研究提出了更高的要求，更是對一些相關制度的規(guī)范性、合理性、科學性的重大考驗。本文通過對上市公司利用資產(chǎn)減值準備進行盈余管理的研究，論證了我國現(xiàn)行會計準則仍存在一些不足。因此，我們必須深刻理解盈余管理，把握其規(guī)律，將上市公司的盈余管理行為控制在合理范圍內(nèi)，規(guī)范我國上市公司的健康發(fā)展。

在我國現(xiàn)行會計準則下，上市公司進行盈余管理的手段有很多，而本文僅對上市公司利用資產(chǎn)減值進行盈余管理的手段進行了分析，并且僅僅選取家電行業(yè)為研究對象，采用樣本分析的方法選取的樣本數(shù)量有限，這些也是本文存在的局限性。但是隨著各方面研究的不斷加深，我國的會計準則及相關制度也會得到不斷的完善，具有中國特色的社會主義市場經(jīng)濟體制也會更加健康、有序、穩(wěn)步的發(fā)展。

［1］財政部會計資格評價中心.中級會計實務［M］.北京:經(jīng)濟科學出版社，2013.

［2］樊琳.新準則下資產(chǎn)減值對上市公司盈余管理的影響［D］.北京:北京交通大學，2011.

［3］周慶巖，張建平.現(xiàn)行會計準則下資產(chǎn)減值盈余管理的實證研究［J］.會計之友，2013(11):42－45.

［4］劉建春.資產(chǎn)減值準則對盈余管理影響的實證分析［J］.會計之友，2011(6):87－89.