張建平 陳 巖 趙新欣 郭佩穎

（中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行，吉林長(zhǎng)春 130051）

2014年二季度吉林省經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)分析及預(yù)測(cè)

張建平 陳 巖 趙新欣 郭佩穎

（中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行，吉林長(zhǎng)春 130051）

從二季度區(qū)域經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況來(lái)看：我省工業(yè)生產(chǎn)總體增速放緩，全省多數(shù)市/州工業(yè)出現(xiàn)下滑，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)顯著回落，工業(yè)用電和鐵路貨運(yùn)持續(xù)低位運(yùn)行；三大需求全面回落，消費(fèi)需求回落至中低速增長(zhǎng)區(qū)間，固定資產(chǎn)投資增速下降明顯，凈出口增速持續(xù)收窄，外貿(mào)形勢(shì)較為嚴(yán)峻；勞動(dòng)力市場(chǎng)低位運(yùn)行，就業(yè)和用工整體形勢(shì)不容樂(lè)觀，但企業(yè)一線用工情況有所改善；財(cái)政收支壓力持續(xù)加大，收入減速和支出加速并存；房地產(chǎn)市場(chǎng)下行壓力加大，商品房銷(xiāo)量下滑顯著，庫(kù)存壓力不斷加大，商品房?jī)r(jià)格環(huán)比持續(xù)下降；消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)小幅回升，工業(yè)生產(chǎn)者價(jià)格低位企穩(wěn)。從金融運(yùn)行情況來(lái)看：各項(xiàng)貸款增速略有回落，受臨儲(chǔ)糧貸款投放減少影響，短期貸款增勢(shì)放緩，中長(zhǎng)期貸款增幅回升，單位中長(zhǎng)期貸款呈增長(zhǎng)勢(shì)頭，單位固定資產(chǎn)貸款強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)；二產(chǎn)貸款增速、增量占比均有所提升，但信貸集中投向三產(chǎn)的格局并未改變；分企業(yè)規(guī)模類(lèi)型看，小型企業(yè)貸款同比顯著增長(zhǎng)；單位存款增速持續(xù)放緩，存款定期化趨勢(shì)增強(qiáng)預(yù)示宏觀經(jīng)濟(jì)偏冷；居民投資結(jié)構(gòu)有所調(diào)整，理財(cái)產(chǎn)品發(fā)放導(dǎo)致儲(chǔ)蓄存款分流明顯。

二季度；吉林??；經(jīng)濟(jì)；金融

一、區(qū)域經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況

1—5月全省經(jīng)濟(jì)運(yùn)行表現(xiàn)疲軟，主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)1—5月的累計(jì)增速明顯低于上年同期水平，且低于全國(guó)當(dāng)期水平，目前我省經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢(shì)較為嚴(yán)峻，下行壓力正在不斷加大。

（一）工業(yè)生產(chǎn)總體增速放緩，各項(xiàng)指標(biāo)疲弱運(yùn)行

1—5月，全省規(guī)模以上工業(yè)完成增加值2578.87億元，同比增長(zhǎng)5.8%，比上年同期增速回落5.5個(gè)百分點(diǎn)。各方面具體情況為：

從市/州情況看，除遼源和延邊外，其他各地市同比增速較上季均有所下滑。1—5月，長(zhǎng)春、遼源、通化、松原、白城、延邊、吉林、四平和白山分別同比增長(zhǎng)10.5%、13.3%、14.9%、11.1%、18%、15.6%、4%、7%和1%，與1季度相比，除遼源和延邊外，其他各地市同比增速較上季都有不同程度下滑①一季度，以上各市分別同比增長(zhǎng)13.1%、12.3%、17.9%、13.5%、19.2%、12%、5.9%、7.6%和9%。。從民營(yíng)經(jīng)濟(jì)情況看，各項(xiàng)指標(biāo)增速顯著回落。1-5月，全口徑民營(yíng)經(jīng)濟(jì)預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入11150億元，同比增長(zhǎng)10.4%，增速環(huán)比下滑4.5%；上繳稅金311.2億元，同比增長(zhǎng)0.7%，增速環(huán)比下降7.6%。從工業(yè)用電量和鐵路貨運(yùn)量來(lái)看，總體持續(xù)低位運(yùn)行，但降幅收窄。受部分重點(diǎn)耗能企業(yè)生產(chǎn)負(fù)荷提升拉動(dòng)，1-5月工業(yè)用電量降幅明顯收窄，累計(jì)完成工業(yè)用電量181.2億千瓦時(shí)，同比下降0.08%，比上月末收窄0.98個(gè)百分點(diǎn)；1-5月全省鐵路貨物發(fā)送量2068萬(wàn)噸，同比下降15.9%，從減運(yùn)量看,糧食、鋼鐵、煤炭仍為下拉全省貨運(yùn)增長(zhǎng)的主要因素。

（二）三大需求同時(shí)回落，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)壓力加大

其一，全省消費(fèi)需求回落明顯，或已進(jìn)入中低速增長(zhǎng)區(qū)間。1—5月，限額以上企業(yè)累計(jì)實(shí)現(xiàn)社會(huì)消費(fèi)品零售總額874.24億元，同比增長(zhǎng)6.8%，比上年同期增速回落6.1個(gè)百分點(diǎn)，比1—4月增速回落1.6個(gè)百分點(diǎn)。5月限額以上企業(yè)實(shí)現(xiàn)社會(huì)消費(fèi)品零售總額176.03億元，同比僅增長(zhǎng)0.3%，比上年同期增速回落10.6個(gè)百分點(diǎn)，比4月增速回落4.9個(gè)百分點(diǎn)，為近年來(lái)的月度最低。

其二，固定資產(chǎn)投資增速下降明顯，二產(chǎn)增速落差較大。1—5月全省完成固定資產(chǎn)投資（不含農(nóng)戶）2013.60億元，同比增長(zhǎng)16.8%，同比增幅回落8.3個(gè)百分點(diǎn)。分產(chǎn)業(yè)看，一、三產(chǎn)業(yè)投資實(shí)現(xiàn)了較快增長(zhǎng)，二產(chǎn)增速落差較大。全省第一、二、三產(chǎn)業(yè)分別完成投資71.09億元、1235.87億元和706.64億元，同比分別增長(zhǎng)51.2%、10.3%和26.8%；從隸屬關(guān)系看，中央和地方項(xiàng)目增長(zhǎng)相對(duì)均衡。中央項(xiàng)目完成投資168.88億元，同比增長(zhǎng)16.2%；地方項(xiàng)目完成投資1844.72億元，同比增長(zhǎng)16.8%。從建設(shè)性質(zhì)看，改建改造投資增速快于新建和擴(kuò)建。新建和擴(kuò)建項(xiàng)目分別完成投資745.40億元和350.88億元，同比分別增長(zhǎng)17.3%和16.4%；改建和技術(shù)改造項(xiàng)目完成投資637.97億元，同比增長(zhǎng)24.9%。

其三，凈出口增速持續(xù)收窄，外貿(mào)形勢(shì)較為嚴(yán)峻。1—5月，全省累計(jì)實(shí)現(xiàn)進(jìn)出口104.9億美元，增長(zhǎng)3.1%，增長(zhǎng)幅度較前4個(gè)月份收窄3.6個(gè)百分點(diǎn)，其中，出口22.1億美元，同比下降18.2%，進(jìn)口82.8億美元，同比增長(zhǎng)10.9%，貿(mào)易逆差持續(xù)擴(kuò)大。自2月起，吉林省進(jìn)出口累計(jì)增速持續(xù)收窄，年初增速為37.4%，隨后逐步收縮至個(gè)位數(shù)。

具體來(lái)看，各類(lèi)產(chǎn)品進(jìn)出口增勢(shì)分化明顯。其中，機(jī)電產(chǎn)品進(jìn)口增勢(shì)良好，糧食、礦砂進(jìn)口下降；而出口形勢(shì)不容樂(lè)觀，主要大宗商品出口均下降。進(jìn)口方面，1—5月全省機(jī)電產(chǎn)品進(jìn)口71.7億美元，增長(zhǎng)13.7%①其中，進(jìn)口汽車(chē)22.7億美元，增長(zhǎng)13.5%；進(jìn)口汽車(chē)零件28.3億美元，增長(zhǎng)16.6%。；糧食進(jìn)口1.7億美元，下降57.1%。出口方面，全省出口機(jī)電產(chǎn)品7.4億美元，下降19.9%②其中，出口汽車(chē)9329萬(wàn)美元，增長(zhǎng)19.5%；出口汽車(chē)零件6537萬(wàn)美元，增長(zhǎng)5%。；出口農(nóng)產(chǎn)品5.1億美元，下降5.6%。此外，傳統(tǒng)大宗商品除膠合板、紡織品和輪胎出口增長(zhǎng)外，服裝、家具、鞋類(lèi)、箱包、燈具、寢具出口不同幅度下降。

（三）就業(yè)整體形勢(shì)不容樂(lè)觀，但企業(yè)一線用工有所緩解

截至5月末，城鎮(zhèn)新增就業(yè)28.23萬(wàn)人，與上年同期略有上升，持續(xù)了1季度以來(lái)緩慢增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)；城鎮(zhèn)失業(yè)人員再就業(yè)8.13萬(wàn)人，同比下降5%；就業(yè)困難人員就業(yè)2.93萬(wàn)人，同比下降10%；城鎮(zhèn)登記失業(yè)率3.7%，較去年同期上升0.05個(gè)百分點(diǎn)。

一季度全省各級(jí)人力資源市場(chǎng)求人倍率（勞動(dòng)力市場(chǎng)需求人數(shù)與求職人數(shù)之比）為0.85，與上年同期持平，但因存在信息摩擦和技術(shù)匹配問(wèn)題，企業(yè)用工招聘難度較上年同期增大，總體而言，勞動(dòng)力市場(chǎng)仍然維持低位運(yùn)行。當(dāng)前我省勞動(dòng)力市場(chǎng)呈現(xiàn)以下幾個(gè)特點(diǎn)：一是三產(chǎn)用工需求明顯減少。一產(chǎn)用工需求1.63萬(wàn)人，占需求總量的7.18%，同比增加0.14萬(wàn)人，增幅9.56%；二產(chǎn)用工需求6.87萬(wàn)人，占需求總量的30.23%，同比增加0.32萬(wàn)人，增幅4.92%；三產(chǎn)用工需求14.22萬(wàn)人，占需求總量的62.59%，同比減少1.16萬(wàn)人，減幅7.57%。二是供求失衡依然存在。一季度用工總需求22.72萬(wàn)人，同比減少0.7萬(wàn)人，減幅2.99%；求職26.61萬(wàn)人，同比減少0.86萬(wàn)人，減幅3.15%，供求差額依然高達(dá)4萬(wàn)人左右。三是企業(yè)一線用工情況有所改善。據(jù)2014年2季度吉林省企業(yè)家問(wèn)卷調(diào)查顯示，企業(yè)一線員工供應(yīng)情況結(jié)束連續(xù)兩季收緊局面，本季情況有所改善③部分小微企業(yè)反映，房地產(chǎn)市場(chǎng)低迷，對(duì)崗位技術(shù)能力要求不是很高的小微企業(yè)來(lái)說(shuō)是個(gè)利好，房地產(chǎn)建設(shè)速度降低，減少了對(duì)務(wù)工人員的需求，使小微企業(yè)用工狀況得到有效改善，雖然職工流動(dòng)性較高，但是不愁找不到接替崗位的人員。。

（四）財(cái)政收支壓力持續(xù)加大，收入減速和支出加速并存

在財(cái)政收入方面，1—5月全省公共預(yù)算地方級(jí)財(cái)政收入494.9億元，僅完成預(yù)算的39.6%，比上年同期增加22.1億元，增長(zhǎng)4.7%，同比下滑3.4個(gè)百分點(diǎn)，自1月份以來(lái)的4個(gè)月，全省累計(jì)財(cái)政收入增速逐月下行，本月首次出現(xiàn)回升，但幅度僅有0.1個(gè)百分點(diǎn)，回升基礎(chǔ)尚不穩(wěn)固。在財(cái)政支出方面，1—5月全省公共預(yù)算財(cái)政支出985億元，同比增加63.5億元，增長(zhǎng)6.9%，增速比前4個(gè)月快了2個(gè)百分點(diǎn)。科學(xué)技術(shù)、醫(yī)療衛(wèi)生、城鄉(xiāng)社區(qū)、農(nóng)林水、住房保障等民生支出均保持2位數(shù)增速。

圖1 2014年1—5月份全省地方級(jí)財(cái)政收入增長(zhǎng)情況

（五）房地產(chǎn)市場(chǎng)下行壓力加大，商品房銷(xiāo)量下滑顯著，庫(kù)存壓力不斷加大，平均價(jià)格環(huán)比持續(xù)下降

商品房銷(xiāo)售量下降明顯，核心城市下降明顯，其中二手房銷(xiāo)售量下滑劇烈。1—5月，全省商品房銷(xiāo)售806.1萬(wàn)平方米，同比下降5.74%。其中，5月份全省商品房銷(xiāo)售187.29萬(wàn)平方米，同比下降5.42%，環(huán)比僅增長(zhǎng)1.53%。全省二手房交易面積500.14萬(wàn)平方米，同比下降44.35%。其中，5月份全省二手房交易面積111.71萬(wàn)平方米，同比下降26.09%。從省會(huì)城市來(lái)看，1—5月長(zhǎng)春市商品房銷(xiāo)售314.95萬(wàn)平方米，同比下降11.87%；長(zhǎng)春市二手房交易面積147.3萬(wàn)平方米，同比下降33.08%。從商品房庫(kù)存來(lái)看，初步統(tǒng)計(jì)，當(dāng)前全省累計(jì)可售商品房面積約3600萬(wàn)平方米，其中，長(zhǎng)春市、吉林市累計(jì)可售商品房面積分別為1410萬(wàn)平方米和681萬(wàn)平方米，完全消化庫(kù)存大約需要20個(gè)月左右，市場(chǎng)銷(xiāo)售壓力依然很大。從銷(xiāo)售價(jià)格看，1—5月全省商品房平均價(jià)格4627元/平方米，同比增長(zhǎng)2.25%，比2013年全年平均價(jià)格下降0.6%。其中，5月份商品房平均價(jià)格4574元/平方米，同比增長(zhǎng)1.54%，環(huán)比下降1.06%。其中，1-5月長(zhǎng)春市商品房平均價(jià)格6502元/平方米，同比增長(zhǎng)5.73%，環(huán)比延續(xù)1季度的下降趨勢(shì)。

（六）消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)小幅回升，工業(yè)生產(chǎn)者價(jià)格低位企穩(wěn)

1—5月全省居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)（CPI）累計(jì)上漲2.1%，漲幅比上月高0.1個(gè)百分點(diǎn)，為二季度來(lái)首次上漲。5月全省居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)（CPI）同比上漲2.5%，漲幅比上月高0.6個(gè)百分點(diǎn)。其中，食品、衣著、娛樂(lè)教育、居住、交通通信、家庭設(shè)備和醫(yī)療保健類(lèi)同比分別上漲4.7%、3.0%、2.3%、1.4%、0.8%、0.7%和0.3%，煙酒類(lèi)價(jià)格與去年同月持平。食品類(lèi)影響CPI同比上漲1.55個(gè)百分點(diǎn)。主要食品中，豬肉、鮮瓜果和鮮蛋價(jià)格同比分別上漲3.1%、11.5%和26.7%，鮮菜價(jià)格同比下降6.3%。非食品類(lèi)同比上漲1.4%，影響CPI同比上漲0.95個(gè)百分點(diǎn)。

1—5月份工業(yè)生產(chǎn)者價(jià)格指數(shù)（PPI）累計(jì)下降0.8%，降幅比上年同期縮小1.3個(gè)百分點(diǎn)。5月份（PPI）同比下降0.4%，降幅比上月縮小0.3個(gè)百分點(diǎn)。1—5月份生產(chǎn)資料出廠價(jià)格同比累計(jì)下降1.3%，降幅比上年同期縮小1.8個(gè)百分點(diǎn)。1—5月份生活資料出廠價(jià)格同比累計(jì)下降0.2%，降幅比上年同期縮小0.6個(gè)百分點(diǎn)。

二、區(qū)域金融運(yùn)行情況

（一）各項(xiàng)貸款增速略有回落，受臨儲(chǔ)糧貸款投放減少影響，短期貸款增勢(shì)放緩，中長(zhǎng)期貸款增幅回升，單位固定資產(chǎn)貸款強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)

截至5月末，全省金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額11971.7億元，同比增長(zhǎng)18.2%，增速創(chuàng)今年新低。4、5月份月均增速為18.4%，低于1季度0.8個(gè)百分點(diǎn)①但與上年相比，貸款增速仍處于較高水平，高于上年同期4個(gè)百分點(diǎn)。。剔除季節(jié)因素的影響，人民幣各項(xiàng)貸款的月環(huán)比折年率連續(xù)三個(gè)月下行，同比、環(huán)比增速雙下降預(yù)示近期貸款可能呈加速回落態(tài)勢(shì)。

具體來(lái)看，人民幣貸款增長(zhǎng)的特點(diǎn)主要有：

一是受農(nóng)發(fā)行“臨儲(chǔ)”貸款陸續(xù)回收影響，短期貸款同比少增較多。5月末全省人民幣短期貸款余額4764.4億元，同比增長(zhǎng)31.3%，增速較1季度末下降6.9個(gè)百分點(diǎn)。4、5月新增貸款131.1億元，同比少增145.9億元。由于農(nóng)發(fā)行“臨儲(chǔ)”玉米收購(gòu)今年提前開(kāi)展并于4月末提前結(jié)束，進(jìn)入5月份跨省移庫(kù)結(jié)算已陸續(xù)收回貸款，導(dǎo)致短期貸款增速于2季度初出現(xiàn)下滑。此外，中長(zhǎng)期貸款增長(zhǎng)及表外業(yè)務(wù)發(fā)展對(duì)部分短期貸款也產(chǎn)生一定程度的擠出效應(yīng)。

二是中長(zhǎng)期貸款增速回升，個(gè)人中長(zhǎng)期貸款持續(xù)下跌，單位貸款呈現(xiàn)增長(zhǎng)勢(shì)頭。5月末全省中長(zhǎng)期貸款余額6904億元，同比增長(zhǎng)13.2%，增速連續(xù)三個(gè)月環(huán)比提升并創(chuàng)今年最高，其中，4、5月份新增貸款225.5億元，同比多增83億元。從中長(zhǎng)期貸款的投向看，個(gè)人貸款延續(xù)自去年下半年以來(lái)的下跌態(tài)勢(shì)，而且跌勢(shì)明顯加快，5月末全省中長(zhǎng)期個(gè)人貸款增長(zhǎng)20.0%（前四個(gè)月分別為23.2%、22.9%、22.6%和21.1%），較去年同期大幅回落16.7個(gè)百分點(diǎn)，為近20個(gè)月以來(lái)最低；單位貸款則一改1季度波動(dòng)增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)，呈現(xiàn)出良好的增長(zhǎng)勢(shì)頭，至5月末增長(zhǎng)8.6%，增幅同比提升3.4個(gè)百分點(diǎn)，為2012年下半年以來(lái)最高。單位固定資產(chǎn)貸款的強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)構(gòu)成了帶動(dòng)中長(zhǎng)期單位貸款同比多增的主要推動(dòng)力，前5個(gè)月新增178.5億元，同比多增106.5億元,今年月均增量約為上年全年月均增量的4.9倍。單位固定資產(chǎn)貸款強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)的主要原因有：一是緣于我省基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等項(xiàng)目的推動(dòng)。5月末全省中長(zhǎng)期基礎(chǔ)設(shè)施類(lèi)貸款同比增長(zhǎng)8%，增幅同比提升4.4個(gè)百分點(diǎn)。1—5月新增貸款占比為12.6%，高于上年同期1.7個(gè)百分點(diǎn)。二是制造業(yè)貸款呈加速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，同比增幅和新增貸款占比分別較上年同期提高5.9個(gè)和1.5個(gè)百分點(diǎn)，信貸資金向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域流入的速度有所加快。

三是從信貸產(chǎn)業(yè)投向看，與同期相比，二產(chǎn)貸款增速、增量占比均有所提升，但信貸集中投向三產(chǎn)的格局并未改變。5月末，第二產(chǎn)業(yè)貸款增速為15.3%，同比提升6.7個(gè)百分點(diǎn)，新增貸款占比為18.7%，同比提高4.9個(gè)百分點(diǎn)；第一產(chǎn)業(yè)貸款仍然維持較高增速（19.4%），但較上年同期回落4個(gè)百分點(diǎn)；第三產(chǎn)業(yè)貸款增速達(dá)21.3%，同比提升7.4個(gè)百分點(diǎn)，高于各項(xiàng)貸款平均增速3.3個(gè)百分點(diǎn)，貸款增量占比達(dá)61.3%。

四是分企業(yè)規(guī)模類(lèi)型看，小型企業(yè)貸款同比顯著增長(zhǎng)，行業(yè)集中度明顯提高。5月末，全省小型企業(yè)貸款余額為1760.6億元，同比增長(zhǎng)33.1%，高于大中型企業(yè)貸款增速7.1個(gè)百分點(diǎn)，高于全部貸款增速15.1個(gè)百分點(diǎn)。金融機(jī)構(gòu)在加大對(duì)小型企業(yè)扶持力度方面，成效顯著。此外，小型企業(yè)貸款的行業(yè)集中度明顯提高，投向“制造業(yè)”和“批發(fā)零售業(yè)”的貸款余額占小型企業(yè)貸款的47.4%，且這一比例較上年同期提高6.7個(gè)百分點(diǎn)。

（二）受開(kāi)工期企業(yè)用款等因素影響，單位存款增速持續(xù)放緩，理財(cái)產(chǎn)品發(fā)放導(dǎo)致儲(chǔ)蓄存款分流明顯

5月末，全省金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額15926.4億元，同比增長(zhǎng)11.5%，增速創(chuàng)2012年以來(lái)最低；4、5月份共新增存款168億元，同比少增456.5億元，其中，5月當(dāng)月新增存款56.5億元，僅為同期增量的18.1%，為同期歷史最低。剔除季節(jié)因素的影響，人民幣各項(xiàng)存款的月環(huán)比折年率為9.5%，增速連續(xù)五個(gè)月下降，表明存款下行態(tài)勢(shì)近期不會(huì)改變。

具體來(lái)看，人民幣存款增長(zhǎng)的特點(diǎn)有：

1.單位存款增長(zhǎng)持續(xù)放緩，存款定期化趨勢(shì)增強(qiáng)預(yù)示宏觀經(jīng)濟(jì)偏冷。5月末全省人民幣單位存款余額6608.4億元，同比增長(zhǎng)15.5%，環(huán)比下降0.5個(gè)百分點(diǎn)，增幅連續(xù)三個(gè)月下滑。據(jù)調(diào)查，單位存款增長(zhǎng)放緩的主要原因有：一是企業(yè)進(jìn)入開(kāi)工期經(jīng)營(yíng)用款增加。4、5月活期存款共減少31億元；二是存款大客戶分紅，如建行反映，由于部分單位分紅分流，該行單位存款減少46.05億元①其中，一汽大眾汽車(chē)有限公司減少34億元，四川一汽豐田汽車(chē)有限公司長(zhǎng)春豐越公司減少9億元。。從存款結(jié)構(gòu)看，單位存款定期化趨勢(shì)增強(qiáng)。1—5月全省金融機(jī)構(gòu)新增單位定期存款338.9億元，同比多增170.3億元，定期存款新增占比82%，較去年同期上升49.1個(gè)百分點(diǎn)。單位存款定期化一定程度上反映了目前宏觀經(jīng)濟(jì)偏冷，部分企業(yè)投資欲望降低，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活躍度有所下降②據(jù)人民銀行長(zhǎng)春中支對(duì)全省重點(diǎn)工業(yè)企業(yè)開(kāi)展的問(wèn)卷調(diào)查顯示：今年二季度，企業(yè)家對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)熱度感受趨冷，有23.03%的企業(yè)判斷本季宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)“偏冷”，占比提高2.42個(gè)百分點(diǎn)。企業(yè)家信心指數(shù)下挫3.33個(gè)百分點(diǎn)。企業(yè)總體經(jīng)營(yíng)狀況指數(shù)為55.46%，指數(shù)連續(xù)兩季下滑，為2009年2季度以來(lái)最低水平。。另外據(jù)調(diào)查，經(jīng)濟(jì)下行壓力下，部分中小金融機(jī)構(gòu)貸款和票據(jù)承兌較為謹(jǐn)慎，傾向于用單位定期存單做質(zhì)押，也在一定程度上推高了單位定期存款。

2.居民投資結(jié)構(gòu)有所調(diào)整，理財(cái)產(chǎn)品沖擊儲(chǔ)蓄存款。儲(chǔ)蓄存款延續(xù)自年初以來(lái)持續(xù)下降態(tài)勢(shì)。5月末，全省人民幣儲(chǔ)蓄存款余額8296.3億元，同比增長(zhǎng)9.5%，增幅創(chuàng)2008年下半年以來(lái)最低。4、5月份儲(chǔ)蓄減少121.9億元，同比多減179.3億元，其中，5月份當(dāng)月儲(chǔ)蓄減少32.1億元，同比多減114.2億元，創(chuàng)同期存款單月增量最低。

隨著我國(guó)金融市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展與完善，居民的投資理念不斷更新、投資渠道日益多元化，儲(chǔ)蓄存款在居民家庭資產(chǎn)配置中的占比下降是大勢(shì)所趨。在這一背景下，為應(yīng)對(duì)監(jiān)管和考核壓力，商業(yè)銀行往往通過(guò)季末發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品、季初起息的手段使這部分理財(cái)資金在季末時(shí)點(diǎn)以儲(chǔ)蓄存款形式留存于銀行，但受緩解流動(dòng)性需要和居民投資結(jié)構(gòu)有所調(diào)整等因素影響，部分商業(yè)銀行加大理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行和創(chuàng)新力度，并打亂理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行節(jié)奏，使部分原本將在季末以儲(chǔ)蓄存款形式存在的申購(gòu)資金提前起息，從而對(duì)本月儲(chǔ)蓄存款增長(zhǎng)產(chǎn)生較大影響①如光大銀行反映，認(rèn)籌款項(xiàng)扣劃導(dǎo)致該行儲(chǔ)蓄存款減少6億元。。

（三）當(dāng)前金融運(yùn)行中存在的問(wèn)題

1.商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)增長(zhǎng)放緩與信貸需求較強(qiáng)的矛盾亟待關(guān)注

2014 年以來(lái)，吉林省金融機(jī)構(gòu)存款增速持續(xù)放緩。至5月末，本外幣存款同比增長(zhǎng)11.3%，同比下降8.6個(gè)百分點(diǎn)，為2012年以來(lái)最低。從存款結(jié)構(gòu)看：一是單位存款波動(dòng)加劇，“沖時(shí)點(diǎn)”現(xiàn)象較為明顯,呈明顯季末增長(zhǎng)、季初回落的特征。5月末，單位存款同比增長(zhǎng)15.2%，與1季度末增速差較上年同期擴(kuò)大0.6個(gè)百分點(diǎn)；二是儲(chǔ)蓄存款增量明顯下降，1-5月份僅新增儲(chǔ)蓄549.7 億元，同比少增159.4億元，其中，4、5月份存款更是出現(xiàn)近年罕見(jiàn)的連續(xù)負(fù)增。受此影響，金融機(jī)構(gòu)資金壓力有所加大，導(dǎo)致存款競(jìng)爭(zhēng)較為激烈。二季度吉林省金融家問(wèn)卷調(diào)查顯示，36.4%的機(jī)構(gòu)流動(dòng)性壓力主要來(lái)自資金來(lái)源不足，73.61%的金融機(jī)構(gòu)存款競(jìng)爭(zhēng)程度上升。另一方面，在中央全面深化改革、加快推進(jìn)新型城鎮(zhèn)化等重大戰(zhàn)略部署的推動(dòng)下，我省實(shí)體經(jīng)濟(jì)信貸需求十分強(qiáng)烈。銀行家問(wèn)卷顯示，2季度我省信貸需求指數(shù)同比上升4.8個(gè)百分點(diǎn)，其中，51.4%的制造業(yè)企業(yè)需求提升，環(huán)比、同比分別提高6.94個(gè)和4.25個(gè)百分點(diǎn)。據(jù)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的調(diào)查顯示，信貸資金總體仍呈供不應(yīng)求態(tài)勢(shì)，光大銀行5月末對(duì)公信貸缺口尚有11.7億元，工行等其他銀行反映也面臨著類(lèi)似的問(wèn)題。

2.經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)趨緩背景下，商業(yè)銀行潛在信貸風(fēng)險(xiǎn)不容忽視

一是部分大中型企業(yè)的訂單和盈利能力下降，回款時(shí)間變長(zhǎng)，導(dǎo)致依附在其供應(yīng)鏈上的小企業(yè)還款能力下降。二是在房地產(chǎn)調(diào)控政策繼續(xù)深入實(shí)施的背景下，考慮到我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行面臨諸多不確定因素，部分房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)未來(lái)可能面臨資金進(jìn)一步吃緊的局面，房地產(chǎn)貸款質(zhì)量下降的風(fēng)險(xiǎn)將不斷加大。三是部分產(chǎn)能過(guò)剩行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)呈上升態(tài)勢(shì)。全省工業(yè)景氣調(diào)查顯示，煤炭采選業(yè)、化學(xué)纖維制品、黑色金屬冶煉及壓延加工業(yè)等行業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況指數(shù)處于較低水平，指數(shù)分別為10%，12.5%和16.7%②從煤炭行業(yè)情況看，國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，進(jìn)口煤質(zhì)優(yōu)價(jià)低，如俄羅斯進(jìn)口煤平均比國(guó)內(nèi)煤炭低30-50元/噸，當(dāng)?shù)赜妹浩髽I(yè)紛紛選擇進(jìn)口煤，壓縮了當(dāng)?shù)孛禾科髽I(yè)的市場(chǎng)份額。加之，下游鋼鐵行業(yè)的長(zhǎng)期不景氣，需求大量減少。此外，煤炭行業(yè)在景氣的時(shí)候，受到利潤(rùn)的驅(qū)使，過(guò)度開(kāi)采，庫(kù)存不斷增加，庫(kù)存消耗的各項(xiàng)費(fèi)用支出壓力迫使企業(yè)開(kāi)始低價(jià)拋售存煤，煤炭?jī)r(jià)格被迫下降，調(diào)查監(jiān)測(cè)的5戶煤炭企業(yè)全部處于虧損狀態(tài)，短期內(nèi)很難擺脫困境。。四是為吸引存款，部分銀行發(fā)行了大量的短期高收益理財(cái)產(chǎn)品，加大了銀行的合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)。五是地方政府融資平臺(tái)貸款進(jìn)入集中還款期，平臺(tái)貸款的風(fēng)險(xiǎn)管理仍面臨極大挑戰(zhàn)。六是民間資本大量涌入，使得“影子銀行”業(yè)務(wù)快速膨脹，由于這些業(yè)務(wù)收益高、風(fēng)險(xiǎn)大、交易信息不透明，且處于監(jiān)管的真空地帶，一旦發(fā)生危機(jī)，很可能引發(fā)銀行體系的連鎖反應(yīng)，導(dǎo)致銀行資產(chǎn)質(zhì)量下降。2季度我省銀行家問(wèn)卷調(diào)查顯示，我省銀行資產(chǎn)質(zhì)量有所下滑，銀行資產(chǎn)質(zhì)量指數(shù)為58.33%，比上季降低7.64個(gè)百分點(diǎn)，是2008年以來(lái)最低點(diǎn)；資產(chǎn)質(zhì)量預(yù)期指數(shù)為65.28%，比上季降低3.47個(gè)百分點(diǎn)。

3.關(guān)注理財(cái)產(chǎn)品快速發(fā)展中存在的問(wèn)題

近年以來(lái)，由于存款市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，加之客戶需求更為多樣化，金融機(jī)構(gòu)理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量增長(zhǎng)較快。截至3月末，全省人民幣理財(cái)資金余額1157.1億元，同比增長(zhǎng)52.4%。1季度理財(cái)產(chǎn)品累計(jì)募集資金1719.3億元，累計(jì)兌付資金1685.8億元，凈募集資金33.5億元。其中，當(dāng)季新發(fā)產(chǎn)品募集資金902.3億元,同比增長(zhǎng)71.5%。調(diào)查顯示，當(dāng)前金融機(jī)構(gòu)發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品以普通類(lèi)、短期為主，主要投向債券、結(jié)構(gòu)性存款等低風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域，具有融資功能的信托類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品增長(zhǎng)較快。金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品平均年化收益率一般在4%左右，高于儲(chǔ)蓄存款。理財(cái)產(chǎn)品的快速發(fā)展，不僅為消費(fèi)者提供了更為豐富的投資工具，也改善了金融機(jī)構(gòu)客戶結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，促進(jìn)了金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，提高了金融機(jī)構(gòu)的綜合競(jìng)爭(zhēng)力。

然而，在理財(cái)產(chǎn)品的快速發(fā)展過(guò)程中，也存在部分金融機(jī)構(gòu)利用金融創(chuàng)新規(guī)避監(jiān)管的現(xiàn)象，加大了金融機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)的波動(dòng)性，一定程度上掩蓋了金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，為金融宏觀調(diào)控帶來(lái)了新的挑戰(zhàn)。一是理財(cái)產(chǎn)品快速增長(zhǎng)致使存款呈現(xiàn)季節(jié)性波動(dòng)，金融機(jī)構(gòu)資金來(lái)源的穩(wěn)定性趨弱；二是表現(xiàn)為部分表外理財(cái)產(chǎn)品使得存款向表外轉(zhuǎn)移，在信貸規(guī)模受限的情況下，表外融資成為商業(yè)銀行滿足企業(yè)資金需求的重要渠道，而部分商業(yè)銀行利用表外、同業(yè)、理財(cái)?shù)娜诤蟻?lái)規(guī)避宏觀調(diào)控①通常是在客戶有融資需要而無(wú)法以貸款滿足時(shí)，金融機(jī)構(gòu)典型的做法是，采用表外融資形式，以理財(cái)產(chǎn)品連接資金供需雙方，部分產(chǎn)品通過(guò)同業(yè)銷(xiāo)售與購(gòu)買(mǎi)。。這類(lèi)業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)自由度較大，只要雙方認(rèn)可就能達(dá)成協(xié)議，不像傳統(tǒng)的表內(nèi)業(yè)務(wù)受金融法規(guī)的嚴(yán)格限制，且本身也無(wú)規(guī)模限制，有些金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部管理體系不健全，使監(jiān)管機(jī)構(gòu)很難對(duì)金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)開(kāi)展常規(guī)連續(xù)性的監(jiān)管②如對(duì)房地產(chǎn)信托的“假股權(quán)、真貸款”模式運(yùn)行多年后，監(jiān)管機(jī)構(gòu)才發(fā)現(xiàn)并叫停。。據(jù)統(tǒng)計(jì)，一季度末，吉林省人民幣理財(cái)產(chǎn)品中，表外理財(cái)產(chǎn)品資金余額826.4億元，同比增長(zhǎng)39.1%，占全部理財(cái)資金的71.4%。

三、對(duì)未來(lái)全省經(jīng)濟(jì)金融指標(biāo)的預(yù)測(cè)與展望

（一）主要經(jīng)濟(jì)金融指標(biāo)的預(yù)測(cè)

2014年吉林省經(jīng)濟(jì)處于結(jié)構(gòu)調(diào)整的陣痛期，工業(yè)經(jīng)濟(jì)缺乏有力的新增長(zhǎng)點(diǎn)的支撐，消費(fèi)需求難以得到有效的提升，投資提速面臨較大壓力，對(duì)外經(jīng)濟(jì)特別是外貿(mào)出口受?chē)?guó)際環(huán)境影響較大。預(yù)計(jì)全省2014年GDP增速為7.1%，比2013年回落1.3個(gè)百分點(diǎn)。

通過(guò)時(shí)間趨勢(shì)法和ARIMA方法對(duì)吉林省的主要經(jīng)濟(jì)金融指標(biāo)進(jìn)行預(yù)測(cè)，得到以下預(yù)測(cè)結(jié)果。

表1 吉林省主要經(jīng)濟(jì)金融指標(biāo)預(yù)測(cè)值

（二）影響未來(lái)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的主要因素

工業(yè)增速低迷態(tài)勢(shì)還將持續(xù)。預(yù)計(jì)吉林省工業(yè)經(jīng)濟(jì)將持續(xù)個(gè)位數(shù)增長(zhǎng)。主要因素：一是工業(yè)經(jīng)濟(jì)缺乏活力。1-5月，吉林省工業(yè)用電量同比下降0.08%；鐵路貨物發(fā)送量同比下降15.9%，糧食、鋼鐵、煤炭的運(yùn)輸量仍持續(xù)影響全省貨運(yùn)量的增長(zhǎng)。這些指標(biāo)都說(shuō)明當(dāng)前吉林省實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展缺乏活力，經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的深層次矛盾目前還沒(méi)有得到很好的化解，短期內(nèi)難以恢復(fù)。二是制造業(yè)PMI持續(xù)8個(gè)月回落。5月份，吉林省制造業(yè)PMI為50.52%，延續(xù)自去年10月份以來(lái)的逐步趨緩態(tài)勢(shì)。相較全國(guó)制造業(yè)PMI 50.8%，低0.28個(gè)百分點(diǎn)，為2013年以來(lái)首次低于全國(guó)，這也預(yù)示吉林省工業(yè)經(jīng)濟(jì)的下行壓力加大。三是市場(chǎng)依然疲弱。全省工業(yè)生產(chǎn)者出廠價(jià)格指數(shù)(PPI)連續(xù)25個(gè)月處于水平線以下。受煤炭資源整合、部分礦井停產(chǎn)整頓和中石油調(diào)減我省原油生產(chǎn)計(jì)劃的影響，主要產(chǎn)品產(chǎn)量持續(xù)萎縮。1-5月原油產(chǎn)量下降11.4%，鋼材產(chǎn)量下降0.5%，水泥產(chǎn)量下降1%。四是中小企業(yè)成本壓力較大，中小企業(yè)成本上升快于大型企業(yè)。1-5月，全省大、中、小型企業(yè)三項(xiàng)費(fèi)用分別增長(zhǎng)6.8%、9.9%和15.3%；小型企業(yè)產(chǎn)成品占用快速增長(zhǎng)15.9%，而大型和中型企業(yè)分別下降6.7%和0.2%。

固定資產(chǎn)投資增速提升面臨較大壓力。年初以來(lái)，吉林省固定資產(chǎn)投資增速一直處于緩慢提升的態(tài)勢(shì)，近期隨著開(kāi)工旺季的到來(lái)以及城市棚戶區(qū)改造大規(guī)模實(shí)施，因此，短期內(nèi)吉林省固定資產(chǎn)投資增速將有所提升。但從長(zhǎng)期看，吉林省投資增速持續(xù)提升的壓力較大。一是新建重大項(xiàng)目減少。1-5月，吉林省新開(kāi)工項(xiàng)目中億元項(xiàng)目426個(gè)，同比減少31個(gè)，下降6.8%；十億元項(xiàng)目7個(gè)，同比減少3個(gè)，下降30%，項(xiàng)目?jī)?chǔ)備有待提高。二是房地產(chǎn)投資大幅下降，且降幅擴(kuò)大。1-5月，吉林省房地產(chǎn)業(yè)投資同比下降15.1%，降幅比上月擴(kuò)大1.9個(gè)百分點(diǎn)；商品房銷(xiāo)售面積同比下降26.0%，降幅比上月擴(kuò)大8.6個(gè)百分點(diǎn)；全省房地產(chǎn)新開(kāi)工面積同比下降52.3%，降幅比上月擴(kuò)大18.9個(gè)百分點(diǎn)。三是建筑業(yè)發(fā)展后勁不足。全省建筑工程開(kāi)竣工數(shù)量均低于往年同期，加之建筑勞務(wù)人員已出短缺趨勢(shì)，人工費(fèi)持續(xù)上漲，勞務(wù)成本已占到工程成本的27%，建筑業(yè)企業(yè)利潤(rùn)空間受到進(jìn)一步擠壓。四是2013年底國(guó)土部推出“土地占優(yōu)補(bǔ)優(yōu)、占補(bǔ)平衡”新政，進(jìn)一步加大對(duì)農(nóng)用地的保護(hù)，在一定程度上削減了項(xiàng)目建設(shè)用地需求，使得個(gè)別項(xiàng)目存在前期工作進(jìn)展緩慢的問(wèn)題。

消費(fèi)中低速增長(zhǎng)趨勢(shì)難以扭轉(zhuǎn)。預(yù)計(jì)未來(lái)吉林省社會(huì)消費(fèi)品零售總額增速將持續(xù)保持11—12%的中低速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，影響消費(fèi)增長(zhǎng)的重要因素在短期內(nèi)難以消除。一是居民收入持續(xù)較低。近幾年我省城鎮(zhèn)居民人均收入一直低于全國(guó)平均水平，2013年我省城鎮(zhèn)居民人均收入低于國(guó)家平均4600元。今年一季度，我省城鎮(zhèn)居民人均可支配收入5933元，比全國(guó)平均水平低2222元。這是我省消費(fèi)動(dòng)力不足的根本因素。二是主要商品銷(xiāo)售低迷，消費(fèi)熱點(diǎn)持續(xù)走低。占社零額比重最大的三類(lèi)商品分別為汽車(chē)類(lèi)、石油及制品類(lèi)和服裝、鞋帽、針紡織品類(lèi)商品銷(xiāo)售均低迷。近年來(lái)持續(xù)熱銷(xiāo)的金銀珠寶類(lèi)商品銷(xiāo)售受金價(jià)波動(dòng)影響出現(xiàn)下滑。熱點(diǎn)商品銷(xiāo)售放緩是影響我省消費(fèi)增長(zhǎng)的主要因素。三是2014年兩會(huì)的報(bào)告提出進(jìn)一步減少“三公”經(jīng)費(fèi)，壓縮轉(zhuǎn)移支付，中央黨政機(jī)關(guān)以及事業(yè)單位的一般性支出壓減5%，各地也要壓減一般性支出，這將進(jìn)一步對(duì)餐飲、娛樂(lè)等傳統(tǒng)消費(fèi)熱點(diǎn)形成抑制。

物價(jià)將溫和回升。一是隨著夏季的到來(lái)，預(yù)計(jì)鮮菜鮮果價(jià)格繼續(xù)下降，豬肉和鮮蛋價(jià)格漲幅可能放緩，CPI將環(huán)比持平。但由于近期的CPI的翹尾因素較高，因此短期內(nèi)CPI同比將高于當(dāng)前水平。但隨著時(shí)間的推移，翹尾因素影響逐漸減弱，CPI基本持平的態(tài)勢(shì)有可能長(zhǎng)期持續(xù)。二是今年以來(lái)，吉林省工業(yè)生產(chǎn)者價(jià)格一直保持平穩(wěn)運(yùn)行。短期內(nèi)，受建筑企業(yè)恢復(fù)開(kāi)工，刺激需求和生豬價(jià)格上漲等因素影響，預(yù)計(jì)工業(yè)生產(chǎn)者價(jià)格整體水平將呈現(xiàn)溫和回升態(tài)勢(shì)。三是勞動(dòng)力成本、房租和服務(wù)價(jià)格持續(xù)上升，推動(dòng)非食品價(jià)格明顯上移。1季度，吉林省單位從業(yè)人員工資總額同比增長(zhǎng)28.6%。同時(shí)，我們也應(yīng)該關(guān)注經(jīng)濟(jì)下行、需求疲軟、貨幣增速下降、美元升值對(duì)物價(jià)的抑制作用較強(qiáng)。

對(duì)外貿(mào)易將持續(xù)回落。預(yù)計(jì)未來(lái)吉林省對(duì)外貿(mào)易增速還將繼續(xù)下滑，2014年外貿(mào)整體形勢(shì)極為艱難。一是外貿(mào)出口受?chē)?guó)際環(huán)境影響較大。隨著歐美等主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體走出經(jīng)濟(jì)危機(jī)困境，制造業(yè)回流現(xiàn)象明顯，國(guó)際需求下降，競(jìng)爭(zhēng)加劇，對(duì)吉林省外貿(mào)出口沖擊較大。而隨著人工成本的上升，吉林省部分勞動(dòng)密集型行業(yè)正逐漸喪失原有優(yōu)勢(shì)，國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力下降。今年初開(kāi)始，外貿(mào)增幅呈逐月回落態(tài)勢(shì)，前5個(gè)月累計(jì)增幅分別為37.4%、14.8%、9.6%、6.7%、3.1%。二是近年吉林省引進(jìn)的12家外埠企業(yè)由于報(bào)關(guān)、稅收及其他省份競(jìng)爭(zhēng)等原因2014年將不在吉林省出口，一汽集團(tuán)、長(zhǎng)春軌道客車(chē)、吉林中糧、吉林德大等重點(diǎn)外貿(mào)企業(yè)進(jìn)出口大幅下降，上述因素將導(dǎo)致吉林省外貿(mào)進(jìn)出口減少近30億美元。

Analysis of Economic and Financial Situation of Jilin Province in 2014 2ndQuarter and Forecast

ZHANG Jianping CHEN Yan ZHAO Xinxin GUO Peiying

From the economic operation of the 2 quarter of our province regional perspective: a general slowdown in industrial production, the majority of city/state industry decline, private economy dropped signifi cantly, the industrial use of electricity and rail freight continued to run low; three demand declined, consumption demand dropped to low speed growth interval, the fixed asset investment growth rate down obviously, the net export growth continued to narrow, foreign trade situation is more serious; the labor market to run low, employment and labor overall situation is not optimistic, but the enterprise's employment situation has improved; fi scal pressures continue to increase, the income and expenditure acceleration deceleration coexist; the real estate market downward pressure, commercial housing sales decline signifi cantly, inventory pressure increasing commercial housing prices, continued to decline; the consumer price index rose slightly, industrial producer price low to stabilize. From the fi nancial operation situation: the loan growth fell slightly, by the temporary storage loans to reduce the impact, short-term loan growth slows, long-term loans increased recovery unit, long-term loan growth momentum, strong growth unit fi xed assets loans; second loan growth, accounted for the incremental increase ratio, but the concentration of credit to the three estate pattern has not changed; enterprise scale type, small business loans were increased signifi cantly; the unit deposit growth continued to slow, regular trend deposits suggests macroeconomic cold; residential investment structure has been adjusted, fi nancial products issued in savings deposits obviously.

In the 2 Quarter; Jilin Province; Economy; Financial

F830

A

1009 - 3109（2014）07-0016-08

（責(zé)任編輯：劉曉鑫）

張建平，男，漢族，博士，中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行，經(jīng)濟(jì)師。

陳 巖，女，漢族，碩士，中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行，經(jīng)濟(jì)師。

趙新欣，女，漢族，碩士，中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行，經(jīng)濟(jì)師。

郭佩穎，男，漢族，博士，中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行。