【摘要】財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要作用是對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中的相關(guān)數(shù)據(jù)、對(duì)應(yīng)的補(bǔ)充信息等進(jìn)行收集與整理，然后對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、現(xiàn)金流狀況及財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)，向企業(yè)管理者提供決策與控制依據(jù)，由此可見(jiàn)，研究企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析過(guò)程中存在的問(wèn)題并提出相應(yīng)的發(fā)展策略，有著重要的現(xiàn)實(shí)意義，本文就針對(duì)該問(wèn)題展開(kāi)討論。

【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表 報(bào)表分析

一、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容

企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員會(huì)按照會(huì)計(jì)原則的相關(guān)要求，利用相關(guān)的會(huì)計(jì)處理程序與方法，把企業(yè)在某個(gè)時(shí)期的財(cái)務(wù)資料匯編成報(bào)表，可以有效體現(xiàn)出企業(yè)在該時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況與經(jīng)營(yíng)成果，并可以及時(shí)反應(yīng)出企業(yè)現(xiàn)金流量的管理及所有者權(quán)益的變動(dòng)情況。財(cái)務(wù)報(bào)表包括主表、附表及其他附注等各項(xiàng)內(nèi)容組成。企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表及現(xiàn)金流量表，其中通過(guò)資產(chǎn)負(fù)債表可以分析企業(yè)在特定時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況，分析企業(yè)資產(chǎn)及負(fù)債的構(gòu)成與分布，評(píng)價(jià)企業(yè)的償債能力；而企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果則是通過(guò)利潤(rùn)表反映出來(lái)，從利潤(rùn)表中可以對(duì)企業(yè)的盈利能力、經(jīng)營(yíng)效率進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)，判斷企業(yè)的綜合競(jìng)爭(zhēng)力及可持續(xù)發(fā)展的能力等；通過(guò)現(xiàn)金流量表則可以看出企業(yè)的現(xiàn)金收入與支出，了解資金活動(dòng)的具體原因，對(duì)企業(yè)獲取現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的能力進(jìn)行全面了解，對(duì)企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流量做出合理預(yù)測(cè)，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況、財(cái)務(wù)狀況做出科學(xué)評(píng)價(jià)。

二、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析現(xiàn)狀

（一）財(cái)務(wù)報(bào)表分析過(guò)程中指標(biāo)體系不夠完善

現(xiàn)階段很多企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表在分析過(guò)程中比較側(cè)重于反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的信息指標(biāo)，忽略了財(cái)務(wù)報(bào)表在披露信息過(guò)程中還會(huì)存在一定的不現(xiàn)實(shí)問(wèn)題，所以很難做到系統(tǒng)化、全面化的財(cái)務(wù)報(bào)表分析?？梢哉f(shuō)現(xiàn)有的指標(biāo)體系已經(jīng)無(wú)法將企業(yè)實(shí)際的經(jīng)營(yíng)狀況客觀、全面、真實(shí)地反映出來(lái)，指標(biāo)體系中未包含相應(yīng)的非財(cái)務(wù)類指標(biāo)，而這些指標(biāo)會(huì)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)與發(fā)展產(chǎn)生較大影響，比如市場(chǎng)份額、服務(wù)、質(zhì)量、潛在盈利能力以及人力資源等等。雖然在實(shí)際財(cái)務(wù)管理中，由于這些指標(biāo)在量化問(wèn)題上還有一定的現(xiàn)實(shí)困難，但是由于其對(duì)企業(yè)的日常經(jīng)營(yíng)與決策有著重要影響，如果忽略了這些指標(biāo)，則無(wú)法保證財(cái)務(wù)報(bào)表分析的客觀性與全面性，相應(yīng)地也就無(wú)法反映出企業(yè)的軟實(shí)力。

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析過(guò)程中分析方法存在問(wèn)題

常用的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法有多種，比如比率分析法、比較分析法、趨勢(shì)分析法及因素分析法等等，不同的方法具有一定的優(yōu)勢(shì)，但是也存在不足。比如在應(yīng)用比較分析法時(shí)，即使同一家企業(yè)在不同的時(shí)期、不同的市場(chǎng)環(huán)境下，其實(shí)際發(fā)展情況也會(huì)存在差異，采用比較分析法可能會(huì)由于缺少相關(guān)數(shù)據(jù)而無(wú)法保證分析結(jié)構(gòu)的準(zhǔn)確性；而采用趨勢(shì)分析法時(shí)，該方法是對(duì)企業(yè)前期的經(jīng)營(yíng)狀況做出縱向比較，以以往年度的財(cái)務(wù)狀況為參照，分析企業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)，趨勢(shì)分析法最大的問(wèn)題是無(wú)法保證企業(yè)前期經(jīng)營(yíng)管理狀況的合理性，所以難免會(huì)影響到最終的分析結(jié)果；再比如運(yùn)用因素分析法時(shí)，涉及到分析的替代順序性、相關(guān)性、替代連環(huán)性以及前提假定性等諸多問(wèn)題，涉及項(xiàng)目越多，受到的局限也就越大，其中對(duì)人為邏輯判斷的依賴性就越大，最終會(huì)影響到分析結(jié)果的準(zhǔn)確性。

三、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的發(fā)展對(duì)策

（一）在財(cái)務(wù)報(bào)表中增設(shè)非財(cái)務(wù)指標(biāo)

1.市場(chǎng)份額指標(biāo)

企業(yè)在確定市場(chǎng)份額時(shí)，可以用銷售額加訂貨額的結(jié)果，計(jì)算出企業(yè)產(chǎn)品占據(jù)市場(chǎng)銷售總額的比例。市場(chǎng)份額指標(biāo)從側(cè)面反映出企業(yè)對(duì)其產(chǎn)品市場(chǎng)的掌控能力，通過(guò)企業(yè)產(chǎn)品所占的市場(chǎng)份額可以對(duì)企業(yè)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)能力及市場(chǎng)地位等進(jìn)行更加客觀全面的分析，市場(chǎng)份額占有比例越大，證明企業(yè)在同行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)能力更強(qiáng)，市場(chǎng)營(yíng)銷業(yè)績(jī)更好，相應(yīng)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)效率就更高。

2.產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)

通過(guò)產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)，可以對(duì)企業(yè)的技術(shù)發(fā)展水平進(jìn)行客觀評(píng)價(jià)與衡量，而產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量指標(biāo)可以通過(guò)其他參數(shù)來(lái)量化，比如產(chǎn)品的廢品率、次品率、顧客返修率與退貨率，還可以進(jìn)行顧客滿意度調(diào)查來(lái)體現(xiàn)出產(chǎn)品及服務(wù)質(zhì)量水平的高低。因此要求企業(yè)要生產(chǎn)出與該行業(yè)質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)相符的產(chǎn)品，并且服務(wù)產(chǎn)品要與顧客的使用要求相符。

3.人力資源指標(biāo)

人力資源的重要性越來(lái)越突出，對(duì)某些高新企業(yè)而言，人力資源的重要性要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于有形資產(chǎn)，可以毫不夸張地說(shuō)，人力資源及其質(zhì)量水平在很大程度上決定了企業(yè)的發(fā)展?jié)摿?。所以要將人力資源指標(biāo)體現(xiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)表中，具體參數(shù)包括員工培訓(xùn)與發(fā)展計(jì)劃、員工滿意度、人員流動(dòng)狀況以及職位晉升狀況等等。企業(yè)決策者可以通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表中的人力資源指標(biāo)評(píng)估企業(yè)人力資源所創(chuàng)造的價(jià)值。

4.潛在盈利能力及持續(xù)盈利能力指標(biāo)

企業(yè)的潛在盈利能力決定了企業(yè)的成長(zhǎng)潛能及行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展能力，而企業(yè)的持續(xù)盈利能力則是由企業(yè)的管理能力及創(chuàng)新能力來(lái)決定的，其中企業(yè)的管理能力主要體現(xiàn)在企業(yè)決策者的戰(zhàn)略眼光及企業(yè)家能力，而組織創(chuàng)新及技術(shù)創(chuàng)新則反映出企業(yè)的創(chuàng)新能力，在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)要充分參考這些指標(biāo)，以保證分析企業(yè)盈利水平的全面性及深入性。

（二）在結(jié)合多種財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的基礎(chǔ)上進(jìn)行擴(kuò)展

在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析過(guò)程中，結(jié)合多種財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法，基于不同的角度、遵循全面分析的原則對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析與判斷。比如，如果企業(yè)的流動(dòng)比率及速動(dòng)比率比較高，則證明該企業(yè)擁有較強(qiáng)的短期償債能力及長(zhǎng)期償債能力，不過(guò)這也從側(cè)面反映出企業(yè)決策者在制定融資策略時(shí)相對(duì)保守，未將財(cái)務(wù)杠桿的作用充分發(fā)揮出來(lái)，未利用負(fù)債籌資為企業(yè)帶來(lái)更多稅額庇護(hù)利益和財(cái)務(wù)杠桿利益等問(wèn)題。分析財(cái)務(wù)報(bào)表過(guò)程中，要注重各項(xiàng)財(cái)務(wù)報(bào)表指標(biāo)的變化，了解企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的規(guī)律，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行全面評(píng)價(jià)。不僅要分析絕對(duì)指標(biāo)，還要分析相對(duì)指標(biāo)。

1.定量分析結(jié)合定性分析

現(xiàn)階段財(cái)務(wù)報(bào)表分析過(guò)程中比較側(cè)重于定量分析的方法，而忽略了定性分析的重要性，這種分析方法很難保證分析結(jié)果的全面性。因此要采用定量計(jì)算與定性判斷相結(jié)合的方法，先基于宏觀角度對(duì)企業(yè)整體的經(jīng)濟(jì)運(yùn)作狀況進(jìn)行定性分析，然后對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表中相關(guān)數(shù)據(jù)做出定量分析，再與外部市場(chǎng)環(huán)境相結(jié)合，最終做出定性分析；如有必要可以再針對(duì)分析結(jié)果重復(fù)上述分析流程，每次的分析結(jié)果均會(huì)更深入，最終提高分析的客觀性與準(zhǔn)確性。

2.靜態(tài)分析結(jié)合動(dòng)態(tài)分析

參照相關(guān)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、外部市場(chǎng)環(huán)境及企業(yè)實(shí)際的生產(chǎn)周期，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表中的月報(bào)及季報(bào)相關(guān)數(shù)據(jù)賦予特定的權(quán)數(shù)，再參照概率論原理把這些數(shù)據(jù)進(jìn)行集合與匯總，這種靜態(tài)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)可以將會(huì)計(jì)年度各個(gè)特定時(shí)期的企業(yè)財(cái)務(wù)狀況動(dòng)態(tài)地反映出來(lái)。該方法包含了年內(nèi)的所有數(shù)據(jù)，因?yàn)椴粌H可以有效減少人為操縱帶來(lái)的不確定性，而且確定下來(lái)的權(quán)數(shù)可以體現(xiàn)出企業(yè)特點(diǎn)、市場(chǎng)環(huán)境、行業(yè)背景等因素，保證了分析指標(biāo)的全面性。

3.個(gè)別分析結(jié)合綜合分析

所有財(cái)務(wù)指標(biāo)都不是絕對(duì)的，其具有相對(duì)性的特征使得單個(gè)指標(biāo)存在一定的片面性，在不同的生產(chǎn)周期、生產(chǎn)階段及經(jīng)濟(jì)背景下，同一個(gè)指標(biāo)有可能反映出不同的結(jié)論，因此，要將個(gè)別分析與綜合分析相結(jié)合，以保證企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況評(píng)價(jià)的準(zhǔn)確性。

參考文獻(xiàn)

[1] 蔡秀龍. 企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表常見(jiàn)問(wèn)題的分析與探討[J]. 經(jīng)營(yíng)管理者，2011（24）：225.

[2] 程曉君. 試析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析[J]. 品牌（理論月刊），2010（09）： 45-47.

[3] 鄧彩鳳，李小光. 企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的局限性分析[J]. 現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息，2011（19）：200.

[4] 劉姍. 增值稅轉(zhuǎn)型對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的影響分析[J]. 時(shí)代金融，2010（06）：156-158.

[5] 王燕. 企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析與企業(yè)價(jià)值研究[J]. 經(jīng)營(yíng)管理者，2010（17）：226.

[6] 吳思璇. 企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限及其對(duì)策[J]. 商業(yè)文化（下半月）， 2011（07）：130.

[7] 張樹(shù)華. 基于財(cái)務(wù)影響因素的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析研究[J]. 財(cái)經(jīng)界（學(xué)術(shù)版），2012（01）：210.

（編輯：唐榮波）