雖然很多人已經(jīng)認(rèn)識到理財?shù)闹匾?，但究竟?yīng)該如何制定理財方案呢？從總體上說，好的理財方案應(yīng)該在收益、風(fēng)險與流動性需求上取得一定的平衡，由于每個家庭的情況不盡相同，量體裁衣是十分必要的。

對投資的風(fēng)險承受能力因人而異。除了個人風(fēng)險偏好不同，還有些因素影響風(fēng)險承受能力。

首先是年齡階段。假設(shè)小王是剛畢業(yè)幾年的職場新人，每月收入去掉支出后尚有盈余；老李是年過半百的老員工，一旦退休，在領(lǐng)取退休金之外還要依靠多年積蓄維持現(xiàn)有生活水準(zhǔn)。那么，盡管老李的積蓄遠(yuǎn)遠(yuǎn)高過小王，但在制定理財計劃時，小王所能承受的風(fēng)險卻要高過老李。這是因為小王未來的投資時限更長，也不需要依靠投資收益支付生活成本，所以可以承擔(dān)更高的產(chǎn)品下行風(fēng)險，而老李則相反。當(dāng)然，這僅僅是就通常情況而言，如果家庭財富積累到了一定水平，要考慮傳承給下一代，那么投資時限也就被延續(xù)到下一代甚至更遠(yuǎn)。

其次是資產(chǎn)水平。不同的資產(chǎn)水平也對投資者的風(fēng)險承受能力產(chǎn)生很大的影響。在除去當(dāng)前和未來預(yù)期的基本及應(yīng)急支出后，投資者的凈資產(chǎn)越高，其承受風(fēng)險的能力也相對增加。

三是工作性質(zhì)。如果工作收入的波動性較大，可以考慮通過降低其他投資的風(fēng)險進(jìn)行平衡。假設(shè)小王在國企從事行政工作，失業(yè)風(fēng)險低，收入穩(wěn)定；老李在民營企業(yè)做銷售，工資與業(yè)績掛鉤，失業(yè)風(fēng)險相對較高。那么小王未來工作帶來的現(xiàn)金流穩(wěn)定性要高于老李，在投資上能比老李承擔(dān)更高的風(fēng)險。

明確了風(fēng)險承受能力之后，不同家庭應(yīng)選擇不同投資比例的理財方案。但無論哪種類型的家庭，每月收入到手后，第一步是估算出日常生活需要的花費、可能性應(yīng)急需要的數(shù)額，對這部分資金可以運用活期儲蓄、貨幣市場以及超短期銀行理財產(chǎn)品進(jìn)行管理。剩下的收入中可進(jìn)行合理投資的部分，則根據(jù)個人或家庭在不同時間點的理財目標(biāo)進(jìn)行配置。

對于單身人士來說，只要收入尚可，花錢不是大手大腳，一般花銷都小于收入。每月收入到賬后，除了保證基本開銷外，其余的部分可以考慮投資基金定投或滾動理財。假設(shè)投資者最大下行風(fēng)險承受能力為15%，那么可以將資產(chǎn)平均分配在儲蓄或國債、銀行理財、債券型基金和股票型基金上。根據(jù)歷史數(shù)據(jù)及當(dāng)前收益情況，這樣的配置可以取得7%—8%的預(yù)期年化收益率（投資期限為一年所獲的收益率）。

結(jié)婚生子后，上有老下有小，在這一階段，家庭收入隨職務(wù)提升而提高，但孩子教育、老人醫(yī)療等費用也相應(yīng)增加，因此需要一定的資金以備不時之需。假設(shè)投資者最大下行風(fēng)險承受能力為10%， 那么不妨把30%的投資用于儲蓄或國債，30%用于銀行理財，20%用于債券基金，20%用于股票型基金。這一時期，家庭對于教育和醫(yī)療的支出具有一定的必須性，所以應(yīng)該增加國債、銀行理財產(chǎn)品等收益較確定的資產(chǎn)的配置。這樣的理財方案預(yù)期可以取得6%—7%的年化收益率。

到了退休階段，現(xiàn)金流入小于花費，投資期限變短。假設(shè)最大下行風(fēng)險承受能力為5%，投資可如下配置：45%用于儲蓄或國債，35%用于銀行理財，10%用于債券基金，10%用于股票基金。盡管股票類基金風(fēng)險較高，但能在一定程度上抵御通脹，所以可以小幅配置。在此階段，如果不考慮資產(chǎn)傳承問題，投資配置仍以保守型收益產(chǎn)品如儲蓄、國債等最為合適。這樣的理財方案預(yù)期可以取得4%—5%的年化收益率。

此外，投資者還可以根據(jù)自身情況適當(dāng)購買保險產(chǎn)品。如果家庭收入來源集中，購買保險就具有一定的優(yōu)勢。假設(shè)小張是已婚人士，妻子全職在家，孩子正在上小學(xué)，父母依靠養(yǎng)老保險和小張的贍養(yǎng)。那么小張的工資就是家庭收入的主要來源。在不能依靠積蓄支付全部生活費的情況下，一旦有任何問題導(dǎo)致小張不能工作，整個家庭的生計就會受到重大影響。在此情況下，小張可以考慮為自己購買一定數(shù)額的保險以降低風(fēng)險。

從整體上看，合理有效的理財方案必須建立在對自身情況正確評估的基礎(chǔ)上。大家可以對照以上種種類型，結(jié)合預(yù)期收益和所能承擔(dān)的風(fēng)險，制定出最適合自己的理財方案。只有適合自己的，才是最好的。