摘要：收益是衡量企業(yè)的經(jīng)營情況及盈利能力的一個基本指標(biāo)。它是企業(yè)的投資者進(jìn)行投資決策，債權(quán)人進(jìn)行信貸決策及企業(yè)經(jīng)營管理者進(jìn)行企業(yè)經(jīng)營管理決策的基本依據(jù)。會計的許多因素會影響到收益的質(zhì)量，如會計估計、會計差錯、會計政策的變更、資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)等?；诖?，主要對企業(yè)收益質(zhì)量及其評價體系進(jìn)行研究，以期保證企業(yè)在良好的財務(wù)狀況下持續(xù)經(jīng)營與發(fā)展。

關(guān)鍵詞：企業(yè)收益質(zhì)量；評價體系；持續(xù)性；成長性

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1000-8772（2013）03-0135-01

一、引言

收益是會計學(xué)的核心概念，也是投資者、債權(quán)人和其他利益關(guān)系人評價企業(yè)盈利能力與經(jīng)營管理者經(jīng)營能力的重要信息，因此一直是投資者等利益相關(guān)人關(guān)注的焦點(diǎn)。收益質(zhì)量是指利潤的可利用程度或現(xiàn)金對分配和再生產(chǎn)的保障程度。對收益質(zhì)量的正確評價，對保證企業(yè)真實(shí)的經(jīng)營能力和管理水平，從而保證企業(yè)在良好的財務(wù)狀況下持續(xù)經(jīng)營是非常必要的。

二、影響會計收益質(zhì)量的因素

1 收入的質(zhì)量。收入是一個公司經(jīng)營現(xiàn)金流入與產(chǎn)生營業(yè)利潤的主要來源，因此，收入質(zhì)量的好壞將直接影響到收益質(zhì)量的好壞。如果當(dāng)期收入與現(xiàn)金流人同步，說明收益質(zhì)量較高；如果當(dāng)期的收入是建立在應(yīng)收賬款大量增長的基礎(chǔ)之上，則其質(zhì)量不得不令人懷疑。在進(jìn)行收入分析時，可將關(guān)聯(lián)收入及非常收入（如非典時期藥品企業(yè)非正常增加的收入）剔除，防止人為調(diào)節(jié)與偶然因素的影響。

2 會計政策的選擇。會計政策，指企業(yè)在會計核算時所遵循的具體原則及企業(yè)所采納的具體會計處理方法。由于收益是會計人員利用一系列的會計政策計算出來的，而同一類型的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)在進(jìn)行會計處理時具有一定的選擇空間，因此利用不同的會計政策計算出來的收益就會產(chǎn)生差異。例如對存貨可以采用先進(jìn)先出法與后進(jìn)先出法進(jìn)行核算，在物價發(fā)生變動的時候，兩種方法計算出來的收益就不相同，有時甚至可能出現(xiàn)性質(zhì)上的差別，因此會計政策的選擇對收益的質(zhì)量會產(chǎn)生影響。一般認(rèn)為，穩(wěn)健的會計政策有助于提高收益質(zhì)量，消除潛虧。

3 會計準(zhǔn)則的影響。會計準(zhǔn)則對會計收益的確定起指導(dǎo)作用，它對收益的影響是直接且顯而易見的。例如，我國對債務(wù)重組準(zhǔn)則進(jìn)行修訂以后，將債務(wù)重組收益計入資本公積，防止上市公司利用債務(wù)重組來蓄意操縱盈余，從而提高了我國上市公司的收益質(zhì)量；再例如，我國會計制度規(guī)定“八項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”的計提制度，擠壓了資產(chǎn)的水分，提高了股份公司的收益質(zhì)量。因此會計準(zhǔn)則的完善有助于從根本上提高會計收益的質(zhì)量。

三、企業(yè)收益質(zhì)量評價體系

1 收益的持續(xù)性分析。收益的持續(xù)性是指總體盈余中將持續(xù)到以后會計年度盈余的比重。可用主營業(yè)務(wù)鮮明率指標(biāo)進(jìn)行分析。主營業(yè)務(wù)鮮明率是指營業(yè)利潤在利潤總額中所占的比重，是衡量收益質(zhì)量水平的重要指標(biāo)。該指標(biāo)越大，說明企業(yè)收益持續(xù)性越強(qiáng)，收益質(zhì)量越好。在對該指標(biāo)進(jìn)行分析時，可以進(jìn)行連續(xù)幾年的對比，以分析其變化趨勢。如果該指標(biāo)穩(wěn)定在較高的水平且逐漸增大，說明該公司的主營業(yè)務(wù)鮮明，可以預(yù)期其現(xiàn)有收益有較好的持續(xù)性，也可用扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤占凈利潤的比重進(jìn)行分析。

2 收益的成長性分析。可用主營業(yè)務(wù)利潤增長率指標(biāo)進(jìn)行分析。主營業(yè)務(wù)利潤增長率是指本期主營業(yè)務(wù)利潤增長額在上期主營業(yè)務(wù)利潤中所占的比重，是衡量收益質(zhì)量成長性的指示器。主營業(yè)務(wù)利潤增長率表明了主營業(yè)務(wù)利潤相對于其過去的增長態(tài)勢。一般情況下，該指標(biāo)越大，說明該公司收益成長性越強(qiáng)，收益質(zhì)量越高。也可用經(jīng)營現(xiàn)金增長率指標(biāo)進(jìn)行分析。

3 收益的結(jié)構(gòu)。收益的結(jié)構(gòu)，是指企業(yè)的收益中，經(jīng)營收益與非經(jīng)營收益的比例關(guān)系。如果在企業(yè)的收益當(dāng)中經(jīng)營收益占有很大的比重，說明企業(yè)的經(jīng)營能力較強(qiáng)，具有最主要最穩(wěn)定的收益來源。而非經(jīng)營收益具有偶發(fā)性，它只可能在某個期間給企業(yè)帶來較大的收益，卻不能經(jīng)常性地帶來收益。所以，經(jīng)營收益在收益中的比重越大，說明企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)，企業(yè)的收益質(zhì)量就越高。

4 分析關(guān)鍵賬戶及其數(shù)值變化。一些賬戶可能被用于操縱利潤，如：其他應(yīng)收其他應(yīng)付、遞延資產(chǎn)、長期待攤費(fèi)用、無形資產(chǎn)、應(yīng)收賬款、營業(yè)外收入、各種準(zhǔn)備金賬戶。一些上市公司的地方政府或其母公司，通過政府補(bǔ)貼或關(guān)聯(lián)交易的方式提高上市公司的利潤水平等。賬戶分析應(yīng)當(dāng)著重注意：其他應(yīng)收、其他應(yīng)付賬戶正常情況應(yīng)該余額不大。如果賬戶余額過大，一定是發(fā)生了某些異常情況，往往被用于調(diào)節(jié)利潤：以其他應(yīng)收款隱藏潛虧，而其他應(yīng)付款隱瞞利潤；無形資產(chǎn)和遞延資產(chǎn)賬戶列支是否合理，是否把應(yīng)當(dāng)計入當(dāng)期損益的費(fèi)用資本化；應(yīng)收賬款增長的合理性，公司可能虛構(gòu)銷售收入、將銷售收入提前、放松信用政策；各種準(zhǔn)備金賬戶計提是否足額，有無大額的轉(zhuǎn)回。準(zhǔn)備金的計提不充足會造成當(dāng)期利潤虛增；而發(fā)生大額轉(zhuǎn)回時，則有可能是公司將以前年度收益轉(zhuǎn)到當(dāng)年，這需要進(jìn)一步深入分析。這些都可能影響收益質(zhì)量。

（責(zé)任編輯：袁凌云）