成都航空職業(yè)技術(shù)學(xué)院 邢偉

雖然與大型企業(yè)相比，中小企業(yè)的人員數(shù)量、資產(chǎn)規(guī)模以及經(jīng)營規(guī)模都相對要小得多，但是由于中小企業(yè)的數(shù)量大、活躍性高，一旦為中小企業(yè)提供足夠的資金支持，很有可能發(fā)展為大型企業(yè)。特別是那些瞄準(zhǔn)了市場潛在需求中小企業(yè)，具有非常好的發(fā)展前景。在目前中小企業(yè)資金匱乏的情況下，如何解決融資難的問題成為中小企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展的關(guān)鍵。

1 我國中小企業(yè)的融資難的原因

融資難是我國中小企業(yè)目前面臨的一個(gè)普遍性問題，很多中小企業(yè)由于缺乏資金支持，而無法對企業(yè)的規(guī)模進(jìn)行擴(kuò)展，企業(yè)的發(fā)展受到很大的限制。造成中小企業(yè)融資難的原因很多，主要可以從以下幾點(diǎn)分析。

1.1 中小企業(yè)信用等級低是導(dǎo)致融資難的重要原因之一

由于中小企業(yè)自身的經(jīng)濟(jì)實(shí)力較差，企業(yè)的管理制度不完善，企業(yè)缺乏有效的信用度，企業(yè)從銀行獲得信貸的難度高。很多中小企業(yè)的財(cái)務(wù)制度不健全、財(cái)務(wù)信息可信度不高，使銀行對中小企業(yè)的財(cái)務(wù)存有懷疑態(tài)度；而且有的中小企業(yè)長期存在拖欠、偷稅漏稅等問題，導(dǎo)致銀行對中小企業(yè)信用評估的等級低，企業(yè)很難從銀行獲得資金支持。

1.2 中小企業(yè)的信用擔(dān)保體系不完善

完善的信用擔(dān)保體系能夠降低中小企業(yè)從銀行獲得貸款的難度，但是我國目前與中小企業(yè)相關(guān)的信用擔(dān)保體系仍存在一定的問題。雖然在1999年經(jīng)貿(mào)委印發(fā)了《關(guān)于建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》的通知，這一政策也為中小企業(yè)獲得短期的信貸資金提供一定的幫助，但是存在擔(dān)保機(jī)構(gòu)少、押金過高以及資金不足的問題，導(dǎo)致無法有效地解決中小企業(yè)信用擔(dān)保的問題。另外，我國目前還沒建立起完善的企業(yè)信用檔案，銀行無法對中小企業(yè)的信用狀況進(jìn)行有效評估，導(dǎo)致中小企業(yè)獲得銀行貸款的難度增加。

1.3 我國中小企業(yè)的融資渠道少，融資方式的創(chuàng)新度不足

通常情況下，中小企業(yè)的融資渠道較少，內(nèi)源性融資和外源性融資是中小企業(yè)的主要融資方式。內(nèi)源性融資方式主要是指企業(yè)通過自身的積累獲得的資金支持，包括企業(yè)的本金、折舊金和利潤等；外源性融資則是企業(yè)通過股權(quán)或債券等方式進(jìn)行融資，以獲得外部資金支持。但是這兩種方式都對中小企業(yè)的融資非常不利。

首先，我國中小企業(yè)主要集中在勞動密集型的企業(yè)，利潤不高，內(nèi)源性融資占企業(yè)總?cè)谫Y量的比例不高，一般在30%左右，而在發(fā)達(dá)國家這一比例一般是在50%左右；其次，由于中小企業(yè)的規(guī)模較小，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較大，而且信用度不高，很難以股權(quán)或債券的形式獲得融資；另外，由于中小企業(yè)不注重對融資方式進(jìn)行創(chuàng)新，進(jìn)一步加劇了中小企業(yè)的融資難問題。

1.4 銀行給中小企業(yè)貸款的效益低、風(fēng)險(xiǎn)高，銀行不愿意給中小企業(yè)貸款

在我國，銀行貸款是中小企業(yè)重要的資金來源，中小企業(yè)對銀行信貸的依賴性較高。但是在市場經(jīng)濟(jì)條件下，由于銀行為中小企業(yè)貸款的收益相對較低，銀行更愿意將資金貸給大型企業(yè)，這就壓縮了中小企業(yè)信貸資金的空間。雖然近年來中小企業(yè)在銀行獲得的資金總量增加了，但是中小企業(yè)獲得的貸款在銀行總貸款額中所占的比重卻在下降，仍然無法滿足中小企業(yè)的資金需求量。同時(shí)，由于中小企業(yè)的規(guī)模較小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力低，一旦企業(yè)經(jīng)營不善，就可能導(dǎo)致無法還貸的情況，增加銀行不良貸款數(shù)額。在這樣的情況下，銀行缺乏為中小企業(yè)貸款的動力，中小企業(yè)融資難的問題愈加嚴(yán)重。

2 解決中小企業(yè)融資問題的措施

隨著中小企業(yè)對國民經(jīng)濟(jì)的影響越來越大，解決中小企業(yè)的融資問題已經(jīng)成為壯大小企業(yè)實(shí)力、保證國民經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵所在。結(jié)合我國目前中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀，可以采取以下幾項(xiàng)措施以逐步解決中小企業(yè)融資難的問題。

2.1 中小企業(yè)要加強(qiáng)自身實(shí)力，提升企業(yè)信用等級

企業(yè)信用等級低是造成中小企業(yè)貸款難的重要原因。因此，中小企業(yè)要注重對自身的經(jīng)營進(jìn)行調(diào)整，增加自身的市場競爭力；同時(shí)要提高企業(yè)的科學(xué)化管理水平，特別是要加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)信息的管理，保證財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性。通過多種手段提高企業(yè)實(shí)力，增加企業(yè)的信用度，以更好地從銀行獲得貸款。

2.2 完善中小企業(yè)的融資擔(dān)保體系，疏通中小企業(yè)從銀行獲得信貸支持的通道

中小企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高，還貸能力相對較低是銀行不愿向中小企業(yè)貸款的重要原因之一，而通過完善的融資擔(dān)保體系可以有效的解決這一問題。對于融資擔(dān)保體系的完善：一方面，政府要加大對中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的扶持；另一方面，要學(xué)習(xí)借鑒國外先進(jìn)的融資擔(dān)保制度，完善信用體系的建設(shè)。

對于融資擔(dān)保體系的建設(shè)：一是可以在政府的牽引下建立起具有政策性的信用擔(dān)保公司，或是由一些有實(shí)力的企業(yè)或集團(tuán)出資組建信用擔(dān)保公司，對中小企業(yè)的信用進(jìn)行擔(dān)保，保證中小企業(yè)能夠獲得足夠的資金支持；二是中小企業(yè)可以在自愿的基礎(chǔ)上組建合作擔(dān)保基金，之后企業(yè)將基金存入銀行，銀行根據(jù)擔(dān)保基金的數(shù)額再向企業(yè)提供相應(yīng)的貸款額；三是要完善中小企業(yè)的信用檔案，建立健全信用評估體系，以便銀行對企業(yè)的信用等級進(jìn)行有效評估。

2.3 中小企業(yè)要不斷創(chuàng)新融資方式，拓寬中小企業(yè)的融資渠道，擴(kuò)大企業(yè)的資金來源

目前我國中小企業(yè)融資主要依靠銀行貸款，而在企業(yè)信用評估體系不健全的情況下，企業(yè)從銀行獲得貸款的難度較高。因此，中小企業(yè)要根據(jù)自身的情況，通過多元化、多層次的渠道解決融資問題。

就拓展融資渠道來說：企業(yè)要轉(zhuǎn)變原有思想，可以通過境外資本市場獲得資金支持；同時(shí)政府要注意加強(qiáng)對中小企業(yè)的投資力度，對產(chǎn)權(quán)交易市場進(jìn)行規(guī)范化管理；對于一些信用良好的中小企業(yè)，政府可以允許其以集合的方式發(fā)行債券，并對其債券融資模式、程序進(jìn)行完善的監(jiān)管。

就新融資方式創(chuàng)新來說，企業(yè)可以根據(jù)自身的經(jīng)營和發(fā)展情況，充分利用國家相關(guān)政策，對融資方式進(jìn)行不斷創(chuàng)新。(1)企業(yè)通過融資租賃的形式，降低企業(yè)采購設(shè)備技術(shù)的成本；(2)根據(jù)企業(yè)和市場的發(fā)展?fàn)顩r，進(jìn)行票據(jù)貼現(xiàn)融資；(3)企業(yè)重要注意吸收市場上的創(chuàng)業(yè)投資，充分利用市場資金；(4)通過保險(xiǎn)公司進(jìn)行融資，降低銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)，增加貸款的成功率。

2.4 在金融機(jī)構(gòu)方面，銀行要加大對中小企業(yè)信貸支持

首先，銀行要增強(qiáng)向中小企業(yè)貸款的意識，完善授權(quán)、授信制度，增加地方銀行的貸款自助權(quán)；同時(shí)，企業(yè)要對中小企業(yè)的運(yùn)營狀況、資金狀況、還貸能力等方面進(jìn)行綜合評估，通過量化評估中小企業(yè)的信用等級，再決定是否向中小企業(yè)貸款與貸款數(shù)額；另外，要簡化貸款的審批程序，提高服務(wù)質(zhì)量，使中小企業(yè)能夠及時(shí)獲得資金支持。

3 結(jié)語

目前，我國中小企業(yè)面臨著自身信用等級低、融資渠道不足、從銀行獲得融資貸款難的問題，使中小企業(yè)的發(fā)展受到極大限制。在這樣的情況下，企業(yè)要不斷壯大自身實(shí)力，提高自身信用等級，拓寬企業(yè)的融資渠道，對融資方式進(jìn)行創(chuàng)新。同時(shí)，政府要完善中小企業(yè)的融資擔(dān)保體系，加大對中小企業(yè)的融資支持，為中小企業(yè)的發(fā)展提供資金支持，從而促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)的健康可持續(xù)發(fā)展。

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