范少虹

為應(yīng)對(duì)能源短缺和環(huán)境污染問(wèn)題帶來(lái)的巨大挑戰(zhàn)，世界各國(guó)大力推進(jìn)以“一高三低”（高效率、低能耗、低污染、低排放）為標(biāo)志的低碳經(jīng)濟(jì)，以實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展?？沙掷m(xù)發(fā)展是追求經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和生態(tài)環(huán)境三維和諧共生的新型發(fā)展觀，強(qiáng)調(diào)將經(jīng)濟(jì)控制在生態(tài)環(huán)境的承載能力范圍之內(nèi)①岳興懋：《論宏觀循環(huán)經(jīng)濟(jì)與可持續(xù)發(fā)展》，載《湖南科技大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版）》2010年第7期。。作為新的發(fā)展模式和理念，可持續(xù)發(fā)展（Sustainable Development）被我國(guó)政府高度重視，制定了相應(yīng)的人口、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、資源、環(huán)境的可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略、政策和行動(dòng)框架，并加快生態(tài)文明建設(shè)，全面推進(jìn)綠色經(jīng)濟(jì)。綠色金融（又稱(chēng)可持續(xù)金融或生態(tài)金融）是可持續(xù)發(fā)展理念在金融領(lǐng)域的具體體現(xiàn)，是指金融業(yè)在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中通過(guò)引導(dǎo)和調(diào)節(jié)金融資金流向，促使融資者和消費(fèi)者關(guān)注綠色環(huán)保，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的目標(biāo)。換言之，金融業(yè)在開(kāi)展業(yè)務(wù)中注入“綠色理念”，向融資者和消費(fèi)者傳遞生態(tài)環(huán)境保護(hù)、環(huán)境污染治理以及環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展和技術(shù)創(chuàng)新等信號(hào)，促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)、生態(tài)以及金融業(yè)自身的可持續(xù)與協(xié)調(diào)發(fā)展。而綠色金融法，則是指一切有關(guān)綠色金融活動(dòng)的法律規(guī)范的總稱(chēng)。

一、綠色金融法律制度：可持續(xù)發(fā)展視閾下的應(yīng)然選擇

（一）理論闡釋

生態(tài)環(huán)境問(wèn)題產(chǎn)生金融風(fēng)險(xiǎn)。環(huán)境問(wèn)題使金融機(jī)構(gòu)面臨信貸風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。聯(lián)合國(guó)環(huán)境署金融自律組織（UNEP FI）指出，不良的環(huán)境表現(xiàn)會(huì)危及債務(wù)安全，增加保險(xiǎn)理賠的可能性，從而導(dǎo)致銀行不良資產(chǎn)增多；有些國(guó)家規(guī)定，如果金融機(jī)構(gòu)未遵守環(huán)境法律法規(guī)，貸款的項(xiàng)目引發(fā)環(huán)境問(wèn)題，則要為清除污染產(chǎn)生的費(fèi)用或由于污染而產(chǎn)生的索賠負(fù)責(zé)，面臨法律風(fēng)險(xiǎn)；隨著政府和社會(huì)公眾對(duì)生態(tài)環(huán)境保護(hù)的日益關(guān)注，嚴(yán)重污染環(huán)境的企業(yè)面臨日益狹窄的發(fā)展空間，金融機(jī)構(gòu)提供貸款給該類(lèi)企業(yè)面臨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；同時(shí)，金融機(jī)構(gòu)還要為所提供貸款或融資的企業(yè)破壞生態(tài)環(huán)境的行為承擔(dān)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，公眾對(duì)綠色環(huán)保產(chǎn)品的需求，影響企業(yè)產(chǎn)品的銷(xiāo)售，間接影響金融機(jī)構(gòu)的利益。

綠色金融推進(jìn)生態(tài)環(huán)境保護(hù)。貨幣對(duì)經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行發(fā)揮第一推動(dòng)力和持續(xù)動(dòng)力的作用，金融業(yè)的發(fā)展是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展的強(qiáng)大支撐力。當(dāng)前我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的一個(gè)突出問(wèn)題是，我國(guó)長(zhǎng)期仍將面臨資源、環(huán)境與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的巨大壓力和尖銳矛盾。循環(huán)經(jīng)濟(jì)和低碳經(jīng)濟(jì)作為我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的主動(dòng)調(diào)整路徑，使綠色金融成為實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的必然手段。金融業(yè)以綠色金融理念為行動(dòng)指南，從整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展高度，提高全社會(huì)資源有效配置，兼具解決“市場(chǎng)失靈”和“政府失靈”的功效。綠色金融通過(guò)金融機(jī)構(gòu)的導(dǎo)向作用，將生態(tài)環(huán)境要素納入金融業(yè)的核算和決策中，通過(guò)資金引導(dǎo)各經(jīng)濟(jì)主體注重自然生態(tài)平衡，影響企業(yè)實(shí)施節(jié)能減排，避免陷入先污染后治理、再污染再治理的惡性循環(huán)，保護(hù)和節(jié)約自然資源，設(shè)置經(jīng)濟(jì)主體由追求自身利益最大化的“經(jīng)濟(jì)人”向環(huán)境“生態(tài)人”轉(zhuǎn)變的路徑。

生態(tài)環(huán)境保護(hù)拓展綠色金融業(yè)務(wù)。環(huán)境問(wèn)題既給金融業(yè)帶來(lái)新的風(fēng)險(xiǎn)，也給金融業(yè)帶來(lái)新的機(jī)遇?？沙掷m(xù)發(fā)展戰(zhàn)略下的低碳經(jīng)濟(jì)和循環(huán)經(jīng)濟(jì)的倡導(dǎo)，推動(dòng)環(huán)保產(chǎn)品需求的增加，環(huán)保產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，為金融業(yè)的拓展注入新的活力。環(huán)保產(chǎn)業(yè)成為國(guó)際貿(mào)易競(jìng)爭(zhēng)的重點(diǎn)，各國(guó)政府和金融機(jī)構(gòu)重視配合生態(tài)創(chuàng)新，推出金融產(chǎn)品，在提供金融支持時(shí)，要求銀行對(duì)貸款作環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，衡量公司環(huán)境表現(xiàn)及其對(duì)業(yè)務(wù)的影響，根據(jù)市場(chǎng)價(jià)值為環(huán)境資產(chǎn)或服務(wù)提供定價(jià)，開(kāi)展排放權(quán)或廢棄物交易，設(shè)立基金投資環(huán)境技術(shù)業(yè)務(wù)。同時(shí)，隨著環(huán)境事故的增多，環(huán)境責(zé)任的加重，由環(huán)境變化引起的再保險(xiǎn)償付能力的威脅增加及保險(xiǎn)公司險(xiǎn)種缺乏，推出了環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)業(yè)務(wù)①Center for Sustainable Investment，F(xiàn)orum for the Future，the London Principles of Sustainable Finance，the Contribution of UK－based Financial Institutions to Sustainable Development.Interim Report 2002，（2）.，如德國(guó)規(guī)定環(huán)境損害責(zé)任保險(xiǎn)是強(qiáng)制責(zé)任保險(xiǎn)。因此，綠色金融能使金融機(jī)構(gòu)制定適應(yīng)可持續(xù)發(fā)展的新型發(fā)展戰(zhàn)略，使其在生態(tài)環(huán)境問(wèn)題中趨利避害。

（二）實(shí)證解析

近年隨著環(huán)境污染的加深，出于對(duì)社會(huì)的責(zé)任，一些重要的國(guó)際組織早已確立自己的環(huán)境目標(biāo)，國(guó)內(nèi)外綠色金融法制建設(shè)已開(kāi)始行動(dòng)。1992年，聯(lián)合國(guó)環(huán)境與發(fā)展大會(huì)制定并通過(guò)《里約熱內(nèi)盧環(huán)境與發(fā)展宣言》和《21世紀(jì)議程》，將環(huán)境、經(jīng)濟(jì)和社會(huì)關(guān)注事項(xiàng)納入一個(gè)單一政策框架，提出發(fā)展中國(guó)家在經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中，必須提高金融領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的能力。1992年，聯(lián)合國(guó)環(huán)境署與世界主要銀行和保險(xiǎn)公司成立了金融機(jī)構(gòu)自律組織（UNEP FI），金融機(jī)構(gòu)自律組織將環(huán)保理念整合到金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)中，鼓勵(lì)向環(huán)境友好型的技術(shù)和服務(wù)投資，促進(jìn)環(huán)境友好的業(yè)務(wù)實(shí)踐，達(dá)到經(jīng)濟(jì)、環(huán)境和社會(huì)的和諧發(fā)展，這是一個(gè)召集金融機(jī)構(gòu)在環(huán)境保護(hù)和可持續(xù)發(fā)展方面進(jìn)行對(duì)話和交流的組織，已有200多家金融機(jī)構(gòu)成為簽約方。1992年聯(lián)合國(guó)環(huán)境署也推出了《銀行界關(guān)于環(huán)境可持續(xù)發(fā)展的聲明》，認(rèn)為環(huán)境與可持續(xù)發(fā)展是政府、商業(yè)組織以及個(gè)人共同的責(zé)任，銀行將和政府部門(mén)及其它組織，在市場(chǎng)機(jī)制的框架下，朝著共同的環(huán)境目標(biāo)努力合作，已有100多個(gè)機(jī)構(gòu)和團(tuán)體在聲明上簽字②李摯萍：《論可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略與金融法律制度的融合》，載《東南學(xué)術(shù)》2004年第2期。。這一行動(dòng)于1995年擴(kuò)展到保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，并推出《保險(xiǎn)業(yè)環(huán)境舉措》，促進(jìn)聯(lián)合國(guó)環(huán)境署金融自律組織探討和實(shí)踐可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略。

西方國(guó)家在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中地位極其重要的金融機(jī)構(gòu)也主動(dòng)倡導(dǎo)承擔(dān)社會(huì)及環(huán)境責(zé)任。由世界主要金融機(jī)構(gòu)建立的金融行業(yè)基準(zhǔn)，旨在判斷和評(píng)估融資中的環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的赤道原則，根據(jù)項(xiàng)目潛在影響和風(fēng)險(xiǎn)程度將融資項(xiàng)目進(jìn)行分高、中、低級(jí)別的環(huán)境或社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的分類(lèi)；銀行要結(jié)合項(xiàng)目分類(lèi)審查其環(huán)境和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)，在借款合同中嵌入承諾性條款，對(duì)項(xiàng)目建設(shè)和運(yùn)營(yíng)實(shí)施持續(xù)監(jiān)管。美國(guó)1980年“超級(jí)基金法案”要求企業(yè)承擔(dān)引起的環(huán)境污染責(zé)任，從而使銀行關(guān)注和防范因信貸引起的環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。美國(guó)銀行業(yè)聯(lián)合會(huì)1991年對(duì)1741家成員行調(diào)查，62.5%的銀行改變貸款程序以避免引起環(huán)境債務(wù)，45.2%的銀行曾因擔(dān)心可能出現(xiàn)的環(huán)境糾紛而終止貸款③于永達(dá)、郭沛源：《金融業(yè)促進(jìn)可持續(xù)發(fā)展的研究與實(shí)踐》，載《環(huán)境保護(hù)》2003年第12期。。聯(lián)邦德國(guó)1988年在其金融中心法蘭克福成立了以促進(jìn)生物和生態(tài)事業(yè)發(fā)展為目的而經(jīng)營(yíng)信貸業(yè)務(wù)的生態(tài)銀行（Eco－bank），將籌集的資金投入到其他領(lǐng)域使之增值，然后再投入到生態(tài)建設(shè)領(lǐng)域作為保障。德國(guó)的銀行、儲(chǔ)蓄所和保險(xiǎn)公司于1994年成立環(huán)境管理協(xié)會(huì)。日本政策性投資銀行從2004年4月開(kāi)始實(shí)施促進(jìn)環(huán)境友好經(jīng)營(yíng)融資業(yè)務(wù)，通過(guò)環(huán)境經(jīng)營(yíng)評(píng)價(jià)系統(tǒng)，對(duì)申請(qǐng)環(huán)保貸款企業(yè)的環(huán)境績(jī)效評(píng)分，向環(huán)境保護(hù)優(yōu)秀的企業(yè)提供環(huán)保專(zhuān)項(xiàng)低息貸款，支持企業(yè)增加環(huán)境保護(hù)收入。2007年政策銀行又推出環(huán)境評(píng)級(jí)貼息貸款業(yè)務(wù)，規(guī)定承諾在5年內(nèi)實(shí)現(xiàn)削減單位產(chǎn)量二氧化碳5%以上的企業(yè)，如申請(qǐng)二氧化碳治理資金貸款，可獲得進(jìn)一步的利率優(yōu)惠①常 杪、楊 亮、王世汶：《日本政策投資銀行的最新綠色金融實(shí)踐——促進(jìn)環(huán)境友好經(jīng)營(yíng)融資業(yè)務(wù)》，載《環(huán)境保護(hù)》2008年第10期。。

作為日益融入全球經(jīng)濟(jì)體系的發(fā)展中大國(guó)，我國(guó)生態(tài)環(huán)境面臨嚴(yán)峻挑戰(zhàn)，實(shí)施綠色金融推動(dòng)節(jié)能減排，踐行經(jīng)濟(jì)與生態(tài)自然和諧發(fā)展，并促進(jìn)金融業(yè)自身可持續(xù)發(fā)展。我國(guó)從20世紀(jì)90年代開(kāi)始，從綠色信貸、綠色證券、綠色保險(xiǎn)等方面進(jìn)行了綠色金融法治建設(shè)。為支持環(huán)境保護(hù)工作，中國(guó)人民銀行1995年2月發(fā)布《關(guān)于貫徹信貸政策與加強(qiáng)環(huán)境保護(hù)工作有關(guān)問(wèn)題的通知》，規(guī)定各級(jí)金融部門(mén)在對(duì)環(huán)境有影響的新建、擴(kuò)建和改建項(xiàng)目發(fā)放固定資產(chǎn)貸款時(shí)，嚴(yán)格貸款的審批、發(fā)放和監(jiān)督管理。2007年7月，原環(huán)?？偩?、人民銀行和銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于落實(shí)環(huán)保政策法規(guī)防范信貸風(fēng)險(xiǎn)的意見(jiàn)》，對(duì)鼓勵(lì)類(lèi)項(xiàng)目在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，積極給予信貸支持；對(duì)限制和淘汰類(lèi)新建項(xiàng)目，不得提供信貸支持。2012年2月，我國(guó)銀監(jiān)會(huì)印發(fā)《綠色信貸指引》，要求銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)綠色經(jīng)濟(jì)、低碳經(jīng)濟(jì)、循環(huán)經(jīng)濟(jì)的支持，明確綠色信貸的支持方向和重點(diǎn)領(lǐng)域，對(duì)國(guó)家重點(diǎn)調(diào)控的限制類(lèi)以及有重大環(huán)境和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)制定專(zhuān)門(mén)的授信指引，實(shí)行有差別、動(dòng)態(tài)的授信政策，實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)敞口管理制度，確立和凸顯了以節(jié)能減排為目的的綠色信貸政策。2008年2月，原環(huán)保總局發(fā)布了《關(guān)于加強(qiáng)上市公司環(huán)境保護(hù)監(jiān)督管理工作的指導(dǎo)意見(jiàn)》，指出要進(jìn)一步完善和加強(qiáng)上市公司環(huán)保核查制度、積極探索建立上市公司環(huán)境信息披露機(jī)制、開(kāi)展上市公司環(huán)境績(jī)效評(píng)估研究與試點(diǎn)，以及加大對(duì)上市公司遵守環(huán)保法規(guī)的監(jiān)督檢查力度，促使上市公司持續(xù)改進(jìn)環(huán)境表現(xiàn)，確立了綠色證券政策。2007年12月，旨在探索建立環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)制度建設(shè)，原環(huán)保總局和保監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布了《關(guān)于環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)工作的指導(dǎo)意見(jiàn)》，提出實(shí)施環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)是重要的環(huán)境管理和社會(huì)管理的制度創(chuàng)新，正式推出綠色保險(xiǎn)政策。

二、可持續(xù)發(fā)展視閾下綠色金融法律制度的實(shí)然構(gòu)建

綠色金融法是金融法的綠化，產(chǎn)生于環(huán)境與金融問(wèn)題相融合的進(jìn)程中，是貫穿環(huán)境保護(hù)理念的金融法。有限資源與人類(lèi)無(wú)限需求的沖突，注定社會(huì)關(guān)系的實(shí)質(zhì)是利益關(guān)系的對(duì)立與糾葛。法律是對(duì)社會(huì)利益關(guān)系進(jìn)行協(xié)調(diào)、平衡的機(jī)制和工具，反映現(xiàn)實(shí)的利益沖突，表達(dá)利益制衡的需求②呂忠梅、陳 虹：《經(jīng)濟(jì)法原論》，法律出版社2007年，第20頁(yè)。。以環(huán)境保護(hù)為基本政策的綠色金融法作為社會(huì)性之法，強(qiáng)調(diào)社會(huì)本位，著眼于社會(huì)整體利益，以實(shí)現(xiàn)人和自然的和諧。法治根本之義在于權(quán)力制約和權(quán)利保障③馬長(zhǎng)山：《國(guó)家、市民社會(huì)與法治》，商務(wù)印書(shū)館2002年，第1頁(yè)。，其基本要求是依良法而善治。確立綠色金融法治理念，要求綠色金融的治理堅(jiān)持法律至上，要求金融法在可持續(xù)發(fā)展原則和精神的指導(dǎo)下，完善和調(diào)整自身的理念和價(jià)值取向，秉承“寓義于利”的理念，在融資領(lǐng)域加強(qiáng)企業(yè)的社會(huì)責(zé)任。我國(guó)現(xiàn)行綠色金融政策雖然取得了一些效果，但與國(guó)外較早實(shí)現(xiàn)金融投資及監(jiān)管與環(huán)境保護(hù)可持續(xù)發(fā)展的結(jié)合相比，我國(guó)綠色金融法律保障體系還不完善，各參與者的權(quán)利、義務(wù)與責(zé)任尚不具體，實(shí)踐中難以操作和落實(shí)，且我國(guó)綠色金融實(shí)踐更多地停留在政策層面，缺乏高層次立法。因而，綠色金融法治是今后促進(jìn)綠色金融發(fā)展，落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀的重要組成部分。綠色金融法治實(shí)施的第一步，就是要加快制定和完善綠色金融的相關(guān)立法。

（一）實(shí)現(xiàn)軟法與硬法的有效溝通與協(xié)調(diào)

軟法（Soft Law）是相對(duì)于硬法（Hard Law）而提出的法學(xué)范疇?！坝卜ā笔侵改切┬枰蕾?lài)國(guó)家強(qiáng)制力保障實(shí)施的法律規(guī)范，而“軟法”則是指那些效力結(jié)構(gòu)未必完整、無(wú)需依靠國(guó)家強(qiáng)制保障實(shí)施、但能夠產(chǎn)生社會(huì)實(shí)效的法律規(guī)范④羅豪才、宋功德：《認(rèn)真對(duì)待軟法—公域軟法的一般理論及其中國(guó)實(shí)踐》，載《中國(guó)法學(xué)》2006年第2期。。軟法由國(guó)家法中的軟法規(guī)范，政治組織制定的自律性規(guī)范和社會(huì)共同體制定的自治規(guī)范及黨和各級(jí)政府制定的政策性規(guī)范構(gòu)成。軟法規(guī)范具有彈性、開(kāi)放性和回應(yīng)性，重視主體精神，能調(diào)動(dòng)公眾參與社會(huì)治理的主動(dòng)性、積極性和創(chuàng)造性，減少立法和執(zhí)法成本，形成公眾自覺(jué)守法的法秩序，促進(jìn)人與自然和諧相處，因而公眾治理呼喚軟法之治。作為傳統(tǒng)法律范疇的硬法，注重采用剛性的、自上而下的命令—控制的機(jī)制予以實(shí)施，忽視了借助利益誘導(dǎo)和激勵(lì)機(jī)制等軟性手段?！艾F(xiàn)代法律越來(lái)越成為‘混合法’，即主要由硬法與軟法兩類(lèi)法律規(guī)范構(gòu)成，這種法律構(gòu)造因?yàn)榻蛹{了軟法元素故而比傳統(tǒng)法律更加開(kāi)放、包容、貼近實(shí)踐、有效。”①宋功德：《行政裁量控制的模式選擇—硬法控制模式的失靈催生混合法控制模式》，載《清華法學(xué)》2009年第3期。

綠色金融法治中，理想的軟法和硬法關(guān)系是：一是軟法作為硬法的先行法。在綠色金融硬法闕如或制定硬法條件不成熟時(shí)，軟法可先行一步，在綠色金融領(lǐng)域制定出原則性的規(guī)定，一旦條件成熟，這些軟法通常成為制定硬法的重要淵源；二是軟法對(duì)硬法作出解釋。在綠色金融硬法已制定但條文抽象籠統(tǒng)情況下，軟法以更細(xì)密的規(guī)則作出解釋使硬法原則性規(guī)定更具體化，從而使硬法更順暢地運(yùn)作；三是軟法填補(bǔ)硬法留下的空白。硬法的穩(wěn)定性和嚴(yán)肅性使其具有僵化性，無(wú)法適應(yīng)現(xiàn)實(shí)的多變性。對(duì)于綠色金融硬法中需要順應(yīng)實(shí)際情況做出調(diào)整的部分，可由軟法作出規(guī)定，從而保持硬法的穩(wěn)定性②羅豪才：《軟法與公共治理》，北京大學(xué)出版社2006年，第8頁(yè)。?？梢?jiàn)，綠色金融中硬法起主導(dǎo)作用，軟法作為硬法的有效補(bǔ)充，既要依托硬法，又要借助軟法。由于我國(guó)綠色金融制度實(shí)踐時(shí)間不長(zhǎng)，當(dāng)前我國(guó)綠色金融制度主要體現(xiàn)在部門(mén)規(guī)章和政策等軟法層面，具有突出的政策性、靈活性和行政主導(dǎo)性等特點(diǎn)，如前述《意見(jiàn)》或《指導(dǎo)意見(jiàn)》。這些部門(mén)規(guī)章和政策往往缺乏相關(guān)法律責(zé)任的規(guī)定，有禁止性條款，卻無(wú)違反該條款后的責(zé)任規(guī)定或規(guī)定比較籠統(tǒng)。在今后綠色金融法治建設(shè)中，在強(qiáng)調(diào)運(yùn)用綠色金融政策注重軟法作用的同時(shí)，要逐步提升硬法的重要作用，形成“軟硬兼施”治理模式，實(shí)現(xiàn)綠色金融軟法與硬法治理的有效溝通和協(xié)調(diào)。

（二）設(shè)范型立法、管理型立法與促進(jìn)型立法相互銜接

設(shè)范型立法以規(guī)范主體行為為特征，傳統(tǒng)民商事、刑事及行政立法屬于該類(lèi)，處于立法模式的第一階段，強(qiáng)調(diào)權(quán)利的享受以承擔(dān)義務(wù)為條件，不履行義務(wù)就要承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。管理型立法以調(diào)控管理社會(huì)經(jīng)濟(jì)事務(wù)為主要特征，經(jīng)濟(jì)調(diào)控立法、勞動(dòng)與社會(huì)保障立法、環(huán)境與資源保護(hù)立法屬于該類(lèi)③陳昶屹：《論“促進(jìn)型立法”的形成背景》，載《北京行政學(xué)院學(xué)報(bào)》2005年第1期。。管理型立法符合現(xiàn)代政府管理職能張揚(yáng)的理念，將政府干預(yù)市場(chǎng)的權(quán)力滲透規(guī)范化，也為政府的干預(yù)和參與提供了法制保障。促進(jìn)型立法以促進(jìn)和推動(dòng)基礎(chǔ)領(lǐng)域發(fā)展為主要特征，以鼓勵(lì)或促進(jìn)為目的，通常針對(duì)社會(huì)關(guān)系尚未得到良好發(fā)育、市場(chǎng)規(guī)模并未形成而急需鼓勵(lì)形成市場(chǎng)規(guī)模的領(lǐng)域，主要解決供給問(wèn)題。與屬于后置性解決需求問(wèn)題的傳統(tǒng)管理型立法不同的是，促進(jìn)型立法較多地強(qiáng)調(diào)政府的服務(wù)功能，設(shè)范方式上采用大量的任意性規(guī)范、授權(quán)性規(guī)范和鼓勵(lì)性規(guī)范，并強(qiáng)調(diào)公眾和社會(huì)實(shí)質(zhì)性參與主體的地位，從而具有明顯的政策性、靈活性和政府主導(dǎo)性，已成為國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策法的一個(gè)重要組成部分。管理型立法側(cè)重事后控制，促進(jìn)型立法被視為事前控制。促進(jìn)型立法通過(guò)引導(dǎo)的方法鼓勵(lì)發(fā)展，而管理型立法通過(guò)規(guī)制的方法讓發(fā)展有規(guī)則運(yùn)行。當(dāng)通過(guò)促進(jìn)型立法將某一產(chǎn)業(yè)或行業(yè)扶持發(fā)展起來(lái)之后，促進(jìn)會(huì)被管理所取代，從而使市場(chǎng)規(guī)范化運(yùn)作④李艷芳：《“促進(jìn)型立法”研究》，載《法學(xué)評(píng)論》2005年第3期。。

盡管我國(guó)頒布了大量的法律法規(guī)進(jìn)行環(huán)境污染治理，如《環(huán)境保護(hù)法》、《固體廢物污染環(huán)境防治法》、《水污染防治法》、《大氣污染防治法》、《排污費(fèi)征收使用管理?xiàng)l例》，但由于傳統(tǒng)的環(huán)境立法基礎(chǔ)是粗放型的生產(chǎn)方式，立法理念上固守末端治理模式，未能有效解決我國(guó)日益嚴(yán)峻的環(huán)境問(wèn)題。綠色金融產(chǎn)業(yè)在我國(guó)尚未建立，應(yīng)通過(guò)促進(jìn)型立法將這一行業(yè)扶持發(fā)展；在綠色金融行業(yè)走向成熟時(shí)，促進(jìn)型立法讓位于管理型立法，但仍在設(shè)范型立法和管理型立法未涉及的地方起補(bǔ)充和完善作用。綠色金融法治中設(shè)范型立法、管理型立法與促進(jìn)型立法的相互銜接、相互補(bǔ)充、相互支持的互動(dòng)現(xiàn)象的確值得關(guān)注。2008年8月通過(guò)的《循環(huán)經(jīng)濟(jì)促進(jìn)法》，就是為了從根本上解決我國(guó)的環(huán)境問(wèn)題而出臺(tái)的促進(jìn)型立法。我國(guó)目前綠色金融政策符合促進(jìn)型立法的特點(diǎn)，且軟法與促進(jìn)性立法的內(nèi)在特征具有相似性，制定《綠色金融促進(jìn)法》將成為金融和環(huán)境立法上新的亮點(diǎn)。

（三）限制性規(guī)范與鼓勵(lì)性規(guī)范并舉

在綠色金融立法具體法律規(guī)范的設(shè)計(jì)上，強(qiáng)調(diào)限制性規(guī)范與鼓勵(lì)性規(guī)范并舉。我國(guó)現(xiàn)行的綠色金融政策，以處罰、限制性規(guī)則為主，鼓勵(lì)性措施較少，而且可操作性不強(qiáng)。發(fā)展綠色金融的激勵(lì)機(jī)制主要包括經(jīng)濟(jì)激勵(lì)機(jī)制和政府激勵(lì)機(jī)制。政府與市場(chǎng)各具優(yōu)勢(shì)，經(jīng)濟(jì)秩序的建立不能完全是外生的或內(nèi)生的，而應(yīng)當(dāng)是共生的、互動(dòng)的，法律制度的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)具備包容性和回應(yīng)性。對(duì)于那些市場(chǎng)機(jī)制調(diào)節(jié)較具優(yōu)勢(shì)、社會(huì)自新能力較為突出的領(lǐng)域，法律應(yīng)鼓勵(lì)、促進(jìn)相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)與社會(huì)系統(tǒng)的充分自治①葉 姍：《促進(jìn)穩(wěn)定發(fā)展的法律類(lèi)型之比較研究》，載《現(xiàn)代法學(xué)》2009年第2期。。有效的制度安排能使企業(yè)在實(shí)現(xiàn)個(gè)體目標(biāo)的同時(shí)，激勵(lì)其追求社會(huì)整體利益。運(yùn)用價(jià)格、稅收、信貸、收費(fèi)、保險(xiǎn)等經(jīng)濟(jì)手段調(diào)節(jié)影響經(jīng)濟(jì)主體的行為，對(duì)破壞生態(tài)污染環(huán)境的行業(yè)，在融資領(lǐng)域采取禁止或限制性規(guī)范，對(duì)符合生態(tài)環(huán)境要求的企業(yè)采用減免稅收、費(fèi)用、貼息貸款、財(cái)政補(bǔ)貼等鼓勵(lì)性規(guī)范，以確保綠色金融的運(yùn)行。值得借鑒的是，《循環(huán)經(jīng)濟(jì)促進(jìn)法》從財(cái)政性資金、稅收、信貸、價(jià)格政策和政府采購(gòu)政策等方面規(guī)定了激勵(lì)措施，并對(duì)顯著成績(jī)的單位和個(gè)人給予表彰和獎(jiǎng)勵(lì)。因此，以積極的措施鼓勵(lì)企業(yè)增加環(huán)保投入，為企業(yè)的環(huán)保項(xiàng)目融資提供便利應(yīng)成為發(fā)展綠色金融的重要環(huán)節(jié)。限制性規(guī)范與鼓勵(lì)型規(guī)范并舉能更好地促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)和其他經(jīng)濟(jì)組織實(shí)施綠色金融制度。

（四）綠色金融法律制度體系的具體構(gòu)建

法律體系的合理結(jié)構(gòu)能實(shí)現(xiàn)其自身功能的發(fā)揮，綠色金融法律制度體系的構(gòu)建需要賦予該體系科學(xué)合理的結(jié)構(gòu)。綠色金融法制應(yīng)該是一個(gè)以金融的基本法為基礎(chǔ)，以有關(guān)綠色金融法制的單行法、行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章和地方性法規(guī)為主體，以相鄰環(huán)境法律為補(bǔ)充的靜態(tài)結(jié)構(gòu)體系。從法律體系的內(nèi)容結(jié)構(gòu)來(lái)看，綠色金融法律制度體系的構(gòu)建應(yīng)緊緊圍繞可持續(xù)發(fā)展這個(gè)主題展開(kāi)，主要涉及綠色信貸、綠色證券和綠色保險(xiǎn)法律制度。在綠色信貸法律制度方面，建立貸款項(xiàng)目對(duì)環(huán)境和社會(huì)影響的分類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)和評(píng)估制度；制定環(huán)境主導(dǎo)型的間接融資體系；建立為實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)政策而從事金融活動(dòng)的綠色政策性銀行。在綠色證券法律制度方面，在企業(yè)股票和債券發(fā)行、上市交易、暫停和終止上市中，建立環(huán)境評(píng)審制度。在綠色保險(xiǎn)法律制度方面，完善強(qiáng)制環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)制度，科學(xué)設(shè)計(jì)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)險(xiǎn)種，合理確定環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)責(zé)任范圍。

隨著科學(xué)發(fā)展觀和可持續(xù)發(fā)展理念的深入人心，以及“低碳經(jīng)濟(jì)”時(shí)代的到來(lái)，建設(shè)資源節(jié)約型和環(huán)境友好型社會(huì)已成為我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一項(xiàng)重大戰(zhàn)略?，F(xiàn)代金融作為資源配置的主要力量，必將成為生態(tài)環(huán)境保護(hù)的重要角色，綠色金融的誕生是社會(huì)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的必然要求?？沙掷m(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的落實(shí)，需要我們正視綠色金融法律短板，積極促進(jìn)綠色金融立法，實(shí)施綠色金融法治。