□文/牟雪江 張玉銀

美國(guó)創(chuàng)造的頁(yè)巖氣神話，仍在延續(xù)。日前，美國(guó)能源信息署（EIA）公布了《2012能源展望報(bào)告》，在石油、天然氣產(chǎn)量及能源進(jìn)口方面進(jìn)行了諸多分析和預(yù)測(cè)，將未來(lái)情形之一稱為“天然氣的黃金時(shí)代”。

天然氣將在能源結(jié)構(gòu)中逐漸從配角向主角轉(zhuǎn)變被各家認(rèn)可。國(guó)際能源署在2011年《世界能源展望》（World Energy Outlook）中評(píng)述道：“在研究的所有情形中……到2035年，天然氣在全球能源結(jié)構(gòu)中所占比重都高于目前水平?！庇?guó)石油（BP）在其最新的能源展望中稱，總體來(lái)看，到2030年，天然氣可能成為與煤炭和石油分庭抗禮的一次能源之一。

EI A之所以稱天然氣進(jìn)入黃金時(shí)代，原因是目前全球天然氣（包括常規(guī)天然氣）供應(yīng)充足。那么充足的供應(yīng)可能對(duì)全球能源未來(lái)造成怎樣的影響？研究分析各國(guó)近來(lái)在能源戰(zhàn)略上的動(dòng)作和天然氣市場(chǎng)的價(jià)格波動(dòng)，我們發(fā)現(xiàn)天然氣的供需趨勢(shì)已經(jīng)開(kāi)始分化，價(jià)格之爭(zhēng)亦已拉開(kāi)大幕。

豐厚區(qū)域供過(guò)于求的尷尬

經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期的討論后，4月中旬，美國(guó)聯(lián)邦能源管制委員會(huì)向其本土能源企業(yè)頒發(fā)了首張液化天然氣出口許可證，這是美國(guó)數(shù)十年以來(lái)首次松動(dòng)本土大陸48個(gè)州天然氣市場(chǎng)的出口禁令。

作為全球最大的能源消費(fèi)國(guó)，長(zhǎng)期以來(lái)，美國(guó)在能源這一戰(zhàn)略物資的開(kāi)發(fā)利用以及進(jìn)出口等系列問(wèn)題上一直持極為謹(jǐn)慎的態(tài)度，并將“安全和自主”作為其能源發(fā)展的核心戰(zhàn)略。那么，究竟為何美國(guó)會(huì)在此時(shí)擴(kuò)大本土能源生產(chǎn)并打開(kāi)能源出口之門(mén)？

原因之一是，美國(guó)天然氣產(chǎn)能過(guò)剩體現(xiàn)了當(dāng)前美國(guó)能源市場(chǎng)較高的出口意愿。美國(guó)天然氣的崛起是伴隨著石油價(jià)格在2000年后攀升，天然氣價(jià)格也不斷突破歷史高位相輔相成的。從2005開(kāi)始，美國(guó)天然氣總產(chǎn)量一反下滑的趨勢(shì)，開(kāi)始逐漸增加，并在2009年一舉取代俄羅斯，成為世界第一大天然氣生產(chǎn)國(guó)。截止到2010年，美國(guó)天然氣總產(chǎn)量達(dá)到6110億立方米，總消費(fèi)量為6834億立方米。幫助美國(guó)實(shí)現(xiàn)突破的正是頁(yè)巖氣產(chǎn)量的全面爆發(fā)。EIA的數(shù)據(jù)顯示，2005年美國(guó)頁(yè)巖氣的產(chǎn)量為209億立方米，到了2010年這個(gè)數(shù)字就達(dá)到了1359億立方米。但是隨著大量頁(yè)巖氣涌入市場(chǎng)，一方面使得供應(yīng)充足，另一方面也使得天然氣價(jià)格大幅下降。

美國(guó)國(guó)內(nèi)的天然氣市場(chǎng)出現(xiàn)嚴(yán)重的產(chǎn)能過(guò)剩，其市場(chǎng)價(jià)格已創(chuàng)出歷史新低，如再不能利用海外市場(chǎng)消化過(guò)剩的產(chǎn)能，以適度提高天然氣市場(chǎng)價(jià)格，預(yù)計(jì)將出現(xiàn)大量中小天然氣企業(yè)的破產(chǎn)，以及天然氣產(chǎn)業(yè)工人的失業(yè)。復(fù)旦大學(xué)環(huán)境經(jīng)濟(jì)研究中心副主任李志青說(shuō)：“更為嚴(yán)重的是，還可能造成天然氣這一能源品種的一定程度減產(chǎn)。由此，美國(guó)政府不僅要承受來(lái)自產(chǎn)業(yè)界和勞工組織的巨大壓力，更是憂慮其以‘安全和自主’為核心的整體能源發(fā)展戰(zhàn)略會(huì)受到天然氣減產(chǎn)的拖累?！?/p>

事實(shí)上，其他天然氣生產(chǎn)豐厚區(qū)域也正在遭遇這種尷尬。近些年北美天然氣產(chǎn)量迅猛提高，但過(guò)于充足的天然氣供應(yīng)和冷淡的市場(chǎng)需求導(dǎo)致天然氣價(jià)格在去年冬季跌至10年來(lái)最低。有數(shù)據(jù)顯示2012年一季度這個(gè)地區(qū)的天然氣價(jià)格又下降了12%，2月紐約成交價(jià)為每千立方英尺2.38美元。

莫北/圖

消費(fèi)區(qū)亞洲市場(chǎng)的吸引力

國(guó)際能源署(IEA)去年11月9日曾經(jīng)發(fā)出預(yù)警稱，天然氣供應(yīng)過(guò)剩的局面2012年將更加惡化，這種過(guò)剩局面或?qū)⒊鲱A(yù)期，持續(xù)更長(zhǎng)時(shí)間。在未來(lái)10年內(nèi)，全球天然氣都將供應(yīng)過(guò)剩，并將使石油價(jià)格指數(shù)化變得困難。

“風(fēng)定波猶直”。這個(gè)預(yù)警并沒(méi)有阻止天然氣生產(chǎn)豐厚區(qū)域生產(chǎn)天然氣的熱度。

4月1日，?？松梨诠?、英國(guó)石油公司和康菲石油公司與美國(guó)阿拉斯加州達(dá)成協(xié)議，3家公司的總裁表示他們“聯(lián)起手來(lái)”，計(jì)劃開(kāi)發(fā)阿拉斯加北斯洛普地區(qū)巨大的天然氣田。這個(gè)“史無(wú)前例”的大投資，也是三大石油公司向亞洲出口液化天然氣的目標(biāo)邁出的重要一步。據(jù)悉，開(kāi)發(fā)北斯洛普天然氣最有商業(yè)吸引力的方案就是修建一條管道到阿拉斯加的南部海岸以及建設(shè)一個(gè)為快速發(fā)展的亞洲市場(chǎng)生產(chǎn)液化天然氣的工廠，估計(jì)總造價(jià)為400億到500億美元。

瞄向亞洲市場(chǎng)的還有：加拿大正在提升液化天然氣生產(chǎn)能力，將未來(lái)的投資重心轉(zhuǎn)向亞洲，服務(wù)環(huán)太平洋地區(qū)。加拿大帝國(guó)銀行世界市場(chǎng)公司石油分析師安德魯·波特指出：“由于建造出口天然氣設(shè)備的花費(fèi)不斷上升，且需要更多頁(yè)巖氣作為儲(chǔ)備以供給亞洲市場(chǎng)，天然氣開(kāi)發(fā)商急需與中國(guó)、韓國(guó)、日本等國(guó)的公司建立牢固的合作伙伴關(guān)系，并于其中找尋新買家。”俄羅斯能源巨頭俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司也在提升天然氣產(chǎn)量準(zhǔn)備滿足亞洲市場(chǎng)對(duì)俄羅斯天然氣不斷增加的需求。其首席執(zhí)行官阿列克謝·米勒指出：“我們?cè)诙砹_斯東部地區(qū)擁有豐富的天然氣儲(chǔ)量。我們將充分滿足亞洲市場(chǎng)的需求。其中日本今年的液化天然氣需求預(yù)計(jì)將達(dá)到1000萬(wàn)噸，同比增加30%?！?/p>

價(jià)格差異釋放出的巨大空間

亞洲的吸引力原因之一還是價(jià)格。目前全球天然氣市場(chǎng)價(jià)格在區(qū)域上極不平衡，亞洲地區(qū)的價(jià)格水平高達(dá)美國(guó)的8-10倍。美國(guó)頁(yè)巖氣供應(yīng)量大增已經(jīng)使Henry Hub基準(zhǔn)價(jià)降至2.3美元/mBtu（每百萬(wàn)英熱單位）以下，還不到4年前峰值水平的四分之一。分析人士稱，按照該水平，液化天然氣將以約9美元/mBtu的價(jià)格從美國(guó)出口到日本，其中已經(jīng)包含液化、運(yùn)輸和保險(xiǎn)費(fèi)用。這個(gè)巨大價(jià)差所帶來(lái)的潛在利潤(rùn)在客觀上決定了美國(guó)未來(lái)出口天然氣的巨大空間和潛能。

另外，作為天然氣的一種利用形式，液化天然氣解決了氣態(tài)天然氣不利于遠(yuǎn)途運(yùn)輸?shù)膯?wèn)題，這也是天然氣進(jìn)入海外市場(chǎng)的便利所在。如今美國(guó)本土低廉的天然氣價(jià)格自然刺激了生產(chǎn)商將美國(guó)天然氣液化后出口到世界其他市場(chǎng)。根據(jù)Cheniere公司的估計(jì)，從美國(guó)墨西哥灣將LNG運(yùn)到亞洲市場(chǎng)的航運(yùn)成本是2.8美元/mBtu。如果KOGAS現(xiàn)在就從美國(guó)進(jìn)口LNG，其總成本將是8.7美元/mBtu。盡管這要高于英國(guó)天然氣集團(tuán)的進(jìn)口價(jià)格，但遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于當(dāng)前韓國(guó)16美元/mBtu的LNG到岸價(jià)格。

對(duì)于西方來(lái)說(shuō)，亞洲天然氣市場(chǎng)是成長(zhǎng)型的市場(chǎng)。因?yàn)閬喼薜貐^(qū)正處于由核能源向天然氣能源的轉(zhuǎn)型階段。據(jù)伯恩斯坦研究公司調(diào)查顯示，亞太液化天然氣需求正以每年20%的速度增長(zhǎng)。其受到追捧有兩個(gè)動(dòng)因：一是福島核事故促使日本由核電轉(zhuǎn)向天然氣；二是中國(guó)、印度、中東和拉美涌現(xiàn)出液化天然氣買家。

日本野村數(shù)據(jù)顯示，1年前發(fā)生地震和海嘯之后，日本商業(yè)核反應(yīng)堆今年全部關(guān)閉，因此日本別無(wú)選擇，只能增加液化天然氣進(jìn)口。截至今年1月的前10個(gè)月中，日本液化天然氣進(jìn)口量較上年同期提高了四分之一。

可以說(shuō)，目前亞洲買家尋找天然氣供應(yīng)來(lái)源的動(dòng)力比以往任何時(shí)候都強(qiáng)勁。亞洲買家已紛紛采取行動(dòng)，購(gòu)買較石油而言廉價(jià)的天然氣。去年12月，印度國(guó)有的GAIL公司達(dá)成協(xié)議，每年從Cheniere公司購(gòu)買350萬(wàn)噸液化天然氣，成為首家以與Henry Hub基準(zhǔn)價(jià)聯(lián)動(dòng)的價(jià)格購(gòu)買美國(guó)液化天然氣的亞洲買家。韓國(guó)天然氣公司今年1月也達(dá)成了一筆為期20年的類似交易。

對(duì)于中國(guó)，有數(shù)據(jù)顯示：2011年國(guó)內(nèi)天然氣產(chǎn)量突破1000億立方米，成為全球第七大產(chǎn)氣國(guó)，但仍滿足不了國(guó)內(nèi)消費(fèi)增速。2011年我國(guó)凈進(jìn)口天然氣總量約為210億立方米，同比增長(zhǎng)85.5%。其中LNG進(jìn)口量為940.82萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)23.8%，占到天然氣進(jìn)口總量的53%。而來(lái)自中國(guó)石油和化學(xué)工業(yè)聯(lián)合會(huì)的相關(guān)圖表顯示，2011年中國(guó)天然氣進(jìn)口價(jià)格大幅上漲，特別是LNG進(jìn)口價(jià)格更是一路狂飆。

作為成長(zhǎng)型的市場(chǎng)，亞洲天然氣市場(chǎng)在雪佛龍副董事長(zhǎng)、生產(chǎn)和天然氣業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人喬治·科克蘭德的眼里與歐洲市場(chǎng)是有區(qū)別的:“歐洲的供應(yīng)渠道很多樣，有俄羅斯天然氣，有北海天然氣，有北非天然氣，還有液化天然氣?；ハ嘀g存在競(jìng)爭(zhēng)。而亞洲則不同。日本和韓國(guó)沒(méi)有任何國(guó)內(nèi)供應(yīng)，也不能方便地接入管道?！逼帐夏茉促Y訊的數(shù)據(jù)顯示，由于布倫特原油價(jià)格已超過(guò)每桶120美元，亞洲液化天然氣現(xiàn)貨價(jià)格約為15.50美元/mBtu，比1年前上漲了50%左右，而日本買家支付的價(jià)格通常是16至17美元/mBtu。

然而這種情況能存在多久，供應(yīng)亞洲市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)正變得越來(lái)越激烈。最近在坦桑尼亞和莫桑比克海域發(fā)現(xiàn)的龐大天然氣儲(chǔ)備，最終都將銷往亞洲。因此，亞洲液化天然氣市場(chǎng)的新動(dòng)向及“新平衡”，已成為一個(gè)值得認(rèn)真對(duì)待的新課題。