■本刊記者 付倩倩

“風(fēng)險”始終是中小企業(yè)融資中的敏感詞，地方政府怎樣把縣域發(fā)展與風(fēng)險把控的關(guān)系處理妥當(dāng)？銀行怎樣在謹小慎微與貸款收益之間找到平衡點？企業(yè)怎樣將自力更生與借助外援完美結(jié)合？

6月，皖南小城寧國給人的第一印象是一片翠綠。

幾天后，當(dāng)記者結(jié)束此次采訪，離開寧國之時，感觸最深的仍然是這里良好的生態(tài)環(huán)境，只不過這個“生態(tài)”又多了一層含義，那就是金融生態(tài)的綠意叢生。

“風(fēng)險”始終是中小企業(yè)融資中的敏感詞，地方政府怎樣把縣域發(fā)展與風(fēng)險把控的關(guān)系處理妥當(dāng)？銀行怎樣在謹小慎微與貸款收益之間找到平衡點？企業(yè)怎樣將自力更生與借助外援完美結(jié)合？

打破中小企業(yè)融資中的重重困境，寧國給出了自己的答案。

好生態(tài)與新客人

211公里，這是郭向前從家門口開車到工作地點的距離。

身為一個地道的蘇州人，郭向前現(xiàn)在的職務(wù)是吳江農(nóng)村商業(yè)銀行寧國支行行長。有一個坊間的小笑話，講的正是吳江農(nóng)商行剛剛在寧國設(shè)立支行的時候，由于是外來銀行，當(dāng)?shù)厝硕疾惶煜ぃＳ腥税l(fā)出疑問，這家銀行的老板是不是叫吳江啊？

作為“新移民”的吳江農(nóng)商行，入駐寧國不過短短一年時間，行長郭向前坦言：“我們現(xiàn)在就是在打基礎(chǔ)，一方面要提供一流的環(huán)境，另一方面要提供一流的服務(wù)，講求優(yōu)質(zhì)、高效?！?/p>

正是這樣高標(biāo)準(zhǔn)的服務(wù)理念和服務(wù)方式，讓吳江農(nóng)商行在極短的時間里聲名鵲起。到5月底，該行的存款額達到了1.4億元，貸款額為將近2億元。而這個貸款額度里，中小企業(yè)占有相當(dāng)?shù)谋壤?。“和寧國中小企業(yè)一起成長”，成了吳江農(nóng)商行最溫暖人心的口號。

作為“新移民”的吳江農(nóng)商行，入駐寧國極短的時間里聲名鵲起。

外地金融機構(gòu)的進入，帶來的鯰魚效應(yīng)，進一步激發(fā)了寧國的金融活力，也為中小企業(yè)的發(fā)展提供了新的機遇。

吳江農(nóng)商行為什么會選擇落戶寧國？

郭向前告訴《決策》，吸引他們的絕不僅僅是寧國地緣上的接近性，更重要的在于這里的政策環(huán)境。

2010年6月，寧國頒布《關(guān)于進一步加快金融創(chuàng)新提升金融生態(tài)壞境建設(shè)的意見》，規(guī)定對外地金融機構(gòu)在寧國新設(shè)的并積極增加信貸投放的機構(gòu)或網(wǎng)點，在省財政10-30萬元一次的補助基礎(chǔ)上，市財政再補助30萬元開辦經(jīng)費。2012年上半年，吳江農(nóng)商行已拿到了上述兩筆補助資金。

次年7月，寧國市人民政府下發(fā)《關(guān)于進一步加快服務(wù)業(yè)發(fā)展的若干政策意見》，其中對現(xiàn)代金融業(yè)的發(fā)展推出多項扶持舉措，包括外來金融機構(gòu)高管個稅補助、辦公用房契稅補助、租房補貼等。

通過大力引進金融機構(gòu)，寧國市的金融格局正在逐步完善。如今，這里有農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、郵政儲蓄銀行、徽商銀行、寧國農(nóng)村合作銀行、吳江農(nóng)村商業(yè)銀行、寧國民生村鎮(zhèn)銀行等10家銀行，2家證券機構(gòu)，10家各類保險機構(gòu)，1家政策性擔(dān)保中心。

如果說扶持和鼓勵政策是金融機構(gòu)踏入寧國的動力，那么對金融風(fēng)險的化解就為它們義無反顧地支持企業(yè)發(fā)展吃了一顆定心丸。

寧國是安徽省唯一的縣級金融安全區(qū)。2010年8月，在杭州召開的中國金融生態(tài)城市可持續(xù)發(fā)展會議上，寧國市又被評為“中國最具特色金融生態(tài)城市”和“中國金融生態(tài)低碳城市”。

像愛護眼睛一樣愛護我們的金融環(huán)境，這是寧國市情真意切的承諾。寧國市副市長、金融辦主任胡琳娟告訴《決策》，在維護寧國誠信上，政府的態(tài)度是鮮明的。

2005年11月，梅林油廠向農(nóng)發(fā)行寧國支行貸款1500萬，到期后一直沒有還清。截至2010年4月，梅林油廠仍欠農(nóng)發(fā)行貸款720萬元。寧國市財政用“市中小企業(yè)風(fēng)險補償基金”，償還了這筆不良貸款。農(nóng)發(fā)行寧國支行也給予了市里兩項基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)相應(yīng)的優(yōu)惠支持。

政府的快速出手、妥善處理，巧妙化解了金融債務(wù)帶來的潛在風(fēng)險，讓金融機構(gòu)對寧國有了信心，也為中小企業(yè)的融資路清除了荊棘。2011年末，市轄金融機構(gòu)各項存款余額為105.3億元，貸款余額為122.9億元，存貸總量穩(wěn)居宣城六縣市第一位。

老問題與新法子

再過一個多月，白露之后，山核桃成熟的季節(jié)就要來臨了。每年夏天，一筆用于原材料收購的流動資金籌備，成了詹氏天然食品有限公司的規(guī)定動作。

去年11月，詹氏獲得了寧國市農(nóng)村合作銀行發(fā)放的500萬元貸款。這筆貸款的與眾不同之處在于，它是寧國市首筆“企業(yè)商標(biāo)權(quán)質(zhì)押貸款”。通過與當(dāng)?shù)毓ど滩块T的合作，由專業(yè)的資產(chǎn)評估事務(wù)所執(zhí)行，“詹氏”系列注冊商標(biāo)進行了市場公允價值的確定，最終認定其商標(biāo)權(quán)評估值為8219.64萬元。今年5月，農(nóng)合行將詹氏的商標(biāo)質(zhì)押貸款額度提高到2000萬元。小商標(biāo)成為大支點，撬動企業(yè)貸款的難題。

而此前，詹氏食品采用的貸款用信方式為林權(quán)質(zhì)押。詹氏食品行政部經(jīng)理方勇告訴《決策》，2008年7、8月間，詹氏食品第一次用企業(yè)13000畝自有林權(quán)為抵押，換來了當(dāng)年收購季的流動資金。這項貸款形式可以繼續(xù)向上追溯，早在2006年，寧國市即在全省率先開辦了林權(quán)抵押小額貸款業(yè)務(wù)。

商標(biāo)權(quán)質(zhì)押在寧國的破題，實際上是該地金融產(chǎn)品創(chuàng)新的又一次拓展和延伸。作為全省縣域銀行業(yè)服務(wù)創(chuàng)新試點縣市，寧國從來不缺少新思維。

2001年，寧國農(nóng)合行的前身——寧國市信用聯(lián)社就探索了“公司+農(nóng)戶”的信貸模式，如今它已經(jīng)成為最知名的信貸品牌。

這一金融產(chǎn)品的推出，針對的是當(dāng)時養(yǎng)殖農(nóng)戶缺乏擔(dān)保的現(xiàn)實困境。農(nóng)戶養(yǎng)殖家禽牲畜，缺乏資金時要與銀行打交道，飼養(yǎng)和出售則要和公司發(fā)生聯(lián)系。單個農(nóng)戶抗風(fēng)險能力差，盈利空間的壓縮直接挫傷了養(yǎng)殖熱情，這樣一來，養(yǎng)殖企業(yè)的規(guī)模發(fā)展也要受限。

信用聯(lián)社對癥下藥，與農(nóng)戶建立起“農(nóng)戶貸款，公司擔(dān)?！钡睦媛?lián)結(jié)方式。選擇具有一定資信等級的養(yǎng)殖企業(yè)作為擔(dān)保人，符合條件的農(nóng)戶就可以到信用社申請“公司+農(nóng)戶”的貸款，憑借和公司簽訂的收購協(xié)議書和擔(dān)保協(xié)議書，信用社在一個工作日中就可以辦理好貸款。貸款到期時，由公司先期統(tǒng)一歸還貸款本息，等到農(nóng)戶把產(chǎn)品銷售給公司后，養(yǎng)殖企業(yè)再將為其墊付的錢扣除。

這樣一來，農(nóng)戶、公司、信用社就形成了一條利益相關(guān)的“生態(tài)鏈”，這條鏈關(guān)系著農(nóng)戶的增收致富、企業(yè)的規(guī)模擴展、銀行的貸款收益，同生共榮，有效規(guī)避了信貸風(fēng)險。寧國農(nóng)村合作銀行副行長林彬告訴《決策》，這一信貸產(chǎn)品推出至今，“公司+農(nóng)戶”的貸款沒有出現(xiàn)一筆不良，到期收回率達到100%。

除了擔(dān)保，抵押也是企業(yè)向銀行融資中最難跨越的門檻之一。以此為突破口，寧國的金融產(chǎn)品創(chuàng)新層出不窮。

作為亞洲最大的耐磨鋼球、耐磨鋼段生產(chǎn)基地，寧國有著“耐磨鑄造之都”的稱號。而這一行業(yè)，原材料在構(gòu)成成本中占相當(dāng)大的比重，銷售款又不能及時回籠，一般在發(fā)貨三個月后才結(jié)算，隨著生產(chǎn)規(guī)模的擴大和銷售節(jié)奏的加快，往往會出現(xiàn)流動資金“捉襟見肘”的窘境。

內(nèi)生力與外援力的完美組合，打破了融資難的枷鎖，為寧國中小企業(yè)的發(fā)展夢插上了翅膀。

寧國農(nóng)合行為這類企業(yè)量身定做了一個貸款產(chǎn)品——“動產(chǎn)質(zhì)押”。企業(yè)可以利用庫存的原材料或產(chǎn)成品向擔(dān)保公司提供質(zhì)押反擔(dān)保，再由擔(dān)保公司為企業(yè)借款提供擔(dān)保。如此運作，企業(yè)的商品在庫存階段就能轉(zhuǎn)化為再生產(chǎn)的資金，解開了束縛發(fā)展的緊箍咒。

據(jù)統(tǒng)計，自2009年4月9日推出該產(chǎn)品至2011年底，寧國農(nóng)合行已累計為221戶耐磨鑄件企業(yè)提供信貸資金，共計4.5億元，有效緩解此類企業(yè)的“融資難”。

在寧國農(nóng)合行的金融創(chuàng)新心得中，有這樣一句話：堅持將銀行業(yè)審慎經(jīng)營的理念與縣域經(jīng)濟發(fā)展特點有機結(jié)合起來，這是金融創(chuàng)新的關(guān)鍵。

不得不說，正是這種量體裁衣，折射出寧國金融機構(gòu)創(chuàng)新金融產(chǎn)品、提升服務(wù)水平中最耀眼的光芒。

內(nèi)生力與外援力

中小企業(yè)要融資發(fā)展，最重要的還在于練好內(nèi)功。用郭向東的話來說，融資難，難就難在自身沒搞好。

2011年，寧國市城南印刷廠終于拿到了165萬元的銀行貸款。在此之前，它多次向銀行借貸，卻總是空手而歸。城南印刷廠是典型的夫妻店，缺乏規(guī)范的財務(wù)制度，而這也正是它“屢戰(zhàn)屢敗”的根源所在。吳江農(nóng)商行介入后，幫助它清理庫存，整理賬目，建議企業(yè)請專業(yè)的會計完善財務(wù)制度。不久前，今年的第二筆貸款也已經(jīng)發(fā)放到賬了。

提升企業(yè)的管理水平，吸收專業(yè)人才和管理技術(shù)，由傳統(tǒng)的家族式經(jīng)營向科學(xué)的現(xiàn)代化管理過渡，這一華麗轉(zhuǎn)身的背后，是企業(yè)做大做強的夢想，更是企業(yè)注重內(nèi)生力的覺醒。

當(dāng)然，內(nèi)生力的具備并不能讓企業(yè)高枕無憂，仰望著銀行這匹高頭大馬，怎樣跨上去還是一道難題。于是，寧國市中小企業(yè)融資擔(dān)保中心扮演了一塊上馬石的角色。

寧國市副市長胡琳娟告訴《決策》，作為政府出資成立的融資性擔(dān)保機構(gòu)，擔(dān)保中心為企業(yè)的融資夢想保駕護航。目前，該中心的在保余額達到8.1億元，從2008年第一筆擔(dān)保至今，累計的擔(dān)保額度已經(jīng)達到32億元，暫未出現(xiàn)一筆代償。正是這種良好的風(fēng)險把控能力，讓合作的金融機構(gòu)有了信心，愿意將擔(dān)保的規(guī)模放大至10倍。

解決融資難題，擔(dān)保中心給徘徊在門外的企業(yè)墊了腳、搭了橋，正如寧國市中小企業(yè)融資擔(dān)保中心常務(wù)副主任汪國勝所說，有了擔(dān)保中心，企業(yè)就能達到銀行的門檻。

為了最大程度幫企業(yè)解決難題，擔(dān)保中心不斷創(chuàng)新反擔(dān)保的方式，拓展到通用設(shè)備抵押、企業(yè)賬戶監(jiān)管、水域灘涂抵押、優(yōu)質(zhì)存貨抵押等多種形式，從而擴大了受保企業(yè)的范圍。而利用財政職能，該中心又靈活地設(shè)立了對各類企業(yè)的退稅質(zhì)押，對可控應(yīng)收賬款的質(zhì)押，形成和銀行的差異化抵押反擔(dān)保模式。如今，集體建設(shè)用地、專利權(quán)質(zhì)押等新路徑也在探索之中。

與此同時，擔(dān)保中心還借助自身的優(yōu)勢，積極為企業(yè)爭取貼費貼息政策。目前，寧國市政府承擔(dān)著10%的保費補貼，為企業(yè)降低了融資成本。汪國勝告訴《決策》，從2010年4月到今年4月，兩年的時間，市政府這一項的貼資達到110多萬元。

另外，2011年寧國市設(shè)立4000萬轉(zhuǎn)貸應(yīng)急資金，幫助具備內(nèi)生力的優(yōu)質(zhì)企業(yè)臨時掉頭，解決短期的資金周轉(zhuǎn)不靈。

除了銀行融資這條主渠道，民間資本對中小企業(yè)的拾遺補缺效應(yīng)也在顯現(xiàn)。目前，寧國市有5家小額貸款公司，累計發(fā)放貸款額達到8.35億元，小企業(yè)和農(nóng)戶的貸款余額占到了99.54%。除了市中小企業(yè)擔(dān)保中心，寧國還存在8家民營融資性擔(dān)保公司，在保907戶，這其中，“小、個、農(nóng)”客戶的擔(dān)保余額亦占到九成以上。

要充分發(fā)揮民間資本的補充作用，首先要使之走上規(guī)范化的道路。一方面，打擊和處置非法集資，對重點行業(yè)進行重點布控；另一方面，規(guī)范和引導(dǎo)民間資金，讓它逐步實現(xiàn)“陽光化”。胡琳娟表示，愛護金融生態(tài)安全，寧國市不遺余力。

內(nèi)生力與外援力的完美組合，打破了融資難的枷鎖，為寧國中小企業(yè)的發(fā)展夢插上了翅膀。