理財(cái)案例

馬先生，北京人，35歲，是電機(jī)廠普通技術(shù)工人，每月稅后收A4500元；妻子在事業(yè)單位做財(cái)務(wù)工作，每月稅后收入3500元。馬先生家庭年終獎有1 5萬元，月均生活支出2600元。女兒9歲，每年教育費(fèi)支出8000元。夫婦二人的社保和商業(yè)保險(xiǎn)保額均為15萬元，保障期限至70歲止，年繳保費(fèi)9000元左右。

目前馬先生家庭有現(xiàn)金及活期存款8萬元，債券、基金、股票類4萬元，一套自住房價(jià)值50萬元，家電類價(jià)值25000元，無負(fù)債。馬先生夫婦目前最頭疼的問題是在通貨膨脹壓力較大的今天，如何保持家庭資產(chǎn)的保值增值，以及女兒教育金的積累，另外夫妻的養(yǎng)老金準(zhǔn)備也該考慮了。

資產(chǎn)分析

1、資產(chǎn)負(fù)債情況分析

馬先生目前有存款、房產(chǎn)共64.5萬元，無負(fù)債。流動比率=流動性資產(chǎn)／每月支出＝120000／4000＝30；儲蓄比率=盈余／收入＝62800／111000＝0.57。數(shù)據(jù)顯示馬先生固定資產(chǎn)占比較大，為77.5％，變現(xiàn)能力弱；儲蓄比率為57％，活期存款超過合理標(biāo)準(zhǔn)。按科學(xué)配比，保留活期存款約3萬(即保證每月支出的3～6倍)較合適。

2、收支情況分析

馬先生是電機(jī)廠技術(shù)工人，妻子是事業(yè)單位財(cái)務(wù)，工作和收入較穩(wěn)定。女兒今年9歲，正上小學(xué)。目前家庭收支較為適宜，但隨著孩子教育支出的增加等，家庭整體支出會增大。

3、其它財(cái)務(wù)情況分析投資資產(chǎn)：債券、基金、股票類40000元，占家庭總資產(chǎn)的6％。

房產(chǎn)情況：有一套自住房，市值50萬元，無貸款。

保險(xiǎn)情況：夫妻倆都有社保，家庭購買了定期保障類商業(yè)保險(xiǎn)。建議根據(jù)家庭保險(xiǎn)種類，做適當(dāng)添加。

概括講，馬先生家屬于普通職工家庭，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)簡單，財(cái)務(wù)狀況良好，無負(fù)債，在資金儲蓄和投資方面較靈活，但投資規(guī)模較小，資產(chǎn)增值能力較弱。

理財(cái)目標(biāo)

1、想知道家庭商業(yè)保險(xiǎn)是否超支。

2、如何籌集女兒的教育金。

3、如何利用家庭剩余資金積累資產(chǎn)，以使生活更豐盈些。

理財(cái)建議

1、現(xiàn)金規(guī)劃

留足必要的家庭儲備資金。根據(jù)科學(xué)的現(xiàn)金規(guī)劃原則，個(gè)人或家庭持有的流動性資產(chǎn)作為日常備用金，應(yīng)能滿足其3至6個(gè)月的生活支出。根據(jù)馬先生家庭的資產(chǎn)情況，夫婦工作較穩(wěn)定，建議留足3萬元作為必要儲備，并選擇貨幣型基金投資。同時(shí)，馬先生可申請信用卡，以便在急需資金的時(shí)候應(yīng)急使用，但要維護(hù)良好的信用等級。

2、風(fēng)險(xiǎn)保障保險(xiǎn)規(guī)劃

通過保險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)劃，可以使家庭獲得適當(dāng)層次的經(jīng)濟(jì)安全，降低不確定性導(dǎo)致的經(jīng)濟(jì)損失。馬先生家庭的風(fēng)險(xiǎn)保障意識較強(qiáng)，夫婦均有社保，且全家都有保障類的商業(yè)保險(xiǎn)做補(bǔ)充。根據(jù)理財(cái)?shù)摹半p十原則”，一般用年收入的10％左右購買保障類保險(xiǎn)是較適宜的。馬先生家庭的保險(xiǎn)收入比＝9550／94000＝10.16％，從費(fèi)用上來看，支出額是較合適的。

在這種中等收入家庭里，保險(xiǎn)最主要的是體現(xiàn)高保障性，保額要根據(jù)對家庭收入的貢獻(xiàn)大小正比例分配，建議馬先生重點(diǎn)關(guān)注定期壽險(xiǎn)和健康險(xiǎn)。為自己和太太、女兒補(bǔ)充意外險(xiǎn)，進(jìn)一步提高家庭的保障水平。

3、女兒的高等教育金規(guī)劃

子女教育規(guī)劃有一定的周期性，在孩子3周歲前，撫育金的比例較大，奶粉、衣物等支出一樣都少不了；隨后幼兒園、小學(xué)、初高中教育金支出呈現(xiàn)遞減趨勢，撫育金漸漸平穩(wěn)；當(dāng)子女進(jìn)入大學(xué)階段甚至出國留學(xué)的這個(gè)時(shí)期，教育金和撫育金都會出現(xiàn)大幅增加。在教育金的準(zhǔn)備過程中，應(yīng)遵循以下原則：提前規(guī)劃、?？顚Ｓ?、保值增值，以保證教育金的安全。教育金儲備的目的不是為了獲取短期的高額回報(bào)，而是應(yīng)注意分散風(fēng)險(xiǎn)，長期投入，穩(wěn)健投資。

馬先生的女兒9歲，預(yù)討8年后上大學(xué)。以普通大學(xué)費(fèi)用年均2萬元，一般國內(nèi)研究生年均3萬元計(jì)算，共計(jì)約14萬元；按年增長率4％計(jì)算，8年后約需準(zhǔn)備高等教育金19萬元。建議馬先生為女兒開個(gè)教育賬戶，每月定投1500元于年回報(bào)率為7％的指數(shù)型基金，8年后約能備齊。

4、退休養(yǎng)老金

退休養(yǎng)老應(yīng)早做打算。我國正步入老齡化社會，專家稱2025年，我國60歲以上的老年人口將占20％以上，想要高質(zhì)量的生活，須盡早為退休做好合理安排。

夫婦正逐步步入中年，除社保外，養(yǎng)老金還未準(zhǔn)備，要想過有品質(zhì)的老年生活，完全依靠社保的養(yǎng)老金，欠妥當(dāng)。建議馬先生每月用1150元，定投于年回報(bào)率為8％的五星級股票型基金，24年后預(yù)期可累積資金約100萬元。基金定投優(yōu)點(diǎn)在于分批投資、降低風(fēng)險(xiǎn)，長期投資、積少成多，自動扣款、省心省力?，F(xiàn)在定期定額計(jì)劃的門檻非常低，起點(diǎn)一般為100元～300元，不會帶來額外壓力。定期定額買基金必須經(jīng)過長時(shí)間才能看得出成效，最好能持續(xù)3年以上。一項(xiàng)模擬臺灣地區(qū)加權(quán)股價(jià)指數(shù)的統(tǒng)計(jì)顯示，定期定額只要投資超過10年的時(shí)間，虧損的幾率接近零。

5、投資規(guī)劃

經(jīng)過上述規(guī)劃后，除家庭年結(jié)余的10％～20％用于儲蓄和保本類投資外，剩余約6萬元。建議與現(xiàn)有投資的金融產(chǎn)品4萬元，共計(jì)10萬元一起進(jìn)行組合投資，補(bǔ)充選擇一些平衡型基金、債券類基金進(jìn)行定期投資，在合理控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下，享受資本市場的長期增長效益。通過組合投資，不斷積累家庭資產(chǎn)，可逐步提高家庭的生活品質(zhì)。