曹健

一、中國(guó)證券業(yè)產(chǎn)生和發(fā)展的理論依據(jù)和歷史背景

中國(guó)證券業(yè)從誕生起就處于思想和觀念的激烈交鋒之中，關(guān)于姓“資”還是姓“社”的爭(zhēng)論使中國(guó)證券市場(chǎng)在起步的最初期就頂著巨大的壓力。

中國(guó)證券業(yè)產(chǎn)生和發(fā)展的理論依據(jù)：

1.馬克思主義的證券理論。馬克思在《資本論》中有關(guān)生息資本及其發(fā)展起來(lái)的信用制度的部分，對(duì)股份制和證券市場(chǎng)有過(guò)精辟的闡述。馬克思認(rèn)為，股份制度是在資本主義生產(chǎn)方式本身范圍內(nèi)產(chǎn)生的，通向一種新的生產(chǎn)形式的過(guò)渡形式。馬克思還高度評(píng)價(jià)了股份公司在集中社會(huì)資金、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方面的獨(dú)特作用。

2.鄧小平理論為中國(guó)證券業(yè)的發(fā)展提供了理論依據(jù)。1992年鄧小平同志在南巡時(shí)明確指出“證券、股市，這些東西究竟好不好，有沒(méi)有危險(xiǎn)，是不是資本主義獨(dú)有的東西，社會(huì)主義能不能用，允許看，但要堅(jiān)決地試?！薄翱傊鐣?huì)主義要贏得與資本主義相比較的優(yōu)勢(shì)，就必須大膽吸收和借鑒人類社會(huì)創(chuàng)造的一切文明成果，吸收和借鑒當(dāng)今世界各國(guó)包括資本主義發(fā)達(dá)國(guó)家的一切反映現(xiàn)代社會(huì)化大生產(chǎn)規(guī)律的先進(jìn)經(jīng)營(yíng)方式、管理方法?！边@些論斷，在重大理論和實(shí)踐問(wèn)題上解除了思想上的禁錮，帶來(lái)了思想解放，為中國(guó)證券市場(chǎng)的發(fā)展創(chuàng)造了歷史機(jī)遇。證券市場(chǎng)進(jìn)入了在全國(guó)范圍內(nèi)進(jìn)行推廣和發(fā)展的階段。

二、中國(guó)證券公司的產(chǎn)生和發(fā)展

1.第一階段：i988年一1995年。是證券公司發(fā)展的快速起步期。具體表現(xiàn)為證券公司數(shù)目增加較快，資產(chǎn)也迅速擴(kuò)張，出現(xiàn)了我國(guó)證券公司發(fā)展史上的第一次高潮。截至1995年，全國(guó)專業(yè)證券公司已達(dá)97家，總資產(chǎn)達(dá)832億元。

2，第二階段：1996年一2001年6月，是證券公司發(fā)展的黃金時(shí)期。在證券市場(chǎng)繁榮的有利環(huán)境下，我國(guó)證券公司的發(fā)展也呈現(xiàn)出新的特點(diǎn)和趨勢(shì)，主要表現(xiàn)在：征券公司盈利大幅度增加，企業(yè)形成參股證券公司的熱潮，一批新銳證券公司異軍突起。

3.第三階段：2001年7月至2003年底，我國(guó)證券公司發(fā)展進(jìn)人了調(diào)整的低潮時(shí)期。受證券市場(chǎng)低迷的影響，我國(guó)證券公司的發(fā)展表現(xiàn)出以下特征：證券公司業(yè)務(wù)大幅度萎縮；證券公司利潤(rùn)大幅度下滑，甚至出現(xiàn)全行業(yè)虧損；證券業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)日益增大：證券公司的不良資產(chǎn)問(wèn)題顯現(xiàn)。

4.第四階段：2004年至今，是中國(guó)證券公司經(jīng)過(guò)綜合治理、重新輝煌的階段。證券監(jiān)管部門對(duì)證券公司開(kāi)始了為期三年的綜合治理，風(fēng)險(xiǎn)處置、日常監(jiān)管和推進(jìn)行業(yè)發(fā)展三管齊下，到2007年8月，圓滿完成了預(yù)期目標(biāo)，平穩(wěn)處置了高風(fēng)險(xiǎn)公司，化解了長(zhǎng)期積累的巨大風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)肅了市場(chǎng)紀(jì)律，增強(qiáng)了客戶資產(chǎn)安全性，積極穩(wěn)健地推進(jìn)了證券公司業(yè)務(wù)發(fā)展和有序創(chuàng)新。進(jìn)一步健全了法律體系和監(jiān)管機(jī)制。

三、哈爾濱市證券業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀及問(wèn)題

1.發(fā)展現(xiàn)狀。哈爾濱市的證券業(yè)從無(wú)到有，經(jīng)過(guò)十幾年的發(fā)展，具備了較好的基礎(chǔ)。截至2010年底，開(kāi)戶人數(shù)達(dá)89.7萬(wàn)戶，證券投資活躍程度較高，全市各證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)代理證券交易總額17112億元，在全國(guó)市場(chǎng)占有率約為1.56％。

經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)方面，現(xiàn)有具有法人資格的證券公司一家，即江海證券有限公司；哈爾濱股權(quán)登記托管中心；此外，還有幾家期貨公司以及一些外埠證券公司駐哈爾濱市的證券營(yíng)業(yè)部從事相關(guān)證券業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。

改革和運(yùn)行方面，經(jīng)過(guò)多年的努力，哈爾濱市證券業(yè)的質(zhì)量和效益得到了一定的提升，目前有境內(nèi)外上市公司29家，上市籌資165億元。

2.存在的問(wèn)題。與發(fā)達(dá)省市相比，主要存在以下問(wèn)題：(1)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)規(guī)模較小，業(yè)務(wù)單一，還不能為哈爾濱市的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展提供多方位的服務(wù)，功能沒(méi)有完全發(fā)揮；(2)資本市場(chǎng)發(fā)展滯后、發(fā)育遲緩，上市公司數(shù)量少、融資規(guī)模??；(3)缺乏金融創(chuàng)新意識(shí)和高級(jí)人才；(4)沒(méi)有一個(gè)統(tǒng)籌證券業(yè)發(fā)展的總體戰(zhàn)略，發(fā)展環(huán)境亟待優(yōu)化。

四、在科學(xué)發(fā)展觀的引導(dǎo)下科學(xué)發(fā)展哈爾濱市證券產(chǎn)業(yè)

科學(xué)發(fā)展觀是與時(shí)俱進(jìn)的馬克思主義發(fā)展觀，是馬克思主義唯物史觀的進(jìn)一步發(fā)展，同毛澤東、鄧小平和江澤民同志關(guān)于發(fā)展的重要思想一脈相承。樹(shù)立和落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀，是妥善應(yīng)對(duì)我市經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展關(guān)鍵時(shí)期可能遇到的各種風(fēng)險(xiǎn)和挑戰(zhàn)的正確選擇。只有以科學(xué)發(fā)展觀為統(tǒng)領(lǐng)，才能加快促進(jìn)哈爾濱市證券業(yè)又好又快發(fā)展。

1.樹(shù)立科學(xué)證券發(fā)展觀。要進(jìn)一步解放思想，以開(kāi)放的思維，創(chuàng)新的觀念，以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo)，實(shí)現(xiàn)規(guī)模、質(zhì)量、效益三方面協(xié)調(diào)有序的發(fā)展。要樹(shù)立全市證券業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，處理好深化改革、防范風(fēng)險(xiǎn)和支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系，把證券業(yè)發(fā)展作為重要內(nèi)容納入全市經(jīng)濟(jì)發(fā)展整體規(guī)劃，研究制定促進(jìn)證券業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策措施。2.做大做強(qiáng)本地證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)。積極支持證券公司增資擴(kuò)股，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力，形成規(guī)模較大的綜合類證券機(jī)構(gòu)，開(kāi)展綜合類證券業(yè)務(wù)，提升核心競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，促進(jìn)證券公司在產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)創(chuàng)新、資產(chǎn)質(zhì)景、服務(wù)效率、制約和激勵(lì)機(jī)制等方面不斷提高。達(dá)到國(guó)際先進(jìn)標(biāo)準(zhǔn)。

3.營(yíng)造良好發(fā)展環(huán)境。發(fā)展現(xiàn)代金融業(yè)要有大格局和長(zhǎng)遠(yuǎn)眼光，哈爾濱市作為東北亞重要的經(jīng)濟(jì)中心城市，要加強(qiáng)政策環(huán)境、法制環(huán)境、社會(huì)環(huán)境等的建設(shè)，努力將哈爾濱建設(shè)成為開(kāi)放型的區(qū)域金融中心。

4.支持和鼓勵(lì)引進(jìn)金融專業(yè)人才。科學(xué)發(fā)展觀的核心內(nèi)涵是“以人為本”。“國(guó)以才立，政以才治，業(yè)以才興”，人才的問(wèn)題是證券業(yè)的頭等大事。證券行業(yè)是知識(shí)密集行業(yè)，無(wú)論是新證券產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)、新技術(shù)手段的應(yīng)用，還是風(fēng)險(xiǎn)的防范，都離不開(kāi)人才。

5.加大資本運(yùn)作力度。提高市場(chǎng)化融資水平。積極謀劃企業(yè)上市融資。利用證券公司的業(yè)務(wù)和人才優(yōu)勢(shì)，推進(jìn)優(yōu)秀企業(yè)到境內(nèi)外各級(jí)證券交易所上市。支持上市公司與各類優(yōu)勢(shì)資源的嫁接與整合，實(shí)現(xiàn)優(yōu)質(zhì)公司的可持續(xù)發(fā)展。

6.不斷加快金融創(chuàng)新，提高金融服務(wù)水平?？茖W(xué)發(fā)展觀的另一個(gè)重要內(nèi)涵，就是與時(shí)俱進(jìn)，不斷創(chuàng)新。創(chuàng)新是推動(dòng)哈爾濱市證券業(yè)全面、協(xié)調(diào)、可持續(xù)發(fā)展的不竭力量源泉。可以考慮利用哈爾濱市的科技優(yōu)勢(shì)，引進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)投資、創(chuàng)業(yè)投資、私募基金等高端金融服務(wù)業(yè)，提升證券業(yè)的服務(wù)檔次。

哈爾濱市委提出了“北躍、南拓、中興、強(qiáng)縣”的新發(fā)展戰(zhàn)略。只要我們?cè)谑形?、市政府的領(lǐng)導(dǎo)下，深入貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀，以科學(xué)發(fā)展觀思想統(tǒng)攬全局，緊緊抓住國(guó)家振興東北老工業(yè)基地的有利契機(jī)，發(fā)揮證券行業(yè)的特有功能和作用，以深化改革、推動(dòng)創(chuàng)新為動(dòng)力，就一定能夠?qū)崿F(xiàn)證券業(yè)的全面、協(xié)調(diào)、可持續(xù)發(fā)展，為哈爾濱市經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展做出貢獻(xiàn)。

(編輯永安)