□文/趙文昆 馬 巖

農(nóng)村金融創(chuàng)新中的信貸擔保研究

□文/趙文昆 馬 巖

一、農(nóng)村信貸擔保概述

1、信貸擔保定義與分類。所謂信貸擔保是指銀行發(fā)放貸款的同時要求借款方提供相應的財產(chǎn)抵押、質押，或第三人為貸款方提供相應的信用保證或以其財產(chǎn)抵押、質押，如果借款方到期不能歸還貸款，銀行有權將借款方或第三人提供的抵押物、質押物以拍賣、變賣、折價的方式優(yōu)先受償，或者要求第三人承擔保證責任，確保信貸資金安全的一項銀行業(yè)務。農(nóng)村信貸擔保即農(nóng)村經(jīng)濟主體辦理貸款時提供的擔保。

2、農(nóng)村信貸擔保經(jīng)濟學分析。信息不對稱和交易管理成本過高是造成農(nóng)村融資主體信貸約束的主要原因。農(nóng)村信貸市場的信息不對稱是指融資主體缺少信用記錄，融資者的信用情況很難被銀行所掌握，銀行無法識別貸款的風險，信息不對稱的問題容易引起逆向選擇和融資主體的道德風險。農(nóng)村信貸交易和管理成本過高是因為農(nóng)村資金需求主體相對于城市主體由于單筆金額過小和季節(jié)性，客戶分散于較大區(qū)域范圍，所以平均交易和管理成本相對較高。農(nóng)村信貸擔保的作用就在于，通過一定的制度設計，修改商業(yè)銀行和融資主體之間的信息不對稱，降低交易成本，從而使農(nóng)村融資主體的總體信貸資金獲取量增加。

二、農(nóng)村信貸擔保品創(chuàng)新

1、農(nóng)村土地承包經(jīng)營權抵押貸款。從經(jīng)濟學角度講，一切可以在未來產(chǎn)生現(xiàn)金流的權益都具有價值。那么，既然土地的使用權（承包經(jīng)營權）能帶來未來現(xiàn)金流，則這種未來收益權就具有價值，就可以用來作為貸款的有效抵押物。林權抵押貸款，林權是權利人對林地的占有、使用、收益及處分的權利，所以林權抵押貸款也屬于農(nóng)地金融。

2、借款者未來勞動抵押貸款。對低收入者來說，他們一般無力提供物權抵押，即使多人聯(lián)保，擔保人也是低收入者，執(zhí)行擔保人的財產(chǎn)，將會造成擔保人的進一步貧困，使之無法維持最基本的生產(chǎn)和生活。解決這一問題的關鍵，在于把握低收入者最終所擁有的自身價值，即勞動能力。

3、由公共擔保品替代個人擔保品。個人擔保品由于先天的限制性無法滿足貸款擔保的需求，這里就產(chǎn)生了公共擔保的需求范疇，農(nóng)村公共擔保品是農(nóng)業(yè)企業(yè)或農(nóng)民貸款共同需要，具有一定“典型特征”，即有完全的或一定程度的競爭性和非排他性的擔保服務，可以通過政府主導、農(nóng)村互助合作或者是企業(yè)農(nóng)民聯(lián)合的方式進行擔保。

三、擔保模式的創(chuàng)新

1、農(nóng)村互助擔保組織創(chuàng)新。農(nóng)村互助擔保是由農(nóng)民自愿組成的互助擔保組織，屬于公共擔保品范疇，在農(nóng)戶申請貸款時予以共同擔保。我國農(nóng)村少數(shù)互助擔保組織采取互助擔保協(xié)會和互助擔?；鹦问剑蠖鄶?shù)則采取聯(lián)戶擔保形式。互助擔保滿足了需要的生產(chǎn)經(jīng)營資金較多、卻又缺乏擔保品的農(nóng)戶的貸款需求。

2、農(nóng)村信用擔保機構。目前，農(nóng)村信用擔保機構是信用擔保體系的一個重要組成部分，有政策性擔保、商業(yè)性擔保、互助性擔保三種模式。政策性擔保機構應當是由政府負責建立的獨立法人，以現(xiàn)有國有公司模式構建和管理。機構主要負責人員由國資委和當?shù)卣蚊?，機構運行受國資委和當?shù)卣块T橫向監(jiān)督，并受銀監(jiān)會縱向管理。機構資金以政府財政資金為主導，主要是以國家和地方支農(nóng)部分財政，結合吸收農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的資金支持；合作性擔保機構，由當?shù)剜l(xiāng)鎮(zhèn)或者縣級范圍內村民自愿組成，實行會員大會制，會員大會是合作性擔保機構最高權力機構，相比于其他性質的擔保機構，其優(yōu)勢在于可以更好地實現(xiàn)農(nóng)民所擁有的土地承包經(jīng)營權、宅基地、農(nóng)民住房等小動產(chǎn)的反擔保和再擔保；商業(yè)性擔保機構，由農(nóng)業(yè)銀行和郵政儲蓄牽頭，地方商業(yè)銀行和其他商業(yè)金融機構參與，考慮到農(nóng)村金融存在信息不對稱、交易成本較高、信用體系不健全情況，因此可以利用農(nóng)業(yè)銀行和郵政儲蓄在農(nóng)村布局較全面，對當?shù)剞r(nóng)戶有較深入了解的優(yōu)勢，由其牽頭組建，減少機構系統(tǒng)風險。

四、對河北省信貸擔保創(chuàng)新的建議

1、因地制宜地發(fā)展河北省農(nóng)村信貸擔保機構。發(fā)展農(nóng)業(yè)信用擔保組織在我國僅處于初步的探索階段，權衡三種擔保模式，商業(yè)性擔保是現(xiàn)代金融市場上較為理想的運行模式，更符合市場經(jīng)濟的特點。但商業(yè)性擔保組織的存在和發(fā)展需要良好的社會信用環(huán)境，農(nóng)民小額貸款擔保業(yè)務面廣、量大、數(shù)額小，擔保風險和管理成本高，但這種模式應該是農(nóng)村信貸擔保的發(fā)展方向。首先設立政策性和合作性信貸擔保，隨著農(nóng)村經(jīng)濟的不斷發(fā)展，逐漸形成三種擔保模式共存互補的信貸擔保體系。

2、政府引導構建農(nóng)民信貸互助擔保組織。

農(nóng)民聯(lián)保組織亟須政府或者是當?shù)亟鹑诒O(jiān)管組織去引導農(nóng)民聯(lián)保組織發(fā)展，通過政府篩選信用相近的農(nóng)戶組成一個聯(lián)保組織，金融監(jiān)管組織要積極地宣傳培訓農(nóng)民聯(lián)保貸款的相關知識，培養(yǎng)農(nóng)民信用意識，讓聯(lián)保組織既可以為農(nóng)民提供信用擔保獲取生產(chǎn)經(jīng)營資金，又可以為銀行消除信息不對稱問題，達到一種雙贏的局面。

3、加快信貸擔保品創(chuàng)新嘗試。目前，農(nóng)民的擔保品匱乏，特別是農(nóng)村土地承包經(jīng)營權、農(nóng)村宅基地使用權。農(nóng)民房屋抵押包括農(nóng)民的未來收益是否可以成為貸款擔保品，爭議比較大，很大程度上限制了農(nóng)民獲取貸款的能力。在這種情況下，就需要農(nóng)村的金融機構和當?shù)卣鹑诒O(jiān)管部門加大擔保品的創(chuàng)新力度，一定程度上放寬抵押品要求，擴大擔保物范圍，可以首先選擇那些信用比較好的農(nóng)戶開始嘗試，循序漸進地豐富農(nóng)村擔保品市場。

（作者單位：河北經(jīng)貿(mào)大學）