○付莉

（山東科技大學經管學院 山東 青島 266510）

信息披露是企業(yè)與投資者溝通的一種重要方式。投資決策雖主要依賴于財務信息，但財務信息并不能全面反映企業(yè)的經營情況。銀行業(yè)的特殊性要求其信息透明度高于一般企業(yè)，非財務信息披露的層次和質量在一定程度上影響了市場信息的透明度和投資者的判斷，對銀行自身發(fā)展也存在一定影響。在理論研究上，非財務信息的內容特別是銀行業(yè)非財務信息的內容缺乏科學統(tǒng)一的界定，難以發(fā)揮規(guī)范非財務信息披露實踐的理論指導作用。該領域的研究可以促進銀行披露行為的規(guī)范，為利益相關者提供相關的、可靠的非財務信息，對上市銀行的經濟行為進行監(jiān)督，以更好地發(fā)揮資本市場資源配置的作用。

一、非財務信息內容邊界研究綜述

非財務信息的概念范圍一直存在爭議，有關其概念內容的研究呈現(xiàn)出兩種思路：一種是羅列其所涵蓋的內容；另一種則是從其與財務信息的關系入手，以類似于排除法的思路確定其范圍邊界。大多數(shù)研究都是繞過非財務信息的定義來直接討論非財務信息的內容，目前比較有代表性的觀點有以下幾種。

1、國外主要研究成果

FASB在《企業(yè)財務報表項目的確認和計量》中指出，只有符合可定義性、可計量性、相關性和可靠性，一個項目才能予以確認進入報表；而那些不滿足條件被排斥在財務報表之外的、反映公司經營活動的信息就可以定義為非財務信息。可以理解為，非財務信息不單由會計信息系統(tǒng)產生。美國注冊會計師協(xié)會（AICPA）在1994年的研究報告《改進企業(yè)報告——著眼于用戶》中提出企業(yè)應披露的非財務信息包括經營業(yè)績信息、企業(yè)管理當局對財務和非財務信息的分析、前瞻性信息、有關股東、管理人員的信息和背景信息。FASB在2001年的《改進企業(yè)財務報告：透視日益增加的自愿披露》的報告中基本贊同了這一觀點。

美國證券交易委員會（SEC）發(fā)布的S-K規(guī)程采用列舉的方法詳細規(guī)定了報表必須提供的非財務信息。SEC的S-K規(guī)程是目前關于上市公司非財務信息披露最規(guī)范的規(guī)章，但在其中并沒有全面反映企業(yè)人力資源、核心競爭力與社會責任的信息披露要求。

安永于1998年通過問卷調查實證研究列舉出了受投資者等利益相關人關注的非財務信息。包括管理層質量、新產品開發(fā)、市場狀況、公司文化、薪酬政策、與投資者的交流、產品和服務質量、顧客滿意度8類40種。但安永并沒有站在理論的高度對非財務信息的定義進行歸納和總結，并忽略了與企業(yè)社會責任相關的非財務信息。

澳大利亞特許會計師協(xié)會在1997年發(fā)表的一份《報告非財務信息》的研究報告中指出，廣義的非財務信息是指除財務報表和相關附注以外的所有信息，包括敘述性信息和量化的非財務信息，如經營比率、存貨數(shù)量和雇員數(shù)量。

Meek（1995）將上市公司自愿披露的信息概括為三大類：公司戰(zhàn)略信息、擴展性財務信息和非財務信息。擴展性財務信息主要是指上市公司資產負債表、收入表及現(xiàn)金流量表包含的基本信息以外的財務信息，如分部財務信息、無形資產信息等。擴展性財務信息是對通行會計報告系統(tǒng)所產生的財務信息的擴充。非財務信息主要包括公司背景、生產運作、公司治理等方面的信息。

2、國內學者的主要觀點

吳聯(lián)生（2001）在對會計信息的范圍進行界定的同時提出非財務信息。他認為，“會計系統(tǒng)能夠提供的是會計信息，它比財務信息的范圍要廣，它既包括財務信息，又包括非財務信息。但它僅僅局限于會計系統(tǒng)能夠提供的特定企業(yè)的信息，并不涉及所有信息”。張緒軍（2003）認為，會計信息從內容上看，包括財務信息和非財務信息，財務信息是經濟活動中有關財務活動的運動狀況、變化和特征的反映，與財務信息相對應的信息為非財務信息。李曉龍（2005）提出，“財務信息是以過去引起公司權利和義務變化的交易和事項為對象，經過財務會計系統(tǒng)確認、計量和報告程序而產生的信息以及在此基礎上加工而成的信息。進入財務會計系統(tǒng)計量的信息必須符合嚴格標準，而那些不滿足條件而未能進入會計信息系統(tǒng)的、反映公司經營活動的信息就可以定義為非財務信息”。

馬連福在2006—2008年期間對投資者關系的非財務信息披露指標設計問題進行了深入研究，在采用列舉方式分析非財務信息的內容方面取得了大量有價值的成果。王蕙芳（2006）提出了在財務報告框架下的非財務信息的定義：非財務信息是指不以貨幣計量的，與企業(yè)財務狀況不存在直接關系，但與企業(yè)生產經營密切相關的，無法進入財務報表內進行確認和計量但有助于理解企業(yè)財務信息的各種信息。耿黎（2008）認為會計信息應包括財務信息和非財務信息。財務信息是指那些完全符合可定義性、可計量性、可靠性、相關性的，能夠通過確認、計量、記錄、報告程序進入財務報表的信息，以及附注中的解釋說明和由財務報表擴展而來的信息。非財務信息是指與財務信息相對應的，與企業(yè)生產經營活動相關的，與利益相關人相關的，不受公認會計準則約束的信息。

二、非財務信息的內容邊界

從上文可以看出，大多數(shù)學者贊同“會計信息包括財務信息和非財務信息”的觀點，并默認了“非黑即白”的邏輯，即非財務信息就字面意思理解應為財務信息的補集。但非財務信息是否只有會計信息中的這一部分，會計信息之外是否還有應列為非財務信息的內容呢？筆者的觀點是，會計系統(tǒng)可以提供非財務信息，但非財務信息的提供者不應局限于會計系統(tǒng)，該信息的全集不應局限于會計信息。從FASB對非財務信息的定義中也可看出，非財務信息并不單由會計系統(tǒng)產生。在企業(yè)報告內容日益擴充的情況下，越來越多的相關信息被納入報告的范疇。一些已經達成共識的非財務信息內容，如董事監(jiān)事的背景信息、社會責任信息等，其提供的主體并非會計系統(tǒng)，也很難理解為會計信息。也就是說，財務信息與非財務信息互為補集，但全集為整個企業(yè)報告信息。

在假設整個企業(yè)報告信息為全集的情況下，考慮以往的研究結果，根據(jù)非財務信息的特點，可以將非財務信息定義分為核心和外延兩個層次，具體內容見圖1。

圖1 全部報告信息的構成

非財務信息的核心信息是指以會計信息為全集情況下的財務信息的補集，該部分信息與企業(yè)財務狀況不直接相關，但與生產經營活動密切相關，無法進入財務報表內進行確認和計量，但有助于使用者理解企業(yè)財務狀況，其基本載體為報表附注等。非財務信息的外延信息是在以企業(yè)報告信息為全集的情況下，即企業(yè)報告信息里除會計信息以外的部分，基本上涵蓋了其他與生產經營有關的信息，包括各種生產經營的歷史信息以及預測性戰(zhàn)略信息。

基于以上分析，非財務信息應該包括以下幾方面的內容。第一，背景信息：企業(yè)經營總體規(guī)劃和戰(zhàn)略目標；企業(yè)經營活動和資產的范圍與內容，所處行業(yè)的特點、產品生命周期及產品結構。第二，經營業(yè)績說明：經營活動指標、成本指標、關鍵經營業(yè)務指標、關鍵資源數(shù)量與質量指標。第三，管理部門的分析與討論：企業(yè)財務狀況、經營業(yè)績變化的原因和未來的發(fā)展趨勢。第四，前瞻性信息：企業(yè)面臨的機會與風險；管理者的計劃，包括影響成功的關鍵因素；將實際經營業(yè)績與以前披露的機會與風險進行比較。第五，社會責任：環(huán)境責任指標，包括資源、環(huán)境等信息；人力資源信息，如企業(yè)員工構成、員工安全和健康信息以及培訓、福利和社會保障信息；企業(yè)經營對當?shù)氐挠绊?，包括對帶動地區(qū)經濟發(fā)展，提供就業(yè)機會等。第六，核心競爭力及持續(xù)發(fā)展能力：研究與開發(fā)創(chuàng)新能力、員工能力、資源利用情況。

三、上市銀行業(yè)非財務信息的特點

上市銀行作為區(qū)別于一般上市公司的特殊企業(yè)，在提供非財務信息時，會有一些調整和變動。第一部分的背景信息應加大對資本充足率及結構的披露。第二部分的經營信息中的產品信息應主要考慮貸款及其他業(yè)務的披露，并強調不良貸款率和不良資產的清收。

此外，內部控制和風險是商業(yè)銀行需要特別加以重視的部分，該部分包括各種風險水平、應對的措施及表外業(yè)務的披露。風險水平已經得到監(jiān)管層的重視并在《商業(yè)銀行信息披露辦法》中加以規(guī)定。商業(yè)銀行表外業(yè)務的財務具有自由度大、透明度差的特點，其實質是或有事項，銀行最終到底是否發(fā)生損失或收益，只有在未來才能得到證實。類似于備有信用證的擔保和承諾事項均需對其性質、涉及的金額、發(fā)生的條件及概率進行分析并加以披露。巴塞爾委員會提出了增強銀行表外業(yè)務信息披露的透明度原則，2001年中國人民銀行頒布實施的《商業(yè)銀行中間業(yè)務暫行規(guī)定》對此問題也做了明確的規(guī)定。另外，商業(yè)銀行也要考慮社會責任問題，如綠色信貸和赤道原則的執(zhí)行等。

經過調整后的銀行業(yè)非財務信息內容可通過實證及調查等方法確定其受投資者重視的程度并加以排序。由于非財務信息的很多內容并非強制披露，屬于自愿披露的范疇，這會對銀行業(yè)信息披露的方向起到一定的參考，也是該問題未來的研究方向。

（注：本文系山東科技大學春蕾計劃項目（2008BWZ035和2009AZZ061）的階段性研究成果。）

[1]吳聯(lián)生：上市公司會計報告研究[M].大連：東北財經大學出版社，2001.

[2]張緒軍：財務報告中的非財務信息概述[J].財會月刊，2003（3）.

[3]耿黎：非財務信息概念及披露內容芻議[J].財會通訊，2008（7）.

[4]馬連福、趙穎：國外非財務信息披露研究綜述[J].當代財經，2007（7）.

[5]李曉龍：上市公司非財務信息披露及規(guī)范問題探析[J].財務與會計，2005（3）.