三季度，在國家經(jīng)濟(jì)刺激計劃和產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃的推動下，我國鋼鐵行業(yè)開始出現(xiàn)復(fù)蘇跡象，生產(chǎn)增速加快，行業(yè)增加值增速反彈，固定資產(chǎn)投資直線上升，但需求不振，導(dǎo)致產(chǎn)能過剩加劇，庫存再次高位運(yùn)行，鋼價大起大落，企業(yè)利潤下降。

一、產(chǎn)業(yè)基本情況

1 粗鋼產(chǎn)量、日產(chǎn)量屢破紀(jì)錄

2009年前三季度，粗鋼產(chǎn)量為4.2億噸，同比增長7.5％，比上半年和一季度增速加快6.3個百分點和6.1個百分點。分季度看：一季度增長1.4％，二季度增長0.95％，三季度增長20.75％。其中9月單月粗鋼產(chǎn)量為5071萬噸，同比增長28.7％。

從具體趨勢看：2月粗鋼產(chǎn)量最低，為4042萬噸，3月升至4510萬噸，4月降至4341萬噸后，5月以來一直逐步攀升，不斷創(chuàng)下最高記錄，7月以來更是高居5000萬噸以上，三季度7、8、9月的產(chǎn)量分別為5068萬噸、5324萬噸和5071萬噸；同比增速也從4月的-3.9％逐步回升到8月的22％，9月進(jìn)一步增至28.7％。

粗鋼日產(chǎn)量也呈現(xiàn)逐步攀升趨勢。受春節(jié)因素影響，1月份粗鋼產(chǎn)量為132.88萬噸，隨后4個月一直保持在140萬噸以上水平，6月份升至164.75萬噸，9月份產(chǎn)量最高達(dá)169萬噸。

前三季度，粗鋼日產(chǎn)量為153.7萬噸，同比增長7.6％，比上半年加快5.8個百分點，比一季度加快5.1個百分點。分季度看，一季度粗鋼日產(chǎn)量同比增長2.5％；二季度增長1.1％，三季度增長12.6％。

2，行業(yè)增加值增速迅速反彈

2009年9月，黑色金屬冶煉及壓延加工業(yè)的行業(yè)增加值同比增長16.5％，延續(xù)了4月以來持續(xù)走高的態(tài)勢；前三季度同比增速為5，3％，比上半年和一季度增速加快4.3個百分點、5個百分點。

各月情況看，行業(yè)增加值同比增速從2月開始逐步下降，4月最低，為-0.7％，隨后逐步回升，5月升至2.3％，6月進(jìn)一步升至5.8％，7、8、9月份更分別達(dá)到10.1％、13.3％和16.5％。

3 固定資產(chǎn)投資直線回升

前三季度，黑色金屬采礦、冶煉及壓延工業(yè)的固定資產(chǎn)投資額為2945億元，同比增長8.8％，比上半年的增速加快3.9個百分點，比一季度加快15.2個百分點。分季度看，一季度增速為-6.4％，二季度升為10.17％，三季度為12.9％。

從具體走勢看，黑色金屬采礦、冶煉及壓延工業(yè)的固定資產(chǎn)投資一直在逐步增長，但增幅從二季度開始逐步擴(kuò)大，到9月累計增幅達(dá)到最高。

4，庫存再次高位運(yùn)行

9月末，全國主要市場鋼材社會庫存繼續(xù)上升，重點企業(yè)鋼材庫存量720萬噸(比上月末下降49萬噸)，比年初增加66萬噸；全國24個主要城市經(jīng)銷商庫存1123萬噸，比8月末增加29萬噸，增幅為2.7％，逼近今年以來最高水平。其中：長材庫存環(huán)比略有下降，螺紋鋼和線材庫存環(huán)比下降3.49％和4.72％；板材庫存繼續(xù)上升，熱軋卷板庫存環(huán)比上升13.21％，冷軋板和中厚板庫存環(huán)比分別上升4.24％和2.31％。

從鋼鐵企業(yè)庫存變化情況看，重點大中型企業(yè)產(chǎn)成品資金占用連續(xù)兩個月上升，其中8月末環(huán)比增長了57億元，增幅為7，3％。

5，鋼價起伏不定

粗鋼產(chǎn)量和鋼材庫存的雙雙高位運(yùn)行，導(dǎo)致鋼材價格出現(xiàn)持續(xù)下跌，經(jīng)歷了從4月中旬到8月上旬持續(xù)上漲后，8月中旬開始快速回落，9月末國內(nèi)鋼材綜合價格指數(shù)為102.65點，環(huán)比下降5.54點，降幅5.12％，同比減少41.29點，降幅28.69％。八個主要鋼材品種價格均出現(xiàn)下跌，其中線材和螺紋鋼價格跌幅較大，環(huán)比分別下跌7.06％和7.86％中厚板、熱卷板分別下跌5.39％和2.02％熱薄板、冷薄板及鍍鋅板價格跌幅為4.08％－4.70％；無縫管價格跌幅為5.77％。

從具體走勢看來，2009年前三季度的鋼價經(jīng)歷了三輪調(diào)整。第一輪在經(jīng)歷12周小陽春后，到2009年2月6日達(dá)到高點，鋼材均價4961元，增長15.9％；在連續(xù)下跌9周后，4月17日開始第二輪行情，連漲17周于8月10日達(dá)到年內(nèi)新高點，鋼材均價5632元，增長37.4％；經(jīng)過10周回調(diào)后，10月16日進(jìn)入新一輪上漲行情。

6，企業(yè)利潤先升后降

前三季度，大中型鋼鐵企業(yè)實現(xiàn)銷售收入同比下降24.39％，實現(xiàn)利稅同比下降62.55％，實現(xiàn)利潤同比下降77.65％，虧損企業(yè)虧損額同比增加了2.49倍。

前三季度，大中型鋼企贏利為296.42億元，而上半年整體贏利只有17.25億元，從7月開始的一輪鋼價暴漲為鋼企帶來豐厚的利潤，國內(nèi)大中型鋼企利潤高達(dá)106億元，8月為117.56億元，受鋼材銷售價格大幅降低的影響，9月贏利降為56億元。

7 鋼材出口環(huán)比量增價跌

前三季度，我國鋼材出口1571萬噸，同比下降67.6％，降幅比上半年加深2.2個百分點，比一季度加深12.6個百分點。分季度看：一季度降幅為55％，二季度降幅為73.1％，三季度降幅為70.5％。

從出口量走勢可以看出，在經(jīng)過前4個月的下降后，5月以來出口量持續(xù)回升，出口量同比降幅也逐漸減小，9月鋼材出口量達(dá)到最高，為247萬噸，環(huán)比增長18.8％，同比下降63％。

前三季度，鋼材出口單價為983美元／噸，同比下降4.2％，而上半年增速為6％的正增長。分季度看，一季度增長32.2％，二季度3％，三季度下降27.6％。

從出口單價走勢看，除4月略增外，基本呈現(xiàn)持續(xù)下降狀態(tài)，在5月出口單價降至千元以下后，9月單月出口單價已降至806美元／噸，而同比增幅也直線下降，6月開始降至10％，盡管9月略有回升，但仍呈下降趨勢。

8，進(jìn)口繼續(xù)量增價跌

2009年前三季度，鋼材進(jìn)口1338萬噸，同比增長8.6％，比上半年增速加快10.4個百分點，比一季度加快31.5個百分點。分季度看，一季度同比下降22.9％，二季度增長19.5％，三季度增長29.7％。

2009年以來，進(jìn)口量持續(xù)走高，環(huán)比變化不大，而同比從降幅轉(zhuǎn)為增幅且不斷加快，已從4月的8％增至9月的50％。

在進(jìn)口量持續(xù)走高的同時，進(jìn)口單價卻不斷下降，量增價跌非常明顯。

前三季度鋼材的進(jìn)口單價為1100.9美元／噸，同比下降24.7％，比上半年降幅加深7.3個百分點，比一季度增幅加深26.3個百分點。分季度看，一季度同比增長1.6％，二季度同比下降30％，三季度同比下降36.2％。

進(jìn)口單價從1月份最高的1469.3美元／噸降至5月份的957.5美元／噸，隨后略升至1042美元／噸，7、8、9月變化并不明顯。進(jìn)口單價3月后一直在同比負(fù)增長，并在9月達(dá)到近40％的降幅。

9，鋼坯保持貿(mào)易逆差，鋼材由貿(mào)易逆差轉(zhuǎn)為順差

從進(jìn)出口數(shù)量對比看，二季度鋼材凈進(jìn)口現(xiàn)象不復(fù)存在，三季度出口持續(xù)超過進(jìn)口，凈出口從7月份的7萬噸增至9月份的56萬噸。前三季度凈出口233萬噸鋼材，但算上鋼坯的逆差384萬噸，前三季度坯材(鋼材和鋼坯)逆差為151萬噸。

10，鐵礦石進(jìn)口量增速加快，進(jìn)口單價降幅加深

前三季度，我國共進(jìn)口鐵礦砂4.7億噸，同比增長35.7％，比上半年和一季度增速加快6.4個百分點、16.8個百分點。分季度看，一季度同比增長18.9％，二季度增長38.6％，三季度增長48.2％。

從1月度進(jìn)口情況看，1月份僅為3265萬噸，2月升至4674萬噸，除8月略低外，其余月份均在5000萬噸以上，9月份的6455萬噸更是創(chuàng)歷史最新紀(jì)錄；各月同比增幅也從1月的-11.25％升至9月的64.67％。

在進(jìn)口量不斷創(chuàng)新紀(jì)錄的同時，鐵礦石進(jìn)口單價卻開始走低，三季度略有回升。

前三季度，進(jìn)口均價為77.7美元／噸，同比下跌45.5％，降幅比上半年和一季度加深0.9個百分點、8.6個百分點。分季度看，一季度同比下降36.9％，二季度下降46.9％，三季度下降46.2％。

二、存在的問題

1，鋼價波動頻繁

盡管其他產(chǎn)鋼國因需求銳減產(chǎn)量大降，但中國的粗鋼產(chǎn)量仍一直攀高，且不斷創(chuàng)新紀(jì)錄。產(chǎn)能的過快增長導(dǎo)致鋼價波動異常，先是12周上漲，然后9周下跌，然后17周上漲，經(jīng)歷10周下跌后再次進(jìn)入第三輪調(diào)整期。

第一輪調(diào)整期間，由于鋼價近乎低于成本價，許多大型企業(yè)減產(chǎn)，小企業(yè)停產(chǎn)；但第二輪調(diào)整，由于鋼價略高于成本價，企業(yè)減產(chǎn)意愿不強(qiáng)，出現(xiàn)了價格下跌同時產(chǎn)量猛增的悖論由于目前價格開始第三輪反彈，鋼廠仍將繼續(xù)生產(chǎn)，產(chǎn)量也將繼續(xù)增加，產(chǎn)能過剩局面將進(jìn)一步惡化，后期價格下跌幅度更大。

2，控制增量與兼并重組面臨多種困難

從前三季度粗鋼產(chǎn)量看，全年鋼產(chǎn)量可達(dá)5.6億噸，而需求不足5億噸，算上新增5000多萬噸產(chǎn)能，目前產(chǎn)能過剩1億噸。盡管如此，鋼鐵投資仍在增加，新增產(chǎn)能持續(xù)增多。

目前，已有和今年建成投產(chǎn)的熱軋寬帶鋼軋機(jī)中，經(jīng)國家核準(zhǔn)建成39套，未經(jīng)國家核準(zhǔn)的有30套；未經(jīng)國家核準(zhǔn)的中寬帶鋼軋機(jī)產(chǎn)能約3000萬噸；已有和今年建成投產(chǎn)的中、寬厚板軋機(jī)中，經(jīng)國家核準(zhǔn)建成33套，未經(jīng)國家核準(zhǔn)的有43套。

目前，兼并重組面臨問題有：第一，體制障礙。并購會遇到央屬、省屬、市屬國資不同級別企業(yè)跨所有制的聯(lián)合重組，在企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度、管理體制、財稅制度、勞動人事與社會保障制度等方面還有很多問題需要解決，第二，地方保護(hù)。部分地方政府出于保護(hù)自身利益，為了避免被鋼鐵龍頭企業(yè)收購，紛紛進(jìn)行區(qū)域內(nèi)防御性重組，不但不能有效提升集中度，反而會造成市場割據(jù)，阻礙并購重組的進(jìn)程；第三，外資鋼鐵通過以技術(shù)和資金換股權(quán)、收購海外上市民營鋼鐵企業(yè)、合資辦廠等方式滲透到國內(nèi)鋼鐵企業(yè)，將對國內(nèi)的鋼鐵企業(yè)的并購重組產(chǎn)生沖擊。

3，鐵礦石談判“中國模式”難產(chǎn)

由于三大鐵礦石巨頭拒不妥協(xié)，8月17日，中鋼協(xié)與FMG達(dá)成2009年下半年的鐵礦石談判協(xié)議：以提供60億美元融資換來FMG的更多降幅，但中方降價40％目標(biāo)未能實現(xiàn)。隨后，三大礦山紛紛表示不承認(rèn)中國與FMG達(dá)成的“中國價格”。目前FMG并未完成2000萬噸的供應(yīng)，且正因未獲中方融資就是否繼續(xù)提供折扣較大的鐵礦石進(jìn)行協(xié)商。2009年鐵礦石談判實際上仍以力拓和日本鋼企談判的降幅為主。

對于2010年談判，中鋼協(xié)拋出“中國模式”，但由于中國產(chǎn)能增加勢必導(dǎo)致鐵礦石供應(yīng)緊張，給2010年鐵礦石新一輪談判蒙上陰影。

4，進(jìn)口量增價跌造成損害

受金融危機(jī)的沖擊，全球鋼需求快速下滑，鋼價大幅下跌。相比其他經(jīng)濟(jì)體而言，中國成為避風(fēng)港，現(xiàn)鋼材價格明顯高于國際市場。獨聯(lián)體等產(chǎn)鋼國的鋼材價格在國際市場上的競爭力突顯，對中國出口持續(xù)增多，且價格持續(xù)下跌。

由于進(jìn)口鋼材多為高附加值產(chǎn)品，也是國內(nèi)鋼企努力研發(fā)的產(chǎn)品，進(jìn)口量增價跌加劇了國內(nèi)市場的競爭，導(dǎo)致國內(nèi)企業(yè)銷售受阻，庫存增加，企業(yè)遭受一定損害。

5，出口貿(mào)易摩擦不斷，鋼管遭多國限制，出口量增價跌或引發(fā)更多摩擦

2009年以來，美國已對中國鋼鐵產(chǎn)品發(fā)起6起反傾銷反補(bǔ)貼合并調(diào)查：4月對華油井管啟動“雙反”調(diào)查是迄今為止涉案金額最高的一起；進(jìn)入6月以來，調(diào)查更為密集，對華預(yù)應(yīng)力混凝土結(jié)構(gòu)用鋼絞線、對鋼格板、對鋼絲層板分別進(jìn)行“雙反”調(diào)查；10月，對無縫碳鋼和合金鋼標(biāo)準(zhǔn)管、管線管和壓力管以及對標(biāo)準(zhǔn)鋼緊固件分別進(jìn)行“雙反”調(diào)查。

除美國外，7月，土耳其對中國的鉸接鏈進(jìn)行反傾銷立案調(diào)查8月，加拿大對中國的石油管材進(jìn)行反傾銷和反補(bǔ)貼調(diào)查9月，墨西哥對中國的無縫鋼管進(jìn)行反傾銷立案調(diào)查，澳大利亞重新啟動對原產(chǎn)于中國空心結(jié)構(gòu)鋼材的反傾銷調(diào)查，哥倫比亞也對中國的管件發(fā)起反傾銷調(diào)查。

案件裁決方面，7月，歐盟對中國的盤條作出反傾銷終裁；10月，歐盟委員會對中國的無縫鋼管作出稅率高達(dá)39.2％的反傾銷終裁，阿根廷對中國的管道附件作出FOB離岸價格3.94美元／千克最低限價的反傾銷終裁，阿根廷對中國的滾子鏈作出FOB價格4.60美元／千克最低限價的反傾銷終裁。鋼鐵出口的量增價跌，或?qū)⒁l(fā)更多貿(mào)易摩擦。

隨著全球經(jīng)濟(jì)緩慢復(fù)蘇以及國家對鋼材及鋼鐵制品的3次出口稅率調(diào)整，鋼材出口價格優(yōu)勢開始顯現(xiàn)，出口量逐步走高，但出口單價卻不斷下滑。同時，由于產(chǎn)能過剩，為消化產(chǎn)能，更多國內(nèi)鋼企將加入出口競爭行列，可能會通過壓低出口報價等方式來爭奪出口訂單。這將導(dǎo)致貿(mào)易摩擦的風(fēng)險增大，應(yīng)引起關(guān)注。

三、對策建議

1，盡快出臺產(chǎn)業(yè)重組具體辦法

由工信部起草的淘汰鋼鐵落后產(chǎn)能的政策《鋼鐵行業(yè)的兼并重組指導(dǎo)意見》，以解決由于企業(yè)利益主體不同而產(chǎn)生的重組障礙，同時優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，推動產(chǎn)業(yè)集群建設(shè)，避免出現(xiàn)“越淘汰產(chǎn)能越大”的現(xiàn)象。

2，遵循市場經(jīng)濟(jì)規(guī)律理性重組，杜絕“一刀切”

此次鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩是結(jié)構(gòu)性過剩，而非全面過剩，抑制產(chǎn)能過剩的政策不宜“一刀切”。在目前國內(nèi)城市化建設(shè)高峰時期，適當(dāng)保持一定比例的建筑鋼材，切勿硬性要求板帶比，要求所有企業(yè)都上馬高附加值產(chǎn)品。

3，掌握鐵礦石談判技巧

合理組織2010年鐵礦石談判，確定談判主體，以政府扶持為輔，企業(yè)自身談判為主。在適當(dāng)行情下，靈活運(yùn)用談判技巧，根據(jù)現(xiàn)實情況接受相對合理的價格，切勿因未到最初要求，錯失談判時機(jī)。另外，要號召國內(nèi)媒體巧妙應(yīng)對三大巨頭的媒體攻勢，理性對待國外咨詢機(jī)構(gòu)和評估機(jī)構(gòu)的唱多，不要人云亦云。