華爾街進(jìn)入“新鍍金時(shí)代”
王磊
在全球金融危機(jī)爆發(fā)一年之際,美國(guó)正在進(jìn)入幾乎由銀行家統(tǒng)治的時(shí)代。
哈佛大學(xué)教授尼爾·弗格森不久前撰文指出,在全球金融危機(jī)爆發(fā)一年之際,我們似乎又回到19世紀(jì)末的“鍍金時(shí)代”——幾乎由銀行家統(tǒng)治美國(guó)的時(shí)代。
幾家華爾街大公司在摩根大通的帶領(lǐng)下又開始大把賺錢,向高管們支付數(shù)百萬美元的獎(jiǎng)金。與此同時(shí),每個(gè)月卻有無數(shù)普通美國(guó)人因?yàn)槿A爾街造成的金融危機(jī)而面臨失業(yè)、挨餓。
弗格森在10月21口的《新聞周刊》上撰文說,政府讓危機(jī)中的老百姓極度氣憤:劉小債務(wù)人有一套法律,對(duì)大債務(wù)人則是另一套法律。如果你失了業(yè),支付不了1500美元的月供,沒人打算救你但花旗銀行集團(tuán)在虧損277億美元后,還可以指望聯(lián)邦政府撥給它450億美元。
盡管全世界都在談?wù)撔碌慕鹑诒O(jiān)管規(guī)定,但我們金融體系中最重要的缺陷卻很可能沒被涉及。相反,一年前采取的緊急措施還使情況明顯惡化。這種缺陷可以總結(jié)為“太大而不能破產(chǎn)”的銀行,即“TBTF”(Toobig to fail)。
華爾街老手亨利·考夫曼說,從1990—2008年間,銀行的數(shù)量從超過1.5萬家減少至8000家左右,但同時(shí),美國(guó)最大的10家金融機(jī)構(gòu)掌握的金融資產(chǎn)比例卻從10%增至50%。到2007年年底。15家擁有8570億美元股東資產(chǎn)的金融機(jī)構(gòu)的總資產(chǎn)為13.6萬億美元,其賬外債務(wù)為5.8萬億美元,總金融杠桿率為23:1。他們還承保名義價(jià)值達(dá)216萬億美元的衍生產(chǎn)品。這些公司曾經(jīng)是華爾街的“投資銀行領(lǐng)導(dǎo)集團(tuán)”,而如今卻不僅如此:這些金融機(jī)構(gòu)已經(jīng)發(fā)展得太大了,任何一家機(jī)構(gòu)破產(chǎn)都將對(duì)整個(gè)體系構(gòu)成威脅。
現(xiàn)在需要的是對(duì)金融服務(wù)部門嚴(yán)格實(shí)施反托拉斯法,迅速終結(jié)那些“太大而不能破產(chǎn)”的機(jī)構(gòu)。政府尤其應(yīng)該闡明,聯(lián)邦保護(hù)措施只適用于銀行儲(chǔ)蓄。換言之,當(dāng)銀行破產(chǎn)時(shí),受影響的應(yīng)當(dāng)是債權(quán)人,不是納稅人。
奧巴馬的醫(yī)改戰(zhàn)役
周舟
美國(guó)醫(yī)改的走向不僅關(guān)系到奧巴馬所承諾的改革能否兌現(xiàn),也將影響美國(guó)經(jīng)濟(jì)的前途。美國(guó)民眾在對(duì)醫(yī)療改革的焦慮中隱藏著對(duì)美國(guó)未來走向的擔(dān)憂。
克林頓時(shí)代有一張著名的宣傳畫:畫中一個(gè)憨態(tài)可掬的小孩,旁白是“歡迎您來到美國(guó)——除了南非,世界上唯一一個(gè)沒有為其國(guó)民提供國(guó)家醫(yī)療保險(xiǎn)的工業(yè)化國(guó)家”。
美國(guó)醫(yī)療體系最為顯著的特點(diǎn)是沒有法定的全民醫(yī)療保險(xiǎn)項(xiàng)目。目前,美國(guó)尚有4600萬人沒有享受任何醫(yī)療保險(xiǎn),2600萬人享受的是不完全醫(yī)療保險(xiǎn)。但同時(shí),美國(guó)又是全世界在醫(yī)療保健方面花費(fèi)最大的國(guó)家,其費(fèi)用是世界經(jīng)合組織國(guó)家平均值的兩倍以上,堪稱“醫(yī)療成本超級(jí)大國(guó)”。不幸的是,“昂貴”的衛(wèi)生費(fèi)用還在逐年增加,預(yù)計(jì)到2012年,年費(fèi)用支出將達(dá)到4.3萬億美元,占GDP的20%以上,大有壓垮美國(guó)之勢(shì)。
顯然,高成本與低覆蓋足以構(gòu)成“醫(yī)改”的充分理由,更不用說過去10年來,美國(guó)醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)用的增長(zhǎng)速度是物價(jià)上漲速度的4倍,遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于家庭收入的上升。盡管高達(dá)四分之三的美國(guó)人認(rèn)為“對(duì)醫(yī)療體系進(jìn)行重大結(jié)構(gòu)性調(diào)整確有必要”,并支持“全體美國(guó)人都擁有醫(yī)療保險(xiǎn)”,可是美國(guó)民眾從來就沒有在“如何進(jìn)行醫(yī)改”的問題上達(dá)成過共識(shí)。民眾主要關(guān)注兩大焦點(diǎn):一是要不要建立公共保險(xiǎn)機(jī)構(gòu);二是如何有效地減少開支。這兩大焦點(diǎn)的背后隱藏著美國(guó)政治的永恒主題和政治紅線——政府的作用。
從成本上看,公共保險(xiǎn)的成本低于私人保險(xiǎn),公立醫(yī)院的成本低于私立醫(yī)院,統(tǒng)一運(yùn)行的醫(yī)療保險(xiǎn)的成本,比各自為政、相互競(jìng)爭(zhēng)的醫(yī)療保險(xiǎn)的成本低。為了建立覆蓋全民的醫(yī)療體系并減少成本,“公有化”之勢(shì)當(dāng)無可阻擋。但是,公平和效率、秩序和自由之間永遠(yuǎn)存在著沖突。建立“全民醫(yī)療”的做法雖然在—定程度上能通過實(shí)施標(biāo)準(zhǔn)化的醫(yī)療保險(xiǎn)來提高醫(yī)療覆蓋率,卻大大壓縮了個(gè)人的選擇空間。對(duì)于很多美國(guó)人來說,為了少數(shù)人的醫(yī)療保險(xiǎn)而改變自己的信念,接受政府對(duì)醫(yī)療市場(chǎng)的大舉“侵入”,絕非易事。
美國(guó)之所以充滿活力和創(chuàng)造力,就是因?yàn)橛凶杂?、開放的市場(chǎng)體系——這是美國(guó)人的一貫信念。美國(guó)人擔(dān)心,醫(yī)改后醫(yī)療保險(xiǎn)一旦“公有化”,市場(chǎng)就可能成為“計(jì)劃經(jīng)濟(jì)”的附屬品,這顯然與美國(guó)式的意識(shí)形態(tài)相悖。為此,越來越多的人把“社會(huì)主義”的帽子扣在奧巴馬頭上。美國(guó)人對(duì)“社會(huì)主義”持有本能的恐懼和排斥,奧巴馬的醫(yī)療改革被上升為政治“正確與否”的路線問題。
政府作用的另一個(gè)標(biāo)志是稅收政策。稅收是國(guó)民與政府之間關(guān)系的基礎(chǔ),也是政府與社會(huì)關(guān)系的指示標(biāo)。預(yù)計(jì)隨著改革的深化,奧巴馬的醫(yī)改計(jì)劃最終將演變?yōu)椤捌髽I(yè)減負(fù)”和“政府統(tǒng)攬”兩大問題。美國(guó)民眾擔(dān)心政府對(duì)巨額財(cái)政赤字最后會(huì)以增稅形式來化解。增稅和多稅不符合美國(guó)的價(jià)值觀?;仡櫄v史,美國(guó)的誕生,就是源于抗稅;沒有抗英帝國(guó)之稅,何有美國(guó)之獨(dú)立?
美國(guó)醫(yī)改的走向不僅關(guān)系到奧巴馬所承諾的改革能否兌現(xiàn),也將影響美國(guó)經(jīng)濟(jì)的前途。除了醫(yī)改,總統(tǒng)的政治目標(biāo)還有應(yīng)對(duì)全球變暖和金融體系改革等等;其他目標(biāo)能否實(shí)現(xiàn),很大程度上將取決于醫(yī)改的成敗。所以?shī)W巴馬才會(huì)把自己的政治前途與醫(yī)改的未來緊密聯(lián)系起來,全力爭(zhēng)取國(guó)會(huì)通過醫(yī)療改革法案。奧巴馬的強(qiáng)硬讓自己與美國(guó)民眾的蜜月期提早結(jié)束,其民望也首次跌穿六成。
其實(shí),美國(guó)民眾在對(duì)醫(yī)療改革的焦慮中隱藏著對(duì)美國(guó)未來走向的擔(dān)憂。美聯(lián)社最近的民意測(cè)驗(yàn)顯示,57%的受訪者表示美國(guó)正在朝著錯(cuò)誤的方向前進(jìn)。許多美國(guó)人從來沒有像今天這樣焦慮過:對(duì)經(jīng)濟(jì)衰退的擔(dān)心,對(duì)國(guó)家前途莫測(cè)的擔(dān)心,對(duì)新總統(tǒng)個(gè)人的擔(dān)心——畢竟美國(guó)歷史上首位黑人新總統(tǒng)不像之前的任何一位總統(tǒng)……
小小Zipcar的成功之道
王磊
Zipcar是北美一家新興的汽車租賃公司,在新CEO大刀闊斧的改革之后,公司從此邁上騰飛之路,年收入由200萬美元增至1億美元,成為業(yè)界一顆耀眼的新星。
租輛寶馬、Mini Cooper一分鐘就能搞定,你信嗎?北美的一家新興汽車租賃公司Zipcar就能替你辦到。
首先,你得申請(qǐng)成為Zipcar會(huì)員,在車輛管理局核查相關(guān)記錄后就會(huì)收到會(huì)員卡ZWcard。租車時(shí),你只需登錄www.zipcar.com,輸入取車位置、日期和租用時(shí)段,ZiDcar會(huì)自動(dòng)列出可用的車輛清單。在美國(guó),大多數(shù)城市隨時(shí)都有車可用,寶馬、Mini Cooper、本田、豐田等品牌車型可以任意挑選,只是費(fèi)用從10美元/小時(shí)至70美元/天不等。選好后,系統(tǒng)將自動(dòng)向你選中的車輛發(fā)送信息,你就可以等著在預(yù)訂的時(shí)間、地點(diǎn)取車了。整個(gè)操作過程簡(jiǎn)單方便,只要一分鐘左右。
取車時(shí),使用會(huì)員卡在汽車玻璃前的讀卡器上晃一晃,車輛會(huì)自動(dòng)解鎖,鑰匙也在車?yán)?。所有用于出租的車輛都已購(gòu)買了保險(xiǎn),汽油電已備足,另外備有加油卡。還車時(shí)也同樣方便,將車開回原地,再在讀卡器前晃一下會(huì)員卡即可。所有費(fèi)用均從信用卡上自動(dòng)劃賬,方便快捷。
除了先進(jìn)的技術(shù)系統(tǒng),Zipcar的現(xiàn)任CEO格里菲斯也看重軟技術(shù),他非常欣賞日本的質(zhì)量管理技術(shù)——“持續(xù)改善法”。這項(xiàng)技術(shù)的核心理念是細(xì)小、連續(xù)、漸進(jìn)的改進(jìn)。它要求全員參與,共同討論工作并給出改進(jìn)意見。雖然此法通常只在工廠使用,但格里菲斯希望它也能幫Zipcar改進(jìn)業(yè)務(wù)流程。所有員工都參與了這項(xiàng)聲勢(shì)浩大的活動(dòng),他們重新審視自己的工作,并將業(yè)務(wù)分解,仔細(xì)研究,去蕪雜志,予以完善。
硬技術(shù)和軟技術(shù)雙管齊下,為Zipcar的騰飛奠定了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。格里菲斯說,在公司的規(guī)模擴(kuò)大后,現(xiàn)在他所面臨的第一個(gè)挑戰(zhàn)是將其工作重點(diǎn)從制定戰(zhàn)略和沉浸于財(cái)務(wù)數(shù)字轉(zhuǎn)到管理上來。與董事會(huì)更加緊密地合作,一起致力于打造Zipcar的文化。
“我的角色已經(jīng)從200萬美元變到了1億美元。隨著公司向10億美元進(jìn)軍,我的角色還將再次發(fā)生變化。”格里菲斯說。