張 銳
近期,中國銀監(jiān)會和科技部聯(lián)合發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步加大對科技型中小企業(yè)信貸支持的指導(dǎo)意見》,這標(biāo)志著我國科技型中小企業(yè)的春天已全面到來??萍夹椭行∑髽I(yè)是提高我國自主創(chuàng)新能力,建設(shè)創(chuàng)新型國家的生力軍,解決其發(fā)展中遇到的融資難題是推動我國經(jīng)濟(jì)科學(xué)發(fā)展的必然要求。
由于科技型中小企業(yè)兼有“科技”、“中小”特征,解決其融資難題有助于為目前中小企業(yè)群體提供借鑒并作為突破口。探索建立科技金融合作模式是解決科技型中小企業(yè)融資難題的有效途徑,為深入推進(jìn)這項工作的開展,筆者結(jié)合實踐談幾點看法和認(rèn)識。
一、當(dāng)前科技型中小企業(yè)融資難的主要原因
(一)融資支持環(huán)境缺乏整合協(xié)調(diào)
“資源分散、信息不對稱”問題,導(dǎo)致了政府部門、銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)、民間資本組織等融資環(huán)境參與各方都無法獨立、完整進(jìn)行風(fēng)險評估、業(yè)務(wù)創(chuàng)新等工作。實踐中,“看不透”的共識往往制約了參與者的積極性。
(二)企業(yè)信用缺乏市場規(guī)范認(rèn)可
企業(yè)發(fā)展初期往往比較重視科技轉(zhuǎn)化、產(chǎn)品設(shè)計、市場營銷等外部競爭實力的提高,比較忽視財務(wù)內(nèi)控、融資信用積累等內(nèi)部因素的規(guī)范,而融資所需的財務(wù)、信用等基礎(chǔ)恰恰是其缺板。
(三)技術(shù)產(chǎn)權(quán)市場化程度不夠完整
銀行融資仍是當(dāng)前科技型中小企業(yè)融資的主選方案。但企業(yè)缺少傳統(tǒng)擔(dān)保條件,擁有的技術(shù)產(chǎn)權(quán)又難以在市場上變現(xiàn)流通,產(chǎn)權(quán)市場化程度制約了企業(yè)的擔(dān)保公信力。
二、解決科技型中小企業(yè)融資難題的實踐和啟示
(一)“直通車” 模式的實踐
“青島市創(chuàng)新型中小企業(yè)融資直通車計劃”是基于青島市科技局、青島銀行、青島市擔(dān)保中心三方構(gòu)建的科技型中小企業(yè)融資服務(wù)平臺,也是我市在科技金融合作方面探索建立的一種有效模式?!爸蓖ㄜ嚒睂⑦M(jìn)入“科技創(chuàng)新型中小企業(yè)培育計劃”不同階段的企業(yè),提前帶入銀行和擔(dān)保程序,提供優(yōu)惠、高效的融資服務(wù),適時完善功能,搭載企業(yè)抵達(dá)創(chuàng)業(yè)板市場,實現(xiàn)“初期科技培育、中期銀行幫扶,最終發(fā)展為具備直接融資能力”的目標(biāo)。目前,我市已有兩家科技型中小企業(yè)獲得900多萬元的信貸和擔(dān)保協(xié)議。
科學(xué)發(fā)展觀統(tǒng)籌兼顧方法的應(yīng)用是該模式的構(gòu)建的主要特點:
1.統(tǒng)籌發(fā)展建平臺??萍夹椭行∑髽I(yè)具有風(fēng)險高、行業(yè)多、所有制結(jié)構(gòu)復(fù)雜等特點,傳統(tǒng)信貸管理難以把握風(fēng)險,盲目對接存在風(fēng)險大、成本高的問題。在統(tǒng)籌重點與一般企業(yè)協(xié)調(diào)發(fā)展方面,政府部門作了大量工作:實施“青島市創(chuàng)新型中小企業(yè)培育計劃”,設(shè)立優(yōu)選條件,每年組織評審驗收,實施退出機(jī)制,確保了一大批技術(shù)領(lǐng)先、市場成熟、業(yè)績優(yōu)良的科技型中小企業(yè)及時得到扶持。
2.統(tǒng)籌資源建環(huán)境。統(tǒng)籌各方資源、協(xié)調(diào)融資環(huán)境尤為重要。通過實踐發(fā)現(xiàn):以前政府掌握行政資源、企業(yè)掌握產(chǎn)品資源、銀行掌握資金資源,但總是很難坐到一起?!爸蓖ㄜ嚒蹦J綐?gòu)建了一種資源統(tǒng)籌機(jī)制,使各方資源共享、專長互補(bǔ)、風(fēng)險共知,解決了資源分散、信息不對稱的問題。各方很容易在透明融洽的環(huán)境中明確取舍。
3.統(tǒng)籌利益謀發(fā)展。統(tǒng)籌各方利益是模式構(gòu)建的基礎(chǔ)。政府提供優(yōu)惠的政策、銀行提供優(yōu)惠的資金、擔(dān)保提供優(yōu)惠的條件,共同為科技型中小企業(yè)搭建了一個優(yōu)惠、高效的融資平臺。這不僅契合當(dāng)前科技型中小企業(yè)的切身利益,也兼顧了各方的局部和整體利益、當(dāng)前和長遠(yuǎn)利益。
(二)解決科技型中小企業(yè)融資難題的啟示
1.政府部門需要進(jìn)一步優(yōu)化資金結(jié)構(gòu),完善服務(wù)平臺職能。
政府資金可以在保留直接資助、培育企業(yè)發(fā)展初期的基礎(chǔ)上,延長政策鏈、優(yōu)化資金結(jié)構(gòu),兼顧支持企業(yè)發(fā)展中期的融資需求,發(fā)揮資金的乘數(shù)效用,通過貼補(bǔ)、發(fā)行債券和擔(dān)保等多種方式引導(dǎo)社會資金進(jìn)入,提高資金使用效率。同時,政府部門應(yīng)繼續(xù)完善有效、公信的平臺功能,以融資為目標(biāo)加大支持力度。
2.銀行需要進(jìn)一步優(yōu)化流程、創(chuàng)新服務(wù),探索新機(jī)制。
中小金融機(jī)構(gòu)具有立足地方經(jīng)濟(jì)、決策靈活等優(yōu)勢,是科技型中小企業(yè)的主要融資供給者,各銀行也積極推進(jìn)建設(shè)中小企業(yè)專營機(jī)構(gòu)的進(jìn)程。在匹配機(jī)構(gòu)形式的同時,需要建立獨立的操作流程和風(fēng)險控制體系,針對難題創(chuàng)新服務(wù)產(chǎn)品,再造流程機(jī)制,切實解決實際困難。
3.創(chuàng)新?lián)7绞?增強(qiáng)企業(yè)市場公信力。
擔(dān)保機(jī)構(gòu)作應(yīng)提供靈活有效的解決方案,為企業(yè)和銀行提供增信和分險等功能服務(wù)??梢杂山杩钊颂峁┓蠐?dān)保規(guī)定的企業(yè)有效資產(chǎn)、個人財產(chǎn)以及保證擔(dān)保組合,采取抵押、質(zhì)押、保證的組合擔(dān)保方式,盡量滿足其貸款需求。積極探索專利權(quán)、商標(biāo)、股權(quán)、供應(yīng)鏈賬款等具備市場公允價值的權(quán)利擔(dān)保業(yè)務(wù),爭取政府部門在法律和政策上的支持。
4.積極優(yōu)化扶持模式,與創(chuàng)業(yè)板市場建立直通接口。
科技型中小企業(yè)最終的融資渠道是創(chuàng)業(yè)板市場。幸運(yùn)的是,目前創(chuàng)業(yè)板市場正在醞釀推出,成熟的市場機(jī)制不僅促使其成長更加規(guī)范,而且會提高其融資效率。因此,設(shè)計好融資平臺與創(chuàng)業(yè)板市場的直通接口至關(guān)重要。
相信在科學(xué)發(fā)展觀的指導(dǎo)下,通過科技金融合作模式的探索完善,可以使更多科技型中小企業(yè)借助“融資直通車”模式實現(xiàn)健康快速的可持續(xù)發(fā)展。
(作者單位:青島銀行)