羅紅梅

摘要：本文介紹了公允價值的特點，分析了公允價值應用的背景和趨勢，探討了可靠性、可操作性和盈余管理潛在的風險，最后從加強對公允價值確定方法的披露、提高會計專業(yè)人員的素質(zhì)、加強審計監(jiān)督三個方面提出了運用公允價值的建議。

關鍵詞：公允價值會計準則風險

一、公允價值的應用背景和趨勢

公允價值是熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所確定的價格或無關聯(lián)的雙方在公平交易的條件下一項資產(chǎn)可以被買賣的成交價格。近年來，國際會計準則及美國等一些市場經(jīng)濟發(fā)達國家會計準則。紛紛將公允價值作為重要甚至是首選的計量屬性加以運用，以提高會計信息的相關性。從計量屬性角度看，公允價值在某種程度上代表著財務會計的發(fā)展方向。因此，其運用的范圍和程度也就成了衡量一個國家或一個地區(qū)、一個組織會計國際化程度的重要標志。

我國新的《企業(yè)會計準則——基本準則》明確地將公允價值作為會計計量屬性之一，并在17個具體會計準則中不同程度地運用了這一計量屬性，這表明我國會計向國際趨同邁出了實質(zhì)性一步。公允價值的廣泛運用，意味著我國傳統(tǒng)意義上單一的歷史成本計量模式被歷史成本、公允價值等多重計量屬性并存的計量模式所取代。在2006年頒布的新準則中給出了五種會計計量模式，包括歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值和公允價值。其中歷史成本和公允價值兩種計量模式在會計準則體系中具有主導地位。一般認為，歷史成本是與可靠性相對應的計量模式，而公允價值是與相關性對應的計量模式。因此。財務報告目標的協(xié)調(diào)問題、相關性和可靠性的平衡問題。在一定程度上轉化為歷史成本計量模式與公允價值計量模式的協(xié)調(diào)。歷史成本作為計量基礎的優(yōu)越性在于以此生成的信息具備可靠性，在所有權與經(jīng)營權分離的情形下。歷史成本計量是對管理層受托責任的監(jiān)督得以進行的一個前提條件，也是受托責任人解除其法律義務或者責任的必要技術手段。但應該看到，現(xiàn)代經(jīng)濟社會中充滿不確定性。市價經(jīng)常波動，歷史成本計量對會計信息的決策有用性造成的負面影響日益顯露，而公允價值的出現(xiàn)主要基于歷史成本的缺陷，在環(huán)境不斷變化的動態(tài)市場條件下，公允價值才能真正反映市場對資產(chǎn)、負債等要素的客觀評價。且具有預測價值。

在我國，會計領域一直沿用歷史成本的計量模式，遵循穩(wěn)健原則和追求客觀性原則。隨著經(jīng)濟的發(fā)展，特別是金融市場的發(fā)展，歷史成本的計量模式受到前所未有的挑戰(zhàn)。歷史成本會計就是可靠性與相關性相權衡的結果。在此模式下，資產(chǎn)、負債、所有者權益等項目的計量都基于經(jīng)濟業(yè)務的實際交易價格或成本，而不考慮市場變化的影響。歷史成本是所有會計計量屬性中最具有可靠性的。其依據(jù)的是實際發(fā)生時的數(shù)據(jù)，較少需要會計人員的估計與判斷，比較客觀，容易確定；加之其有各種原始憑證作為依據(jù)，可隨時驗證，能夠減少任意操縱與歪曲事實的行為。而且。歷史成本具有中立性，有利于協(xié)調(diào)不同集團和個人之間的利益沖突，容易得到各方的認可，做到不偏不倚。然而遺憾的是，歷史成本缺乏相關性，即使在資產(chǎn)的取得日，歷史成本、市場價值和未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值是相等的，但市場價值和未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值會隨著時間以及市場條件的改變而改變。不過，雖然歷史成本并不直接報告企業(yè)未來投資回報，但是由于客觀地反映了過去，人們可以通過一些模型預測企業(yè)未來盈利能力，從而預測企業(yè)未來收益，所以歷史成本在一定程度上與決策是相關的。傳統(tǒng)會計在權衡可靠性與相關性時，偏重于前者，而且認為使用歷史成本導致相關性的減少所帶來的損失沒有超過增加可靠性所得到的利益，于是歷史成本會計作為主要的計量模式一直沿用至今。但是，由于財務報告中的資產(chǎn)是以歷史成本計價，并沒有考慮一些重要因素影響，如通貨膨脹和過時貶值，所以資產(chǎn)的賬面價值與現(xiàn)行的市場價格有差異。資產(chǎn)的歷史成本很容易誤導人們，尤其是在價格上漲時期。如英國，土地和建筑物有時被重新估價以反映假設其出售的價值增值。但是，在大多數(shù)國家，公司不對資產(chǎn)的歷史成本作任何調(diào)整。對于不同的資產(chǎn)，以歷史成本為基礎的財務報表缺乏可比性。這種現(xiàn)象不僅存在于某一特定時點的不同公司之間，同一公司擁有的不同資產(chǎn)之間也存在這樣的問題。相比之下，公允市場價值具有與經(jīng)營現(xiàn)狀相關的特點，

與歷史成本相反，公允價值是一種動態(tài)反映，體現(xiàn)資產(chǎn)和負債在某一時點上的實際價值。它能為投資者和債權人提供評估企業(yè)未來現(xiàn)金流量具有預測性價值的會計信息，與信息使用者的需求更為相關。然而。公允價值存在缺乏可靠性的致命弱點，在操作上很大程度地受到主觀因素的影響。在這種情況下，會計人員應具備較高的職業(yè)判斷和分析能力，利用估價技術來確定其公允價值。例如，采用儲備會計對石油和天然氣儲備所產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值進行估計時，首先要估計折現(xiàn)率和未來事件的發(fā)生概率?，F(xiàn)實經(jīng)濟環(huán)境中的折現(xiàn)率并不是固定的，未來事件發(fā)生的概率也非常復雜，這些都依靠會計人員的主觀判斷。其結果。一方面，估計數(shù)可能偏離實際數(shù)，造成計量不準確；另一方面，這種人為的估計為會計信息操縱預留了空間。因此，使用公允價值進行計量，在相關性提高的同時，卻喪失了可靠性。

二、公允價值的應用特點

(一)新準則對公允價值的應用非常廣泛

新準則涉及公允價值的會計要素包括資產(chǎn)、負債、所有者權益、收入、費用和利潤。新準則要求財務會計報告進行公允列報，因而，在各會計要素的確認和計量中均涉及到公允價值計量模式的應用。當歷史成本與公允價值存在差異的情況下，除非這種差異很小，否則都要盡可能采用公允價值計量。以確保會計信息的相關性。

(二)公允價值在新準則中的應用謹慎

與國際財務報告準則相比，我國企業(yè)會計準則體系在確定公允價值的應用范圍時，充分地考慮了我們的國情，且作了審慎的改進。新準則要求在采用公允價值進行計量時，公允價值要能夠“持續(xù)可靠取得”。

可見，新會計準則中禁止含有較多假設的估值技術的應用。以確保公允價值的確定是合理的、科學的、可靠的。對于某些應以公允價值計量的資產(chǎn)，如“天然起源的生物資產(chǎn)”、“政府補助的非貨幣性資產(chǎn)”，若公允價值無法可靠地取得，應當按照名義金額進行計量。再如非貨幣資產(chǎn)交換準則規(guī)定了對換人和換出資產(chǎn)均以公允價值計價，但其前提是該項非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)，如果交易雙方存在關聯(lián)方關系，則可能導致發(fā)生的非貨幣性資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質(zhì)，從而不能應用該準則進行處理。從這些規(guī)定中可以看出，公允價值的應用有嚴格的限制條件的，如果遵照執(zhí)行。不會被濫用。

(三)新準則中公允價值的確定是以市價為基準的

新準則中運用公允價值時要求有活躍的市場。并以資產(chǎn)的市場價格或類似資產(chǎn)的市場價格為依據(jù)確定公允價值，即公允價是以市場評價為基礎的?；钴S交易市場中的市價顯然是最公允的，也是比較透明的。

三、引入公允價值的潛在風險

(一)可靠性問題

從我國的現(xiàn)狀看，產(chǎn)權交易市場、生產(chǎn)資料市場等都不夠成熟，絕大多數(shù)資產(chǎn)的公允市價難以獲得。即使是交易性金融資產(chǎn)，其在證券交易市場上存在活躍的報價，但由于我國證券市場存在嚴重的投機行為，證券市價不能反映其內(nèi)在價值，而且波動較為頻繁。這使得公允價值的可靠性大打折扣。雖然在不存在相關資產(chǎn)的活躍市場時，也可以運用現(xiàn)值技術等估計公允價值，但現(xiàn)階段未來現(xiàn)金流量以及折現(xiàn)率等信息都很缺乏，人為判斷具有很大的不確定性，現(xiàn)值的主觀估計成分偏大。

(二)可操作性問題

公允價值的運用較歷史成本在技術和人才方面提出了更高要求。尤其是當缺乏活躍市場時。估值技術的應用需要有高超的專業(yè)技術以及有較好誠信的評估師隊伍，從我國現(xiàn)狀看。評估人員與會計人員的業(yè)務素質(zhì)與專業(yè)技能都不容樂觀。目前國內(nèi)的大多數(shù)從業(yè)人員對公允價值運用尚難以適應。

(三)盈余管理問題

以上兩個問題的存在將最終使得人的因素成為公允價值的主要決定因素，即無論是在未來現(xiàn)金流量、折現(xiàn)率的估計方面，還是專業(yè)評估人員的評估方面，公允價值都將受到人為因素的影響。按照新準則中的規(guī)定，公允價值的變動計算當期損益，這改變了過去的收益觀。在傳統(tǒng)的會計實務中，資產(chǎn)只確認減值損失。不確認升值收益。而在采用公允價值計量模式下，資產(chǎn)因公允價值變動帶來的利得或損失都計人當期損益。這種情況下公允價值很可能被企業(yè)有意加以利用，成為新的盈余管理手段來“創(chuàng)造”賬面利潤。

四、公允價值應用的建議

(一)加強對會允價值確定方法的披露

按照新準則。企業(yè)的計量基礎也屬于會計政策。但在財務報表列報準則中關于財務報表附注的列舉中，沒有針對公允價值的附注說明，這不利于公允價值信息的規(guī)范應用。應將公允價值的確定方法作為重要的會計政策進行附注披露，對于使用公允價值計價的各項資產(chǎn)。應披露運用公允價值的理由、公允價值的確定方法、對損益的影響等，還應提供關于公允價值估計的可靠性證明。提高公允價值信息的透明度，可以規(guī)范公允價值的合理運用。對防范利潤操縱起到一定的作用。

(二)提高會計專業(yè)人員的素質(zhì)

由于公允價值的運用受到會計人員素質(zhì)的影響，加強會計人員素質(zhì)是提高公允價值運用效果的前提條件。會計人員素質(zhì)包括職業(yè)素質(zhì)與道德素質(zhì)。提高會計人員的職業(yè)素質(zhì)要求對廣大會計職業(yè)隊伍進行培訓，使其理解和掌握新會計準則體系，提高其職業(yè)判斷能力，以免公允價值在實際應用中影響新會計準則體系的實施效果。同時，還應時刻加強對會計人員道德素質(zhì)的培養(yǎng)，以免公允價值被濫用。

(三)加強審計監(jiān)督

新準則體系大量應用公允價值，會計職業(yè)判斷的范圍進一步加大。這使得審計監(jiān)督的任務進一步加重。我國應盡快改善注冊會計師的職業(yè)環(huán)境，大力提高注冊會計師的風險意識、業(yè)務水平和職業(yè)道德水準。確保以公允價值計量為基礎的企業(yè)會計信息的質(zhì)量。新會計準則體系對公允價值進行了廣泛地運用。以期提高會計信息質(zhì)量，并有助于實現(xiàn)財務報告的目標。