［摘要］本文采用面板數(shù)據(jù)利用Panel Data模型，對2000-2006年FDI對中國工業(yè)部門技術溢出效應進行了區(qū)域分析。指出本世紀初，中國工業(yè)部門引進FDI在總體上對內(nèi)資部門產(chǎn)出增長起到了積極的促進作用，F(xiàn)DI的技術溢出效應為正，但這一技術溢出效應的作用并不太大且在地域上不均衡。分東、中、西部的研究表明，中國西部總體上經(jīng)濟發(fā)展水平還未跨過FDI引起積極作用的門檻，而東、中部內(nèi)資工業(yè)部門技術水平的提升對當前FDI的正向技術溢出效應相對較大。

［關鍵詞］FDI；技術溢出效應；Panel Data模型

一、引言

FDI往往對當?shù)亟?jīng)濟產(chǎn)生極大的影響，如增加當?shù)鼐蜆I(yè)，引進先進的技術手段、管理經(jīng)驗等。FDI對東道國的技術溢出效應既可表現(xiàn)為正面的，也可表現(xiàn)為負面的。一方面， FDI的進入，可在東道國市場上引入競爭，迫使國內(nèi)同類企業(yè)采用更為高效的生產(chǎn)技術和管理手段，在不斷的學習與改革中提高自己的生產(chǎn)效率。此情形下， FDI的技術溢出效應為正。另一方面，由于FDI企業(yè)具有先進的技術與管理以及高品質的產(chǎn)品和服務，它的進入可能會“擠出”內(nèi)資企業(yè)的市場份額，從而造成國內(nèi)企業(yè)生產(chǎn)能力下降。此情形下， FDI的技術溢出效應為負。改革開放以來，F(xiàn)DI的進入在為國內(nèi)帶來先進的技術水平與高效的管理經(jīng)驗的同時，也對中國內(nèi)資企業(yè)產(chǎn)生了一定的沖擊。由于中國東、中、西部經(jīng)濟發(fā)展不平衡，導致了FDI在不同地區(qū)的影響存在著差異。本文采用中國30個省市的工業(yè)部門2000-2006年相關數(shù)據(jù)，對FDI在中國工業(yè)部門的技術溢出效應做了區(qū)域差異分析。

二、模型和方法

本文通過建立一個能衡量外資影響的內(nèi)資工業(yè)部門的生產(chǎn)函數(shù)來評價FDI對中國工業(yè)部門的技術溢出效應。內(nèi)資工業(yè)部門的生產(chǎn)函數(shù)：Yh=F(Kh， Lh， Kf)(1)。其中：Yh表示內(nèi)資工業(yè)部門增加值，Kh，Lh分別表示內(nèi)資工業(yè)部門的資本存量與勞動力數(shù)量，Kf表示外資工業(yè)部門的資本存量。對(l)式進行微分等變形處理后得到以下雙對數(shù)計量模型：

（2）

其中： 分別表示內(nèi)資工業(yè)企業(yè)勞動力邊際產(chǎn)出彈性和資本邊際產(chǎn)出彈性， 表示外資工業(yè)企業(yè)資本積累對內(nèi)資工業(yè)企業(yè)的邊際產(chǎn)出彈性，其大小與正負反應了FDI對內(nèi)資工業(yè)企業(yè)技術溢出效應的強度和方向。為使回歸有不至于太少的自由度，同時為了分析技術溢出效應的區(qū)域差異性以及我國有關數(shù)據(jù)統(tǒng)計不夠完善等原因，本文使用2000-2006年中國除重慶、臺灣外的30個省市連續(xù)7年共210組數(shù)據(jù)進行回歸分析。由于面板數(shù)據(jù)是截面和時間序列數(shù)據(jù)的合并，且待選的模型為固定效應和隨機效應模型，本文通過采用協(xié)方差分析檢驗來確定模型形式(李子奈、葉阿忠，2000)?；A檢驗模型如下：

(i=1，2…，n;t=1，2…，T) (3)

檢驗下面三個假設：

H1：截距和斜率在不同的截面和時間都相同( = ， )。

H2：斜率在不同的截面和時間都相同，而截距不同( = ， )。

H3：截距和斜率在不同的截面和時間都不相同( = ， )。

若接受了假設H1，則不必進行進一步檢驗；若拒絕了，則應對假設H2進行檢驗。若假設H2也被拒絕，則應采用H3。以上檢驗由F檢驗和Hausman檢驗完成（因篇幅略去）。

三、實證分析

對以上假設進行F檢驗，得F1=1.32，在5%的顯著性水平下小于相應臨界值，故接受假設H1，即中國在2000-2006年間30個省市的工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出總體上一致，不同地區(qū)的差異并不明顯。故采用截面和時間的融合數(shù)據(jù)對(3)式回歸得到（4）：

估計結果顯示，2000-2006年外商對中國工業(yè)投資的技術溢出效應為正，即總體上FDI于中國工業(yè)的資本每增加1%，可帶動中國內(nèi)資工業(yè)部門產(chǎn)出增加0.1043%。影響中國內(nèi)資工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出的主要因素仍為國內(nèi)資本的投入與勞動力的增加，F(xiàn)DI對中國內(nèi)資工業(yè)部門總體資源利用效率提高的幫助在2000-2006年間并不大。由于當FDI進入國內(nèi)市場時，該地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平會對FDI技術溢出效應的方向與大小產(chǎn)生很大影響。為了考察FDI技術溢出效應在不同經(jīng)濟發(fā)展水平地區(qū)的不同影響，分別對中國東、中、西部工業(yè)企業(yè)的產(chǎn)出影響進行了相同的分析。經(jīng)過計算得到東、中、西部模型選擇的F檢驗：東部F1=1.1501*，中部F1=0.9583*，西部F1 =3.7611**，F(xiàn)2=2.0315*（1.*表示在5%的水平上顯著，**表示在10%的水平上顯著。2.東部包括北京、天津、河北、遼寧、上海、江蘇、浙江、福建、山東、廣東、廣西、海南;中部包括山西、內(nèi)蒙、吉林、黑龍江、安徽、江西、河南、湖南、湖北;西部包括四川、貴州、云南、西藏、陜西、甘肅、青海、寧夏、新疆）。以上結果顯示，在5%的顯著性水平下，中國東部、中部的F1值小于臨界值，說明在這兩個區(qū)域的不同省市內(nèi)資工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出中，內(nèi)資資本、勞動力及FDI資本的影響在方向與大小上沒有顯著的不同；而西部經(jīng)濟帶的F1值大于臨界值，F(xiàn)2值小于臨界值，說明雖然內(nèi)資資本、勞動力及FDI資本對西部各省內(nèi)資工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出的影響沒有顯著的不同，但不同省市區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平對各自內(nèi)資工業(yè)產(chǎn)出增長的影響卻有著顯著的差異。因此在選取回歸模型時，東部、中部采用了H1式，西部采用了H2.式。

四、結論

從表1可以看出，東部和中部FDI工業(yè)部門對內(nèi)資工業(yè)部門的技術溢出效應為正，西部為負，說明東部、中部FDI間接地促進了內(nèi)資工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出的增長，西部則由于外資的進入對內(nèi)資工業(yè)部門產(chǎn)生了“擠出效應”，抑制了其產(chǎn)出增長，與何潔(2000)等的研究結果相一致，西部受自身經(jīng)濟發(fā)展水平的限制，F(xiàn)DI的技術溢出效應明顯地看到有“門檻”的存在，即中國西部經(jīng)濟相對落后，F(xiàn)DI在某種程度上抑制了當?shù)貎?nèi)資工業(yè)部門的產(chǎn)出增長。西部不同省市回歸截距項不同，表明了不同地區(qū)的總體經(jīng)濟發(fā)展水平對內(nèi)資工業(yè)部門產(chǎn)出的不同影響。這里的綜合經(jīng)濟發(fā)展水平包括了生產(chǎn)技術水平、人力資本積累、基礎設施建設、經(jīng)濟開放程度、地理位置與自然資源環(huán)境等。盡管FDI對中國東部經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)與中部經(jīng)濟較發(fā)達地區(qū)的技術溢出效應都表現(xiàn)為正向，但在對工業(yè)部門產(chǎn)出增長的影響程度方面，東部卻小于中部。FDI工業(yè)企業(yè)同樣1%的資本投入，帶動了東部內(nèi)資工業(yè)企業(yè)產(chǎn)出增長0.18041%，但能帶動中部內(nèi)資工業(yè)部門產(chǎn)出增長0.5189%。而且這種帶動作用在東部相對是不顯著的，在中部卻恰恰相反。這源于外資的較早進入已使東部內(nèi)資工業(yè)企業(yè)在技術水平上和管理經(jīng)驗的學習與創(chuàng)新上都已得到了相當程度的提高，導致兩者的差距縮小，已使東部FDI的技術溢出效應開始減弱。要進一步發(fā)揮FDI在中國東部的正向技術溢出效應，有待引進擁有更先進的技術水平以及更有效的管理手段的外資。中部FDI相對有較大的正向技術溢出效應， 表明當前水平的FDI在中部對當?shù)貎?nèi)資工業(yè)部門的促進作用處于上升階段。一方面，中部已跨過了經(jīng)濟發(fā)展水平較低的“門檻”。當?shù)氐募夹g水平、人力資本積累、基礎設施狀況等都已能在相互的競爭中適應外資的進入。另一方面，中部內(nèi)資工業(yè)部門的資本積累對產(chǎn)出的促進作用較小，這也許說明了中部總體上不適合資本密集型而適合勞動密集型。

主要參考文獻

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