挪威Fearnleys 公司2023 年12 月7 日發(fā)布

油品運(yùn)輸市場

超大型油船超大型油船（VLCC）市場，盡管交易難言活躍，但船東還是設(shè)法將運(yùn)價(jià)維持在一定水平。中東灣/越南航線，目前運(yùn)價(jià)指數(shù)為WS64。相比之下，TD3C 航線運(yùn)價(jià)指數(shù)為WS67.5，巴士拉到中國航線運(yùn)價(jià)指數(shù)約為WS66.5。鑒于一周之前中東灣/中國航線運(yùn)價(jià)指數(shù)為WS68.5，市場當(dāng)前不夠活躍。大西洋地區(qū)，可用運(yùn)力正不斷增加，而蘇伊士型和阿芙拉型油船市場也無法對(duì)VLCC 市場形成支撐。期租市場，安裝了硫化物洗滌器的VLCC 日租金超過了50000 美元水平。

蘇伊士型油船蘇伊士型油船市場走勢(shì)仍相當(dāng)平穩(wěn)。最近幾周東半球貨運(yùn)活動(dòng)不夠活躍，但并沒有導(dǎo)致運(yùn)價(jià)全面下行。目前，TD23 航線運(yùn)價(jià)指數(shù)處于WS67.5—WS70 區(qū)間，中東灣/東半球航線運(yùn)價(jià)指數(shù)處于WS115—WS120 區(qū)間。大西洋地區(qū)，市場冷熱不均，未能出現(xiàn)牛市。預(yù)計(jì)本周剩余時(shí)間內(nèi)TD20 航線運(yùn)價(jià)指數(shù)將處于WS100—WS102.5 區(qū)間。歐盟排放交易體系（EU ETS）2024 年起范圍將擴(kuò)展至海運(yùn)領(lǐng)域，有望對(duì)運(yùn)價(jià)形成支撐。

阿芙拉型油船阿芙拉型油船市場，北海地區(qū)本周開局良好，周一就有幾批貨盤出現(xiàn)，但周中交易有所放緩。目前，運(yùn)價(jià)相對(duì)保持穩(wěn)定。此外，美灣地區(qū)貨運(yùn)活動(dòng)有限。地中海/黑海地區(qū)，市場走勢(shì)與上周相比變化不大，仍有部分可用運(yùn)力，運(yùn)價(jià)繼續(xù)橫盤，船東樂于將其維持在上一季度水平。

干散貨運(yùn)輸市場

好望角型散貨船 好望角型散貨船市場，在C5 航線、東澳及太平洋地區(qū)，詢盤集中在12 月中下旬。巴西至中國C3 航線，詢盤則集中在2024 年1 月。大西洋至太平洋航線成交量橫盤企穩(wěn)。總體而言，上周末市場情緒有所升溫，但在周中后回落。遠(yuǎn)東地區(qū)，可用運(yùn)力適度收緊，交易主要集中在2024 年1 月上旬至中旬。C5 航線，周中成交價(jià)超過11.5 美元/噸。C3 航線，12 月下旬的運(yùn)價(jià)已升至30 美元/噸以上，2024 年1 月初及中旬的運(yùn)價(jià)分別為28 美元/噸、25 美元/噸。

巴拿馬型散貨船巴拿馬型散貨船市場承壓，承租商與船東對(duì)運(yùn)價(jià)的預(yù)期有著明顯差距，目前鮮有交易。盡管面臨挑戰(zhàn)，但市場仍然保持著韌性。

靈便型散貨船大靈便型船市場，美灣地區(qū)運(yùn)價(jià)依然堅(jiān)挺。此外，由于運(yùn)力供不應(yīng)求，運(yùn)價(jià)不斷走高，船東仍繼續(xù)推高運(yùn)價(jià)。據(jù)報(bào)道，美灣至歐陸航線，日租金穩(wěn)定在26000 美元水平。南美東岸，市場上出現(xiàn)了更多貨盤。太平洋地區(qū)，印尼—中國航線日租金處于9000 美元水平。

超靈便型、極限靈便型船市場，美灣至南美東岸航線成交活躍。南美東岸至中國航線，超靈便型船日租金約為23000 美元；美灣至歐陸航線，日租金上行至33000 美元水平。太平洋地區(qū)，運(yùn)價(jià)同樣因貨運(yùn)活動(dòng)而高位運(yùn)行。印尼—中國航線，日租金為17000 美元左右；印度西海岸—中國航線，日租金漲至20000 美元。

總體而言，現(xiàn)貨市場走勢(shì)良好，且有望持續(xù)至圣誕假期。鑒于美灣—大西洋地區(qū)運(yùn)力持續(xù)供不應(yīng)求，預(yù)計(jì)運(yùn)價(jià)將繼續(xù)企穩(wěn)。太平洋地區(qū)，隨著北太平洋地區(qū)谷物貨盤的出現(xiàn)，預(yù)計(jì)未來貨運(yùn)活動(dòng)將更加活躍，常規(guī)航線的運(yùn)價(jià)也將隨之小幅上行。

液化氣運(yùn)輸市場

東半球，本周截至目前市場冷清，沒有詢盤或成交。距離2023 年結(jié)束約有3 周半的時(shí)間，預(yù)計(jì)這段時(shí)間內(nèi)有望出現(xiàn)部分貨盤。盡管如此，考慮到當(dāng)前的市場情緒，中東地區(qū)的貨運(yùn)量或?qū)⑦M(jìn)一步下滑，承租商似乎也在等待對(duì)其更為有利的時(shí)機(jī)。

西半球，本周運(yùn)價(jià)繼續(xù)下跌，至目前，BLPG3 航線運(yùn)價(jià)下跌近25 美元/噸，40 多天來首次跌破每噸200 美元大關(guān)。此外，美灣/美東航線，12 月份仍有幾艘剩余運(yùn)力，而2024 年1 月上半月約有7 艘剩余運(yùn)力。

挪威Fearnleys 公司2023 年12 月14 日發(fā)布

油品運(yùn)輸市場

超大型油船超大型油船（VLCC）市場，本周交易異?；钴S。大西洋地區(qū)，盡管成交量很大，但運(yùn)價(jià)仍低于此前的成交價(jià)格。究其原因，此前幾周市場較為疲軟，導(dǎo)致可用運(yùn)力增加，船東不斷降價(jià)競爭。美灣/寧波航線，運(yùn)價(jià)從上周的950 萬美元跌至目前的800 萬美元左右。中東灣地區(qū)，運(yùn)價(jià)指數(shù)在上周WS65 水平的基礎(chǔ)上下跌10 點(diǎn)，但以金額來看仍然非?？捎^。目前市場正處于2023 年末和2024年初之間的空檔，船東希望在圣誕假期前有大量貨盤出現(xiàn)，以阻止運(yùn)價(jià)進(jìn)一步下滑。

蘇伊士型油船蘇伊士型油船市場，東蘇伊士地區(qū)交易仍異常活躍，運(yùn)價(jià)企穩(wěn)。中東灣/東半球航線，運(yùn)價(jià)指數(shù)處于WS115—WS120 區(qū)間；TD23 航線，運(yùn)價(jià)指數(shù)處于WS65—WS67.5 區(qū)間。西半球，市場缺乏支撐，至周末運(yùn)價(jià)或?qū)⒒卣{(diào)。西非地區(qū)，TD20 航線表現(xiàn)不佳，運(yùn)力過剩，運(yùn)價(jià)處于WS95 水平。

阿芙拉型油船阿芙拉型油船市場，北海地區(qū)，在大型船的競爭之下，市場鮮有交易。展望未來，貨運(yùn)活動(dòng)唯有更加活躍才能推高運(yùn)價(jià)。地中海地區(qū)，盡管有部分交易，但可用運(yùn)力仍然充足。當(dāng)前運(yùn)價(jià)仍處于低位，但隨著貨盤的不斷增加，運(yùn)價(jià)或?qū)⒂瓉砉拯c(diǎn)。

干散貨運(yùn)輸市場

好望角型散貨船好望角型散貨船市場，東澳及太平洋地區(qū)，煤炭交易量比上周有所減少。南非及印度，對(duì)2023 年12 月底至2024 年1 月中旬的詢盤有所增加。巴西至中國的C3 航線，對(duì)于2024 年1 月上中下旬均有詢盤。遠(yuǎn)東地區(qū)，可用運(yùn)力小幅收緊而貨盤數(shù)量略有增加。運(yùn)價(jià)方面，C5 航線貨運(yùn)活動(dòng)更加活躍，但運(yùn)價(jià)從周初接近14.5 美元/噸下滑至周中的接近13.5 美元/噸；C3 航線船東與承租商有所博弈，1 月中旬交易的運(yùn)價(jià)處于23.5 美元/噸至接近24.5 美元之間。

巴拿馬型散貨船巴拿馬型船市場走勢(shì)與好望角型散貨船不同。北大西洋地區(qū)，運(yùn)力過剩導(dǎo)致市場疲軟，船東在市場博弈中處于下風(fēng)。這與南大西洋地區(qū)形成了鮮明對(duì)比，該地區(qū)市場表現(xiàn)良好，貨運(yùn)活動(dòng)增加，推動(dòng)運(yùn)價(jià)上行。亞洲地區(qū)，印尼煤炭航線運(yùn)價(jià)承壓，但南部地區(qū)運(yùn)價(jià)仍有增長潛力。

靈便型散貨船靈便型散貨船市場，大西洋地區(qū)依然走勢(shì)強(qiáng)勁。美灣至印度航線，運(yùn)送石油焦的極限靈便型船日租金穩(wěn)定在60000 美元以上；至遠(yuǎn)東航線，日租金約為50000 美元?？绱笪餮笾翚W陸航線，運(yùn)送煤炭的該型船日租金同樣處于50000 美元水平，運(yùn)送谷物的該型船日租金略高于30000 美元。其他地區(qū)如南美東岸、歐陸、黑海均對(duì)運(yùn)力有較大需求，確保運(yùn)價(jià)堅(jiān)挺。此外，巴西至中國航線，極限靈便型船日租金為17500 美元+75 萬美元空航補(bǔ)貼。遠(yuǎn)東地區(qū)，日租金一度處于較好水平，但隨后因市場疲軟而下行，大多數(shù)太平洋航線日租金下跌了2000—3000 美元。北太平洋往返航線，運(yùn)送谷物的該型船，日租金在上周17000 美元的基礎(chǔ)上下跌至13000 美元水平。此外，印尼至中國往返航線日租金在上周13000 美元的基礎(chǔ)上下跌至10000 美元水平。

液化氣運(yùn)輸市場

東半球，盡管貨運(yùn)活動(dòng)更加活躍，但卻未能終結(jié)運(yùn)價(jià)下行的趨勢(shì)。截至目前，12 月份印度貨盤的成交量為5 筆，與最新的月度平均量持平，這意味著12 月份印度新增貨盤情況并不樂觀?？傮w而言，出中東灣航線成交量為18 筆，而去年同期的平均成交量約為22 筆。就目前看來，東半球12 月份的交易或已結(jié)束。

西半球，近幾日交易速度有所加快并成交數(shù)筆。最新一筆交易為：美國休斯敦經(jīng)蘇伊士運(yùn)河至日本千葉航線，運(yùn)價(jià)處于250 美元/ 噸水平；經(jīng)巴拿馬運(yùn)河，運(yùn)價(jià)則為206 美元/ 噸。出美灣/ 美東航線，至目前2024年1 月共成交18 筆，其中上旬11 筆、中旬5 筆、下旬2 筆。

挪威Fearnleys 公司2023 年12 月20 日發(fā)布

油品運(yùn)輸市場

超大型油船超大型油船（VLCC）市場，過去一周東西半球走勢(shì)分化。東半球，可用運(yùn)力正在收緊，TD3C 航線運(yùn)價(jià)指數(shù)仍處于WS55 水平，但下跌空間有限。波羅的海地區(qū)，昨天運(yùn)價(jià)小幅上漲。預(yù)計(jì)隨著圣誕假期的結(jié)束，未來幾天中東灣/東半球航線運(yùn)價(jià)有望上行。大西洋地區(qū)，運(yùn)力供應(yīng)略顯過剩。不過，蘇伊士型和阿芙拉型油船市場前景良好，有望對(duì)VLCC 市場形成支撐。

蘇伊士型油船蘇伊士型油船市場，西半球交易更加活躍。美灣地區(qū)，市場已走出上周的低迷，至西非航線運(yùn)價(jià)指數(shù)為WS82.5。不過，隨著2024 年的到來，交易或?qū)⒎啪?，?dǎo)致運(yùn)價(jià)承壓。安哥拉/英國航線，2024年1 月1 日交易的運(yùn)價(jià)指數(shù)為WS90。北半球和大西洋地區(qū)，惡劣天氣不時(shí)出現(xiàn)，這無疑將有助于船東因班輪延誤拉高運(yùn)價(jià)。中東灣地區(qū)，所有途經(jīng)紅海至西半球航線運(yùn)價(jià)均大幅上漲。此外，本周巴士拉/英國航線運(yùn)價(jià)上漲近20 點(diǎn)至WS90 水平（1 月10 日交易的價(jià)格）。中東灣/ 東半球航線，運(yùn)價(jià)指數(shù)仍穩(wěn)定在WS155—WS120 區(qū)間。

阿芙拉型油船阿芙拉型油船市場，北海地區(qū)，上周末至本周初，由于天氣原因造成班輪延誤，加之周邊地區(qū)對(duì)船東而言更有吸引力，給運(yùn)價(jià)帶來上行動(dòng)力。地中海地區(qū)，本周貨運(yùn)活動(dòng)活躍，運(yùn)價(jià)堅(jiān)挺。不過，隨著圣誕節(jié)假期的到來，預(yù)計(jì)下周市場將較為平靜。

干散貨運(yùn)輸市場

好望角型散貨船好望角型散貨船市場，東澳及太平洋地區(qū)，煤炭貨盤數(shù)量仍然很少，但比一周前略有增加。南非及印度，詢盤集中在1 月中旬的交易，但數(shù)量有限。巴西至中國C3 航線，交易也集中在1 月中旬。遠(yuǎn)東地區(qū)，當(dāng)前可用運(yùn)力適度收緊，而貨盤正在增加，且交易主要集中在1 月中旬以后。C5 航線，貨運(yùn)活動(dòng)處于健康水平，至周中運(yùn)價(jià)接近12.5 美元/噸。C3 航線，1 月初交易的運(yùn)價(jià)處于24 美元/噸水平。

巴拿馬型散貨船巴拿馬型散貨船市場，由于當(dāng)前處于煤炭和谷物運(yùn)輸?shù)?，加之大豆出口的不確定性，本周運(yùn)價(jià)呈總體下行趨勢(shì)。展望未來，中國寒冷的天氣，加之谷物貨運(yùn)量小幅回升等因素，有望在未來拉動(dòng)運(yùn)價(jià)小幅上揚(yáng)。北大西洋地區(qū)，市場仍然平靜，貨運(yùn)量有限。相比之下，太平洋地區(qū)目前運(yùn)力供過于求。大西洋地區(qū)運(yùn)價(jià)一度小幅上漲，但由于可用運(yùn)力供過于求，運(yùn)價(jià)出現(xiàn)明顯調(diào)整。

靈便型散貨船靈便型散貨船市場，隨著圣誕節(jié)假期臨近，大西洋和太平洋地區(qū)市場均走勢(shì)平平。美灣地區(qū)，運(yùn)價(jià)低于上一交易日；南美東岸，貨盤和運(yùn)力雙雙不足，運(yùn)價(jià)橫盤。北太平洋地區(qū)，貨盤小幅增加，但東半球市場整體走勢(shì)平平。航運(yùn)業(yè)的目光聚焦于紅海局勢(shì)，其走勢(shì)將進(jìn)一步影響市場。

液化氣運(yùn)輸市場

東半球，圣誕節(jié)即將到來，昨天市場交易活躍，目前仍有幾批貨盤在尋找運(yùn)力，市場情緒不斷改善，推動(dòng)運(yùn)價(jià)上行。目前市場焦點(diǎn)已轉(zhuǎn)移到2024 年1 月中旬，截至近日已成交9 筆。

西半球，本周市場出現(xiàn)大量交易，出美灣/美東航線已成交30 筆。紅海緊張局勢(shì)持續(xù)，加之巴拿馬運(yùn)河限行，大多數(shù)船東的船隊(duì)繞行好望角。運(yùn)價(jià)正處于上行通道，預(yù)計(jì)在市場重點(diǎn)轉(zhuǎn)移到2024 年2 月份之前，運(yùn)力供應(yīng)將十分緊張。

新造船市場

油品運(yùn)輸市場一年走勢(shì)圖

干散貨運(yùn)輸市場一年走勢(shì)圖

燃油價(jià)格一年走勢(shì)圖

（截至2023 年12 月27 日）