鄧玉常

(湖南農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟學院 湖南長沙 410128)

1 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性的優(yōu)勢及機理

1.1 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性的優(yōu)勢

1.1.1 理念優(yōu)勢

不同于傳統(tǒng)金融機構歧視性地提供貸款，數(shù)字金融本著機會平等和商業(yè)可持續(xù)性的原則，為所有有金融服務需求的群體提供與之匹配的金融服務。同時，城鎮(zhèn)低收入人群、農(nóng)戶、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體等弱勢群體是我國數(shù)字金融的重點服務對象。在融資方面具體體現(xiàn)為數(shù)字金融機構偏向于對個人消費者或新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體這類資金實力不強的對象提供融資服務，因此大多數(shù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體也更傾向于通過數(shù)字金融機構尋求融資服務。

1.1.2 成本優(yōu)勢

首先，數(shù)字金融無需承擔營業(yè)場所的建設費用，有效降低了設施的建設成本；其次，數(shù)字金融可以通過網(wǎng)絡平臺直接與新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對接，有效減少了中間程序費用。一方面，資金供求雙方通過網(wǎng)絡可以快速辦理融資業(yè)務，能最小化交易成本。另一方面，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體也能利用網(wǎng)絡平臺快速獲得融資信息，大幅降低了資金搜尋成本；最后，數(shù)字金融只需通過設定對應的程序就能自動完成融資審核工作，大大節(jié)約了人工的服務成本。

1.1.3 效率優(yōu)勢

數(shù)字金融融資服務是一種非常高效的模式，它依托于大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術將操作流程標準化并簡化貸款手續(xù)，只需按照流程進行操作，系統(tǒng)會根據(jù)設定程序自動審核，只要符合融資標準就會快速下放貸款資金。

1.1.4 信息優(yōu)勢

數(shù)字金融通過大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術，有效整合市場各主體的消費習慣、財務數(shù)據(jù)、風險趨勢及歷史交易記錄等方面的信息，構建信息庫；同時又可以提高信息的共享力度，減少了金融機構與新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體間的信息不對稱現(xiàn)象，讓借貸雙方大大降低對貸款抵押物的依賴。此外，通過網(wǎng)絡技術，放貸機構可以充分掌握資金需求方各方面的數(shù)據(jù)和信息，以此判定其信用等級、量化信用風險，最后依據(jù)評定結果確定對應的放貸規(guī)模。

1.2 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性的影響機理

1.2.1 數(shù)字金融可降低融資活動中的信息不對稱問題

數(shù)字金融利用大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術構建網(wǎng)絡化平臺，共享新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的財務數(shù)據(jù)、信用等級情況和征信記錄等信息，有利于金融機構掌握新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的各方面信息，有效緩解了信息不對稱的問題。同時還體現(xiàn)在數(shù)字金融可以量化信息，從不同角度精確評估新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的信用等級和風險，降低了金融機構對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體是否能夠還貸的不確定性，提高了金融機構放貸的意愿，進而提高了新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資可得性。

1.2.2 數(shù)字金融提升新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的增信動能

數(shù)字金融能夠利用大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術：一是獲取新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體征信信息，網(wǎng)絡化平臺后臺負責監(jiān)管，為鏈上各主體提供有效擔保；二是對鏈上主體產(chǎn)-加-銷-服過程中積累的交易記錄、信用等級、資金情況等信息展開一體化考察評估，同時龍頭起帶動和組織作用，提高整體的信用評級，進一步打造符合金融機構放貸標準的抵押資產(chǎn)；三是實現(xiàn)鏈上各主體融資服務的全覆蓋，金融機構面向產(chǎn)業(yè)鏈整體提供融資服務，進而降低金融機構的融資風險和成本。通過上述三種途徑，促成鏈上各主體間的合作，形成新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體間抱團融資的新形式，讓鏈上各主體共擔風險、共享收益，進而提高資信對稱度，提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資可得性。

2 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性面臨的問題及原因分析

2.1 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性面臨的問題

2.1.1 數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資力度有限

一方面，目前我國大多數(shù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體處于初期發(fā)展階段，財務體系尚未完善，導致財務信息透明度低，同時可能存在人為操作的現(xiàn)象，財務信息的真實性難以得到保證；另一方面，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體自有資金少，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)的特點導致其產(chǎn)生現(xiàn)金流的能力不穩(wěn)定，致使其抵御風險的能力不足，因此容易遭受外部環(huán)境的沖擊。同時，很多新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的經(jīng)營僅停留在現(xiàn)階段，并無系統(tǒng)性的、長遠的戰(zhàn)略安排，產(chǎn)生現(xiàn)金流的能力不強、持續(xù)性弱、不確定性大，導致其未來不確定性增大。以上幾個方面很大程度上制約了數(shù)字金融機構的信貸支持力度。

2.1.2 數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資存在違規(guī)操作問題

農(nóng)村征信體系建設落后、監(jiān)管難以深入，因此常出現(xiàn)金融機構經(jīng)營不規(guī)范、違規(guī)操作等現(xiàn)象。同時，農(nóng)村金融法制體系不健全，對這些違法違規(guī)現(xiàn)象的打擊力度不足；地方政府對農(nóng)村金融干預過多，縮小了農(nóng)村地區(qū)金融體系自我調(diào)節(jié)的空間，甚至可能出現(xiàn)人為操縱金融市場的現(xiàn)象。

2.1.3 數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資存在數(shù)據(jù)安全風險問題

數(shù)字金融憑借互聯(lián)網(wǎng)的虛擬模式進行運營，網(wǎng)絡化的融資活動需要通過收集信息以獲取對方的信用信息，因此常需要各市場主體上傳全面精確甚至是隱私的信息，這就可能會出現(xiàn)泄露私人信息的問題，如果被不正當利用，會進一步引發(fā)更多不良后果。

2.2 原因剖析

2.2.1 新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體層面

(1)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體缺乏對數(shù)字金融的認知

大多數(shù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對數(shù)字金融的認識不夠深入，根據(jù)中國社會科學院發(fā)布的《鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略背景下中國鄉(xiāng)村數(shù)字素養(yǎng)調(diào)查分析報告》，我國農(nóng)村居民“數(shù)字素養(yǎng)”得分比城市居民低37.5%。一方面，信息滯后導致很多新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體掌握數(shù)字金融的知識和技能程度較低；另一方面，農(nóng)村地區(qū)缺少普及數(shù)字金融知識和技能的硬件條件。此外，“數(shù)字鴻溝”還表現(xiàn)為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的數(shù)字金融工具利用率低、基礎不穩(wěn)定、地方政府的數(shù)字金融掌控和管理能力不足等。即便有數(shù)字化力量的支持，但因為很多新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體不在數(shù)字金融應用范疇內(nèi)，“數(shù)字鴻溝”現(xiàn)象目前乃至將來很長一段時間都是一道難以解決的問題。

(2)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體自身融資條件不夠

新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體內(nèi)部財務管理模式單一，導致信息透明度低、真實度不高，造成金融機構向其提供融資所需的信息不完善。同時，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體貸款方式以傳統(tǒng)的關系型貸款為主，還未建立統(tǒng)一的、標準化的信用關系網(wǎng)絡。加之新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體分布較為分散、經(jīng)營規(guī)模以中小型為主，導致其很難和銀行等金融機構建立信貸關系。此外，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體擔保能力較弱，可供擔保的資產(chǎn)不多，導致新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體風險控制能力不足。綜上，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體自身的融資條件難以達到金融機構放貸的標準。

2.2.2 數(shù)字金融發(fā)展層面

一方面，數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資政策不完善。數(shù)字金融改革等農(nóng)村數(shù)字金融試點項目實施周期較短，導致政策難以深入、連續(xù)性不足，同時由于不同地域間的發(fā)展實情不同，很多在某地適宜推廣的項目或政策不一定適合在其他地方復制推廣；另一方面，農(nóng)村地區(qū)數(shù)字金融發(fā)展的制度建設滯后，體現(xiàn)在地方政府監(jiān)管不到位的問題上：數(shù)字金融日常業(yè)務的涵蓋范圍十分廣泛，對其進行有效監(jiān)管本就是一個難題，加之很多地方政府監(jiān)管能力有限，使得監(jiān)管難以達到理想效果。此外，由于數(shù)字金融與傳統(tǒng)金融機構的運營模式差別很大，因此金融機構傳統(tǒng)的運營機制對數(shù)字金融可行性很低。金融機構的產(chǎn)品和服務創(chuàng)新性不夠。目前多數(shù)金融機構缺乏專門匹配新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體特點的融資產(chǎn)品和服務，對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的特殊模式不夠重視，同時，數(shù)字金融的系統(tǒng)是機械的、程序化的，難以量化新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的信用情況和負責人能力等。綜上種種因素都增加了新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體獲得融資的難度。

2.2.3 政府層面

(1)信用信息體系建設相對滯后

一方面，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的征信記錄信息分散記錄在稅務、工商等多個部門，很多信息很難在部門之間流通共享，所以金融機構難以獲取新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體完整的信息；另一方面，由于部分部門對信息公開力度弱，一定程度上降低了貸款審批的速度，同時，我國很多金融機構風險評估能力較弱、風險評估技術掌握力度不夠，因此對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的信用狀況調(diào)查成本是一筆不小的費用，最終增加新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資成本。

(2)金融基礎設施建設滯后

一是體現(xiàn)在綠色節(jié)能方面，目前我國數(shù)據(jù)中心能耗已占據(jù)全球總用電量的3%，并且呈逐年上升趨勢，同時，我國電費在數(shù)據(jù)中心運營成本中占比超過50%，沒有達到綠色低碳的標準；二是我國對于分類存儲設備的網(wǎng)絡安全等級認證還沒有強制性的要求，同時也沒有強制性開展風險評估、隱患排查，所以潛在風險很大。此外，我國還未深入進行金融信息系統(tǒng)災備建設，我國數(shù)據(jù)保護在存儲投資中的占比只有8%，遠低于西方發(fā)達國家；三是現(xiàn)階段我國數(shù)據(jù)基礎設施領域計算和存儲投入與西方發(fā)達國家存在一定差距：我國存儲計算投資比例為1:3.3，但美國、西歐的存算投資比例已達到1:2和1:1.5。

(3)農(nóng)業(yè)信用擔保體系不完善

我國農(nóng)村地區(qū)金融信用擔保業(yè)務起步晚，可以借鑒的經(jīng)驗較少，存在信用擔保體系不完善、信用擔保機構的運營模式不規(guī)范、信用擔保機制不健全等問題。此外，與農(nóng)村信用擔保相關的法律制度依舊不夠完善，主要表現(xiàn)為缺失有關產(chǎn)權界定的相關法律和農(nóng)村信貸擔保法。

3 數(shù)字金融提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資可得性的對策建議

3.1 新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體層面

3.1.1 強化新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對數(shù)字金融的認知

提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對數(shù)字金融相關知識和操作的認知度，增加數(shù)字金融相關政策、知識等方面的培訓和宣傳，特別是培訓那些融資需求較大但貸款獲批率低的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體，為其提供必要的專業(yè)化咨詢服務，增強新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的數(shù)字金融操作能力，達到提升新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體數(shù)字金融素養(yǎng)的效果。

3.1.2 提高新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體自身的融資條件

一是減少自身違約行為，樹立良好的信用形象。按時按量償還本金和利息，與金融機構建立良好的融資交易往來；二是不斷加強內(nèi)部財務監(jiān)管和治理力度，健全財務管理體系和信息披露機制，杜絕人為操縱內(nèi)部信息的現(xiàn)象，提高信息透明度和真實度；三是完善內(nèi)部管理體系。招納更多數(shù)字金融領域的技術人才，為適應網(wǎng)絡化融資模式增添動力。同時，提升新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體負責人的經(jīng)營能力和數(shù)字金融素養(yǎng)，緊跟國家重點戰(zhàn)略風向，積極創(chuàng)新融資模式，融入新的融資理念，探索新的融資文化。

3.2 數(shù)字金融發(fā)展層面

3.2.1 制定數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資政策

一是創(chuàng)新風險補償機制，充分發(fā)揮政府財政政策的引導功能，同時設立融資風險補償基金，用財政資金彌補數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資所存在的風險；二是構建涉農(nóng)保險與涉農(nóng)信貸的聯(lián)動機制，對參保的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體進行補貼，降低貸款利率、縮短貸款審批流程。以降低數(shù)字金融支持新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的風險。

3.2.2 加強金融機構的數(shù)字金融產(chǎn)品和服務創(chuàng)新性

金融機構要不斷提高數(shù)字金融產(chǎn)品和服務的創(chuàng)新水平，在品種上，將產(chǎn)品和服務與數(shù)字金融的網(wǎng)絡化優(yōu)勢深度融合，專門設計匹配新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體特征的融資服務和產(chǎn)品，如循環(huán)貸款、周轉(zhuǎn)貸款、法人賬戶透支等。在審批流程上，利用網(wǎng)絡程序縮短貸款審批時長，提高審批效率，減少審批耗時，通過人工智能技術為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體提供個性化、特殊化的融資服務。

3.3 政府層面

3.3.1 加快信用信息體系建設

要構建科學、規(guī)范、公平的信用融資體系，需將約束和激勵相結合，一方面，加強約束力度，制約信用違約現(xiàn)象，切實落實限制從事特定行業(yè)或項目、限制融資信貸等懲罰手段，提高失信成本；另一方面，要加強激勵，對信用記錄良好的主體給予利率優(yōu)惠或財政補貼，降低他們的融資門檻和成本。

3.3.2 加快農(nóng)村數(shù)字金融基礎設施建設

首先，加強和完善農(nóng)村網(wǎng)絡基礎設施建設，提高農(nóng)村光纖、5G網(wǎng)絡的覆蓋率，金融機構要完善農(nóng)村現(xiàn)有的智能金融設備，解決基礎設施建設不足造成的問題；其次，通過數(shù)字金融的網(wǎng)絡化平臺，有效整合各部門的信用信息和資源，達成多級聯(lián)動的效果，健全農(nóng)村主體的網(wǎng)絡信息系統(tǒng)，打破農(nóng)村數(shù)字金融信息和資源不足的困擾。

3.3.3 完善農(nóng)業(yè)信用擔保體系

一是構建“銀保擔聯(lián)動機制”。利用財政政策鼓勵農(nóng)業(yè)信用擔保公司在農(nóng)村建設更多服務網(wǎng)點，為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體獲取擔保服務提供便利；二是創(chuàng)新農(nóng)村數(shù)字金融產(chǎn)品和服務。健全多元化的農(nóng)業(yè)信用擔保機制，農(nóng)擔機構、放貸機構和保險機構合作開展與新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資需求相匹配的融資和保險業(yè)務；三是強化農(nóng)擔機構風控安全體系建設。既要滿足新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體基礎的融資需求，又要防止片面提升融資規(guī)模的現(xiàn)象。