李跟強(qiáng)，高 鵬

(1. 北京航空航天大學(xué) 人文社會(huì)科學(xué)學(xué)院，北京 100191； 2. 泰康保險(xiǎn)集團(tuán)股份有限公司，北京 100026)

一、引 言

作為社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)的補(bǔ)充，商業(yè)健康保險(xiǎn)的發(fā)展受到越來越多的關(guān)注。據(jù)銀保監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì)，我國商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)收入由2012年的863億元增長到2019年的7066億元，年均復(fù)合增長率超過了30%①?！吨腥A人民共和國國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》明確指出在健全全民醫(yī)保制度方面要積極發(fā)展商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)，可見促進(jìn)商業(yè)健康保險(xiǎn)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展對(duì)完善我國多層次醫(yī)療保障體系具有重要意義。與此同時(shí)，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)快速發(fā)展，降低了居民信息獲取成本，促進(jìn)了居民消費(fèi)行為的變遷。那么，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的可及性是否會(huì)對(duì)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)產(chǎn)生積極作用？其中的傳導(dǎo)機(jī)制又是怎樣的？回答上述問題對(duì)于促進(jìn)商業(yè)健康保險(xiǎn)發(fā)展和完善多層次醫(yī)療保障體系具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

目前關(guān)于商業(yè)健康保險(xiǎn)的研究主要集中在兩個(gè)方面：一是商業(yè)健康保險(xiǎn)與社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)的關(guān)系[1,2]，二是商業(yè)健康保險(xiǎn)的影響因素，如家庭人口結(jié)構(gòu)、信息成本均顯著影響商業(yè)健康保險(xiǎn)支出[3,4]。與此同時(shí)，不少研究關(guān)注互聯(lián)網(wǎng)使用與股票市場參與度之間的關(guān)系[5,6]，發(fā)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)使用放大了社會(huì)互動(dòng)對(duì)股票市場參與的影響[7]。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)與商業(yè)保險(xiǎn)的關(guān)系研究主要有兩個(gè)方面：第一，國內(nèi)外學(xué)者肯定了互聯(lián)網(wǎng)對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)市場發(fā)展的積極影響，認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)可以促進(jìn)保險(xiǎn)行業(yè)營銷渠道升級(jí)、降低市場準(zhǔn)入門檻，同時(shí)促進(jìn)保險(xiǎn)產(chǎn)品的發(fā)展，提高消費(fèi)者需求，從而促進(jìn)保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展[8-10]；第二，從微觀家庭層面，學(xué)者使用CHFS、CFPS等微觀家庭金融數(shù)據(jù)，控制了戶主個(gè)人特征、家庭規(guī)模、家庭收入、區(qū)域經(jīng)濟(jì)環(huán)境等因素后，研究互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展與家庭商業(yè)保險(xiǎn)支出的關(guān)系，基本上認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展有利于促進(jìn)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)支出[11-13]。但這些研究都是對(duì)互聯(lián)網(wǎng)這一媒介的研究，而很少涉及方興未艾的以智能手機(jī)、平板電腦等為主要載體的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展深刻改變了人們的生活方式，其可及性的提升對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)支出帶來的影響尚不得而知，需要進(jìn)一步研究。

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可能通過緩解金融排斥、提升金融服務(wù)的獲得性，改變?nèi)藗兊慕?jīng)濟(jì)決策和行為。金融排斥理論在20世紀(jì)90年代由Leyshon和Thrift提出[14]。目前最為流行的是六維度指標(biāo)，即金融排斥分為自我排斥、營銷排斥、價(jià)格排斥、地理排斥、評(píng)估排斥和條件排斥六個(gè)維度[15]，后續(xù)被學(xué)者拓展和完善[16,17]。而從家庭微觀層面，有學(xué)者將家庭金融排斥分類為投資型排斥和融資型排斥，以是否擁有證券、基金、銀行等賬戶定義家庭是否受到金融排斥[18]。而對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)使用與金融排斥的關(guān)系，學(xué)者們大都認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)使用會(huì)顯著降低金融排斥的概率和程度[19,20]。

由于微觀個(gè)體依托智能手機(jī)和平板電腦等移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)媒介進(jìn)行的經(jīng)濟(jì)決策行為可能與依托傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)媒介有明顯差異，本文首次聚焦移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)而非傳統(tǒng)的互聯(lián)網(wǎng)媒介方式，探討移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭微觀決策的影響，具有鮮明而重要的現(xiàn)實(shí)意義；考慮到移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)對(duì)行業(yè)變革的影響方式，本文重點(diǎn)對(duì)其影響機(jī)制進(jìn)行了考察，揭示出其經(jīng)由緩解金融排斥、增加金融服務(wù)獲得性的渠道對(duì)家庭決策行為施加影響；進(jìn)一步加深對(duì)微觀決策主體參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的認(rèn)知，本文發(fā)現(xiàn)在新發(fā)展階段可通過提高移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性來緩解金融排斥進(jìn)而增加商業(yè)保險(xiǎn)參與，對(duì)加快商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)發(fā)展和完善多層次醫(yī)療保障體系具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

二、邏輯假說與模型設(shè)定

(一)邏輯假說

智能手機(jī)等移動(dòng)終端和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)在我國快速普及，居民使用智能手機(jī)等移動(dòng)終端即可在家進(jìn)行申保、續(xù)費(fèi)、理賠等操作，也能通過微信、支付寶等支付平臺(tái)購買保險(xiǎn)，這些平臺(tái)打破了傳統(tǒng)交易模式中的時(shí)空束縛，購買商業(yè)健康保險(xiǎn)變得更加便捷。因而，隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的普及，居民使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可能會(huì)促進(jìn)其對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與。

不同的家庭具有不同特征，受到外部社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境和內(nèi)部家庭成員的影響，在價(jià)值觀、風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度、決策方法上有所差異，面對(duì)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的普及，他們對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)的決策行為可能也存在差異。城鎮(zhèn)家庭在經(jīng)濟(jì)條件上普遍要優(yōu)于農(nóng)村家庭，文化水平較高的家庭具有更好的判斷能力、信息獲取和處理能力，家庭成員如果有創(chuàng)業(yè)的經(jīng)歷，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知和理解可能會(huì)更深刻，這些群體思想可能更加開放，更容易接納新事物，更有可能借助移動(dòng)應(yīng)用等參與商業(yè)健康保險(xiǎn)，使得移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)的影響在不同群組之間表現(xiàn)出異質(zhì)性。

考慮到保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)根據(jù)營業(yè)成本和地區(qū)需求狀況會(huì)減少經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的設(shè)置，交通不便、信息堵塞和營銷歧視帶來金融排斥問題。而移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的普及推廣正好彌補(bǔ)了傳統(tǒng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)較少的不足，在正規(guī)金融服務(wù)App上操作和購買保險(xiǎn)可提升金融服務(wù)的獲得性，緩解家庭受到的金融排斥，提高家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和商業(yè)健康保險(xiǎn)的支出程度，即移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性通過金融排斥這一渠道對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)參與產(chǎn)生影響。

根據(jù)以上討論，提出以下三個(gè)假說：

假說1移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性有利于促進(jìn)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)。

假說2移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)的促進(jìn)作用在城鎮(zhèn)、戶主受教育水平較高、成員有創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷的家庭表現(xiàn)更顯著。

假說3移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性可通過緩解金融排斥來促進(jìn)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)。

(二)模型設(shè)定

為研究移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性與家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的關(guān)系，從是否參與商業(yè)健康保險(xiǎn)市場和商業(yè)健康保險(xiǎn)市場參與程度兩個(gè)維度來考察，相應(yīng)地因變量有兩個(gè)：一個(gè)是家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)(CHI_par)，另一個(gè)是家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)支出金額(CHI_exp)。前者是虛擬變量，當(dāng)且僅當(dāng)家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)取值為1，否則取0；后者為連續(xù)型變量，用家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)的保費(fèi)支出金額計(jì)。參考現(xiàn)有文獻(xiàn)的做法[21,22]，使用Probit模型分析移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的影響：

CHI_par*=β0+β1mobile_internet+

(1)

CHI_par=1(CHI_par*>0)

(2)

其中，CHI_par*為家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)(CHI_par)的潛變量，mobile_internet是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性，X為一系列控制變量，ε為隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)。由于家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)支出費(fèi)用是截?cái)嗟?取值非負(fù))，進(jìn)一步使用Tobit模型分析移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出程度的影響：

CHI_exp*=β0+β1mobile_internet+

(3)

CHI_exp=max{0,CHI_exp*}

(4)

其中，CHI_exp*為家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出(CHI_exp)的潛變量，其他符號(hào)意義同上。

為了驗(yàn)證金融排斥這一影響機(jī)制，遵循現(xiàn)有文獻(xiàn)的做法[23-25]，構(gòu)建中介效應(yīng)模型，形式如下：

(5)

CHI_par=γ0+θM+γ1mobile_internet+

(6)

其中，式(1)、式(2)和式(5)、式(6)共同構(gòu)成對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與概率的中介效應(yīng)模型的檢驗(yàn)程序，式(5)中的被解釋變量M代表中介變量，即金融排斥變量，解釋變量與式(1)相同；式(6)中的被解釋變量仍為家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)，將中介變量M加入模型，其他變量與上同。與上文保持一致，上述模型選擇Probit模型。同理，對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出，將式(6)中的CHI_par換成CHI_exp，式(3)、式(4)和式(5)、式(6)構(gòu)成對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與程度的中介效應(yīng)模型的檢驗(yàn)程序，其他變量與上同，模型選擇Tobit模型。

三、數(shù)據(jù)處理與變量說明

(一)數(shù)據(jù)來源

數(shù)據(jù)來源于西南財(cái)經(jīng)大學(xué)中國家庭金融調(diào)查與研究中心于2017年在全國范圍內(nèi)進(jìn)行的第四輪中國家庭金融調(diào)查(CHFS)以及Wind數(shù)據(jù)庫2017年全國各省人均GDP數(shù)據(jù)。CHFS2017數(shù)據(jù)樣本涵蓋全國29個(gè)省(區(qū)、市)、355個(gè)縣、1428個(gè)村(居)委會(huì)。CHFS數(shù)據(jù)收集了人口統(tǒng)計(jì)學(xué)特征、資產(chǎn)與負(fù)債、保險(xiǎn)與保障、支出與收入、金融知識(shí)等方面的家庭金融信息，在保障與保險(xiǎn)模塊包含了家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)的購買情況，在支出與收入模塊包含了家庭移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)使用相關(guān)信息，而且與前幾輪調(diào)查數(shù)據(jù)相比，2017年樣本覆蓋范圍更廣、家庭樣本更多，為實(shí)證研究提供了有效數(shù)據(jù)支撐。

(二)變量說明

使用的變量分為被解釋變量、關(guān)鍵解釋變量和控制變量，變量名稱、符號(hào)和構(gòu)造見表1。家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與有兩個(gè)方面的含義：一方面是是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的決策，另一方面是參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的程度(商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出)。核心解釋變量是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性，這里選取戶主是否擁有智能手機(jī)來衡量家庭移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性，在穩(wěn)健性檢驗(yàn)部分將使用移動(dòng)支付來衡量移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性。參照以往文獻(xiàn)，控制變量主要包括戶主個(gè)人特征、家庭特征以及家庭所在區(qū)域的特征三個(gè)層面。剔除殘缺值、異常值等后，保留了33547個(gè)有效家庭樣本。

表1 變量說明

四、實(shí)證結(jié)果和分析

(一)基準(zhǔn)回歸

表2報(bào)告了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)參與影響的回歸結(jié)果，分為家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)與家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出兩個(gè)方面。

從表2列(1)看出，Probit模型回歸結(jié)果顯示，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的影響在1%水平下顯著為正。在列(2)和列(3)逐步加入戶主特征、家庭特征和區(qū)域特征的控制變量后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性依然在1%下顯著為正，說明家庭使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可以顯著提高家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性，這在統(tǒng)計(jì)上驗(yàn)證了假說1的成立，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的應(yīng)用使得家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)市場的成本和門檻更低，更便捷地獲得相關(guān)保險(xiǎn)產(chǎn)品的信息，更有可能參與到商業(yè)健康保險(xiǎn)市場中來。

表2 基準(zhǔn)回歸

由表2列(4)中Tobit模型回歸結(jié)果顯示，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出的影響在1%下顯著為正。在列(5)和列(6)逐步加入戶主特征、家庭特征和區(qū)域特征的控制變量后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性依然在1%下顯著為正，說明家庭使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)不僅可以顯著增大家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率，還會(huì)顯著提高家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)費(fèi)用的支出。這進(jìn)一步證實(shí)了假說1成立。

對(duì)于控制變量，它們對(duì)家庭是否購買商業(yè)健康保險(xiǎn)和家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)保費(fèi)支出的影響保持高度一致。具體地，在戶主的個(gè)人特征中，戶主的年齡和年齡的平方分別在1%下顯著為正和顯著為負(fù)，但平方項(xiàng)的系數(shù)基本接近于0，整體體現(xiàn)出近似線性的關(guān)系，即隨著戶主年齡的增加，家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率越大。受教育程度在1%下顯著為正，說明戶主的受教育程度越高，知識(shí)越豐富，越有利于對(duì)金融知識(shí)、保險(xiǎn)產(chǎn)品的了解，家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和保費(fèi)金額越高。戶主風(fēng)險(xiǎn)偏好也在1%下顯著為正，這可能是因?yàn)槠蔑L(fēng)險(xiǎn)的人，其行為也更加冒險(xiǎn)和激進(jìn)，更可能需要購買保險(xiǎn)來轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。而家庭特征變量中，家庭年總收入、家庭總資產(chǎn)、家庭工作人口占比均在1%下均顯著為正，說明家庭收入越高、家庭總資產(chǎn)越多、家庭工作人口越多，家庭條件就越好，有更多的資金用于投資和消費(fèi)，而且更加注重身體健康，從而提高參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和程度。家庭規(guī)模在10%和5%的水平上對(duì)家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率和金額均有顯著的正向影響，家庭人口數(shù)越多，健康支出會(huì)越大，從預(yù)防性角度家庭更可能提高商業(yè)健康保險(xiǎn)的支出。家庭中有成員創(chuàng)業(yè)也在1%下顯著為正，意味著進(jìn)行創(chuàng)業(yè)活動(dòng)的家庭可能面臨更大的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)保險(xiǎn)的需求更高，因此提高商業(yè)健康保險(xiǎn)購買可能性。農(nóng)村家庭無論在參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率和深度上均顯著低于城市，這可能與農(nóng)村家庭面臨更緊的預(yù)算約束、更少的保險(xiǎn)知識(shí)和更差的金融服務(wù)獲得性有關(guān)。

(二)異質(zhì)性分析

1.分農(nóng)村和城鎮(zhèn)。從表3面板A可以看出，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)城鎮(zhèn)家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率和保費(fèi)支出的影響均大于農(nóng)村家庭。有研究發(fā)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)使用對(duì)城鎮(zhèn)家庭商業(yè)保險(xiǎn)購買行為的促進(jìn)作用更大[12]，本文結(jié)論與此一致。其原因可能是農(nóng)村家庭基礎(chǔ)設(shè)施較差、交通不便、信息閉塞而對(duì)傳統(tǒng)保險(xiǎn)市場參與方式更加認(rèn)可，對(duì)新鮮事物和保險(xiǎn)市場的了解程度低于城鎮(zhèn)家庭，當(dāng)可以借助智能手機(jī)參與保險(xiǎn)市場時(shí)，城鎮(zhèn)家庭表現(xiàn)出更開放的姿態(tài)，對(duì)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的使用更熟練，更容易嘗試使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行微觀經(jīng)濟(jì)決策，進(jìn)而更可能購買商業(yè)健康保險(xiǎn)和更大程度地參與商業(yè)保險(xiǎn)市場。

表3 異質(zhì)性分析

2.分受教育程度。從表3面板B看出，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)高受教育程度家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和保費(fèi)支出金額的正向促進(jìn)作用更明顯。這可能反映出移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)在不同受教育程度家庭中被使用的方式有所不同，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)使用在不同受教育程度群體之間不僅存在“物理鴻溝”，而且可能存在“使用鴻溝”，高受教育程度的家庭更容易形成移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)使用的學(xué)習(xí)偏好，而低受教育程度的家庭更容易形成移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)使用的娛樂偏好。文化水平越高，知識(shí)越豐富，學(xué)習(xí)能力和理解能力越強(qiáng)，對(duì)網(wǎng)上流通的金融知識(shí)和保險(xiǎn)信息具有更好的理解力和判斷力，更善于和更愿意利用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)獲得便捷的保險(xiǎn)產(chǎn)品服務(wù)，有利于提高購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和保費(fèi)支出；而較低文化水平則可能更多將移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)當(dāng)作娛樂的方式，更少去借助這一媒介獲取金融服務(wù)和參與商業(yè)健康保險(xiǎn)市場。

3.分有無創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷。從表3面板C可以看出，相比無創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷的家庭，有創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷的家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的可能性和保費(fèi)支出受移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性的影響更大。創(chuàng)業(yè)過程是一個(gè)異常艱辛的挑戰(zhàn)，充滿風(fēng)險(xiǎn)，這樣的經(jīng)歷會(huì)讓參與者認(rèn)識(shí)到需要購買保險(xiǎn)來進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移和分擔(dān)，對(duì)保險(xiǎn)具有更大需求，當(dāng)使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可以線上完成保險(xiǎn)查看、購買、索賠等活動(dòng)時(shí)，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭參與商業(yè)保險(xiǎn)市場的促進(jìn)作用會(huì)更加明顯，會(huì)更有利于提高創(chuàng)業(yè)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與程度。

總的來看，從三個(gè)維度異質(zhì)性分析可知，假說2成立。

(三)內(nèi)生性討論

家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)、續(xù)保、理賠等行為可能會(huì)反過來影響家庭使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，因?yàn)殡S著近幾年來互聯(lián)網(wǎng)、科技和保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展，移動(dòng)終端設(shè)備價(jià)格大大降低，同時(shí)越來越多的保險(xiǎn)公司推出自己的移動(dòng)終端App，通過App可以便捷地進(jìn)行申保、核保、理賠和續(xù)費(fèi)等操作，進(jìn)而促進(jìn)購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的家庭使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，即二者可能存在反向因果關(guān)系。為了解決內(nèi)生性問題，使用家庭所在小區(qū)擁有智能手機(jī)總數(shù)減去該家庭智能手機(jī)數(shù)量再除以除自身外的小區(qū)家庭數(shù)得到的小區(qū)平均智能手機(jī)數(shù)量(記為IV_mobile_internet)作為工具變量，使用IV-Probit和IV-Tobit模型回歸，結(jié)果見表4。

表4 內(nèi)生性檢驗(yàn)與工具變量回歸

從表4可知，經(jīng)過內(nèi)生性檢驗(yàn)，兩個(gè)模型均在1%的水平上拒絕了沃爾德檢驗(yàn)的外生性原假設(shè)“H0：ρ=0”，所以移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性為內(nèi)生解釋變量。而弱工具變量檢驗(yàn)AR和Wald均在1%下顯著，說明小區(qū)平均智能手機(jī)數(shù)量不是弱工具變量。從系數(shù)大小和顯著性上可知，當(dāng)考慮了內(nèi)生性，利用小區(qū)智能手機(jī)平均數(shù)量作為家庭移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性的工具變量后，之前得到的結(jié)論未發(fā)生明顯變化，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性不僅顯著提升家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率，而且會(huì)顯著增加家庭在商業(yè)健康保險(xiǎn)上的保費(fèi)支出。

(四)穩(wěn)健性檢驗(yàn)

使用替換變量法來檢驗(yàn)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響的穩(wěn)健性。居民能夠使用移動(dòng)終端支付，意味著居民擁有移動(dòng)終端，能夠使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，所以這里將使用移動(dòng)終端支付替代使用智能手機(jī)對(duì)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性進(jìn)行測量②，無論是Probit模型還是Tobit模型，將使用移動(dòng)終端支付替換擁有智能手機(jī)后，各變量的顯著性和系數(shù)與前文的回歸結(jié)果基本一致，證明回歸結(jié)果是穩(wěn)健的，即家庭使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)對(duì)提高商業(yè)健康保險(xiǎn)購買的可能性和保費(fèi)支出都有顯著促進(jìn)作用。

五、機(jī)制分析：金融排斥的檢驗(yàn)

信用卡作為銀行最具代表的金融產(chǎn)品和服務(wù)之一，在當(dāng)今社會(huì)生活中，對(duì)居民經(jīng)濟(jì)生活具有重要影響。擁有信用卡可以享受透支支付、分期付款、貸款等金融服務(wù)，提高個(gè)人融資能力，在居民買房、買車或者其他重大支出項(xiàng)目時(shí)具有重要作用，信用卡的擁有情況與家庭金融服務(wù)的可獲得性密切相關(guān)。若該家庭擁有信用卡，則與銀行等金融機(jī)構(gòu)的往來可能相對(duì)緊密，進(jìn)而更可能參與商業(yè)健康保險(xiǎn)市場。參考現(xiàn)有文獻(xiàn)的做法[18]，使用家庭是否擁有信用卡來構(gòu)建金融排斥(financial exclusion)指標(biāo)，記為FE，設(shè)置為虛擬變量，沒有信用卡則FE取值為1，反之FE取值為0。

對(duì)金融排斥這一機(jī)制的實(shí)證檢驗(yàn)采用中介效應(yīng)模型，分別從家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率和程度兩個(gè)維度進(jìn)行驗(yàn)證，中介效應(yīng)模型分三步完成，見表5。對(duì)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)概率而言，檢驗(yàn)程序?qū)?yīng)表5列(1)、列(3)、列(4)；對(duì)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)程度而言，檢驗(yàn)程序?qū)?yīng)表5列(2)、列(3)、列(5)。

表5 金融排斥的中介效應(yīng)檢驗(yàn)

由表5可知，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與具有顯著促進(jìn)作用；在加入控制變量的情況下，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)金融排斥的影響在1%水平下顯著為負(fù)，說明移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性的提高有利于緩解金融排斥，增加家庭金融服務(wù)的獲得性；將中介變量加入基準(zhǔn)模型，金融排斥變量的系數(shù)顯著為負(fù)，說明金融排斥程度越低，家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)的概率與保費(fèi)支出金額越大。考慮到移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性會(huì)緩解金融排斥，二者結(jié)合說明移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性通過緩解金融排斥來促進(jìn)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響機(jī)制在統(tǒng)計(jì)上是顯著的，驗(yàn)證了假說3。比較移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性的系數(shù)，發(fā)現(xiàn)在加入中介效應(yīng)后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響仍然在1%水平下顯著為正，但是邊際效應(yīng)減小，說明金融排斥在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響中起到了部分中介作用。總體來看，金融排斥的這一作用機(jī)制得到驗(yàn)證。

六、結(jié)論及建議

基于2017年中國家庭金融調(diào)查(CHFS)數(shù)據(jù)，從商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與概率和參與程度兩個(gè)維度，使用Probit模型和Tobit模型，研究了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響，主要結(jié)論包括：第一，使用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)對(duì)提高家庭購買商業(yè)健康保險(xiǎn)可能性和保費(fèi)支出程度具有顯著的促進(jìn)作用；第二，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與的影響在不同家庭之間存在一定差異，對(duì)城鎮(zhèn)家庭、高文化水平家庭和有創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷家庭的影響更大；第三，通過采用家庭所在小區(qū)的智能手機(jī)平均數(shù)量作為工具變量，緩解了回歸方程的內(nèi)生性問題，但實(shí)證結(jié)論與基準(zhǔn)回歸基本一致，同時(shí)通過替換變量進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)，發(fā)現(xiàn)結(jié)論是較為穩(wěn)健的；第四，通過中介效應(yīng)模型，發(fā)現(xiàn)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性通過緩解金融排斥這一作用機(jī)制，促進(jìn)家庭參與商業(yè)健康保險(xiǎn)。

政策啟示有以下幾點(diǎn)。首先，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可顯著提升商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與概率和程度，因而可充分利用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的便捷性，通過普及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)來推動(dòng)商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)的發(fā)展和多層次醫(yī)療保障體系的完善。其次，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可及性對(duì)家庭商業(yè)健康保險(xiǎn)參與具有異質(zhì)性影響，因而針對(duì)不同群體的特點(diǎn)，通過移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)有針對(duì)性地推動(dòng)不同群體參與到商業(yè)健康保險(xiǎn)中來。最后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)可通過緩解金融排斥來促進(jìn)商業(yè)健康保險(xiǎn)的參與，這一機(jī)制表明可通過普及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)提高家庭對(duì)正規(guī)金融服務(wù)的可獲得性，促進(jìn)金融市場和金融服務(wù)的發(fā)展。

注釋：

① 數(shù)據(jù)來源：http:∥www.gov.cn/xinwen/2020-12/16/content_5569978.htm。

② 受篇幅限制，穩(wěn)健性檢驗(yàn)的回歸結(jié)果未予報(bào)告，如有需要可聯(lián)系作者。