胡玉蓮

（浙江嘉紹跨江大橋投資發(fā)展有限公司，浙江 紹興 312000）

隨著我國社會經濟水平不斷提高，對國有企業(yè)經濟管理水平的要求越來越高。原有企業(yè)資金管理的基本理念和策略已不適應當前現實發(fā)展的需要。面向新時代，企業(yè)要不斷增強資金管理意識，不斷豐富資金管理手段，激發(fā)資金管理潛能，努力發(fā)揮資金管理的積極作用，將其作為帶動國有企業(yè)公司高質量發(fā)展的助推器，使企業(yè)可以從發(fā)展過程中獲得多種經濟效益及社會效益。在此基礎上，國家經濟社會發(fā)展水平將進一步提高。國企在發(fā)展過程中，要對主體責任有清醒的認識，根據企業(yè)的實際發(fā)展情況制定相應的資金管理方案，使國企獲得更好的發(fā)展空間，實現持續(xù)的保值增值。

一、國有企業(yè)財務資金管理的重要性

（一）提升國有企業(yè)內部管理水平

企業(yè)以資金管理為中心，以資金鏈為紐帶，系統對接國企內部各類管理運作模塊，加強部門間溝通協作，逐步建立相互合作、相互制約的管理模式。處于新時代中的國有企業(yè)面臨著各種發(fā)展機遇，為了順應時代發(fā)展需求，新的業(yè)務模塊接連推出，對于企業(yè)管理提出新的挑戰(zhàn)。但由于理論儲備不足、新事物實踐經驗不足、對風險防范重視不夠，效益與風險的平衡能力不強，導致實踐中仍存在很多問題。通過加強財務資金管理，對資金流作出合理預測評估，制定限制目標的對策，可以有效防范風險，有助于提高公司內部管理水平。

（二）降低國有企業(yè)運營風險

外部或內部環(huán)境的各種因素都會給企業(yè)帶來運營風險，其中包括宏觀管理政策、經營管理內控制度缺失、財務決策失誤、利益分配不均等。如果這些風險因素得不到有效控制，勢必會對公司預期利潤的實現產生負面影響，嚴重的會導致不可逆轉的經濟損失。風險本身具有客觀性、多元化、不確定性等特點，直接影響企業(yè)的價值和經濟利益，威脅企業(yè)的穩(wěn)定經營和可持續(xù)發(fā)展，但風險在一定程度上也是可控可預測的。為此，企業(yè)必須要對現實運營環(huán)境進行觀察，提前研判，加強現金流和資金鏈管理，優(yōu)化資源配置，完善風險監(jiān)測預警機制。特別是在資金籌集環(huán)節(jié)，在某些角色中，財務杠桿可用于提高科學財務決策的準確性和增加資本，并防止資本短缺和不公平。在困難的情況下使用資本作為抵押品，可以有效降低經營風險。

二、國有企業(yè)財務資金管理風險分析

（一）資金管理風險防范意識薄弱

國有企業(yè)經營管理層對所面對的投資風險了解并不十分清楚。就目前國企的發(fā)展情況來看，很多國企在深化改革創(chuàng)新、資源整合推進過程中，在供給側改革、混合所有制改革、上市并購重組、項目投資管理、資金使用存放管理等方面往往都是摸著石頭過河，對風險預測判斷能力不強。由于國有企業(yè)通常財務狀況良好，資金鏈通常不存在斷裂或遺漏的問題，會使業(yè)務、財務等管理人員對使用的管控措施麻痹大意，甚至一無所知，導致企業(yè)存在潛在的資金管理風險。此外，很多國有企業(yè)的管理層、業(yè)務經辦及財務部門對新形勢下出現的資金管理的風險沒有客觀認識，問題發(fā)現往往比較滯后，這使得資金損失問題變得嚴重。

（二）財務預算結算缺乏監(jiān)管

考慮到目前的發(fā)展形勢，即使是很多國企在發(fā)展過程中都非常注重資金管理，努力提高企業(yè)內部的資金管理水平，但也存在一些問題。管理能力是重要問題之一，表現在預算層面缺乏恰當適時的財務監(jiān)管。編制財務預算進行項目可行性研究是企業(yè)進行任何投資之前的一項重要準備工作。國有企業(yè)在開展相關投資工作前，應根據實際自身現狀，評估項目概況，規(guī)劃財務資源使用方案和風險評定，以及對未來發(fā)展預測，以此進行項目投資決策。目前，大多數國有企業(yè)投資財務預算管理系統只是簡單的投資成本預算，現行預算管理制度不完善，資金預算功能不科學、不合理，同時對預算監(jiān)督考核未及時跟進。此外，國企不管理其投資預算的合理性和潛在風險，很容易導致非常高的財務預算。如果財務預算的傳遞函數不夠準確，這將直接導致投資成本的增加或減少，嚴重影響后續(xù)項目的管理。

（三）融資、日常經營風險指數較高

國有企業(yè)普遍缺乏多元化的融資渠道，財務資金結構較為單一，缺乏足夠的合理性。由于受當前國內金融市場發(fā)展的局限性和影響，銀行通常在與國有企業(yè)長期合作的背景下使用。融資一般以銀行貸款的形式進行，企業(yè)能得到的信用融資額度，融資難易程度，完全取決于市場經濟條件、國企自身企業(yè)實力及和國家政策因素的影響。一些企業(yè)目前正在完善和調整提高信用度的政策措施，但都對信貸產生了不確定的影響。國有企業(yè)在實際增加信貸時，很難有效應對金融資源的緊迫需求，對企業(yè)構成重大財務風險。日常經營管理中，國有企業(yè)存在對公司內部閑置資金的低效利用現象，資金存放收益不高，公司資產整體經營效率低。同時，銀行資金供給與企業(yè)資金流不匹配，也加大資金管理難度。隨著政府國資監(jiān)管部門對國企監(jiān)管力度的不斷加大，專項督查、市委巡察、專項審計等形式的監(jiān)督檢查，對國企資金管理能力提出更高要求。營運資金是國有企業(yè)日常管理和經營的重要基礎。如果資金的使用沒有系統的規(guī)劃和預算管理，資金的實際轉移存在重大風險。缺乏適當的預算規(guī)劃管理導致缺乏對資金使用和分配、風險和經營資產所有權或濫用的科學知識。如果當局規(guī)定國有企業(yè)可以使用其運營資金來組織實施某些項目運營，那么國有企業(yè)的正常經營和發(fā)展過程將面臨很大風險。

（四）賬戶管理不規(guī)范

無序賬戶管理主要表現為對銀行閑置賬戶管理控制不力、銀行開戶決策流程不規(guī)范、缺乏必要的完善的監(jiān)管機制。一是部分國有企業(yè)對下屬各級企業(yè)賬戶未集中管理，統一規(guī)劃，未根據實際業(yè)務需求開戶，有的存在多個賬戶，有的存在單獨存款的情況下開設賬戶，有的是長時間不用轉成久懸賬戶。一些國有企業(yè)缺乏日常管理監(jiān)管機制，賬戶開立后，疏于管理，內部控制有漏洞，導致資金風險安全問題。二是部分國有企業(yè)未建立健全賬戶管理制度，未規(guī)范公開的集體決策流程，“三重一大”集體決策沒有包括公司銀行結算賬戶開立、變更、撤銷等內容。需要建立合理的執(zhí)行與審查機制，定期梳理銀行賬戶信息，對賬戶和資金分配問題進行監(jiān)管。

（五）審計監(jiān)督乏力，責任管理落實不到位

內控管理不健全，監(jiān)管機制不完善是導致國有企業(yè)財務資產管理風險的因素之一。一方面，一些國有企業(yè)認為，監(jiān)管限制了企業(yè)決策權和自主權的使用，無助于有效決策，會導致生產經營效率低下。從而忽視內部審計管理機制的建立，減少了財務資金相關活動的監(jiān)管，造成資金管理活動中出現的問題不能及時發(fā)現和披露，導致了資金管理中存在潛在安全風險隱患。另一方面，一些國有企業(yè)對業(yè)務流程還不夠明確，制度落實力度不夠，執(zhí)行效率低下，在財務資金過程中沒有明確員工職責，由于責任界定不清，造成資金管理效率較低。

三、國有企業(yè)財務資金管理風險防范對策

（一）提升財務資金管理風險防范意識

首先，應該提高企業(yè)領導人和財務專業(yè)人士的風險防范意識。希望國有企業(yè)管理人員和財務人員保持正確的資金使用意識和態(tài)度，嚴格規(guī)范和控制內部資金的具體使用，了解資金運作的具體方法、內部控制體系的執(zhí)行與實施，加強資金管理的合規(guī)性，加強企業(yè)內部控制的有效性，在業(yè)務層面杜絕風險。其次，在公司治理方面，國有企業(yè)應建立問責機制，完善“三重一大”議事機制，加強管理，使日常公司治理結構的細節(jié)應更加清晰具體。再次，可通過全員排查風險點、制定防控措施，形成風險防范清單的形式，有效告知公司各級員工及提高預防與資金管理相關的風險。企業(yè)內部員工還應積極提高專業(yè)技能，接受職業(yè)道德培訓和教育，提高規(guī)避金融理財風險的意識。

（二）不斷完善預算監(jiān)管體系

在新時代背景下，國有企業(yè)要可持續(xù)發(fā)展，必須做好財務資金管理，有效規(guī)避潛在風險。企業(yè)要實現既定目標，在執(zhí)行管理任務的過程中，首先必須建立一個合適的預算管理系統。企業(yè)管理者要充分認識預算工作對國有企業(yè)經濟發(fā)展的有著重大影響，全面的預算規(guī)劃，良性的預算執(zhí)行，能促進國有企業(yè)的有效發(fā)展，不斷加強資金預算的深度與廣度。進一步完善和優(yōu)化全面預算管理制度，企業(yè)內部以預算為導向做好管理工作，以有效地提高預算管理的效率，促使目標實現。在評估投資風險時，還必須確保分析的準確性和范圍。國有企業(yè)通過跟蹤審計，加強對事中的過程控制，提高預算數據的準確性，完善各項指標，確保資金合理占用和良性循環(huán)，這樣可以有效避免很多監(jiān)管問題。

（三）提高資金管理能力

國有企業(yè)必須注重日常收支管理，精細化資金管理，切實加強資金管理能力，資金信息及時上傳，讓企業(yè)決策者獲得最準確和可靠的財務信息。積極拓寬財務融資渠道，深化和完善公司財務結構，充分滿足公司業(yè)務發(fā)展的資金管理需求。國有企業(yè)要練好內功，積極爭取與銀行等金融機構的合作，不斷提高自身的企業(yè)資信狀況、償債能力，用誠信開創(chuàng)銀企合作新空間。金融機構通過可靠的業(yè)務交易信息，公平合理評估企業(yè)償債能力，并根據債務活動、創(chuàng)新金融服務方式，用足用活政策，提高向國企提供大規(guī)模貸款的可能性，實現銀企雙贏。在這個融資特定的決策過程中，企業(yè)必須結合各種投資影響因素，對項目進行客觀分析，避免盲目投資。國有企業(yè)還應積極管理融資成本，充分利用國家推進利率市場化（LPR轉換）的契機，與貸款銀行開展利率調整談判，有效降低貸款利率，減少融資成本，根據資金流實際情況，合理調整貸款狀態(tài)，優(yōu)化融資貸款結構。同時，結合自身資金流情況，在保本的前提下，應用不同的資金存放形式，提高資金使用收益，以實現降本增效。企業(yè)還必須加強資金的合理使用，以充分適應實際經營管理需要，提高風險投資使用效率，加強資金管理。

（四）聯系外部銀行，加強賬戶管理

國有企業(yè)資金管理應以“合規(guī)、高效、安全”為核心目標，按照“權責清晰、有效制衡”原則，明確決策、執(zhí)行、監(jiān)督等職責分工，確保資金安全高效管理。首先，企業(yè)要建立一個權責統一、上下級溝通、內外環(huán)境公開透明的治理機制，國有企業(yè)應確保銀行開戶決策過程規(guī)范化。例如，可采用競爭性存放競選、公開遴選等形式，制定公平且足夠全面的評估流程，公開選擇優(yōu)質的金融機構作為戰(zhàn)略合作銀行。在入選的戰(zhàn)略合作銀行中在開立銀行賬戶時，要嚴格按照內控機制的確定程序進行，“按三重一大”事項要求，集體決策，防范財務和廉政風險。其次，國有企業(yè)應定期發(fā)布報告，確保有效的賬戶管理，嚴格把控賬戶開設數量，及時撤銷多余或者閑置賬戶，防止金融資本浪費。對于連續(xù)3個月沒有交易資金且余額較低的銀行賬戶，可以根據實際工作需要取消標記賬戶，加強賬戶管理。

（五）加強監(jiān)督管控，落實責任追究

國有企業(yè)一方面要完善管理制度，另一方面要完善內部控制和審計機制，建立“大監(jiān)督”體系。首先，國有企業(yè)應要求所有使用企業(yè)財務資金的部門確保定期審查是合理的。在進行風險合規(guī)審計時，應以公司財務部門與法審部門的協同合作為基礎。公司在進行專項監(jiān)督審計時，必須將內外部審計結合起來，通過內外部審計相結合，全面、客觀地分析公司財務資金使用和經營管理中存在的問題，同時還需向紀檢監(jiān)察部門提交內審報告，以解決違規(guī)和其他問題。其次，國有企業(yè)要注重結果應用，堅持把有效防范、及時發(fā)現問題與徹底整改問題結合起來，需要增強風險意識，從分析現有風險和問題入手，隨著與日常經營和業(yè)務管理的關系惡化，及時將其確定為具體問題。在財務管控細節(jié)下功夫，堵塞管控漏洞，保證資金與資產的安全（見圖2）。

四、結束語

根據上述基于新經濟標準下財務資金管理問題的分析，國企要想適應體制改革，保證工作周期的順暢，持續(xù)做大做強，就應該加強資金管理，有效防范和審慎規(guī)避資金風險，逐步建立健全規(guī)范的財務資金管理制度體系。國有企業(yè)要正確認識財務資金管理的重要性，充分認識自身面臨的風險程度，根據自身特點和戰(zhàn)略發(fā)展需要，優(yōu)化戰(zhàn)略價值引領，深化業(yè)務與財務戰(zhàn)略融合，了解有效的風險緩釋措施，加強風險防范和管理，促進企業(yè)經濟活動有序適度協調發(fā)展，促進企業(yè)健康快速成長。