周密

2019年11月的一天，裝載著澳大利亞FMG公司鐵礦石的巨型貨輪駛離西澳州黑德蘭港。

無論是傳統(tǒng)的鋼鐵制品，還是對性能有著特殊要求的特種鋼材，都已成為人們生活當(dāng)中必不可少的一部分，鐵礦石因而也是滿足經(jīng)濟(jì)社會需求的重要來源。在全球范圍內(nèi)，鐵礦石的進(jìn)口行為繞不開澳大利亞這個(gè)重要的來源國。穩(wěn)定鐵礦石國際貿(mào)易，對于進(jìn)出口方乃至下游供應(yīng)鏈各方的經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展，都是不可或缺的。

中國是澳大利亞鐵礦石頭號市場

長期以來，澳大利亞都是中國最大的鐵礦石進(jìn)口來源國，西澳大利亞州又是澳大利亞最主要的鐵礦石產(chǎn)地。按照中國海關(guān)分類HS2601“鐵礦砂及其精礦，包括焙燒黃鐵礦”口徑統(tǒng)計(jì)，早在1992年，自澳進(jìn)口的鐵礦石（4.3億美元）就占到了當(dāng)年中國鐵礦石進(jìn)口總額的55.7%。2020年中國自澳進(jìn)口的鐵礦石在總量和金額上分別是1992年的51.6倍和166倍，28年間的年均增速分別為15.1%和20%。1992～2020年，中國從澳累計(jì)進(jìn)口了71億噸鐵礦石，占鐵礦石進(jìn)口總量的53.9%，進(jìn)口額占比為51.5%。

月度進(jìn)口數(shù)據(jù)同樣顯示出澳大利亞對華鐵礦石出口的重要性。2018年底起中國從澳進(jìn)口鐵礦石額開始增長，月進(jìn)口額從40億美元逐步攀升至2019年8月的將近70億美元。此后，月度進(jìn)口額雖有所回落，但仍保持在比2018年之前高的水平上。2020年1月中國自澳進(jìn)口鐵礦石額開始新一輪上漲，并未太多受到新冠疫情的沖擊，月度進(jìn)口額從2020年2月的45.7億美元一路上升至2021年3月的98.9億美元。從2017年1月以來，從澳月度鐵礦石進(jìn)口額占中國當(dāng)月進(jìn)口總額的比重最高達(dá)到73.6%（2019年6月），最低54.9%（2020年8月）。

同樣的，中國市場對澳大利亞鐵礦石至關(guān)重要。2020年，澳大利亞共出口價(jià)值802.3億美元的鐵礦石，80.3%的金額是出口到中國的。

巴西等國難撼澳主要供應(yīng)國地位

鐵礦石貿(mào)易受交易商之間長期供給協(xié)議的影響較大，這也就決定了市場結(jié)構(gòu)變化的緩慢性。巴西是中國第二大鐵礦石來源國，中國從巴西進(jìn)口的鐵礦石額在總進(jìn)口額中的占比基本保持在10%～30%的區(qū)間范圍內(nèi)?？梢钥闯觯袊鴱陌拇罄麃喓桶臀鬟M(jìn)口鐵礦石的占比存在互補(bǔ)關(guān)系，自澳進(jìn)口額占比增加，從巴西進(jìn)口額占比就相應(yīng)減少，反之亦然。這一“負(fù)相關(guān)”關(guān)系在2019年之后表現(xiàn)得更為明顯。由于運(yùn)輸路途遙遠(yuǎn)，巴西鐵礦石的價(jià)格同澳大利亞相比并不占優(yōu)。盡管中國從澳大利亞和巴西進(jìn)口的HS2601類商品仍然有著結(jié)構(gòu)差異，但按海關(guān)進(jìn)口額除以進(jìn)口量的平均值計(jì)算，在1992～2002年期間，從巴西進(jìn)口的該類商品的單價(jià)均比澳大利亞高。2004年，巴西鐵礦石的單價(jià)一度達(dá)到澳大利亞的145%。

近年，澳巴兩國的鐵礦石單價(jià)差距有所縮小，2020年巴西的單價(jià)比澳大利亞高出9.8%。澳大利亞西澳州政府發(fā)布的報(bào)告顯示，西澳鐵礦石出口商以海運(yùn)方式的出口成本屬于全球最低行列。2020年，西澳鐵礦石出口運(yùn)輸?shù)钠骄杀緸?4.5美元/噸，而全球平均成本是45.3美元/噸，巴西的成本則是36美元/噸。2020年西澳州對中國出口的海運(yùn)費(fèi)按每濕噸（礦石自然狀態(tài)下的重量）計(jì)同比下降了1%，平均為6.7美元，遠(yuǎn)低于巴西的15.2美元。

國際鐵礦石供應(yīng)的市場在持續(xù)變化。2000年西澳州鐵礦石供應(yīng)量約為4億噸，比位居第二的中國和位居第三的巴西略高，但差距不到20萬噸。到2020年，西澳的鐵礦石供應(yīng)量達(dá)到9.09億噸，巴西為3.87億噸，中國則降至2.79億噸。2020年，西澳提供了全球39%的鐵礦石，巴西和中國分別提供了17%和12%。

與澳大利亞和巴西相比，其他鐵礦石供應(yīng)國的規(guī)模要小得多。今年1月29日，塞拉利昂新唐克里里鐵礦對華首船發(fā)貨，但受項(xiàng)目規(guī)模、基礎(chǔ)設(shè)施配套等因素影響，除巴西外的其他國家可能在相當(dāng)長時(shí)間內(nèi)都無法實(shí)現(xiàn)對澳大利亞鐵礦石的有效替代。2021年3月，中國共從包括美國在內(nèi)的35個(gè)國家進(jìn)口鐵礦石，排在中國鐵礦石進(jìn)口來源地第三至十位的分別是印度、南非、秘魯、加拿大、烏克蘭、智利、俄羅斯、毛里塔尼亞，在當(dāng)月中國進(jìn)口總量中的占比分別為4.0%、3.4%、2.3%、1.8%、1.3%、0.8%、0.7%、0.7%，加在一起只占15%，遠(yuǎn)低于巴西的市場份額（21.5%），更與澳大利亞的60.3%相去甚遠(yuǎn)。

中國的進(jìn)口需求持續(xù)旺盛

根據(jù)西澳州的統(tǒng)計(jì)，亞洲地區(qū)是2020年全球主要鐵礦石需求方，合計(jì)占到總需求的80%，其中中國獨(dú)占了63%的需求，印度、日本、韓國分別占8%、4%、3%。2020年中國的鐵礦石需求達(dá)到14.24億噸，較上年增加了7%。中國從澳進(jìn)口鐵礦石金額的上升是由對鐵礦石需求的持續(xù)增長帶動的，以鐵礦石進(jìn)口量的增長為基礎(chǔ)。中國海關(guān)總署公布的數(shù)據(jù)顯示，2020年中國鐵礦石進(jìn)口量達(dá)到11.7億噸，比2019年的10.69億噸增加9.5%，突破了2017年創(chuàng)造的10.75億噸的年度進(jìn)口紀(jì)錄。

作為當(dāng)今世界用途最廣泛的金屬之一，鋼鐵的前三大消耗領(lǐng)域分別是建筑與基礎(chǔ)設(shè)施、工業(yè)機(jī)械制造、汽車制造。中國國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2021年4月國內(nèi)工業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)定恢復(fù)，鐵礦石、有色金屬等國際大宗商品價(jià)格上行，生產(chǎn)領(lǐng)域價(jià)格繼續(xù)上漲。受需求增加和鐵礦石原材料成本上升影響，黑色金屬冶煉和壓延加工工業(yè)價(jià)格上漲5.6%，漲幅擴(kuò)大了0.9個(gè)百分點(diǎn)。伴隨經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定向好、區(qū)域經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展，以及產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級，中國的建材和鋼鐵制品需求保持穩(wěn)定，沿產(chǎn)業(yè)鏈向上游的鐵礦石需求進(jìn)行傳導(dǎo)。

相比其他國家，中國的鋼鐵冶煉和加工能力極強(qiáng)，競爭優(yōu)勢明顯，選擇減少鐵礦石進(jìn)口既不經(jīng)濟(jì)，又在供應(yīng)量上得不到保障。事實(shí)上，原材料價(jià)格的上漲已經(jīng)傳導(dǎo)至終端消費(fèi)品環(huán)節(jié)。盡管2021年4月中國的居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)（CPI）與3月相比繼續(xù)下降0.3%，但降幅明顯收窄，且電冰箱、洗衣機(jī)、電視機(jī)、筆記本電腦、自行車等消耗鋼鐵較多的工業(yè)消費(fèi)品價(jià)格在4月都出現(xiàn)上漲，漲幅在0.6%～1%之間。

全球范圍鋼鐵市場價(jià)格的加速上行吸引了鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)積極擴(kuò)大產(chǎn)量。據(jù)中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計(jì)，2021年全國生產(chǎn)粗鋼9402萬噸，同比增長19.1%;鋼材1.2億噸，同比增長20.9%。盡管約有85%的廢舊鋼鐵被回收再利用，但當(dāng)需求擴(kuò)張的速度遠(yuǎn)高于更新速度時(shí)，要保持經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定復(fù)蘇和發(fā)展，中國需要更加穩(wěn)定的鐵礦石供應(yīng)。

鐵礦石巨頭利益網(wǎng)絡(luò)不易改變

多年以來，全球鐵礦石資源的掌控已經(jīng)形成比較穩(wěn)定的市場格局，少數(shù)幾家跨國公司憑借其資本和資源優(yōu)勢，控制了主要的供應(yīng)網(wǎng)絡(luò)。在目前全球最大的四家礦業(yè)巨頭中，除巴西的淡水河谷外，力拓、必和必拓、FMG三家均屬于澳大利亞。2020年力拓在西澳的鐵礦石銷售量增長了1%，達(dá)到3.31億噸，其2021年的銷售量目標(biāo)設(shè)定為3.25億～3.4億噸。力拓在西澳州擁有3.6億噸鐵礦石的鐵路和港口運(yùn)輸能力，仍在繼續(xù)開發(fā)新的礦山。必和必拓2020年在西澳的鐵礦石銷售量增長更快，同比增加6%，達(dá)到2.9億噸。必和必拓將2021年的銷售目標(biāo)定在2.76億～2.86億噸，生產(chǎn)能力仍有富裕。FMG成立較晚，但發(fā)展迅速，采礦、加工和船運(yùn)量持續(xù)增長。2020年，F(xiàn)MG在西澳的鐵礦石銷售量同比增長4%，達(dá)1.8億噸。

由于鐵礦石開采、生產(chǎn)的成本與礦山所在位置、品位等諸多因素相關(guān)，成本差別較大。綜合考慮各類因素，除非在投資回報(bào)、風(fēng)險(xiǎn)控制上有較大增益空間，礦業(yè)企業(yè)往往傾向于將已有的、具備成本優(yōu)勢的礦山充分利用后再投入資金開采新礦。澳大利亞現(xiàn)有基礎(chǔ)設(shè)施為鐵礦石貿(mào)易的穩(wěn)定發(fā)展提供了強(qiáng)力支撐。目前，黑德蘭港是全球最大的散裝出口港，蘭伯特角和丹皮爾也是主要的鐵礦石散裝出口港。西澳地區(qū)約有60%的鐵礦石通過黑德蘭港出口，蘭伯特角和丹皮爾分別出口了21%和15%的鐵礦石。2020年，黑德蘭港鐵礦石出口量增長5%，達(dá)5.07億噸。礦業(yè)巨頭為保障物流輸出，在港口基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)上也不惜投入巨大。力拓集團(tuán)早在2015年就對蘭伯特角和丹皮爾港進(jìn)行了擴(kuò)建，使得兩港口的年吞吐能力分別達(dá)到2.1億噸和1.5億噸。2019年，黑德蘭港通過疏浚和海洋科技等投資將吞吐能力提升至6.17億噸。由此可見，這些港口具備支撐更大規(guī)模鐵礦石出口的能力。

中國從澳大利亞、巴西進(jìn)口鐵礦石情況。作者制圖

中澳保持穩(wěn)定的鐵礦石貿(mào)易對雙方都有利。澳大利亞作為全球重要的能源和資源出口國，從鐵礦石出口中獲得了巨額利潤，不僅創(chuàng)造了經(jīng)濟(jì)產(chǎn)值，也提供了廣泛的就業(yè)機(jī)會。伴隨鐵礦石產(chǎn)業(yè)的不斷發(fā)展，西澳州經(jīng)濟(jì)對其依賴度顯著增加。2019～2020年度，西澳鐵礦石產(chǎn)業(yè)的全職雇員同比增加12%，達(dá)到50753人，提供了西澳采礦業(yè)49%的就業(yè)崗位。已有的鐵礦石開采和物流運(yùn)輸能力尚未得到充分使用，響應(yīng)中國市場巨大、可持續(xù)的需求，有利于為疫情后澳大利亞經(jīng)濟(jì)的加快復(fù)蘇注入強(qiáng)心針，也可以為礦業(yè)企業(yè)的前期投入提供回報(bào)。

對中國而言，澳大利亞鐵礦石質(zhì)量較好且運(yùn)輸成本低，能夠提供穩(wěn)定的供給保障，便于形成更加成熟的工藝流程，有利于控制冶煉后成品的質(zhì)量。履行碳達(dá)峰和碳中和承諾，鋼鐵產(chǎn)業(yè)的行動尤為重要。需看到，減少廢氣排放，降低二氧化硫、煙塵和粉塵的排放率，有效用好鋼渣和含鐵塵泥等環(huán)保舉措，以及可再生能源使用、鐵還原技術(shù)創(chuàng)新等，都與鐵礦石的品質(zhì)有較強(qiáng)關(guān)聯(lián)性。作為全球制造業(yè)大國，中國冶煉的鐵礦石不僅以粗鋼和鋼材方式出口，更通過大量電子信息產(chǎn)品、日用家電、汽車等制成品方式，滿足了全球消費(fèi)者的需求。因此，保持中澳鐵礦石貿(mào)易的穩(wěn)定性，符合各方利益。