摘要:在全球氣候變暖背景下,低碳經(jīng)濟成為了當(dāng)前發(fā)展熱潮,碳金融也是金融界重點關(guān)注的內(nèi)容,在此情境下衍生出很多和碳排放有關(guān)的金融需求。就當(dāng)前來講,對低碳金融的研究已經(jīng)成為商業(yè)銀行的重要課題。通過對碳金融發(fā)展模式的研究,能夠使商業(yè)行業(yè)在發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃上獲得有效參考。
關(guān)鍵詞:商業(yè)銀行;碳金融;低碳經(jīng)濟
低碳經(jīng)濟當(dāng)前已經(jīng)是全球發(fā)展的主要方向,將使現(xiàn)有金融發(fā)展模式發(fā)生改革,今后也將成為體現(xiàn)國家綜合實力的重要指標(biāo)。商業(yè)銀行針對低碳金融發(fā)展做出了一些嘗試,并取得了相對成果。在信貸風(fēng)險嚴(yán)重、利差收窄、金融脫媒眾多壓力下,創(chuàng)新低碳金融發(fā)展模式,促進其業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型對于商業(yè)行業(yè)發(fā)展具有重要現(xiàn)實意義[1]。
一、信貸引導(dǎo)
這一模式來源于赤道原則,在含義上主要包括這兩個方面,一方面是商業(yè)銀行開展項目貸款時需對影響項目的社會、環(huán)境進行綜合性評價,然后確定是否符合貸款條件以及是否發(fā)放貸款,進而實現(xiàn)支持綠色項目,并且對非綠色項目的抑制。另一方面是貸款投放之后跟蹤和監(jiān)督項目,并且加強對金融杠桿的運用,促進項目在社會和諧發(fā)展以及環(huán)境保護方面作用的發(fā)揮。我國在化石能源消耗上一直比較大,因此在發(fā)展低碳金融過程中,需要做到節(jié)能減排,并對能源消費結(jié)構(gòu)做出調(diào)整。金融機構(gòu)信貸會對企業(yè)節(jié)能減排決策制定產(chǎn)生重要影響。在發(fā)展信貸引導(dǎo)模式過程中,可以從這幾方面進行低碳化引導(dǎo)。首先,就貸款發(fā)放重點來講,主要可以集中在低碳領(lǐng)域中的低耗能設(shè)施、碳積蓄,可再生能源中的風(fēng)能、生物能等[2]。商業(yè)營業(yè)屬于投放信貸的主體,近幾年綠色貸款的投放要明顯高于公司貸款投放。其次,就行業(yè)差別投放來講。不同環(huán)境成本不同,商業(yè)金行在投放貸款時應(yīng)重點考慮項目環(huán)境產(chǎn)生的成本,然后將信貸資金條件以及資金價格進行差別化對待。再次,對投放信貸進行區(qū)域化差別對待。最后,發(fā)行綠色債券。
二、中介服務(wù)
中介服務(wù)主要是對于CDM項目,這一項目在申請時過程比較復(fù)雜,并且在交易時存在監(jiān)管問題和雙方信息缺乏對稱性的問題。商業(yè)銀行屬于營業(yè)范圍最為廣泛,相關(guān)掛鉤行業(yè)最是齊全的機構(gòu),在人才、信息信譽等方面都有優(yōu)勢[3]。中介服務(wù)的提供,不僅能夠使企業(yè)整體申請成本得到節(jié)約,促進項目申請成功概率的提升,也能使商業(yè)銀行獲得更高的經(jīng)濟利益,以較快速度適應(yīng)國際銀行發(fā)展趨勢。在具體實施時,商業(yè)銀行可以提供針對綠色債券發(fā)展的服務(wù),CDM各個環(huán)節(jié)的資訊服務(wù),碳交易擔(dān)保增信服務(wù),以及碳金融相關(guān)的托管服務(wù)。
三、產(chǎn)品設(shè)計
在設(shè)計金融產(chǎn)品時,可以從這幾方面進行:首先,與碳交易風(fēng)險相關(guān)的金融工具。碳交易國際市場上碳減排額具有期貨特征,企業(yè)在項目申請成功之后,才能在運行中獲得收益,在此情況下,會受到匯率變化以及價格波動的影響,進而產(chǎn)生風(fēng)險。通過相關(guān)金融工具的設(shè)計,能夠使金融風(fēng)險得到有效化解,碳交易在實施時更有彈性[4]。其次,設(shè)計和碳排放相關(guān)的理財產(chǎn)品。將市場環(huán)境與具體政策作為依據(jù),推出和碳排放相關(guān)的理財產(chǎn)品,不僅能夠使碳交易市場更為活躍,也能增加社會投資渠道,同時能夠使商業(yè)銀行有更多的業(yè)務(wù)收入。
四、參與交易
商業(yè)銀行在發(fā)展中除了將外圍服務(wù)提供作為中心之外,也可以參與到交易當(dāng)中,其中主要體現(xiàn)在這兩方面。首先,可以成為碳交易國際市場當(dāng)中的做市商,利用買賣碳排放權(quán)的方式,解決碳交易市場當(dāng)中信息缺少對稱性的問題,促進碳交易市場的活躍,在此過程中獲得差價收益。當(dāng)前我國在處于國際碳價值鏈與國際碳市場的低端位置,只能接受碳交易市場中較低的碳價格,在此情況下,做市商角色的充當(dāng),能夠使銀行在碳減排方面更具有話語權(quán)。同時銀行可以設(shè)置專業(yè)碳交易部門。碳交易市場在近幾年獲得了較為快速的發(fā)展,碳排放權(quán)在金融產(chǎn)品方面的特性十分明顯,商業(yè)銀行由于將交易盈利作為主要發(fā)展目標(biāo),因此碳排放買賣權(quán)是其必然會走上的道路。碳金融屬于新興金融產(chǎn)品,存在的風(fēng)險比較大,為了使風(fēng)險得到有效控制,可以設(shè)置專業(yè)碳交易部門,進而使風(fēng)險處于能控制范圍內(nèi)。
五、低碳經(jīng)營
商業(yè)銀行雖然在網(wǎng)絡(luò)上遍布全球,尋找資源、獲取信息十分便利,但是在業(yè)務(wù)辦理、物理運營網(wǎng)點以及辦公方面也消耗了大量資源,使用了較高成本。近幾年,商業(yè)銀行壓縮自身經(jīng)營成本的同時,也獲得了相應(yīng)成就。電子銀行的使用,不僅能夠使成本得到節(jié)約,也能使紙張消耗有所減少。同時商業(yè)銀行也在積極推進電子化內(nèi)部管理,在此情況下,能夠促進銀行綠色運營的有效實現(xiàn)。除此之外,商業(yè)銀行可以利用自身在社會當(dāng)中的影響力,以及對客戶產(chǎn)生的影響,運用舉辦、參與綠色環(huán)保活動實現(xiàn)對低碳經(jīng)濟的支持與宣傳,推動碳金融發(fā)展模式的有效運用。
六、結(jié)束語
總之,低碳經(jīng)濟的不斷發(fā)展使金融行業(yè)獲得了更廣闊的盈利空間與創(chuàng)新空間,銀行屬于金融行業(yè)的主體,具有支持低碳金融與低碳經(jīng)濟發(fā)展的特殊優(yōu)勢。商業(yè)銀行在運行過程中,需根據(jù)自身實際情況,對碳金融發(fā)展進行嘗試,然后根據(jù)低碳經(jīng)濟不同發(fā)展階段,制定與之相適應(yīng)的發(fā)展規(guī)劃。
參考文獻:
[1]黃鑫義,胡衛(wèi)中·我國商業(yè)銀行碳金融業(yè)務(wù)發(fā)展對策探究[J].金融,2019,9(02):91-95.
[2]熊璐琳.商業(yè)銀行參與碳金融市場問題研究[J].中國市場,2019(34):58-59.
[3]廖茂林,霍冉冉.我國商業(yè)銀行碳金融業(yè)務(wù)的短板與對策[J].銀行家,2019(7):86-87.
[4]姜雪,劉曉玲.我國商業(yè)銀行碳金融業(yè)務(wù)實踐與探索[J].合作經(jīng)濟與科技,2019(18):76-81.
作者簡介:武珺(1974-),男,漢族,山西太谷縣人,所在單位:中國建設(shè)銀行北京市分行阜成路支行,職稱:經(jīng)濟師,學(xué)歷:學(xué)士,研究方向:經(jīng)濟學(xué)。