徐曙

摘 要：商業(yè)銀行日常分析往往基于上年，這樣分析僅能看到較上年或去年同期的短期變動，無法看到過去真實的發(fā)展趨勢，也無法對未來做合理預測。為克服這些缺陷，本文引入穿透式分析機制也就是長期歷史趨勢分析法。從闡述該分析方法的機制入手，說明穿透式分析在提高前瞻性、加強全面分析以及精細化管理方面的重要意義，從數據和組織兩個維度構建了商業(yè)銀行穿透式分析的初步評價體系，以某銀行10年數據為案例簡要說明穿透式分析在商業(yè)銀行應用實踐，最后從建立大數據分析系統(tǒng)、層層遞進的指標架構以及構建滾動分析體系等方面對穿透式分析的應用推廣提出進一步的建議。

關鍵詞：穿透式分析? 發(fā)展趨勢分析? 商業(yè)銀行

中圖分類號：F830.33 文獻標識碼：A 文章編號：2096-0298（2020）04（b）--02

1 商業(yè)銀行穿透式分析的機制簡述

穿透式分析實際上是一種長期歷史趨勢分析。任何經濟現象或經濟指標短期易受到周期性波動的干擾，經過長時間后，就會恢復原有的走勢。因此，長期趨勢分析對歷史經驗總結和未來決策都非常必要。長期可達3年、5年，10年甚至15年、20年。

商業(yè)銀行日常分析多基于上年，統(tǒng)計較上年新增多少，增幅等指標。穿透式分析則在收集多年數據基礎上進行分析，了解指標在各階段的變化情況，發(fā)現指標之間的關聯(lián)變化，進而從主要指標入手，層層遞進，由微觀到宏觀，由表層到里層，剝繭抽絲，深入剖析隱藏在變化趨勢背后深層次的原因。

2 商業(yè)銀行穿透式分析的應用意義

2.1 增強前瞻性的重要助力

自改革開放以來，中國經濟發(fā)生了歷史性轉折。由高速發(fā)展階段轉向速度回落、結構調整的高質量發(fā)展階段，國家由加大出口、消費、投資轉向依靠內需拉動內生動力，促進消費升級。金融方面，近年來互聯(lián)網金融大力興起，給金融業(yè)帶來巨大的機遇和挑戰(zhàn)。未來商業(yè)銀行應如何發(fā)展，如何制定未來的發(fā)展目標，如何在國家經濟形勢變化下采取合適的對策，穿透式分析有助于商業(yè)銀行站在歷史洪流之上，對未來做出更加合理預判。

2.2 全面分析的必然選擇

商業(yè)銀行日常分析往往僅分析至上年，這種變動趨勢分析僅能看到短期變動，容易受上年或去年同期分析基數的影響，無法看到真實的發(fā)展趨勢。

例如，A分行2017年營業(yè)收入7億元，2018年營業(yè)收入3億元，2019年營業(yè)收入8億元;B分行2017年營業(yè)收入6億元，2018年營業(yè)收入7億元，2019年營業(yè)收入8億元。

日常分析主要涉及營業(yè)收入的增減額、增速和收入總量等指標。A分行和B分行2019年收入總量相當。A分行2019年收入增長額5億元，增速166.67%，B分行2019年增長額1億元，增速14.29%。在年度分析過程中，通常僅分析2019年和2018年數據，從兩分行兩年數據看，A分行增速快，增長額明顯，B分行增長相對緩慢，從而在年度考核評價、來年資源配置等方面做出傾向于A分行的政策。

實際上，A分行由于2018年效益突然下降，使2019年“因禍得?！?。從效益貢獻總量上分析，B分行三年共貢獻效益21億元，而A分行僅貢獻18億元。B分行平穩(wěn)發(fā)展，三年平均增長率15.47%，而A分行則大起大落，三年平均增長率僅6.9%，應繼續(xù)深入查找A分行效益變動的原因。因此，僅根據兩年變動數據無法對商業(yè)銀行的業(yè)績做出真實全面的分析。

2.3 精細化管理的必由之路

商業(yè)銀行日常管理涉及資產負債管理、預算管理、考核管理等。穿透式分析有助于各類管理的效果提升。

預算管理使用穿透分析數據能更好的了解過去每個階段的發(fā)展趨勢和特點，使預算目標更加貼近實際，而不是搭建一個遙不可及的目標，架空預算。

過程管理中引入穿透式分析數據有助于對監(jiān)測過程中發(fā)現的問題更深入了解，從而及時預警和調整。

考核轄內機構的業(yè)績時，使用穿透式分析數據，不會被考評單位的短期業(yè)績所蒙蔽，能客觀公允的評價考評單位的成長性、效益性和發(fā)展?jié)摿Α?/p>

配置費用資源時，穿透式分析會助于發(fā)現增長潛力更大的業(yè)務和機構，從而將珍貴資源用在刀刃上。

3 構建商業(yè)銀行穿透式分析評價的指標體系

穿透式分析涉及的數據量大，數據面廣，需要全行多部門的協(xié)同配合才能做好。

3.1 構建數據體系

商業(yè)銀行日常分析體系可以包括三大主要部分：

（1）自身的業(yè)務數據和財務數據。主要是存款、貸款、非息收入、利潤、營業(yè)收入。進一步細化，存款細分公司存款、個人存款;貸款細分公司貸款、個人貸款;手續(xù)費收入分為公司條線手續(xù)費、個人金融條線手續(xù)費等;利潤分為撥備前利潤、稅后利潤等。

（2）行業(yè)統(tǒng)計數據。即當地市場環(huán)境指標：主要是當地市場存款總量增量、當地市場貸款總量增量、主要金融同業(yè)市場總量增量、本行的市場份額、主要同業(yè)的收入及利潤總量增量等。

（3）外部宏觀環(huán)境指標。主要包括國家和當地GDP、城鎮(zhèn)居民人均可支配收入、固定資產投資比例、工業(yè)產值比例、人口變動、服務業(yè)占比等。

這幾部分可以將商業(yè)銀行的數據立體呈現出來，時間方向跨度5～20年，空間方向可以看到本單位、本地區(qū)乃至全國多年變動，從而尋找不同層級數據之間的邏輯關系，發(fā)現各層面動態(tài)發(fā)展中存在的問題。

3.2 構建組織體系

數據與分析如果僅局限于財務部門可取的財務指標，就非常淺顯，無法透過數據發(fā)現本質問題。只有深入到大量的業(yè)務數據中，發(fā)動各類業(yè)務部門共同參與，才能起到由點至面的效果。

財務部門可以直接提取存款、貸款、手續(xù)費的大類產品的總量、增量及價格的匯總數據等，相應業(yè)務部門需提供具體產品明細的業(yè)務量、定價等，選取標準應結合實際情況自行確定。

4 10年穿透式分析的應用案例

穿透式分析的時間跨度選取很重要，3～5年往往是經濟的一次波動期，如果選定5年，無法比對波動前后的狀況，選定20年，時間跨度太長，人員更替、檔案的完整性難以保證。因此，10年是比較折中的時限。

現對A銀行2009～2018年10年主要指標變動情況簡要分析，本次分析重在說明穿透式分析的步驟，僅停留在財務層面，選擇單個項目進行舉例：

第一步，考慮需要分析的業(yè)務。本次舉例僅選擇貸款項目做簡要分析。第二步，考慮分析的指標。宏觀方面，與貸款業(yè)務最為相關的指標是當地GDP增速、當地主要同業(yè)的貸款增長規(guī)模;微觀方面，主要是本單位的貸款規(guī)模、各類產品的貸款增速。以上是最基本的指標布設，如需要全面分析，可以對各項指標做進一步分解，還可以按照區(qū)域進一步細分為各地區(qū)的對應數據。第三步，收集整理需要的數據。本次主要收集了2009—2018年十年山東地區(qū)GDP總量、信貸資產總量、表外信貸資產總量、各類信貸產品的總量等指標維度的各年數據，并根據各年數據統(tǒng)計了每年增速。第四步，根據指標分析數據變動趨勢。

從表內和表外信貸資產規(guī)模各年增速看，近十年，A銀行信貸資產總量發(fā)展總體呈拋物線趨勢，增速由前五年逐年提高的快速增長階段到后五年逐步下降階段，與山東省GDP增速趨勢趨近。

受國家投資政策影響，山東省區(qū)域經濟在2009—2013年五年間進入快速上行區(qū)間，由2009年的9.58%逐步提高到2013年10.43%。A銀行表內信貸資產規(guī)模由10.21%上升至12.4%，表外信貸資產規(guī)模由13.72%上升至19.19%。

山東省GDP增速于2013年達到峰值而后迅速收縮，至2018年回落至5.28%。A銀行的表內和表外信貸資產規(guī)模增速也從2013年的峰值分別回落至2018年的4.33%和-34.02%。

總體趨勢了解后，再進一步了解各明細產品的變化趨勢。從明細產品看，貿易融資10年波動最為明顯，2009—2013年，年平均增長率達21.5%，2014—2018年年平均增長率下降至-10.84%。

第五步，根據趨勢分析成因。A銀行貸款波動的原因：

一是宏觀環(huán)境的影響。即2009—2013年，山東地區(qū)經濟快速發(fā)展，貸款需求旺盛，貸款規(guī)模高速發(fā)展。自2014年起，受山東經濟下行等因素的影響，日照、東營等多地區(qū)不良貸款大幅冒升，擔保圈、擔保鏈錯綜復雜，在此情況下，企業(yè)融資需求和融資能力下降，加上銀行信貸審批愈加嚴格，貸款增速轉為下降趨勢。

二是本行經營策略的影響。該行貿易融資、表外資產是受宏觀經濟波動影響最大的業(yè)務。前5年，貿易融資和表外資產飛速增長，2014年開始，貿易融資、表外資產開始“斷崖式”下降。說明該銀行對外貿業(yè)務和風險業(yè)務倚重較大，經營策略上傾向于外向型高風險業(yè)務，而不是穩(wěn)健發(fā)展。因此當區(qū)域風險發(fā)生時，這些業(yè)務首當其沖受到影響。具體進一步成因及下一步發(fā)展對策需要聯(lián)系相關部門對貿易融資等業(yè)務進一步深入剖析和制定。

5 穿透式分析下一步的推廣建議

5.1 建立完備的大數據分析系統(tǒng)

穿透式分析涉及的數據時間跨度大，需要5年甚至20年的數據，而財務人員更迭較快，要找出追溯十幾年的數據非常困難。因此，需要建立專門的數據分析系統(tǒng)，與前端業(yè)務系統(tǒng)、財務系統(tǒng)銜接，按月、按季或按年等定期直接提取基礎數據。除提煉整體數據，還可以按機構層級、產品層級、項目層級等層層提取最小粒度的數據，這樣可以在收集數據方面節(jié)省大量人力物力，重點進行原因分析及擬定對策。

5.2 建立層層遞進的指標架構

穿透式分析需要建立一套完整的指標體系。指標是做好分析的基礎。就像杜邦分析法一樣，層層分解，又需要從本行數據層層擴散至同業(yè)、全省金融機構乃至全國經濟，從而找到影響指標變動的內外部因素。數據架構應打破財務界限，深入至業(yè)務構成，如分解至行業(yè)、重點客戶、重點產品等。

5.3 建立滾動透視分析評價體系

有了數據系統(tǒng)和指標體系，可以建立以5年或10年為周期的滾動趨勢分析機制，提煉同一指標在不同時期的變化，了解各期增減變動及變動幅度。應定期開展分析，便于保持分析的連貫性，及時查找運營中的問題，建議以年為周期開展?jié)L動的穿透式分析。

5.4 融入日常預算考評等機制應用

建議在日常經營中，將穿透式分析作為管理的先頭工具，在穿透式分析的基礎上，建立財務綜合管理體系。將分析結果廣泛應用于預期戰(zhàn)略預算目標制定、考核評價體系建立和資源配置辦法制定等，以更充分的發(fā)揮穿透式分析的作用。

參考文獻

郭永清.管理會計實踐[M].北京：機械工業(yè)出版社，2018.

中國國際經濟交流中心.中國經濟分析與展望[M].北京：社會科學文獻出版社，2017.