一、中國小微企業(yè)信貸融資的現(xiàn)狀與困境分析

（一）我國小微企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀

上世紀(jì)80年代至90年代初，隨著我國開始改革開放，小微企業(yè)進(jìn)入了快速發(fā)展的關(guān)鍵時期。90年代中后期以來，由于出口貿(mào)易的促進(jìn)作用，沿海地區(qū)的小微型出口企業(yè)以及與之相配套的企業(yè)如雨后春筍般出現(xiàn)。進(jìn)入21世紀(jì)后，小微企業(yè)因自身所具有的特點(diǎn)而引發(fā)的各類問題日益明顯。再加上國內(nèi)外金融危機(jī)等外部環(huán)境因素，大大制約了小微企業(yè)的發(fā)展。2014年9月，李克強(qiáng)總理在夏季達(dá)沃斯論壇上提出號召：“大眾創(chuàng)業(yè)，萬眾創(chuàng)新”;2014年同年，各級人民政府積極響應(yīng)國家號召，出臺了一系列政策措施，為小微企業(yè)的發(fā)展減小了不少阻力。小微企業(yè)的健康發(fā)展儼然已經(jīng)成為促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展、保持社會穩(wěn)定以及可持續(xù)發(fā)展中的重要環(huán)節(jié)。

從目前的發(fā)展?fàn)顩r來看，小微企業(yè)在數(shù)量上逐年急速增長，涉及行業(yè)越來越廣泛，這有助于加強(qiáng)企業(yè)間的競爭，增強(qiáng)市場活力，同時對偏遠(yuǎn)經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展、提供就業(yè)機(jī)會等起到重要作用。

（二）小微企業(yè)的融資方式

融資現(xiàn)在已經(jīng)成為了企業(yè)發(fā)展最為關(guān)鍵的一個環(huán)節(jié)。融資作為企業(yè)的財(cái)務(wù)本質(zhì)，在企業(yè)的成長過程中起著至關(guān)重要的作用。從良好的融資渠道匯集資金，是小微企業(yè)在大環(huán)境中成長、發(fā)展和生存的基本保證。受自身特點(diǎn)的影響，小微企業(yè)在發(fā)展過程中必將頻繁向銀行申請貸款以達(dá)到用資需求，其頻率甚至達(dá)到了大中企業(yè)的55倍之多。小微企業(yè)通過開展充分有效的融資活動，有效利用取得的資金，是實(shí)現(xiàn)更多資本收益和可持續(xù)發(fā)展的重要保證。小微企業(yè)的融資方式主要分為內(nèi)部融資和外部融資兩種，對于一個發(fā)展前景好的公司，公司的財(cái)務(wù)活動應(yīng)當(dāng)將內(nèi)部融資和外部融資相結(jié)合，并隨著公司的成長而做出相應(yīng)的變化。

二、小微企業(yè)信貸融資困境產(chǎn)生的原因

（一）、銀行方面的原因

1、銀行部分信貸政策不合理

銀行對貸款設(shè)置的要求高，小微企業(yè)獲得貸款的可能性較小。就現(xiàn)階段的貸款門檻來看，銀行衡量可貸款標(biāo)準(zhǔn)的重要因素是企業(yè)所具有的規(guī)模。大中企業(yè)和小微企業(yè)采用了統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的貸款門檻，這對于小微企業(yè)是不公平的，甚至可以說是對小規(guī)模企業(yè)的歧視。對于不同規(guī)模的企業(yè)，應(yīng)當(dāng)用不同的標(biāo)準(zhǔn)來要求，可以引進(jìn)企業(yè)信用來衡量，銀行在給企業(yè)貸款時，將企業(yè)信用程度作為一部分參考內(nèi)容。

2、缺乏金融產(chǎn)品創(chuàng)新

銀行現(xiàn)有的傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)，不能夠滿足小微企業(yè)大量的業(yè)務(wù)融資需求。銀行的金融產(chǎn)品少，企業(yè)的融資渠道就少，小微企業(yè)的發(fā)展就會受到極大的制約。

3、認(rèn)識上的偏差

國有商業(yè)銀行認(rèn)為貸款給非公有的小微企業(yè)容易形成不良資產(chǎn)，所以更愿意貸款給國有大中企業(yè)。大中企業(yè)本身經(jīng)濟(jì)實(shí)力就強(qiáng)，更需要銀行貸款支持的是小微企業(yè)，但銀行很少將注意力放在小微企業(yè)上。

（二）小微企業(yè)自身的原因

1、信息不對稱

第一，大多數(shù)小微企業(yè)的會計(jì)制度不完善，財(cái)務(wù)管理水平較低，部分企業(yè)根本沒有完整的賬戶，銀行很難調(diào)查其實(shí)際的信用狀況。第二，小微企業(yè)為了避稅或者其他的原因，使得企業(yè)的信息公開不足，許多小微企業(yè)對外披露的信息都非常謹(jǐn)慎，這也就使得小微企業(yè)不能夠保證給銀行提供的財(cái)務(wù)信息是完全準(zhǔn)確的。第三，中間機(jī)構(gòu)很難對所有小微企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行全面審計(jì)，金融機(jī)構(gòu)沒有適當(dāng)?shù)那懒私庑∥⑵髽I(yè)的真實(shí)財(cái)務(wù)信息。

2、小微企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較大

小微企業(yè)的數(shù)量龐大，而且分布的領(lǐng)域非常廣，普通常見的領(lǐng)域主要是以零售批發(fā)、服裝、小規(guī)模制造業(yè)的生產(chǎn)加工等產(chǎn)業(yè)為主;因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)的規(guī)模小、廠內(nèi)使用的機(jī)器設(shè)備落后等原因，使得小微企業(yè)存在很多的潛在不確定性因素，更為重要的是，小微企業(yè)缺乏創(chuàng)新意識，沒有將創(chuàng)新的思想、技術(shù)等融入到公司的生產(chǎn)環(huán)節(jié)，這就導(dǎo)致企業(yè)缺乏核心技術(shù)，企業(yè)沒有核心技術(shù)，也就決定了企業(yè)在將來，沒有核心競爭力。

三、商業(yè)銀行支持小微企業(yè)信貸融資的政策建議

（一）擴(kuò)大融資供給規(guī)模

1、金融機(jī)構(gòu)角度

銀行對小微企業(yè)的經(jīng)營往往非常謹(jǐn)慎，即使小微企業(yè)自身有問題，但它們是推動經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量，銀行也應(yīng)改變固有的歧視觀念，正確認(rèn)識銀行與企業(yè)的關(guān)系，完善社會責(zé)任，做好服務(wù)業(yè)工作，緩解小微企業(yè)面臨的資金困難。因此，有必要合理界定監(jiān)管機(jī)構(gòu)和監(jiān)管范圍，減少不必要的限制，幫助中國經(jīng)濟(jì)在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)低迷時期走出疲態(tài)。

2、政府角度

我國政府對小微企業(yè)在市場中的作用未完全認(rèn)識，目前缺乏相關(guān)的小微企業(yè)政策和扶持機(jī)制，是由于政府對小微企業(yè)的誤解，其在國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用還不明確。與外資公司和國企的優(yōu)惠政策相比，小微企業(yè)的稅收和扶持待遇對比明顯，在宏觀調(diào)控和政策引導(dǎo)方面，我國政府對小微企業(yè)的職能明顯不足。

（二）擴(kuò)大融資渠道

1、企業(yè)角度

公司自身必須研究和完善管理制度，特別是要建立一個規(guī)范、透明、真實(shí)的反映小微企業(yè)情況的財(cái)務(wù)制度，定期向銀行提供全面、準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)報(bào)表，支持小微企業(yè)向現(xiàn)代企業(yè)轉(zhuǎn)變;要與地方政府、銀行、財(cái)政、稅務(wù)、工商等部門積極配合好，建立一個良好的信任關(guān)系，強(qiáng)化信用的觀念，嚴(yán)厲杜絕銀行債務(wù)逃稅行為。

2、金融機(jī)構(gòu)角度

金融機(jī)構(gòu)需加速金融產(chǎn)品的創(chuàng)新，改善對小微企業(yè)的服務(wù)：銀行應(yīng)面向市場，適應(yīng)小微企業(yè)信貸系統(tǒng)的特點(diǎn)，為小微企業(yè)的信貸業(yè)務(wù)建立商業(yè)信用評級程序，對小微企業(yè)的信貸業(yè)務(wù)實(shí)行控制。此外，還需要加快市場利率的改革，并給予商業(yè)銀行不同程度的風(fēng)險(xiǎn)貸款權(quán)力，以便使小微企業(yè)能夠在國際市場上獲得信貸，從而使小微企業(yè)能夠在國際市場上競爭。根據(jù)對稱風(fēng)險(xiǎn)收益的原則，來提高小微企業(yè)的定價(jià)能力。

3、政府角度

中國人民的消費(fèi)習(xí)慣和社會制度導(dǎo)致了儲蓄率的居高不下，這使得我們的私人資本非常充裕，特別是在沿海發(fā)達(dá)地區(qū)，在廣東、江蘇等地，私人信貸市場非常繁榮，在一定程度上，它甚至取代了銀行的職能，但由于缺乏法律和制度規(guī)定，賭博等違法行為較為普遍，民間信貸市場迫切需要明確而有力的法律條文的支持，而這不僅僅是防范相關(guān)違法犯罪行為的前提，同時也補(bǔ)充說明了當(dāng)前小微企業(yè)融資的現(xiàn)狀，通過建立與完善法律規(guī)定，維持一個穩(wěn)定有序的社會信貸市場，來緩解在當(dāng)前現(xiàn)實(shí)中小微企業(yè)融資難的問題。

（三）降低融資成本

1、企業(yè)角度

小微企業(yè)應(yīng)盡量通過正規(guī)渠道籌集資金，防止資金短缺，許多小微企業(yè)存在會計(jì)核算不到位、財(cái)務(wù)管理不到位的問題，不僅會導(dǎo)致公司財(cái)務(wù)沒有明確的目標(biāo)和方向，但同時也導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)因錯誤賬戶而拒絕提供資金，必須通過地下錢莊等成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于正常資金的渠道貸款，最后陷入一個無法承受更多貸款的惡性循環(huán)，小微企業(yè)必須謹(jǐn)慎考慮并購和大型科研項(xiàng)目，這些項(xiàng)目需要耗費(fèi)大量資金。

2、金融機(jī)構(gòu)角度

金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)從小微企業(yè)的實(shí)際考量，不能因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)的利潤低，貸款利率低等因素，從而拒絕小微企業(yè)的貸款融資請求。在不理想的經(jīng)營條件下，商業(yè)競爭的路徑不僅使企業(yè)難以為繼，而且導(dǎo)致銀行壞賬率上升。銀行放貸的主要標(biāo)準(zhǔn)不應(yīng)該是把商業(yè)利益作為第一選擇。

作者簡介：盧旭（1993年9月8日），男，漢族，江蘇徐州，本科，研究方向會計(jì)。

（作者單位：江蘇師范大學(xué)科文學(xué)院）