王裕惠

摘要：近年來，隨著我國金融創(chuàng)新進(jìn)程的不斷加快，基于互聯(lián)網(wǎng)金融的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸在我國越來越普及，通過網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行的借貸方式對(duì)借貸雙方都提供了便利。但是隨著P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的日益發(fā)展，其業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也日漸暴露。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的經(jīng)營與管理模式雖然在逐步完善，但是從風(fēng)險(xiǎn)管理的角度來看，還是有許多風(fēng)險(xiǎn)因素亟待完善。本文針對(duì)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行淺析，并提出面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管策略與建議。

關(guān)鍵詞：P2P；網(wǎng)絡(luò)借貸；風(fēng)險(xiǎn)管理；監(jiān)管策略

前言

P2P網(wǎng)貸是最近幾年興起的一種小額借貸交易，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷創(chuàng)新，P2P網(wǎng)貸迅速發(fā)展。這種依托于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的借貸模式使得借貸的范圍和渠道都變得更廣闊，并且憑借其簡潔方便、以及可以幫助部分人以較低的成本解決資金短缺問題的優(yōu)勢已經(jīng)獲得了社會(huì)的普遍認(rèn)可。但是目前在中國，P2P融資模式面臨著許多問題和風(fēng)險(xiǎn)，比如平臺(tái)倒閉、高管跑路、非法集資等事件層出不窮，使廣大投資人蒙受了較大的經(jīng)濟(jì)損失。因此，我國亟待建立完善的監(jiān)管體系，并采取有效的監(jiān)管策略，保障廣大投資人的資金安全。

一、P2P借貸模式的主要風(fēng)險(xiǎn)

（一）平臺(tái)運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)

P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的操作風(fēng)險(xiǎn)是指在平臺(tái)運(yùn)營過程中，由于內(nèi)部員工操作或業(yè)務(wù)流程和管理軟件設(shè)計(jì)缺陷以及其他外部事件造成的損失。專業(yè)人才缺位風(fēng)險(xiǎn)為主，P2P平臺(tái)猛烈的指數(shù)型上升趨勢導(dǎo)致人才儲(chǔ)備無法迅速跟上，缺乏高素質(zhì)的綜合性人才。同時(shí)，多數(shù)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)在運(yùn)營的過程中都以高杠桿來吸引投資者，這種高利率的模式本身就非常容易造成平臺(tái)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。尤其是在平臺(tái)運(yùn)營規(guī)模極速擴(kuò)張流動(dòng)資金儲(chǔ)備不足時(shí)，違約數(shù)量超標(biāo)，極大的增加了平臺(tái)資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）平臺(tái)信用風(fēng)險(xiǎn)

目前P2P網(wǎng)貸平臺(tái)經(jīng)營者的素質(zhì)參差不齊，對(duì)于金融法律的了解也是相差甚遠(yuǎn)，部分經(jīng)營者缺乏法律常識(shí)，很有可能異化非法集資等行為，最終導(dǎo)致平臺(tái)無法運(yùn)營。同時(shí)很多平臺(tái)沒有對(duì)投資人進(jìn)行任何資格審查，使得部分投資人將非法所得的錢放置于網(wǎng)絡(luò)，通過網(wǎng)絡(luò)投資去洗錢。業(yè)務(wù)流程設(shè)計(jì)受到限制，這種情況沒有辦法去有效的監(jiān)督，如果一旦被查處，平臺(tái)將面臨整頓和倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。最常見的就是借款人違約風(fēng)險(xiǎn)，很多中小企業(yè)經(jīng)營者受到資金限制選擇網(wǎng)貸，但是缺乏物質(zhì)擔(dān)保，再加上高額的還貸利息，使得違約的風(fēng)險(xiǎn)提升，進(jìn)而成為網(wǎng)貸平臺(tái)的最主要的風(fēng)險(xiǎn)。

二、對(duì)策與建議

（一）運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)控制

完善網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，聘請(qǐng)專家指導(dǎo)，抵御市場風(fēng)險(xiǎn)。打造自己的特有品牌，不斷創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，提高自身綜合競爭能力。通過引進(jìn)創(chuàng)新型人才，完善人才儲(chǔ)備，充分利用信息資源相對(duì)暢通優(yōu)勢，提高市場應(yīng)對(duì)能力，提高社會(huì)認(rèn)可度?？刂朴捎趦?nèi)部員工操作或業(yè)務(wù)流程和管理軟件設(shè)計(jì)缺陷以及其他外部事件造成的損失，提高員工整體素質(zhì)，提升風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力。加強(qiáng)制度建設(shè)，強(qiáng)化合規(guī)管理，提高行業(yè)自律性，建立健全信息披露機(jī)制。有監(jiān)管意味著行業(yè)面臨洗牌，行業(yè)發(fā)展環(huán)境也會(huì)得到凈化。

（二）平臺(tái)信用風(fēng)險(xiǎn)

推動(dòng)信用管理制度本土化，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)公司網(wǎng)絡(luò)借貸信用管理制度從國外引進(jìn)，但是與我國國情適應(yīng)度較低，必須加快推進(jìn)管理制度本土化，提高信用管理制度的專業(yè)化程度。借貸業(yè)務(wù)面對(duì)的對(duì)象非常廣泛，因此有必要提高信用管理制度的專業(yè)化程度，針對(duì)不同群體提供不同的貸款模式。其次，通過客戶誠信教育，降低信用風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率，提高客戶對(duì)誠信的認(rèn)知水平。還可以建立“黑名單”互換機(jī)制，讓惡意借款者付出巨大的成本，這樣可以大大降低平臺(tái)的逾期壞賬率。在單筆貸款限額、杠桿比例、高管資質(zhì)等方面也需要盡快出臺(tái)詳細(xì)的規(guī)定，將不符合國家規(guī)定的平臺(tái)拒之門外。

三、結(jié)論

現(xiàn)今P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)給廣大的中小企業(yè)帶來了福音，方便、快捷、及時(shí)、迅速的獲取資金，加快了經(jīng)濟(jì)的高速運(yùn)轉(zhuǎn)。任何事物都是一把雙刃劍，P2P 網(wǎng)貸平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)也是不容忽視的，我們需要冷靜的面對(duì)其缺點(diǎn)，規(guī)避其風(fēng)險(xiǎn)。平臺(tái)管理者需要規(guī)范自身的管理，加強(qiáng)企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)安全防范機(jī)制，政府主導(dǎo)建立并完善互聯(lián)網(wǎng)金融評(píng)級(jí)制度，來規(guī)范企業(yè)經(jīng)營，還要出臺(tái)相應(yīng)的法律法規(guī)，面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)防范，科學(xué)的應(yīng)對(duì)，加強(qiáng)宣傳和加強(qiáng)行業(yè)自律，加大對(duì)用戶培養(yǎng)力度。只有這樣才能有效的保護(hù)投資人和提高P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的社會(huì)認(rèn)可度，讓更多投資人和借貸人安全放心地從網(wǎng)貸平臺(tái)收益，讓網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)更好更安全的服務(wù)投資人和借貸人。

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