曾之明

(湖南商學(xué)院 地方金融研究所 , 湖南 長(zhǎng)沙 410205)

數(shù)字普惠金融旨在讓低收入等弱勢(shì)群體獲得更多金融服務(wù)，進(jìn)一步擴(kuò)大金融的普惠性。隨著數(shù)字技術(shù)的發(fā)展，數(shù)字普惠金融給金融業(yè)帶來(lái)了變革，發(fā)揮成本低、覆蓋廣的優(yōu)勢(shì)，充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)的“長(zhǎng)尾效應(yīng)”，進(jìn)一步減小城鄉(xiāng)收入差距，降低了金融服務(wù)門(mén)檻和成本，破解普惠金融“最后一公里”問(wèn)題。

一、理論分析

普惠金融是指以可負(fù)擔(dān)的成本為有金融服務(wù)需求的社會(huì)各階層和群體提供適當(dāng)有效的金融服務(wù)，小微企業(yè)、農(nóng)民、城鎮(zhèn)低收入者等弱勢(shì)群體是其中重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象，而數(shù)字普惠金融是普惠金融的進(jìn)一步延伸，理論上發(fā)展數(shù)字普惠金融能降低金融服務(wù)門(mén)檻，使貧困居民有更多的機(jī)會(huì)接觸到金融服務(wù)，使得金融資源更趨向與平衡，有助于縮小城鄉(xiāng)收入差距。第一，數(shù)字普惠金融能夠降低金融服務(wù)的門(mén)檻，使得農(nóng)村居民有更多的機(jī)會(huì)獲得金融服務(wù)，有利于其增加經(jīng)營(yíng)性收入，進(jìn)而縮小與城鎮(zhèn)居民的收入差距; 第二，數(shù)字普惠金融重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象是農(nóng)村地區(qū)需要金融服務(wù)的人群，在一定程度上有效緩解了金融服務(wù)的地理排斥現(xiàn)象，緩解城鄉(xiāng)間的金融資源不平衡性，防止城鄉(xiāng)收入差距進(jìn)一步擴(kuò)大; 第三，發(fā)展數(shù)字普惠金融能夠提高減貧效應(yīng)，尤其是余額寶等數(shù)字金融服務(wù)在農(nóng)村的推廣普及，在一定程度上可以提高農(nóng)村居民的財(cái)產(chǎn)性收入，并且有助于減少農(nóng)村貧困人口數(shù)量。在間接影響方面，數(shù)字普惠金融可以通過(guò) “涓滴效應(yīng)”從而間接影響城鄉(xiāng)收入差距，動(dòng)員居民減少儲(chǔ)蓄刺激經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，造成企業(yè)增加投資需求和利率攀升，能夠增加農(nóng)村居民外出打工和儲(chǔ)蓄利息收入。

二、數(shù)字普惠金融及城鄉(xiāng)收入差距狀況分析

(一)數(shù)字普惠金融發(fā)展?fàn)顩r

數(shù)字普惠融依托互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等技術(shù)，以可負(fù)擔(dān)的成本為低收入和貧困人群提供金融服務(wù)，發(fā)揮數(shù)字技術(shù)優(yōu)勢(shì)，降低服務(wù)成本，擴(kuò)大服務(wù)范圍，提高服務(wù)效率，為破解發(fā)展數(shù)字普惠金融難題提供了新路徑。在當(dāng)下階段里，我國(guó)數(shù)字普惠金融在世界范圍內(nèi)處于領(lǐng)先地位，在互聯(lián)網(wǎng)支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、數(shù)字保險(xiǎn)等業(yè)務(wù)領(lǐng)域發(fā)展迅速。

1.互聯(lián)網(wǎng)支付

互聯(lián)網(wǎng)支付隸屬于第三方支付(非銀行支付機(jī)構(gòu))，覆蓋范圍廣，成本低，方便快捷，能夠?yàn)楦嗟慕鹑诜?wù)需求者提供支付服務(wù)，彌補(bǔ)金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)不足，推動(dòng)數(shù)字普惠金融快速發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)支付憑借方便快捷的優(yōu)勢(shì)，逐漸滲透到人們生活中。同時(shí)，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)依賴固定的場(chǎng)所提供金融服務(wù)，運(yùn)營(yíng)成本高，金融機(jī)構(gòu)無(wú)法實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，而低成本這種特性讓互聯(lián)網(wǎng)支付可以覆蓋到更多的居民和企業(yè)，更好地踐行普惠金融的理念。

圖1 2012—2016年互聯(lián)網(wǎng)支付用戶規(guī)模及交易規(guī)模

2.網(wǎng)絡(luò)借貸

網(wǎng)絡(luò)借貸廣義上包括P2P網(wǎng)貸、電商貸款和網(wǎng)上銀行貸款，狹義上指P2P網(wǎng)貸，P2P平臺(tái)是增長(zhǎng)最快的一種形式，主要服務(wù)于低收入者和小微企業(yè)，有效推動(dòng)普惠金融的發(fā)展。報(bào)告顯示，截至2017年底，我國(guó)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到7.72億人，互聯(lián)網(wǎng)普及率接近56%，使用手機(jī)上網(wǎng)的網(wǎng)民占97.5%，網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展具備基礎(chǔ)設(shè)施。互聯(lián)網(wǎng)的普及以及特有的便捷共享的特性，推動(dòng)網(wǎng)絡(luò)借貸的交易成本大大降低。一方面，基于數(shù)字技術(shù)的網(wǎng)絡(luò)借貸不受網(wǎng)點(diǎn)限制，貸款審核和發(fā)放的時(shí)間減少，用戶也能獲得方便及時(shí)的服務(wù)。另一方面，網(wǎng)絡(luò)信貸能夠?qū)τ脩羯缃黄脚_(tái)上的數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，充分挖掘客戶需求，豐富創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)。

網(wǎng)絡(luò)借貸在解決個(gè)人和小型企業(yè)融資問(wèn)題上發(fā)揮著重要作用，2013年以來(lái)，我國(guó)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)迅猛增長(zhǎng)，重點(diǎn)關(guān)注個(gè)體的金融需求，普惠特性日益顯著。但是網(wǎng)絡(luò)借貸在指數(shù)式增長(zhǎng)的同時(shí)，也出現(xiàn)了許多亟待解決的問(wèn)題。網(wǎng)貸天眼數(shù)據(jù)顯示，P2P平臺(tái)累計(jì)已經(jīng)達(dá)到6380家，累計(jì)停業(yè)及問(wèn)題平臺(tái)有4151家，跑路現(xiàn)象嚴(yán)重。而且由于網(wǎng)絡(luò)借貸涉及到眾多個(gè)體，大多數(shù)投資者金融知識(shí)不足，缺少風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，一旦出現(xiàn)問(wèn)題，會(huì)快速傳播，可能引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

圖2 P2P網(wǎng)貸平臺(tái)總數(shù)和成交額

3.數(shù)字保險(xiǎn)

數(shù)字保險(xiǎn)就是將數(shù)字技術(shù)應(yīng)用到保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)、銷(xiāo)售等領(lǐng)域。2016年，數(shù)字保險(xiǎn)保費(fèi)收入總量較2015年有所增加，但由于監(jiān)管部門(mén)加強(qiáng)對(duì)理財(cái)型保險(xiǎn)產(chǎn)品的監(jiān)管，商車(chē)費(fèi)改使得互聯(lián)網(wǎng)車(chē)險(xiǎn)的保費(fèi)收入增速下滑，進(jìn)而導(dǎo)致在總保費(fèi)收入的占比下降。

圖3 總保費(fèi)收入及數(shù)字保險(xiǎn)保費(fèi)的趨勢(shì)

數(shù)字技術(shù)推動(dòng)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)生變革，數(shù)字保險(xiǎn)憑借線上運(yùn)營(yíng)的優(yōu)勢(shì)，迎來(lái)發(fā)展機(jī)遇。在產(chǎn)品設(shè)計(jì)方面，數(shù)字保險(xiǎn)依托大數(shù)據(jù)技術(shù)，對(duì)客戶的行為習(xí)慣、消費(fèi)水平和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力進(jìn)行分析，滿足不同群體個(gè)性化需求。在產(chǎn)品銷(xiāo)售方面，保險(xiǎn)公司將線下保險(xiǎn)產(chǎn)品轉(zhuǎn)移到線上，適應(yīng)用戶對(duì)數(shù)字保險(xiǎn)產(chǎn)品的需求。數(shù)字保險(xiǎn)不僅讓保險(xiǎn)服務(wù)的覆蓋范圍更廣，而且推出多種創(chuàng)新性險(xiǎn)種，滿足客戶日益多樣化的需求，進(jìn)一步提升數(shù)字普惠金融的水平。

(二)我國(guó)城鄉(xiāng)收入差距現(xiàn)狀

由于我國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力增強(qiáng)，居民收入總量呈現(xiàn)不斷增加的趨勢(shì)，但由于資源分配、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)差異等問(wèn)題，城鄉(xiāng)之間絕對(duì)收入差距在擴(kuò)大。但隨著政府越來(lái)越重視“三農(nóng)”問(wèn)題，通過(guò)一系列優(yōu)惠政策的實(shí)施，扶助農(nóng)村地區(qū)，農(nóng)村居民的生活質(zhì)量被大大改善。2016年農(nóng)村居民人均純收入是2005年的3.51倍，而2016年城鎮(zhèn)居民人均可支配收入是2005年的3.21倍，在這期間，城鄉(xiāng)收入比從3.2237降低到2.9431。所以，我國(guó)城鄉(xiāng)收入差距仍比較大，但呈現(xiàn)下降的趨勢(shì)。

圖4 2005-2016年我國(guó)基尼系數(shù)

圖5 城鄉(xiāng)居民收入趨勢(shì)圖

三、數(shù)字普惠金融發(fā)展水平的測(cè)度

(一)數(shù)字普惠金融指標(biāo)體系的構(gòu)建

本文通過(guò)借鑒北大數(shù)字普惠金融指數(shù)研究方法和成果，利用數(shù)字普惠金融指數(shù)研究其對(duì)城鄉(xiāng)收入差距的影響。該指標(biāo)體系包含3個(gè)維度24個(gè)指標(biāo)，從多個(gè)方面綜合反映我國(guó)數(shù)字普惠金融發(fā)展水平。

表1 數(shù)字普惠金融指標(biāo)體系

(二)數(shù)字普惠金融指數(shù)計(jì)算方法

數(shù)字普惠金融指標(biāo)體系包含多個(gè)指標(biāo)，每個(gè)指標(biāo)計(jì)量單位不同，因此需要將不同單位的指標(biāo)處理成可對(duì)比的指標(biāo)，即指標(biāo)必須是無(wú)量綱化的，以解決互聯(lián)網(wǎng)迅速發(fā)展帶來(lái)相關(guān)指標(biāo)的非穩(wěn)定性問(wèn)題，采用對(duì)數(shù)型功效函數(shù)法進(jìn)行無(wú)量綱化處理。

對(duì)數(shù)型功效函數(shù)法的公式為：

其中，為了能夠方便各個(gè)地區(qū)的指數(shù)比較，規(guī)定在正向指標(biāo)中，xl為各個(gè)地區(qū)2011年指標(biāo)數(shù)值5%分位數(shù)，xh為各個(gè)地區(qū)2011年指標(biāo)數(shù)值95%分位數(shù)，而逆向指標(biāo)的上下限與正向指標(biāo)相反。

指標(biāo)的權(quán)重確定，綜合了層次分析法(AHP)和變異系數(shù)法，AHP法確定是覆蓋廣度、使用深度和數(shù)字支持度對(duì)數(shù)字普惠金融指數(shù)的權(quán)重，變異系數(shù)法確定二十四個(gè)指標(biāo)對(duì)三個(gè)維度的權(quán)重。最后，根據(jù)相應(yīng)的權(quán)重和指標(biāo)值，采用加權(quán)算術(shù)平均法，按照從下到上的順序計(jì)算指數(shù)，公式為：

式中：D——綜合指數(shù)。

Wi——第i個(gè)指標(biāo)權(quán)重。

通過(guò)逐層算數(shù)加權(quán)平均合成，計(jì)算各個(gè)層次的指數(shù)值，數(shù)值越大，說(shuō)明數(shù)字普惠金融的發(fā)展水平越高。

(三)各省數(shù)字普惠金融指數(shù)測(cè)度

本文借鑒北京大學(xué)數(shù)字普惠金融指數(shù)，但為了研究需要，對(duì)指數(shù)進(jìn)行處理，將該指數(shù)與100的比值作為本文使用的數(shù)字普惠金融指數(shù)，具體指數(shù)見(jiàn)附錄1。從2011年到2015年，我國(guó)數(shù)字普惠金融指數(shù)不斷上升。在數(shù)字普惠金融指數(shù)中，覆蓋廣度這一維度所占權(quán)重最大，達(dá)到了0.54，其次是權(quán)重占0.3的使用深度。從表2中看出，雖然我國(guó)數(shù)字普惠金融整體發(fā)展迅速，但各個(gè)地區(qū)之間差異較大?？偟膩?lái)說(shuō)，在數(shù)字技術(shù)的應(yīng)用下，獲得金融服務(wù)的門(mén)檻降低地區(qū)間的差距在不斷地縮小，普惠程度明顯提高。

表2 2015年數(shù)字普惠金融指標(biāo)描述

四、數(shù)字普惠金融影響城鄉(xiāng)收入差距的實(shí)證分析

(一)變量選取及數(shù)據(jù)來(lái)源說(shuō)明

本文將城鄉(xiāng)收入差距作為被解釋變量，數(shù)字普惠金融指數(shù)作為解釋變量，利用2011年至2015年的面板數(shù)據(jù)做實(shí)證分析，相關(guān)數(shù)據(jù)來(lái)源于北京大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心編制的數(shù)字普惠金融指數(shù)和國(guó)家統(tǒng)計(jì)局網(wǎng)站，實(shí)證結(jié)果使用Stata12.0得出。

1.被解釋變量

城鄉(xiāng)收入差距(GAP)：用城鎮(zhèn)居民人均可支配收入與農(nóng)村居民人均純收入的比值反映城鄉(xiāng)收入差距狀況，記作GAP，比值越大，就代表城鄉(xiāng)居民收入差距越大。

2.解釋變量

數(shù)字普惠金融指數(shù)(DIFI)：前文構(gòu)建和測(cè)算數(shù)字普惠金融指數(shù)，反映我國(guó)數(shù)字普惠金融發(fā)展水平，數(shù)值越大，表示數(shù)字普惠金融發(fā)展水平越高。

3.控制變量

財(cái)政支出(GOV)：選用財(cái)政支出占GDP比重來(lái)表示政府財(cái)政支出。政府可以通過(guò)增加保障性財(cái)政支出，如增加政府轉(zhuǎn)移支付水平，加大對(duì)“三農(nóng)”的支持力度，增加農(nóng)村居民的收入，縮小城鄉(xiāng)差距。

產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)：選取第二、第三產(chǎn)業(yè)增加值占國(guó)民生產(chǎn)總值比重。由于農(nóng)業(yè)容易受到自然天氣的影響且農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格較低，農(nóng)村居民依靠農(nóng)業(yè)為其帶來(lái)的收入不高，改善產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，預(yù)期對(duì)城鄉(xiāng)收入差距有縮小作用。

經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平(RGDP)：經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平會(huì)影響居民收入狀況，倒“U”型曲線理論就表明了城鄉(xiāng)收入差距會(huì)隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提升先増大后減小，本文選擇人均GDP表示經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平。

表3 相關(guān)變量描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果分析

結(jié)果顯示：我國(guó)城鄉(xiāng)收入差距平均值為2.7618，最大值接近4，表示城鎮(zhèn)居民人均可支配收入是農(nóng)村居民人均純收入的4倍，說(shuō)明我國(guó)城鄉(xiāng)收入差距較大；數(shù)字普惠金融指數(shù)最小值為0.1622，最大值是2.7811，表明數(shù)字普惠金融地區(qū)發(fā)展不均衡；各省市第二、第三產(chǎn)業(yè)增加值占國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的比重的差異較小，第一產(chǎn)業(yè)在GDP中占比較低；在財(cái)政支出占GDP比重中，個(gè)別省市因經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和國(guó)家優(yōu)惠政策等原因，與其它省市差距較大；人均GDP因受各個(gè)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平影響，總體差異較大。

(二)面板單位根檢驗(yàn)

由于面板數(shù)據(jù)模型要求變量應(yīng)是平穩(wěn)變量，所以要保證變量的平穩(wěn)性，需要分別對(duì)變量進(jìn)行面板單位根檢驗(yàn)。面板單位根檢驗(yàn)有多種檢驗(yàn)方法，本文選擇的是常用的LLC檢驗(yàn)、適合短面板數(shù)據(jù)的Fisher-ADF檢驗(yàn)和Fisher-PP檢驗(yàn)，三種檢驗(yàn)方法的原假設(shè)是變量存在單位根過(guò)程，備擇假設(shè)是變量是平穩(wěn)的。檢驗(yàn)結(jié)果表明，變量GAP、DIFI、IS、RGDP都拒絕了三種檢驗(yàn)方法下存在單位根的原假設(shè)，即這四個(gè)變量是平穩(wěn)的。而GOV在ADF檢驗(yàn)下不能拒絕原假設(shè)，因此對(duì)其進(jìn)行一階差分處理，差分后記為D.GOV，三種檢驗(yàn)方法均顯示變量在5%的置信水平下拒絕存在單位根的原假設(shè)，變量是一階平穩(wěn)的。

表4 面板單位根檢驗(yàn)結(jié)果

注：“*”、“**”、“***”分別表示在10%、5%、1%水平下的顯著性。

(三)面板數(shù)據(jù)模型

前文分析發(fā)現(xiàn)，我國(guó)數(shù)字普惠金融發(fā)展水平和城鄉(xiāng)收入差距表現(xiàn)出明顯的區(qū)域特征，從現(xiàn)實(shí)上看，我國(guó)東、中、西三個(gè)地區(qū)由于水平不同而具有明顯的差異性，因而從全國(guó)31個(gè)省市面板數(shù)據(jù)和分東部中部西部區(qū)域兩個(gè)方面，進(jìn)行回歸分析，通過(guò)構(gòu)建面板數(shù)據(jù)模型，量化解釋變量與被解釋變量之間的關(guān)系，更好的探究數(shù)字普惠金融對(duì)城鄉(xiāng)收入差距的影響。

1.全國(guó)面板數(shù)據(jù)模型

Hausman檢驗(yàn)用于面板數(shù)據(jù)選擇固定效應(yīng)模型還是隨機(jī)效應(yīng)模型，它的原假設(shè)是個(gè)體效應(yīng)和解釋變量不相關(guān)，也就是選擇隨機(jī)效應(yīng)模型，備擇假設(shè)是個(gè)體效應(yīng)和解釋變量相關(guān)，即選擇固定效應(yīng)模型。

通過(guò)軟件得到了結(jié)果，可以看出，卡方統(tǒng)計(jì)量為9.09,相應(yīng)P值為0.0589，由于P值大于0.05，所以不能拒絕原假設(shè)，即應(yīng)該選擇隨機(jī)效應(yīng)模型進(jìn)行實(shí)證分析。

表5 Hausman檢驗(yàn)結(jié)果

面板數(shù)據(jù)能夠充分反映橫截面和時(shí)間序列的二維空間上的信息，在相關(guān)數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上建立隨機(jī)效應(yīng)模型，其表達(dá)式為：

其中，α表示均值截距項(xiàng)，vit為誤差項(xiàng)，μi+vit為復(fù)合擾動(dòng)項(xiàng)，隨機(jī)效應(yīng)模型假設(shè)不隨時(shí)間變化的個(gè)體效應(yīng)μi與vit隨機(jī)誤差項(xiàng)不相關(guān)，隨機(jī)效應(yīng)模型采用GLS估計(jì)。本文初步設(shè)定面板模型如下：

GAP=α+β1DIFI+β2GOV+β3IS+β4RGDP

通過(guò)Stata得出回歸結(jié)果見(jiàn)下表：

表6 數(shù)字普惠金融和城鄉(xiāng)收入差距之間關(guān)系的回歸結(jié)果

注：“*”、“**”、“***”分別表示在10%、5%、1%水平下的顯著性。

在模型1中，數(shù)字普惠金融指數(shù)的P值為0.000，即在1%的置信水平下顯著，它的系數(shù)是-0.1604，說(shuō)明其他條件不變下，數(shù)字普惠金融指數(shù)上升1%，城鄉(xiāng)收入差距下降0.160%；財(cái)政支出GOV和被解釋變量城鄉(xiāng)收入差距之間顯著相關(guān)，財(cái)政支出每增加1%，城鄉(xiāng)收入差距則會(huì)增加0.6511%；控制變量IS不能通過(guò)顯著檢驗(yàn)，沒(méi)有表現(xiàn)出顯著的影響關(guān)系；變量RGDP在10%的置信度下顯著，系數(shù)為負(fù)數(shù)，它與被解釋變量之間存在負(fù)相關(guān)關(guān)系，提高人均GDP有利于城鄉(xiāng)收入差距的縮小。模型2中剔除了不顯著變量IS，數(shù)字普惠金融指數(shù)和人均GDP的系數(shù)仍為負(fù)，這兩個(gè)變量均和城鄉(xiāng)收入差距負(fù)相關(guān)；財(cái)政支出和城鄉(xiāng)收入差距正相關(guān)，即政府增加財(cái)政支出會(huì)加大城鄉(xiāng)收入差距。

2.分區(qū)域的面板數(shù)據(jù)模型

通過(guò)對(duì)東、中、西部分別進(jìn)行Hausman檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果顯示西部地區(qū)適合固定效應(yīng)模型，東部和中部地區(qū)適合隨機(jī)效應(yīng)模型，最終回歸結(jié)果如表所示：

表7 區(qū)域數(shù)字普惠金融與城鄉(xiāng)收入差距之間關(guān)系的回歸結(jié)果

注：“*”、“**”、“***”分別表示在10%、5%、1%水平下的顯著性。

在西部和中部地區(qū)，數(shù)字普惠金融指數(shù)分別在5%和10%置信度下顯著，但東部地區(qū)未能通過(guò)檢驗(yàn)，其他條件不變情形下，西部地區(qū)數(shù)字普惠金融指數(shù)每增加1%，城鄉(xiāng)收入差距則下降0.3914%，西部地區(qū)發(fā)展數(shù)字普惠金融對(duì)縮小城鄉(xiāng)收入差距的影響最大。變量GOV的系數(shù)為正數(shù)，明顯具有加大城鄉(xiāng)收入差距特征，只有西部地區(qū)財(cái)政支出通過(guò)了檢驗(yàn)，西部地區(qū)的財(cái)政支出占GDP比重和城鄉(xiāng)收入差距間具有顯著的正相關(guān)關(guān)系。在中部和西部地區(qū)，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)分別在10%、1%的水平下通過(guò)檢驗(yàn)，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)在中部地區(qū)具有擴(kuò)大收入差距的作用；在西部地區(qū)，若其他條件不變，西部地區(qū)每增加1%的第二、第三產(chǎn)業(yè)增加值占GDP占比，城鄉(xiāng)收入差距會(huì)降低8.8907%，說(shuō)明產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)在西部地區(qū)具有減小城鄉(xiāng)收入差距的作用；中部地區(qū)隨著第二、第三產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不斷升級(jí)，城鎮(zhèn)居民收入增長(zhǎng)快，與農(nóng)村居民間的收入差距也加大。關(guān)于人均GDP與收入差距，只在東部地區(qū)中有影響，若其他條件不變，人均GDP每上漲1%，城鄉(xiāng)收入差距會(huì)下降0.0836%，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和城鄉(xiāng)收入差距之間為負(fù)相關(guān)關(guān)系；在西部地區(qū)，人均GDP增長(zhǎng)拉大了城鄉(xiāng)收入差距，表明經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成果并不能讓每個(gè)人都能享受到，存在著不均衡問(wèn)題。

(四)結(jié)論

通過(guò)相關(guān)研究，得出如下結(jié)論：第一，數(shù)字普惠金融和城鄉(xiāng)收入差距之間為負(fù)相關(guān)關(guān)系，在中部和西部區(qū)域中，提高數(shù)字普惠金融水平，可以縮小城鄉(xiāng)收入差距，東部地區(qū)則沒(méi)有表現(xiàn)出二者間的顯著影響關(guān)系；第二，財(cái)政支出與城鄉(xiāng)收入差距呈正相關(guān)，財(cái)政支出越多，收入差距越大，在西部地區(qū)，財(cái)政支出與城鄉(xiāng)收入差距顯著相關(guān)，東部和中部關(guān)系不顯著；第三，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)在西部地區(qū)與城鄉(xiāng)收入差距呈顯著負(fù)相關(guān)，在東部和中部呈正相關(guān)；第四，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平與城鄉(xiāng)收入差距呈顯著負(fù)相關(guān)，而在西部地區(qū)呈正相關(guān)，關(guān)系不顯著。

五、數(shù)字普惠金融發(fā)展協(xié)調(diào)城鄉(xiāng)收入差距建議

(一)完善數(shù)字普惠金融法律法規(guī)

政府要?jiǎng)?chuàng)造一個(gè)完善的政策環(huán)境，這是數(shù)字普惠金融可持續(xù)發(fā)展的重要基礎(chǔ)和前提。首先，政府要制定并完善相關(guān)法律法規(guī)，設(shè)立機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入門(mén)檻，促使金融機(jī)構(gòu)規(guī)范運(yùn)營(yíng)。其次，要加強(qiáng)對(duì)金融服務(wù)和產(chǎn)品的監(jiān)管，防止出現(xiàn)監(jiān)管缺位、監(jiān)管不當(dāng)現(xiàn)象，要重視信息透明度，使金融消費(fèi)者可以及時(shí)、準(zhǔn)確地獲得相關(guān)信息，做出最優(yōu)的決策。第三政府機(jī)構(gòu)可以通過(guò)負(fù)面清單制度，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)開(kāi)展的業(yè)務(wù)規(guī)范作出要求，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)不斷創(chuàng)新發(fā)展。最后課構(gòu)建恰當(dāng)?shù)臄?shù)字普惠金融法律和框架，制定簡(jiǎn)單易懂的數(shù)字普惠金融法律法規(guī)，使消費(fèi)者易于獲得這些法律法規(guī)，利用這些法律法規(guī)保護(hù)自己的正當(dāng)金融權(quán)益。

(二)構(gòu)建多元化征信體系

完善的征信體系能幫助金融機(jī)構(gòu)減少信息收集成本，降低信息不對(duì)稱，減少不良貸款，同時(shí)，征信體系能通過(guò)信用記錄有效約束借貸者行為。當(dāng)前，中國(guó)人民銀行征信中心是我國(guó)征信體系的核心，負(fù)責(zé)維護(hù)全國(guó)統(tǒng)一的征信系統(tǒng)，該數(shù)據(jù)庫(kù)信用記錄存在缺失，同時(shí)征信中心未能收錄依托互聯(lián)網(wǎng)的金融機(jī)構(gòu)的信息，并且征信中心提供的征信產(chǎn)品和服務(wù)不能滿足現(xiàn)在的需求。要完善我國(guó)征信體系，必須鼓勵(lì)民營(yíng)征信機(jī)構(gòu)進(jìn)入征信市場(chǎng)以促進(jìn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，民營(yíng)征信機(jī)構(gòu)能夠豐富征信產(chǎn)品，提高個(gè)性化和場(chǎng)景化服務(wù)，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和民營(yíng)征信公司自身已有的資源或平臺(tái)，可以收錄更多普惠金融主體的信息，建立互聯(lián)網(wǎng)信息庫(kù)實(shí)現(xiàn)信息共享，構(gòu)建大數(shù)據(jù)征信體系，拓寬信用數(shù)據(jù)收集渠道。加強(qiáng)信息的保護(hù)，不斷完善現(xiàn)有的征信體系。

(三)創(chuàng)新數(shù)字普惠金融產(chǎn)品服務(wù)

要從本地實(shí)際環(huán)境及金融資源出發(fā)，不斷加大數(shù)字普惠金融支持農(nóng)民工創(chuàng)業(yè)的金融產(chǎn)品和創(chuàng)新服務(wù)的創(chuàng)新力度。要以需求為核心，創(chuàng)新符合消費(fèi)者實(shí)際貸款需求的模式，進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新。一是創(chuàng)新貸款種類(lèi)，優(yōu)化現(xiàn)有信貸品種，以滿足城鄉(xiāng)居民多層次、差異化融資需求。二是拓寬創(chuàng)新，拓寬城鄉(xiāng)居民融資渠道，簡(jiǎn)化貸款程序，實(shí)施優(yōu)惠政策，降低貸款成本；同時(shí)開(kāi)發(fā)新的產(chǎn)品抵押物，增加有效抵押物種類(lèi)，特別在農(nóng)村可探索將土地經(jīng)營(yíng)使用權(quán)、農(nóng)村房屋所有權(quán)、林權(quán)等農(nóng)村產(chǎn)權(quán)納入到融資擔(dān)保抵押物范圍，拓寬融資渠道。最后，要深入到服務(wù)農(nóng)村的農(nóng)村信用社、村鎮(zhèn)銀行等中小型金融機(jī)構(gòu)，注重對(duì)數(shù)字普惠金融專(zhuān)業(yè)管理人才和創(chuàng)新人才的培養(yǎng)，創(chuàng)新經(jīng)營(yíng)方式和理念，增加信貸產(chǎn)品種類(lèi)，利用先進(jìn)數(shù)字技術(shù)武裝貸款技術(shù)，使貸款工具多樣化，拓寬城鄉(xiāng)居民融資渠道。

(四)完善數(shù)字普惠金融基礎(chǔ)設(shè)施

我國(guó)金融基礎(chǔ)設(shè)施仍不完善，網(wǎng)點(diǎn)少，分布密度低且不均勻，在加上農(nóng)村交通不便、農(nóng)戶缺乏金融知識(shí)等因素造成城鄉(xiāng)分布不均衡，農(nóng)村地區(qū)消費(fèi)者在銀行開(kāi)戶率低，而且只有取款、轉(zhuǎn)賬等基礎(chǔ)性業(yè)務(wù)。我國(guó)金融機(jī)構(gòu)分布不平衡，還體現(xiàn)在地區(qū)分布不均勻，東部地區(qū)優(yōu)于中西部，因此要加大對(duì)中西部的資金投入完善基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，推出優(yōu)惠政策吸引金融機(jī)構(gòu)的投資，擴(kuò)展現(xiàn)有金融服務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施。因此，可以在農(nóng)村特別是偏遠(yuǎn)地區(qū)大力推行銀行卡，改善農(nóng)村動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)，改善用卡環(huán)境；建立健全現(xiàn)代化支付清算系統(tǒng)，改善農(nóng)村支付服務(wù)環(huán)境，推動(dòng)農(nóng)村地區(qū)消費(fèi)者經(jīng)常性支付的數(shù)字化和非現(xiàn)金化。

大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等數(shù)字技術(shù)運(yùn)用到普惠金融領(lǐng)域，為傳統(tǒng)普惠金融提供一條新路徑。需要進(jìn)一步加大科技研發(fā)，加強(qiáng)技術(shù)的創(chuàng)新，解決技術(shù)難題，開(kāi)發(fā)新興數(shù)字技術(shù)以用于普惠金融。

(五)提高城鄉(xiāng)居民金融知識(shí)和素養(yǎng)

數(shù)字普惠金融參與者普遍金融知識(shí)少，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力不高，缺乏一定的判斷分析能力，政府要加大金融知識(shí)宣傳，加強(qiáng)金融服務(wù)需求者風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，防止落入金融欺詐陷阱?；ヂ?lián)網(wǎng)金融公司應(yīng)提醒投資者相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別意識(shí)，根據(jù)自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力做出合理的決策。對(duì)于農(nóng)村居民及其他特殊群體，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)可以開(kāi)展專(zhuān)項(xiàng)活動(dòng)，傳播金融知識(shí)，提高數(shù)字普惠金融參與者的金融素養(yǎng)。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)金融公司共同配合，擴(kuò)大宣傳范圍，實(shí)現(xiàn)線上與線下結(jié)合的宣傳模式。數(shù)字普惠金融的發(fā)展面臨風(fēng)險(xiǎn)在很大程度上也受到民眾金融素質(zhì)和意識(shí)的制約，特別是在偏遠(yuǎn)地區(qū)，金融消費(fèi)者缺乏基本的數(shù)字技術(shù)知識(shí)和安全意識(shí)。要重視消費(fèi)者數(shù)字技術(shù)知識(shí)和金融知識(shí)的普及及促進(jìn)數(shù)字金融服務(wù)的客戶身份識(shí)別，對(duì)數(shù)字普惠金融的基站進(jìn)行檢測(cè)。因此，要充分考慮到農(nóng)民工等低收入群體在金融知識(shí)儲(chǔ)備、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力等方面的實(shí)際情況，有針對(duì)性的開(kāi)展金融知識(shí)普及活動(dòng)，通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)普及普惠金融的相關(guān)知識(shí)，增強(qiáng)人們的金融風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，以構(gòu)建大數(shù)據(jù)背景下數(shù)字普惠金融風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制。