王淑華（陜西省地下水管理監(jiān)測局陜西西安710003）

水利事業(yè)單位對外投資風險防范淺析

王淑華
（陜西省地下水管理監(jiān)測局陜西西安710003）

本文全面分析了水利事業(yè)單位對外投資全過程應(yīng)關(guān)注的關(guān)鍵環(huán)節(jié)及風險點，提出了加強事業(yè)單位對外投資日常管理和對外投資后續(xù)管理的具體對策措施，對于水利事業(yè)單位規(guī)范對外投資、提高資產(chǎn)使用效益具有一定參考和借鑒意義。

水利事業(yè)；對外投資風險；對策措施

1　事業(yè)單位對外投資簡述

事業(yè)單位對外投資主要指事業(yè)單位投資在保證單位正常運轉(zhuǎn)和事業(yè)發(fā)展的前提下，利用與單位正常運轉(zhuǎn)和事業(yè)發(fā)展不直接相關(guān)的閑置資產(chǎn)（比如貨幣資金、實物資產(chǎn)和無形資產(chǎn)）向其他單位進行投資的行為。水利事業(yè)單位職能是為水利事業(yè)發(fā)展服務(wù)，其資產(chǎn)管理使用都要遵循這一原則，對外投資也不例外，對外投資是事業(yè)單位資產(chǎn)管理的重要組成部分，規(guī)范對外投資行為，防范潛在投資風險，對于加強水利事業(yè)單位資產(chǎn)管理、促進資產(chǎn)保值增值、發(fā)揮資產(chǎn)使用效率和效益具有重要意義。

防范水利事業(yè)單位對外投資風險，特別是重大對外投資經(jīng)營事項，要以水利行業(yè)為依托，針對水利行業(yè)實際特點，選擇關(guān)聯(lián)性高、投資效益穩(wěn)定、掌控能力強的投資方向和標的，同時要重視對外投資全過程風險點的防范，從項目選擇到最終結(jié)束都要加強管理，最大限度避免潛在投資風險，確保實現(xiàn)預(yù)期投資收益。

2　水利事業(yè)單位對外投資存在的問題

（1）對投資項目決策重視不夠。水利單位普遍存在“重建設(shè)輕管理”情況，能夠嚴格執(zhí)行水利項目建設(shè)程序和各項制度規(guī)定，但對本單位投資項目卻重視不夠，未結(jié)合自身情況進行科學論證，從而選擇適合自身發(fā)展的項目，造成對外投資具有一定盲目性。

（2）對外投資日常監(jiān)管不嚴格。一些水利事業(yè)單位存在“資金資產(chǎn)投出去就是完成了對外投資”的想法，忽視了對投資情況的日常監(jiān)管，未能及時了解掌握對外投資變動情況，未能建立風險防范機制，造成了對外投資存在潛在風險。

（3）對外投資績效考核不科學。對資產(chǎn)回報收益往往只是進行簡單計算分析，未能利用投資收益率等財務(wù)管理指標進行綜合分析，造成投資績效考核不科學，對對外投資管理人員業(yè)績情況評價不夠準確和公正。

（4）對外投資處置處理不規(guī)范。在對外投資行為結(jié)束后，對資產(chǎn)處置有時過于隨意，未能充分調(diào)研市場情況，收集相關(guān)數(shù)據(jù)資料，提出多種備選處置方案，從而選擇最佳方案，最大限度實現(xiàn)資產(chǎn)效益。在處置程序上，有時也存在未嚴格執(zhí)行資產(chǎn)處置審核審批程序情況。

3　加強事業(yè)單位對外投資管理的對策

3.1科學選擇對外投資項目

水利事業(yè)單位對外投資要立足水利行業(yè)，科學選擇適合自身條件的投資項目，以保障單位良性持續(xù)發(fā)展為前提，以發(fā)揮自身優(yōu)勢、回避自身劣勢為條件，確保資產(chǎn)安全和效益，以科學考察論證、規(guī)范決策程序、強化全過程監(jiān)管為手段，最大限度防范水利資產(chǎn)對外投資風險，切實保障水利資產(chǎn)預(yù)期投資收益的實現(xiàn)。

（1）正確判斷自身情況。水利屬于公益性行業(yè)，水利事業(yè)單位大多屬于公益性單位，其收入來源大多為財政收入，一些灌區(qū)或其他水管單位有一些自應(yīng)收入，但數(shù)額不大。因此水利事業(yè)單位在對外投資決策前，要正確判斷自身情況，科學選擇投資方向，從經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、風險承受能力等方面進行全面評估，合理預(yù)計對外投資可能對單位發(fā)展和經(jīng)營帶來的各類風險，合理預(yù)計對外投資所需現(xiàn)金流，以及由此帶來的資金斷裂風險，全面評估各類不確定風險的產(chǎn)生概率和影響程度，對單位自身經(jīng)營和運轉(zhuǎn)情況做出正確判斷。

（2）做好項目考察論證。在全面評估國家宏觀政策、單位發(fā)展環(huán)境等因素的基礎(chǔ)上，科學判斷經(jīng)營發(fā)展、資金財務(wù)等情況，梳理分析自身存在的優(yōu)勢和劣勢，面臨的機遇和挑戰(zhàn)，運用財務(wù)管理方法進行全面分析，選擇投資方向，比如可以借鑒采用SWOT分析法，進行對外投資分析，SWOT分析法主要用于戰(zhàn)略決策和重大經(jīng)營分析，其方法是將影響單位發(fā)展的外部和內(nèi)部因素逐一羅列出來，通過與同行業(yè)、與歷史數(shù)據(jù)的橫向比較，找到內(nèi)部的優(yōu)勢和劣勢，以及外部面臨的機遇和挑戰(zhàn)，從而有針對性地制定措施，達到“發(fā)揮優(yōu)勢，迎接挑戰(zhàn)；克服劣勢，把握機遇”的目的。

3.2加強對外投資日常管理

加強事業(yè)單位對外投資管理應(yīng)從項目決策審批開始，做好對外投資的各個環(huán)節(jié)管理。針對對外投資的變動情況，制定各種預(yù)案，應(yīng)對對外投資可能產(chǎn)生的風險，使對外投資風險始終處于可控風險范圍內(nèi)。

（1）嚴格項目決策審批。水利事業(yè)單位對外投資審核審批需要經(jīng)過單位內(nèi)部集體民主決策、上級水行政主管部門審核、財政部門審批等三個重要環(huán)節(jié)。集體民主決策是事業(yè)單位對外投資一個關(guān)鍵環(huán)節(jié)，而在實際操作過程中，部分單位領(lǐng)導(dǎo)不征求有關(guān)部門的意見，未進行深入考察和可行性論證，自行決定投資項目，實施過程中難以執(zhí)行，造成投資損失。因此，首先，應(yīng)組織有關(guān)部門和專家，對初選項目進行詳細考察，分析論證其風險和投資可行性，形成備選方案。其次，應(yīng)召集管理層集體討論，全面分析各個備選方案的優(yōu)劣，權(quán)衡利弊，做出決策，并形成相關(guān)決議文件。第三，將對外投資項目情況、相關(guān)文件和決策情況，以正式文件報送上級水行政主管部門審核。第四，在上級水行政主管部門審核同意后，會同上級主管部門將對外投資申請報送財政部門審批。第五，按照上級主管部門和財政部門批復(fù)，進一步核對項目情況，調(diào)整項目投資方案，做好投資項目簽訂以及有關(guān)資產(chǎn)移交登記工作，確保對外投資規(guī)范公開透明進行。

（2）建立風險防控機制。對于涉及單位發(fā)展的重大對外投資項目，應(yīng)抽調(diào)業(yè)務(wù)精、能力強的管理人員，成立專門小組，定期了解對外投資進展情況，分析存在問題，提出加強對外投資管理的意見和建議。對于重大對外投資事項，建立投資后續(xù)管理綜合財務(wù)評價指標體系，健全風險防控預(yù)案，科學設(shè)置警戒防線，密切關(guān)注被投資單位財務(wù)狀況，對資產(chǎn)保值增值和利潤分配情況實時監(jiān)督。對外投資變動超出風險范圍時，應(yīng)區(qū)分不同情況，采取相應(yīng)預(yù)案和措施，及時研究，果斷處理，將對外投資損失降到最低。

（3）發(fā)揮內(nèi)部審計監(jiān)督作用。從項目論證到項目結(jié)束，審計監(jiān)督應(yīng)全過程參與，客觀評價對外投資項目選擇、分析論證、集體決策、實施過程的科學性、公正性和效益性，客觀地對項目經(jīng)營管理、財務(wù)狀況和經(jīng)濟效益做出審計結(jié)論，對于存在的問題，提出審計意見和建議，使對外投資始終向著正確的方向前進。

3.3做好對外投資后續(xù)管理

對外投資不僅要重視“投資行為”，更要重視“結(jié)果和效益”。事業(yè)單位作為投資主體，有保證國有資產(chǎn)保值增值的責任。因此，做好對外投資后續(xù)管理、提高對外投資效益是對外投資的重要任務(wù)。

（1）持續(xù)經(jīng)營的后續(xù)管理。對外投資項目設(shè)立為企業(yè)或公司后，在持續(xù)經(jīng)營情況下，投資所占比例大于50%，即具有實際控制權(quán)情況下，應(yīng)選擇選聘合適人員組成董事、監(jiān)事、經(jīng)理等經(jīng)營管理層，負責生產(chǎn)經(jīng)營；投資所占比例在20%～50%之間，具有重大影響，應(yīng)積極參與其日常經(jīng)營管理；投資所占比例小于20%，無實質(zhì)性影響，為了確保投資安全，應(yīng)該由專人負責，定期了解掌握被投資方的生產(chǎn)經(jīng)營和財務(wù)狀況，發(fā)現(xiàn)問題，及時處理。

（2）加強投資項目績效考核。對外投資初期應(yīng)科學設(shè)置投資目標，并細化成各個階段目標，確定每個階段及總體量化考核指標，落實到具體人員，簽訂相關(guān)合同協(xié)議，明確獎懲有關(guān)要求。在投資項目實施過程中，應(yīng)嚴格按照考核指標進行考核，對管理嚴格、實現(xiàn)了預(yù)期投資目標的，應(yīng)按照合同或協(xié)議予以獎勵；對疏于管理、玩忽職守、造成投資損失的，也應(yīng)按照合同或協(xié)議予以處罰或處理。

（3）做好投資處置環(huán)節(jié)控制。對外投資行為完成后，應(yīng)重視和做好資產(chǎn)處置工作，對于變賣、拍賣、出讓等資產(chǎn)事項，按照對外投資申請批復(fù)時的程序，履行相關(guān)審核審批手續(xù)，在上級水行政主管部門審核同意后，按規(guī)定報財政部門審批。對于重大資產(chǎn)處置，充分發(fā)揮產(chǎn)權(quán)交易中心作用，做到公開、公正、透明，最大限度預(yù)防資產(chǎn)處置環(huán)節(jié)的腐敗行為，防止事業(yè)單位國有資產(chǎn)流失。

4　結(jié)語

對外投資從選擇項目到收回投資是一個連續(xù)封閉過程，每個階段都需要抓住關(guān)鍵環(huán)節(jié)和關(guān)鍵風險點，強化監(jiān)管，健全機制，才能避免潛在風險，確保水利事業(yè)單位資產(chǎn)保值增值和效益發(fā)揮。陜西水利

（責任編輯：李蕊）

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