徐 丹

天津商業(yè)大學(xué)商學(xué)院

上市公司財(cái)務(wù)舞弊審計(jì)失敗的原因與啟示
——基于萬(wàn)福生科造假的案例分析

徐 丹

天津商業(yè)大學(xué)商學(xué)院

由于財(cái)務(wù)舞弊現(xiàn)象頻發(fā)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)日益增加，審計(jì)失敗案屢屢發(fā)生，本文基于萬(wàn)福生科造假的案例，對(duì)萬(wàn)福生科的造假手段、原因以及審計(jì)失敗原因進(jìn)行了深入分析，并提出了相應(yīng)的防范建議，從而保護(hù)投資者的利益，促進(jìn)我國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展。

萬(wàn)福生科；財(cái)務(wù)舞弊；審計(jì)失敗

1.引言

近年來(lái)，我國(guó)股票市場(chǎng) A股歷史上，上市公司造假頻發(fā)，前有主板的銀廣夏，近有中小板情節(jié)惡劣的綠大地?，F(xiàn)在，頂著“稻米精深加工第一股”光環(huán)、集農(nóng)產(chǎn)品加工、銷售及科研開(kāi)發(fā)于一體的省級(jí)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)萬(wàn)福生科股份有限公司的萬(wàn)福生科承認(rèn)財(cái)務(wù)造假，成為創(chuàng)業(yè)板造假第一股。萬(wàn)福生科的造假行使投資該股票的投資人損失幾億元的財(cái)富。

2.萬(wàn)福生科案例回顧

萬(wàn)福生科，全稱萬(wàn)福生科（湖南）農(nóng)業(yè)開(kāi)發(fā)股份有限公司（股票代碼300268），成立于2003年，該公司是一家集產(chǎn)品生產(chǎn)銷售及科研開(kāi)發(fā)為一體的省級(jí)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)、省級(jí)高新技術(shù)企業(yè)。2009年萬(wàn)福生科完成股份制改造后于2011年9月27日在在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板掛牌上市。2012年9月19日，萬(wàn)福生科被勒令停牌接受證監(jiān)會(huì)的立案調(diào)查。2013年3月2日，萬(wàn)福生科發(fā)布自查公告，承認(rèn)2008年至2011年累計(jì)虛增收入7.4億元左右，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)1.8億元左右，虛增凈利潤(rùn)1.6億元左右。

3.財(cái)務(wù)舞弊的手段

3.1 虛構(gòu)銷售和虛增收入

萬(wàn)福生科通過(guò)虛構(gòu)大客戶來(lái)增加不實(shí)的交易從而以虛增營(yíng)業(yè)收入。 從 2012 年報(bào)看，萬(wàn)福生科僅半年總的經(jīng)營(yíng)收入增加16.23%，更正前主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為26 976萬(wàn)元，更正后的主營(yíng)業(yè)收入8 217萬(wàn)元，虛增主營(yíng)業(yè)務(wù)收入228.29%。凈利潤(rùn)更正前2 655萬(wàn)元，更正后-1 368萬(wàn)元，虛增294.08萬(wàn)元。而億德糧油使萬(wàn)福生科獲得了 6，340 萬(wàn)元銷售收入，占公司營(yíng)業(yè)收入的 7.7% 。 根據(jù)調(diào)查，億德糧油根本不存在，萬(wàn)福生科和湘盈糧油也根本沒(méi)有合作。 可見(jiàn)萬(wàn)福生科通過(guò)虛構(gòu)不實(shí)交易對(duì)象，以達(dá)到增加收入的目的。這足以說(shuō)明萬(wàn)福生科虛構(gòu)銷售和虛增收入的證據(jù)和事實(shí)。

3.2 虛增在建工程

該企業(yè)2012年在建工程期初余額為8 675萬(wàn)元， 半年間增至1.8億元， 增幅107.47%， 如此大的增幅實(shí)在可疑。事實(shí)證明， 萬(wàn)福生科是利用在建工程進(jìn)行資金體外循環(huán)從而大幅虛增收入。 從更正報(bào)告中分析得出， 該企業(yè)2012年在建工程期初余額僅為9 962萬(wàn)元。虛增在建工程80.67%。對(duì)比萬(wàn)福生科 2011 年度報(bào)告、 2012 年上半年報(bào)告以及 2012 年年度報(bào)告中在建工程重大項(xiàng)目有許多自相矛盾的陳述，具體有以下兩點(diǎn)：（ 1） 2012 年與 2011 年相比，工程的投入資金在不斷增加，但工程進(jìn)度不增反降。如表1 所示，污水處理工程投入資金增加了 4000 萬(wàn)元，但工程進(jìn)度仍然為 50% 。（ 2）工程資金使用說(shuō)明與年報(bào)中金額不符。

3.3 虛增預(yù)付賬款

萬(wàn)福生科沒(méi)有采取“應(yīng)收賬款”這一老套路來(lái)對(duì)應(yīng)虛增的收入和利潤(rùn)，而巧妙地選擇“預(yù)付賬款”來(lái)走賬。表中顯示，該企業(yè)2012年預(yù)付賬款更正前為14 570萬(wàn)元， 更正后為10 101萬(wàn)元， 虛增44.24%。上市前的2011年半年報(bào)顯示預(yù)付賬款只有2 000多萬(wàn)元；上市后該科目余額迅速上升，2011年末就達(dá)到1.2億元，到監(jiān)管部門(mén)2012年8月進(jìn)場(chǎng)檢查時(shí)，萬(wàn)福生科的預(yù)付賬款已經(jīng)高達(dá)2億多元。這些預(yù)付款只有少數(shù)用在真實(shí)發(fā)生的交易，多數(shù)資金匯入了由萬(wàn)福生科自己控制的銀行賬戶，隨后將其賬戶內(nèi)的采購(gòu)預(yù)付款作為銷售回款以現(xiàn)金支取方式轉(zhuǎn)入公司賬戶中，實(shí)現(xiàn)了資金的“體外循環(huán)”。經(jīng)過(guò)數(shù)輪循環(huán)，萬(wàn)福生科的營(yíng)業(yè)收入便可快速放大。

4.萬(wàn)福生科發(fā)生舞弊的原因

4.1 動(dòng)機(jī)： “畫(huà)皮上市”

在湖南眾多糧食企業(yè)中，萬(wàn)福生科并不出名，業(yè)內(nèi)影響力較低，綜合競(jìng)爭(zhēng)力不高。為了企業(yè)追求利益最大化已達(dá)到上市目的，萬(wàn)福生科2011年招股書(shū)中就開(kāi)始了財(cái)務(wù)造假行為。但它一路過(guò)關(guān)斬將，在2011年7月19日順利通過(guò)證監(jiān)會(huì)發(fā)審委過(guò)會(huì)。雖然當(dāng)時(shí)市場(chǎng)也出現(xiàn)種種質(zhì)疑，但萬(wàn)福生科仍然成功發(fā)行1700萬(wàn)股，圈得4.25億元，并于2011年9月27日在深交所創(chuàng)業(yè)板掛牌上市。正是這個(gè)上市伊始的謊言，為日后的一連串彌天大謊和被戳破之后的股價(jià)雪崩埋下禍根。

4.2 注冊(cè)會(huì)計(jì)師缺乏職業(yè)道德和責(zé)任感

2011年7月26日，中磊所就萬(wàn)福生科上市前三個(gè)年度（2008年度、2009年度、2010年度）和最近一期（2011年上半年）財(cái)務(wù)報(bào)表出具標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告。經(jīng)查明，中磊所及其注冊(cè)會(huì)計(jì)師在審計(jì)萬(wàn)福生科IPO財(cái)務(wù)報(bào)表過(guò)程中，未能勤勉盡責(zé)，審計(jì)機(jī)構(gòu)忽視了審計(jì)質(zhì)量，出具的審計(jì)報(bào)告存在虛假記載。

4.3 審計(jì)方法存在缺陷

IPO審計(jì)階段，中磊事務(wù)所沒(méi)有全面充分了解被審計(jì)單位及其環(huán)境，未進(jìn)行評(píng)估重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)。 根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)原則，審計(jì)過(guò)程中必要程序就是了解被審單位及其所在環(huán)境。 中磊所未對(duì)評(píng)估的重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)評(píng)估審計(jì)程序，沒(méi)有識(shí)別其重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)，中磊所及其注冊(cè)會(huì)計(jì)師在評(píng)價(jià)萬(wàn)福生科舞弊風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，認(rèn)為其管理層為滿足上市要求和借款融資需求，有粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表的動(dòng)機(jī)和壓力。

5.啟示

由于財(cái)務(wù)造假案件頻繁發(fā)生，必須引起我們高度重視。更重要的是，財(cái)務(wù)造假并非一日速成的，我們必須從源頭出發(fā)，思考如何充分利用上市公司的公開(kāi)資料以及風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向的審計(jì)模型，及早杜絕上市公司的財(cái)務(wù)造假，并做到：1）建立完善的公司內(nèi)部控制管理機(jī)制。2）健全上市公司外部監(jiān)管體系。3）提高事務(wù)所的審計(jì)質(zhì)量。只有這樣才能從源頭杜絕上市公司的財(cái)務(wù)舞弊的發(fā)生。

［1］崔曉莉，武磊.萬(wàn)福生科財(cái)務(wù)造假案例分析及啟示［J］.現(xiàn)代商貿(mào)工業(yè)，2013，15：151-152.

［2］孫曉立.注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)失敗對(duì)策研究［J］.合作經(jīng)濟(jì)與科技，2014，21：132-133.

［3］張婧婧.從萬(wàn)福生科案件看注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的風(fēng)險(xiǎn)控制［J］.商業(yè)文化，2014，32：188-189.

徐丹；性別：女；年齡：26；籍貫：河北唐山；院校：天津商業(yè)大學(xué)商學(xué)院；專業(yè)：會(huì)計(jì)學(xué)；研究方向：財(cái)務(wù)管理