□唐　越

淺談“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風險管理

□唐越

政府2012年啟動的“去杠桿化”進程正在進一步影響中國宏觀經濟運行，特別是影響金融和流動性格局。在宏觀經濟進入“去杠桿化”的新常態(tài)下，商業(yè)銀行信用風險管控的壓力進一步加大。商業(yè)銀行置身于宏觀經濟去杠桿化和經濟發(fā)展方式轉變的復雜環(huán)境下，信用風險管理的理念、方法、工具必須相應地提升和創(chuàng)新。

中國農業(yè)銀行2016年工作會議明確提出“向風險宣戰(zhàn)”，要求全行站在維護國有資產安全、金融體系穩(wěn)定、農行市場形象的高度，強力挖潛降本增效。信貸投放在給商業(yè)銀行帶來利息收入、資金管理費等預期收益的同時，還有可能因宏觀經濟環(huán)境惡化、債務人違約等因素產生非預期損失。尤其在當前經濟“去桿杠化”背景下，商業(yè)銀行信貸投放主要集中在產能過剩行業(yè)，故商業(yè)銀行將面臨較大的經營困境，信用風險正在逐步暴露。如何有效地管理、控制信用風險自然成為商業(yè)銀行經營管理最為重要的活動之一。

一、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風險管理存在的問題

（一）信用風險管理意識淡薄。銀行工作人員普遍存在著只注重銀行業(yè)務、不關注銀行盈利水平和資產質量的情況，另外，平時的業(yè)績考察工作主要以業(yè)務發(fā)展作為主要的標準，沒有將信用風險管理落實到工作中。甚至為提高業(yè)績，實現(xiàn)信貸投放和短期盈利的目的，存在弄虛作假，對貸款客戶不實行風險計量評估，給銀行的可持續(xù)發(fā)展帶來影響。

（二）信貸結構不合理、集中度較高。商業(yè)銀行由于自身經營的傳統(tǒng)慣性和本土屬性，致使商業(yè)銀行的信貸結構存在明顯的不合理。近年來，銀行的信貸多集中于房地產、產能過剩、大宗商品批發(fā)等限制發(fā)展行業(yè)以及政府融資平臺，朝陽產業(yè)信貸支持少，信貸的過度集中迫使銀行的生存與發(fā)展直接受個別貸款戶的經營狀況和個別產業(yè)的興衰發(fā)展支配，缺乏分散風險的渠道，在“去產能、去杠桿”背景下，銀行的信用風險急劇上升。

（三）信用風險管理體制不健全?？偡中兄颇Ｊ较?，總行與分行是委托代理關系，分行在總行的授權下經營，享有較大的決策和管理彈性，容易造成風險信號的選擇性屏蔽和報告。盡管近年來，商業(yè)銀行信用風險管理制度體系建設不斷強化，風險識別、計量、處置和報告等各環(huán)節(jié)的執(zhí)行也逐步完善，但離高效、順暢的運作還有一定的距離，尤其是總行并不能實時獲取全口徑的、準確的信用風險數(shù)據(jù)和信息，難以對信用風險實施有效的事前預警、事中控制和事后監(jiān)督。部分商業(yè)銀行分支機構往往存在重貸輕管的傾向，貸后管理流于形式，往往只為在要件上滿足監(jiān)管要求。

（四）信用風險管理工具單一，缺乏抓手。有效的管理工具可以使信用風險管理事半功倍。當前，商業(yè)銀行突出存在信息系統(tǒng)支撐不足、影子銀行風險管控缺乏抓手和風險緩釋工具單一等問題，從而加劇了“去杠桿化”背景下信用風險的管理難度。多數(shù)商業(yè)銀行在信息系統(tǒng)開發(fā)上的長遠性和系統(tǒng)性上還有待進一步改善，信貸管理、風險管理、運營管理等系統(tǒng)之間缺乏通用的架構，各個系統(tǒng)都是一個信息孤島，無法實現(xiàn)數(shù)據(jù)共享，制約了信用風險管理水平的提高。商業(yè)銀行的信用風險管理往往偏重于抑制信用風險，對高風險企業(yè)大多予以拒貸，缺乏信貸資產轉讓交易、信貸資產證券化交易和信用衍生品交易等風險緩釋工具。

二、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風險管理問題的根源

（一）經營理念陳舊、僵化。經營理念是員工行為的向導，信貸風險管理理念在信貸業(yè)務各個崗位、各個流程中起著十分重要的作用，其傳導深度在很大程度上決定了信用風險管理的成效。但是，由于我國商業(yè)銀行還較少經歷經濟周期的考驗，信用風險管理理念陳舊已不能適應“去桿杠化”背景下復雜的風險環(huán)境的需要。對業(yè)務發(fā)展與風險管理的關系認識不全面；對不同環(huán)節(jié)、不同產品的信用風險認識不一致，缺乏全程、全額管控信用風險的意識，風險防控重點不突出；對眼前利益與長遠目標的協(xié)調認識不充分，商業(yè)銀行必須樹立穩(wěn)健經營的理念，即追求安全性、收益性和流動性的有機統(tǒng)一，從完善公司治理、理順體制機制等方面著手，持續(xù)提高價值創(chuàng)造能力。

（二）金融生態(tài)環(huán)境復雜。我國金融生態(tài)環(huán)境復雜，一方面，社會信用體系不健全。社會信用意識不強，違約、失信成本過低，企業(yè)提供的財務報表不真實，不能真正反映企業(yè)的經營狀況，直接的后果是給商業(yè)銀行信用風險甄別帶來了巨大困難。另一方面，政府行政干預過多。商業(yè)銀行在經營中經常受到來自政府直接或間接的行政干預，如為高風險企業(yè)融資打招呼、阻撓銀行通過申請破產主張債權等等，迫使商業(yè)銀行不能完全根據(jù)風險進行經營決策。

（三）同業(yè)競爭激烈，加劇信用風險。隨著我國經濟體制改革的深入，民營銀行準入門檻已放寬，信托、證券、保險等非銀行機構廣泛介入信貸活動。各家商業(yè)銀行為爭奪客戶，提升業(yè)績，紛紛加大對營銷的重視程度及投入力度，但與此同時，往往忽略經營管理的整體性，重視短期行為和效果，不考慮長期的發(fā)展以及長期競爭優(yōu)勢地位的建立，缺乏對客戶的風險評估。

三、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風險管理對策

（一）樹立正確的信用風險管理理念，堅守風險底線。商業(yè)銀行應始終堅持“發(fā)展是第一要務，控險是第一責任”，一手抓業(yè)務發(fā)展，一手抓風險防控，尤其在當前嚴峻復雜的經濟金融形勢下，更要把信用風險防控放在突出位置。在商業(yè)銀行的信用風險管理中，要堅持全面、系統(tǒng)的信用風險管理理念，制定監(jiān)督問責制度，有效地加強內部評級體系的治理，增強內部控制，將信用風險管理理念融入到商業(yè)銀行經營活動中。

（二）加強重點領域風險管理。一要強化政府融資平臺貸款風險防控，努力優(yōu)化平臺信貸結構，在控制信貸風險的前提下堅持“區(qū)別對待、有保有壓”。因地方政府主導的項目中不乏盲目性、重復性項目，特別是保增長的環(huán)境下，各項目難以實現(xiàn)資金平衡，商業(yè)銀行要防范出現(xiàn)系統(tǒng)性信貸風險。二要強化產能過剩行業(yè)貸款風險防控，應細分鋼鐵、房地產等產能過剩行業(yè)的行業(yè)準入、退出和限額管理要求，實施提升審批層級、區(qū)域減批限批、實施限額管理、提高準入標準、系統(tǒng)鎖定等措施，穩(wěn)步壓降用信余額，加大對風險客戶、僵尸企業(yè)的信貸退出，防范產能過剩行業(yè)內企業(yè)退出市場、停產等風險。

（三）調整信貸結構，優(yōu)化資產組合。一要加強對中小企業(yè)信貸支持力度，進一步完善融資環(huán)境，認真研究制定符合中小企業(yè)特點的經營策略，主動選擇和培育有發(fā)展前景的客戶，支持實體經濟向好發(fā)展。二要加強對民生領域的信貸支持，提升對保障性住房建設的支持力度，改善中低收入家庭住房條件，積極介入納入政府預算的城市基礎設施建設項目，推動基礎設施貸款轉型發(fā)展。三要加強對服務業(yè)發(fā)展的支持力度，優(yōu)先支持優(yōu)質現(xiàn)代物流、研發(fā)設計、信息技術服務等各類生產性服務業(yè)項目；圍繞挖掘消費潛力，加快住房、汽車、教育、旅游等消費金融發(fā)展。

（四）完善風控體制，強化責任追究。完善風險績效考核評價體系，完善責任約束與獎懲考核機制，堅決貫徹從嚴管貸、從嚴治貸方針，對不按標準、流程、授權和履職要求違規(guī)辦貸的，一律嚴肅處理，堅決遏制信貸違規(guī)行為“死灰復燃”和對新增不良貸款“無動于衷”的態(tài)勢。對年內新形成不良貸款的，要及時認定責任人，直接責任人原則上要離崗離職清收，貸款未收回前不得上崗。對發(fā)生的重大信用風險事件，應逐項分析原因，并從“橫向”和“縱向”兩個方面進行責任認定和追究。

（作者單位：農業(yè)銀行高郵市支行）