保險公司積極布局健康服務產(chǎn)業(yè)鏈條的背后，仍面臨盲人摸象、運營模式尚不清晰的尷尬。一方面，醫(yī)療健康服務業(yè)專業(yè)性很強，且大型醫(yī)院門檻高，控股或參股一兩家大型醫(yī)院所需資金可能動輒數(shù)億甚至數(shù)十億元；另一方面，國內(nèi)保險公司并沒有經(jīng)營大型醫(yī)院或者醫(yī)療中心的經(jīng)驗，營利模式不清。即便對一兩家醫(yī)院實現(xiàn)成功運營，保險公司還面臨一個難題，如何解決對公司客戶全面覆蓋的問題。

盈利或需十年

對于總資產(chǎn)已經(jīng)超過1000億元的陽光保險集團來說，25億元的投資并不會造成巨大的經(jīng)濟負擔。但要想取得回報，可能需要等待更長的時間。

根據(jù)業(yè)內(nèi)觀點，險企投資醫(yī)院需要在前期進行大規(guī)模投入，而且盈利周期比較緩慢，一般需要七八年時間。此外，作為一個前無古人的先例，陽光保險投資醫(yī)院的風險有多大，對償付能力的影響有多大，目前還都是未知數(shù)。

一家中型壽險公司已對醫(yī)療產(chǎn)業(yè)調(diào)研了三年，因為無法解決投資回報率的問題，一直沒敢出手。該公司一位人士表示，“醫(yī)療是整個市場化改革過程中進度最慢的領域，投資風險很大?！?/p>

“這也是為什么長期以來，保險公司在這方面的想法很多，但真正落實去做投資的并不是很多?！蹦祥_大學衛(wèi)生經(jīng)濟與醫(yī)療保障研究中心主任朱銘來表示，保險公司想要在投資醫(yī)院的過程中盈利，就需要發(fā)揮醫(yī)療服務跟保險產(chǎn)品形成產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同效應。而這個協(xié)同效應可能需要5-10年的時間才能顯現(xiàn)出來。

長期關(guān)注健康保險發(fā)展的昆侖健康保險公司董事長兼總裁林瑤珉分析說，自建醫(yī)院不能解決所有問題，但如果保險公司在核心城市有一家醫(yī)院給客戶提供專業(yè)服務，可以示范效應。如果這樣保險公司控股的醫(yī)院數(shù)量較多，還可以形成醫(yī)療網(wǎng)絡，例如客戶到網(wǎng)絡內(nèi)醫(yī)院就醫(yī)賠付90%-95%，在網(wǎng)絡之外的醫(yī)院就醫(yī)可能賠付80%-85%，從而一定程度上引導客戶到網(wǎng)絡醫(yī)院就診，對提供增值服務和控制醫(yī)療風險均有好處。

“并不一定要全覆蓋，但至少可以從一定程度上有效控制過度醫(yī)療的風險。”林瑤珉說，保險公司有能力參股投資建立醫(yī)院的話，值得嘗試和鼓勵。目前我國醫(yī)療資源有限，保險資金參與創(chuàng)建醫(yī)院一方面有利于提高整體醫(yī)療服務能力，另一方面本身也是贏利點。

對于保險公司來說，盡管擁有醫(yī)院，可以讓一些公司客戶享受到更便捷、更專業(yè)、更高端的醫(yī)療服務，但另一方面 ，險企籌建的醫(yī)院一樣要面向公眾開放，使用社保到公立醫(yī)院看病的人還是在多數(shù)。

首都經(jīng)貿(mào)大學金融系教授庹國柱表示，要想完全改變保險公司經(jīng)營健康險狀況，單靠保險公司籌建的醫(yī)院可能力量有限。“醫(yī)療保險面臨的根本問題，不是一兩家保險公司成立幾家醫(yī)院就可以解決的?！?/p>

朱銘來建議，不管陽光是否參與醫(yī)院的具體運營，保險企業(yè)都要強化對醫(yī)院的風險管理。要對每一個病種做到精細化管理，每個病種大概需要的醫(yī)療費用、醫(yī)療價格、賠付率有多少進行評估，這樣才能達到科學運營，健康發(fā)展。

監(jiān)管細則亟待出臺

對于保險業(yè)來說，投資醫(yī)院不僅是保險公司一個新的嘗試，對于監(jiān)管部門來說，也是一個全新的領域，這一全新領域?qū)⒏涌简灡ｋU監(jiān)管部門的監(jiān)管水平。

2006年，保監(jiān)會公布并實施了《健康保險管理辦法》，據(jù)了解，在時隔多年之后，保監(jiān)會打算根據(jù)目前新的形勢，對這一管理辦法進行修訂。

朱銘來認為，從保險監(jiān)管的角度來說，對于保險公司的要求還是強調(diào)“專業(yè)化經(jīng)營，專業(yè)化管理。”一家保險公司想涉足醫(yī)療領域，一定是把健康保險作為一個核心業(yè)務。另外，朱銘來建議監(jiān)管部門對保險公司投資醫(yī)院公布一項具體的指導細則，保障保險公司的正常運行，也為日后更多險企參與投資醫(yī)院提供指導意見。

來源：《21世紀經(jīng)濟報道》、 《新京報》