投資要點(diǎn)：

1、產(chǎn)業(yè)相關(guān)利好政策加碼落實(shí)。

2、國(guó)開(kāi)行等擬定向發(fā)行專項(xiàng)建設(shè)債券投入。

近期730經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議召開(kāi)，同時(shí)國(guó)開(kāi)行等擬定向發(fā)行專項(xiàng)建設(shè)債券用于軌道交通、城市管廊等領(lǐng)域，市場(chǎng)對(duì)財(cái)政政策加碼預(yù)期逐步加強(qiáng)。隨著相關(guān)財(cái)政加碼政策的后續(xù)落實(shí)，以及下半年京津冀建設(shè)有望提速的預(yù)期，同時(shí)整個(gè)工業(yè)企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈庫(kù)存處于底部區(qū)域，我們認(rèn)為基于基建需求邊際改善預(yù)期帶動(dòng)的補(bǔ)庫(kù)存得關(guān)注，可積極關(guān)注長(zhǎng)材類個(gè)股八一鋼鐵、凌鋼股份、河北鋼鐵的投資機(jī)會(huì)；板材企業(yè)我們看淡來(lái)自傳統(tǒng)汽車產(chǎn)業(yè)的需求，傳統(tǒng)汽車下行周期可能還會(huì)持續(xù)，和汽車行業(yè)需求關(guān)聯(lián)較大的企業(yè)影響相對(duì)較大。但二級(jí)市場(chǎng)積極的一面可能是隨著央企整合力度加大，大型板材類企業(yè)武鋼股份、寶鋼股份等可能不斷有整合預(yù)期利好股價(jià)。

從各區(qū)域來(lái)看，除新疆地區(qū)需求不暢，價(jià)格持穩(wěn)之外，其余各區(qū)域價(jià)格均出現(xiàn)明顯反彈，其中華南、中南、西南、西北地區(qū)漲幅過(guò)百，部分城市甚至超過(guò)200元/噸漲幅，而東北、華北地區(qū)價(jià)格表現(xiàn)相對(duì)平平。建議關(guān)注久立特材，公司基本面不錯(cuò)，后續(xù)資本運(yùn)作空間較大。繼續(xù)現(xiàn)價(jià)買入凌鋼股份。公司在原有業(yè)務(wù)上轉(zhuǎn)型已非常確定，目前公司在市值、前期漲幅等方面看后期爆發(fā)空間比較大。繼續(xù)強(qiáng)烈推薦常寶股份，我們看好其轉(zhuǎn)型預(yù)期，建議投資者現(xiàn)價(jià)積極買入持有。南鋼股份的強(qiáng)烈推薦。持續(xù)重點(diǎn)推薦的歐浦鋼網(wǎng)停牌進(jìn)行重大事項(xiàng)重組，但從公司所處行業(yè)的市場(chǎng)規(guī)模以及公司長(zhǎng)遠(yuǎn)的多行業(yè)布局情況看，公司市值仍有很大提升空間。