文 張揚

大數(shù)據(jù)和P2P結(jié)合，應(yīng)用于風(fēng)控，至今還沒有成熟的案例。但是把大數(shù)據(jù)的理念和技術(shù)運用在營銷上卻有著不錯的作用。

作為互聯(lián)網(wǎng)金融的一種模式，P2P行業(yè)如何發(fā)展一直是輿論的焦點。其中最被大家推崇的一種觀點是P2P的發(fā)展必須結(jié)合大數(shù)據(jù)。這個觀點新新貸也認同，并且做了一些嘗試。但是從結(jié)果來看，不能迷信大數(shù)據(jù)，大數(shù)據(jù)并不是萬能的。

目前在國內(nèi)金融領(lǐng)域，真正利用大數(shù)據(jù)做風(fēng)控成功的案例只有兩家，一家是阿里小貸，另一家是證監(jiān)會。阿里小貸通過賣家海量的交易信息和流水，在幾秒鐘內(nèi)完成對商家的授信；證監(jiān)會通過海量的交易信息挖掘出關(guān)聯(lián)交易，捕捉老鼠倉的基金經(jīng)理。從這兩個案例可以看出，阿里和證監(jiān)會之所以成功，原因在于兩點：一、數(shù)據(jù)可以做到即時更新，既數(shù)據(jù)是鮮活的；二是平臺本身對用戶有約束力。這兩點是大數(shù)據(jù)運用于風(fēng)控成功的原因，也被人們成為閉環(huán)的數(shù)據(jù)。那么P2P公司并沒有閉環(huán)的交易數(shù)據(jù)，對用戶的約束力也不足夠，那么又何來跟大數(shù)據(jù)結(jié)合一說呢？未來P2P的發(fā)展又應(yīng)該如何利用大數(shù)據(jù)呢？

有人說利用客戶多維度的信息，例如近千個維度，對借款人做綜合的評估。這種方式聽起來不錯，但實際情況是，對一個人信用的評估如果用這樣的手段，會發(fā)現(xiàn)維度和維度之間并非相互獨立的，而是有邏輯關(guān)系的，1000個維度中實際有用的維度可能只有100個，900個是沒用的，也就是說這樣一個風(fēng)控模型幾乎是建立不起來的，緯度的邏輯關(guān)系會有沖突，就算真的建立起來了，能通過該模型驗證的也極可能是人格完美的人，例如耶穌和甘地，而不是金融信用良好的客戶。因此不同的數(shù)據(jù)緯度應(yīng)該對應(yīng)不同的方面。

再說數(shù)據(jù)來源，可能大家認為互聯(lián)網(wǎng)上的社交數(shù)據(jù)可以作為參考依據(jù)，這其實牽涉到兩個問題。其一，在互聯(lián)網(wǎng)上人性是被放大的，現(xiàn)實中不敢說的話，在網(wǎng)絡(luò)上卻敢說，現(xiàn)實中內(nèi)向的人在網(wǎng)絡(luò)上或許會非常外向。也就是說互聯(lián)網(wǎng)上的社交信息很難還原現(xiàn)實中人的信用；其二，社交信用并不一定能代表金融信用。據(jù)征信公司根據(jù)以往的征信記錄來看，人的信用是多方面的，有朋友信用、愛情信用、事業(yè)信用、其他社會信用和金融信用等，如果把每一類信用都看成一個面，其他幾個面的信用與金融信用并不一定存在相關(guān)性。最近去英國考察發(fā)現(xiàn)facebook正在做社交金融的嘗試，即利用互聯(lián)網(wǎng)上的個人信息評估其信用，并作授信。目前這項服務(wù)的相關(guān)數(shù)據(jù)還未披露，通過一些國外的朋友間接打聽，facebook的社交金融可能并不成功，大概原因就在于此吧。

說了這么多，那么P2P如果要和大數(shù)據(jù)相結(jié)合，那么應(yīng)該怎么做呢？目前新新貸就在做一些嘗試。大數(shù)據(jù)和P2P結(jié)合，應(yīng)用于風(fēng)控，還沒有成熟的案例。但是把大數(shù)據(jù)的理念和技術(shù)運用在營銷上卻有著不錯的作用。例如新新貸的借款用戶，如果他在新新貸借款2次以上，且還款情況良好，可以通過數(shù)據(jù)分析，用系統(tǒng)的方式為他量身定制貸款方案，利率、手續(xù)費、還款方式、期限、額度等都會和原來的服務(wù)不同。

那么新新貸為什么敢做這樣的嘗試？截至目前新新貸服務(wù)過25000位借款人，其中95%是小微企業(yè)，約8000家成功在新新貸的平臺上獲得融資。17000家的借款人雖然沒有通過審批，但是他們的信息卻為新新貸的營銷方案提供了數(shù)據(jù)支持。將服務(wù)過的小微企業(yè)按照行業(yè)來劃分，其中主要是圍繞“衣食住行”幾個行業(yè)，衣食很好理解，但住不是房地產(chǎn)，而是一些三線四線城市的小旅館小酒店，行指的是旅游業(yè)相關(guān)的，尤其像陜西西安一些小的旅行社、紀念品商店，他們的淡旺季差異非常明顯，有融資的需求，新新貸就通過對他們的數(shù)據(jù)積累來提供他們需要的融資方案，目前在營銷上新新貸可以做到有些用戶可能還沒想到自己需要融資，但是可以通過他過往數(shù)據(jù)的分析，提前向他推送借款的服務(wù)方案。

如果一位借款人在新新貸有借款記錄，新新貸會通過他的以往數(shù)據(jù)信息推算出他在什么時間節(jié)點需要資金周轉(zhuǎn)，例如一個借款人在新新貸的借款時間是8月，但可以通過計算得知他資金周轉(zhuǎn)其實發(fā)生在6月，再分析數(shù)據(jù)，是因為5月份的貨物滯壓造成，再進一步分析造成貨物滯壓的原因。貸后管理中，新新貸的客戶經(jīng)理會了解借款人的經(jīng)營情況，之后會分析出可能造成他下一次資金周轉(zhuǎn)的時間，提前推送定制的服務(wù)方案。這些工作看似簡單，但是在實際操作過程中會根據(jù)他的年齡、學(xué)歷、所在地區(qū)、交易流水等情況和數(shù)據(jù)庫中類似的借款人做對比分析，評估他的優(yōu)勢劣勢，和同行業(yè)企業(yè)的相似程度，根據(jù)以往借款人的額度、利率、還款方式等信息，評估借款人的額度、利率、還款方式等等。同時，新新貸獲得了借款人的交易信息，很容易知道他的進貨成本和上下游企業(yè)的信息，并且通過數(shù)據(jù)庫為借款人匹配出上下游企業(yè)，為借款人牽線搭橋。目前，新新貸嘗試了幾個這樣的服務(wù)方案，都取得了不錯的效果。

但是P2P最終還是希望用大數(shù)據(jù)完成授信和風(fēng)險控制，剛才已經(jīng)談到，要利用大數(shù)據(jù)做閉環(huán)的風(fēng)險控制，這樣才能降低成本，用小額信貸的方式服務(wù)好用戶。最開始提到，這必須有數(shù)據(jù)即時更新和平臺約束力兩個特征。那么對新新貸來說，無法直接做到這兩點，但是可以通過其他的方式無限接近這兩個特征。其一，需要更新用戶的數(shù)據(jù)，新新貸要求風(fēng)控人員在客戶貸后3個月對客戶進行2次盡職調(diào)查，對用戶的信息做更新，重新評估其違約的概率。有人說這么做會增加成本，但新新貸認為，對一家P2P公司來說，現(xiàn)在正處在數(shù)據(jù)原始積累的過程中，有必要清楚地知道借款人最新的數(shù)據(jù)。未來P2P的核心競爭力與其說是風(fēng)控能力，不如說是數(shù)據(jù)的積累和數(shù)據(jù)的處理能力。新新貸服務(wù)過的小微企業(yè)客戶，他們的賬目往往很亂，需要還原他們的資產(chǎn)負債表，對他們進行財務(wù)輸出，建立財務(wù)的標準，這些標準的信息積累就為數(shù)據(jù)積累做好了度量衡。再者，新新貸會為借款人提供貨款的催收服務(wù)。服務(wù)過的小微企業(yè)中有一部分盈利能力不錯，資產(chǎn)負債表良好，但是因為賬期長，現(xiàn)金流量存在問題，應(yīng)收賬款收不回來，這時就會給客戶提供催收的增值服務(wù)。

這些工作看似不夠互聯(lián)網(wǎng)化，不夠科技化，但是只有這樣的工作才能獲得用戶精準的數(shù)據(jù)，有效的數(shù)據(jù)，否則用系統(tǒng)的手段處理，就會在大量的洗臟數(shù)據(jù)的過程中，增加機會成本。