鵬華美國(guó)房地產(chǎn)基金申購(gòu)門(mén)檻降至100元

近日，鵬華基金發(fā)布公告，旗下鵬華美國(guó)房地產(chǎn)基金，自8月28日起下調(diào)單筆申購(gòu)最低金額，屆時(shí)投資者通過(guò)鵬華基金網(wǎng)上直銷(xiāo)和其他代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)購(gòu)買(mǎi)起點(diǎn)僅為100元。投資門(mén)檻的降低為普通投資者配置美元資產(chǎn)，參與投資美國(guó)REITs市場(chǎng)提供了極大便利。

據(jù)悉，鵬華美國(guó)房地產(chǎn)基金是國(guó)內(nèi)首只REITs投資基金，主要投資于美國(guó)和加拿大上市交易的REITs、REIT ETF和房地產(chǎn)行業(yè)股票，其中投資于美國(guó)上市交易的REITs比例不低于基金資產(chǎn)的60%。該基金自2011年11月成立至今已經(jīng)實(shí)現(xiàn)4次分紅，每10份基金份額累計(jì)分紅0.4元。

分析人士指出，REITs以租金收入和資產(chǎn)增值為主要盈利來(lái)源，是非常好的長(zhǎng)期抗通脹的品種，此外，REITs作為一類(lèi)重要資產(chǎn)類(lèi)別，納入投資組合能有效分散風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)資產(chǎn)組合穩(wěn)健增值能力。彭博數(shù)據(jù)顯示，1995-2012年MSCI美國(guó)REITs指數(shù)與上證指數(shù)的相關(guān)系數(shù)僅為0.11，與標(biāo)普500指數(shù)的相關(guān)系數(shù)為0.5，與黃金、金屬、能源等大宗商品的相關(guān)性也較低。

鵬華美國(guó)房地產(chǎn)基金經(jīng)理裘韜認(rèn)為，美元資產(chǎn)安全性在全球范圍內(nèi)最佳，隨著個(gè)人財(cái)富的積累，把一部分投資資產(chǎn)配置到美國(guó)市場(chǎng)既可能有效提高整體收益也能一定程度上規(guī)避中國(guó)本地風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)過(guò)過(guò)去35年歷史檢驗(yàn)，美國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)發(fā)展最為成熟，投資品種多種多樣，美國(guó)REITs長(zhǎng)期收益好于其他類(lèi)資產(chǎn)，目前投資周期適宜，是配置美元資產(chǎn)的重要工具。

易方達(dá)香港推出每月派息RQFII純債基金

RQFII的配置選擇已從股票轉(zhuǎn)向純債。易方達(dá)資產(chǎn)管理（香港）公司8月22日在港發(fā)行“易方達(dá)人民幣中國(guó)內(nèi)地純債基金”，這是易方達(dá)香港首只每月派息的純債類(lèi)RQFII基金。今年4月香港證監(jiān)會(huì)再度開(kāi)閘RQFII產(chǎn)品時(shí)批準(zhǔn)的是兩只債券類(lèi)RQFII——易方達(dá)人民幣中國(guó)內(nèi)地純債基金和華夏精選人民幣短期債券基金。

據(jù)了解，易方達(dá)人民幣中國(guó)內(nèi)地純債基金透過(guò)RQFII額度，以全債券配置為標(biāo)的，集中投資于BBB-級(jí)以上的高信用評(píng)級(jí)債券。該產(chǎn)品此前不同在于其月月派息的靈活特點(diǎn)，投資者可以獲取每月取息的資金便利。此外，還有三種貨幣給投資者作申贖之用，包括人民幣、港幣及美元，總額度折合10億元人民幣。

實(shí)際，債券類(lèi)RQFII產(chǎn)品因追求穩(wěn)定的派息收入及本金增值一直受追捧。易方達(dá)香港子公司過(guò)去在RQFII領(lǐng)域出眾的管理能力及優(yōu)異的綜合競(jìng)爭(zhēng)力成為此次推出純債基金的保證，2013年度該公司旗下首只RQFII“易方達(dá)人民幣固定收益基金”成功蟬聯(lián)2013年度人民幣業(yè)務(wù)杰出大獎(jiǎng)之杰出基金業(yè)務(wù)（RQFII）大獎(jiǎng)。

隨著債券市場(chǎng)在中國(guó)金融市場(chǎng)體系中的地位不斷提升，海外投資者的認(rèn)同度在逐步加強(qiáng)。近期受美國(guó)退市陰霾影響，外圍債券市場(chǎng)表現(xiàn)不佳，新興債市又掀拋售潮。相對(duì)而言，內(nèi)地債券市場(chǎng)免疫力較強(qiáng)，且RQFII基金涉足的債券安全系數(shù)也較高。因此，投資者對(duì)RQFII基金的熱情持續(xù)升溫。