□文/陳正祥

（安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院 安徽·蚌埠）

一、不良資產(chǎn)的定義

我國采用國際上通行的定義，按照巴塞爾協(xié)議，從動態(tài)的風(fēng)險監(jiān)管角度出發(fā)，將銀行業(yè)未到期的信貸資產(chǎn)劃分為五類，即正常、關(guān)注、次級、可疑、損失。其中后三位被稱為不良貸款，指不能按照貸款合同按期歸還并使銀行遭受一定比例損失的貸款。由于我國金融業(yè)實行分業(yè)經(jīng)營制度，國有商業(yè)銀行的金融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)比較單一，主要集中在貸款這一資產(chǎn)項目上，因此本文所指的不良資產(chǎn)主要是指不良貸款。

二、我國國有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)形成的原因

1、政府干預(yù)的不合理性。雖然銀行改革要求其自主經(jīng)營，自擔(dān)風(fēng)險，成為獨立的個體，但因現(xiàn)有的法律法規(guī)不健全，仍然存在著較大的缺陷，個別政府為了促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，行政性或政策性地要求銀行貸款給企業(yè)，而企業(yè)不一定滿足貸款的條件，尤其是在政府不擔(dān)風(fēng)險的情況下，銀行的貸款往往是沒有保障的。這樣，政府不合理干預(yù)的直接后果是國有商業(yè)銀行信用活動紊亂，加大了貸款的回收風(fēng)險。

2、金融監(jiān)管乏力。具體表現(xiàn)在：（1）監(jiān)管目標(biāo)失當(dāng)，金融監(jiān)管側(cè)重于合規(guī)性監(jiān)管，忽視風(fēng)險性監(jiān)管；（2）監(jiān)管重心不明確，對國有商業(yè)銀行的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部控制監(jiān)督不夠，往往側(cè)重于外部監(jiān)管；（3）監(jiān)管方式單一，監(jiān)管手段落后，使金融監(jiān)管效率不高；（4）監(jiān)督機(jī)制不健全，缺乏對決策層和管理層道德風(fēng)險的防范與控制，普遍存在違規(guī)經(jīng)營，決策隨意性，潛在損失嚴(yán)重；（5）監(jiān)管人員整體素質(zhì)不高，缺乏學(xué)歷水平高、監(jiān)管經(jīng)驗豐富的專業(yè)化人才，業(yè)務(wù)培訓(xùn)在一定程度上存在著不足。

3、國有商業(yè)銀行經(jīng)營意識不強(qiáng)，經(jīng)營風(fēng)險防范理念淡薄，金融產(chǎn)品開發(fā)乏力。國有商業(yè)銀行長期采用粗放式經(jīng)營方式，側(cè)重于機(jī)構(gòu)的增設(shè)與規(guī)模的擴(kuò)大，未能建立起高效的內(nèi)部控制治理結(jié)構(gòu)和嚴(yán)謹(jǐn)?shù)男刨J管理制度。受政策及自身條件限制，產(chǎn)品開發(fā)乏力，客戶只能被動的接受金融產(chǎn)品。

4、銀行同業(yè)間的競爭。銀行同業(yè)間不正當(dāng)競爭愈演愈烈，有的銀行亂拉客戶使企業(yè)有機(jī)可乘，多處開戶，多處貸款，以逃避銀行的監(jiān)督管理，致使信貸風(fēng)險日益增大，降低銀行抵抗風(fēng)險的能力。

5、法制不健全。隨著我國經(jīng)濟(jì)與金融方面立法的不斷完善與加強(qiáng)，可供保護(hù)銀行債權(quán)的法律法規(guī)越來越多，如《商業(yè)銀行法》、《合同法》、《擔(dān)保法》、《企業(yè)破產(chǎn)法》等，但這些法律法規(guī)只是對部分的信用行為安全提供保障，不能涵蓋全部的信用行為。比如，對于惡意逃避銀行債務(wù)的責(zé)任人就沒有明文規(guī)定的懲罰，這樣無形中增加了企業(yè)逃避銀行債務(wù)的可能性。并且，在實際的執(zhí)法過程中，地方保護(hù)主義現(xiàn)象時有發(fā)生，行政干預(yù)、執(zhí)法不嚴(yán)等行為導(dǎo)致國有商業(yè)銀行依法維權(quán)工作非常被動。

三、我國國有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)處置對策

1、深化政企改革，加強(qiáng)地方監(jiān)管。國有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)在很大程度上是由體制原因產(chǎn)生的，國有企業(yè)的90%負(fù)債為銀行貸款，而國有商業(yè)銀行的貸款90%以上在國有企業(yè)，可見，國有企業(yè)的效益直接影響銀行資產(chǎn)的質(zhì)量。應(yīng)逐步解決國有企業(yè)負(fù)債率高、資本不足、社會責(zé)任重等問題，逐步實現(xiàn)國有商業(yè)銀行的獨立經(jīng)營，使體制性改革與商業(yè)化經(jīng)營并駕齊驅(qū)。地方政府應(yīng)規(guī)范運(yùn)作，發(fā)揮職能，鼓勵與支持履行債務(wù)的行為，行政與司法打擊逃避債務(wù)的違法違規(guī)行為，同時貫徹落實國家經(jīng)濟(jì)方針政策，引導(dǎo)企業(yè)改制。

2、強(qiáng)化金融監(jiān)管，提高金融監(jiān)管效率。具體措施有：（1）充實監(jiān)管人員隊伍，使監(jiān)管人員被培訓(xùn)的更加專業(yè)以提高監(jiān)管人員整體素質(zhì)水平；（2）逐步實現(xiàn)以下幾個轉(zhuǎn)變，即金融監(jiān)管從行政監(jiān)管為主轉(zhuǎn)向法治監(jiān)管為主，真正做到銀行按照法律法規(guī)自主經(jīng)營；從合規(guī)性監(jiān)管為主，風(fēng)險性監(jiān)管為輔轉(zhuǎn)向在合規(guī)性監(jiān)管的前提下，以風(fēng)險性監(jiān)管為主；從過去采用傳統(tǒng)金融監(jiān)管方法為主轉(zhuǎn)向如今采用現(xiàn)代化金融監(jiān)管方法為主，同時監(jiān)管的科學(xué)技術(shù)水平也需要同步提高；不再以外部監(jiān)管為主，而轉(zhuǎn)向外部監(jiān)管與自身監(jiān)管相結(jié)合的監(jiān)管方式，用銀行業(yè)的規(guī)則和慣例進(jìn)行約束，執(zhí)行則依賴于銀行業(yè)自律性組織（如銀行業(yè)協(xié)會）與銀行內(nèi)部監(jiān)督機(jī)構(gòu)；（3）逐步取消對金融業(yè)務(wù)的不合理的現(xiàn)在條件，鼓勵銀行間適度的競爭，加快促進(jìn)金融創(chuàng)新；（4）金融監(jiān)管部門要密切監(jiān)測國有商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)的貸款結(jié)構(gòu)、存貸比例、流動性等指標(biāo)，加大對國有商業(yè)銀行不良貸款工作的考核力度，將不良貸款的處置措施與成效納入到對國有商業(yè)銀行管理層人員績效考核的范圍之中，對于措施不到位、效果不明顯的，根據(jù)情況給予一定程度的處罰，如機(jī)構(gòu)降級、縮小業(yè)務(wù)范圍、取消責(zé)任人任職資格等。

3、充分發(fā)揮資產(chǎn)管理公司的作用。由于歷史遺留問題，國有四大商業(yè)銀行脫胎于計劃經(jīng)濟(jì)體制下的行政命令運(yùn)營模式，壞賬占據(jù)的比例較高，無法滿足國際銀行業(yè)關(guān)于資本充足率標(biāo)準(zhǔn)的要求，因而國家財政部出資成立四大金融資產(chǎn)管理公司（分別是中國東方資產(chǎn)管理公司、中國長城資產(chǎn)管理公司、中國華融資產(chǎn)管理公司、中國信達(dá)資產(chǎn)管理公司），對口接收中、農(nóng)、工、建四大銀行的不良債權(quán)，將不良資產(chǎn)剝離出去，進(jìn)行專門管理，目的是為了防范和化解金融風(fēng)險，最大限度地減少損失。如表1所示，資產(chǎn)管理公司通過債轉(zhuǎn)股（即將銀行對企業(yè)的債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)）、資產(chǎn)證券化（即將一組資產(chǎn)放入某種特殊目的的載體中，在這些資產(chǎn)的現(xiàn)金流量支持下發(fā)行債券，以上市證券的形式出售給投資者）、資產(chǎn)重組（即企業(yè)資產(chǎn)的擁有者、控制者與企業(yè)外部的經(jīng)濟(jì)主體進(jìn)行的，對企業(yè)資產(chǎn)的分布狀態(tài)進(jìn)行重新組合、調(diào)整、配置的過程）、打包銷售等方式對國有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)予以處置，取得了良好的成效。（表 1）

表1 我國商業(yè)銀行不良資產(chǎn)余額與不良資產(chǎn)率狀況表

4、加強(qiáng)銀行自律，信貸管理需要進(jìn)一步強(qiáng)化，以防止產(chǎn)生新的不良貸款。具體措施有：（1）信貸人員的憂患意識與風(fēng)險意識需要得到進(jìn)一步提高，信貸人員的素質(zhì)水平也要不斷提高。在信貸管理中，國有商業(yè)銀行要推行“嚴(yán)格考核，持證上崗”的執(zhí)業(yè)資格準(zhǔn)入制度，實行等級化管理；（2）要全面建立健全貸款管理責(zé)任制度，包括貸款風(fēng)險責(zé)任制度、貸款“三查”制度、審貸分離制度及貸款抵押制度等，在嚴(yán)格風(fēng)險管理的基礎(chǔ)上建立并發(fā)放新增貸款；（3）對貸款企業(yè)的需求進(jìn)行整體全面分析，以確保貸款投放的合理性及貸款質(zhì)量。首先，了解市場環(huán)境，分析影響貸款人償款能力及償還意愿的因素；其次，結(jié)合著對貸款企業(yè)的深入考察，開展對該企業(yè)的財務(wù)分析。財務(wù)分析包括財務(wù)報表分析和財務(wù)比率分析兩部分，財務(wù)報表分析用來評估財務(wù)報表中每個項目，財務(wù)比率分析用來評估企業(yè)的盈利能力、營運(yùn)能力及償債能力。財務(wù)報表分析多側(cè)重于各項目的數(shù)量、規(guī)模尤其是質(zhì)量的分析，財務(wù)比率分析多采用相關(guān)比率，如流動比率、資產(chǎn)負(fù)債率、成本費用率等；再次，考察企業(yè)經(jīng)營管理水平，主要包括：企業(yè)管理者的素質(zhì)、貸款企業(yè)的產(chǎn)供銷及設(shè)備管理情況、貸款企業(yè)的人力資源管理狀況等；最后，分析貸款企業(yè)的內(nèi)部控制制度，主要包括：貸款企業(yè)的內(nèi)部組織體系是否健全，企業(yè)有無明確的崗位職責(zé)、授權(quán)與相互制約機(jī)制、企業(yè)有無健全的規(guī)章制度等，依照貸款企業(yè)內(nèi)部控制制度的健全情況決定是否給予其貸款；（4）建立健全貸款約束與激勵機(jī)制，實現(xiàn)貸款管理的責(zé)、權(quán)、利相統(tǒng)一。對積極發(fā)放貸款并且能使貸款按期收回本金和利息的信貸人員，給予一定的獎勵；與此同時，對因工作不負(fù)責(zé)任形成不良貸款，造成貸款損失的責(zé)任人員進(jìn)行處罰；（5）積極開展市場營銷活動，不斷培育與拓展優(yōu)質(zhì)客戶資源，力爭實現(xiàn)新增貸款零風(fēng)險的目標(biāo)。爭奪優(yōu)質(zhì)客戶資源是當(dāng)前銀行主要競爭目的，國有商業(yè)銀行制定自身選定優(yōu)質(zhì)客戶的標(biāo)準(zhǔn)，應(yīng)根據(jù)國家的產(chǎn)業(yè)政策、經(jīng)濟(jì)走勢，全面調(diào)查分析在經(jīng)營環(huán)節(jié)中已擁有的客戶資源與潛在的客戶資源，對優(yōu)質(zhì)客戶情況要做到時刻全面掌握，并據(jù)此做出鞏固老客戶、拓展新客戶的營銷策略，根據(jù)貸款客戶質(zhì)量確定授信額度，對銀行的老客戶實行目錄管理，對有發(fā)展?jié)摿?、有市場的?yōu)質(zhì)客戶和重點行業(yè)加大資金支持力度，努力提升一般客戶，限制、淘汰不良客戶。對新發(fā)生信貸業(yè)務(wù)的客戶納入全行統(tǒng)一管理，按比較效益原則，在更大的空間選擇更優(yōu)質(zhì)的客戶；（6）構(gòu)造銀行信貸風(fēng)險管理系統(tǒng)，包括風(fēng)險防范機(jī)制、風(fēng)險分散機(jī)制、風(fēng)險轉(zhuǎn)移機(jī)制、風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制及風(fēng)險法律機(jī)制，使貸款從發(fā)放到收回的全過程都處于系統(tǒng)管理之中；（7）強(qiáng)化國有商業(yè)銀行內(nèi)部稽核制度，對不良貸款的變化要做到隨時跟蹤分析，及時發(fā)現(xiàn)問題并積極采取措施。開展經(jīng)常性的貸款管理稽核，及時認(rèn)定臨界貸款并實行重點監(jiān)控，跟蹤監(jiān)測，保證貸款的完整性。

5、加快金融法制建設(shè)，完善金融法律制度，建立完備的法律體系。向全社會大力普及宣傳金融法律知識，樹立金融法制觀念；對《企業(yè)破產(chǎn)法》、《貸款通則》、《商業(yè)銀行法》等法律法規(guī)進(jìn)行修訂、補(bǔ)充與完善；建立與完善銀行債權(quán)保護(hù)法律體系，確保債權(quán)人的權(quán)利不受侵犯并強(qiáng)制債務(wù)人履行其償債義務(wù)；加大銀行債權(quán)的司法保護(hù)力度，相關(guān)部門應(yīng)嚴(yán)格公正執(zhí)法，維護(hù)法律的權(quán)威，嚴(yán)厲制裁各種逃避國有商業(yè)銀行債務(wù)的行為。

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