■彭暐儼 中鐵上海工程局有限公司上海華海工程有限公司

在WTO的市場(chǎng)環(huán)境下，我國(guó)的企業(yè)即將面臨更加激烈和更加殘酷的競(jìng)爭(zhēng)。企業(yè)為了增強(qiáng)本身的競(jìng)爭(zhēng)力，獲得最大利潤(rùn)，利用企業(yè)自留資金擴(kuò)大再生產(chǎn)，就成了一個(gè)首要問題。各企業(yè)采取一條重要的措施就是想辦法降低產(chǎn)品成本，在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中以廉價(jià)取勝，我們知道，價(jià)格=成本+利潤(rùn)+稅收，所以除了在成本和費(fèi)用上做文章外，稅收進(jìn)入了我們的目標(biāo)，納稅籌劃成為另一種行之有效的途徑。

國(guó)外企業(yè)進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，他們的納稅籌劃理念都趨于成熟。掌握一套行之有效的納稅籌劃方案，結(jié)合科學(xué)理性的納稅管理，是現(xiàn)代企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)最簡(jiǎn)捷的方法?！熬訍圬?cái)，取之有道”，“愛財(cái)，納稅有道”才是精明企業(yè)的稅務(wù)籌劃之道。鑒于此，本文研究納稅籌劃在企業(yè)中的應(yīng)用就具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

一、納稅籌劃企業(yè)中的應(yīng)用

總的來說中小企業(yè)的納稅籌劃有幾種類型，可以按稅種進(jìn)行分類籌劃，也可以按籌劃方法進(jìn)行分類籌劃，我在這里以幾個(gè)主要籌劃方法進(jìn)行討論。

1.資本弱化（債務(wù)籌資）的納稅籌劃

如果債務(wù)資本超過權(quán)益資本過多、主要靠負(fù)債經(jīng)營(yíng)，則為資本弱化，對(duì)此，經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織（OECD）解釋為：企業(yè)權(quán)益資本與債務(wù)資本的比例應(yīng)為1：1，當(dāng)權(quán)益資本小于債務(wù)資本時(shí)，即為資本弱化。

為什么資本弱化能納稅籌劃呢，根據(jù)稅法規(guī)定借款發(fā)生的利息費(fèi)用可以在稅前扣除，具有抵稅的作用，因此企業(yè)在納稅籌劃的過程中，對(duì)籌資過程中涉及的稅務(wù)問題進(jìn)行研究，以便于籌資決策更加科學(xué)化。

當(dāng)前形勢(shì)下，我國(guó)企業(yè)債務(wù)籌資方式多樣，如銀行借款、發(fā)行債券、企業(yè)間借款等。

由于企業(yè)發(fā)行債券限制條件較多，我想從限制條件相對(duì)較少的銀行借款和企業(yè)間借款兩個(gè)方面對(duì)納稅籌劃進(jìn)行剖析探討。

（1）銀行借款的納稅籌劃

銀行借款的資金成本主要是利息，在銀行多種借款方式中，企業(yè)可以通過不同的還本付息方式來減輕稅負(fù)，以不同還本付息方式下的應(yīng)納所得稅總額為主要選擇標(biāo)準(zhǔn)，應(yīng)納所得稅總額最小的優(yōu)先考慮，同時(shí)將不同的還本付息方式下現(xiàn)金流出的時(shí)間價(jià)值和數(shù)額作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)。

案例分析1資金結(jié)構(gòu)多元化對(duì)納稅籌劃的影響

【問題的提出】單一的資金結(jié)構(gòu)和多元的資金結(jié)構(gòu)，對(duì)納稅籌資的影響孰優(yōu)孰劣？

某集團(tuán)公司投資BT項(xiàng)目，投資總額為2000萬元，當(dāng)年息稅前利潤(rùn)400萬元，企業(yè)所得稅25%，假設(shè)投資額由兩種方式獲得：（1）投資額全部為權(quán)益資本；（2）投資額1200萬為權(quán)益資本，800萬為銀行借款，借款年利率10%

分析（1）投資額全部為權(quán)益資本，不存在納稅調(diào)整，應(yīng)納所得稅400×25%=100萬元

分析（2）投資額800萬為銀行借款，利息支出為80萬，應(yīng)納所得稅（400-80）×25%=80萬元

通過以上分析，企業(yè)利用了債務(wù)融資，充分體現(xiàn)出債務(wù)的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)，得出結(jié)論適當(dāng)?shù)钠髽I(yè)負(fù)債經(jīng)營(yíng)，不但能使得手里多余資金取得更大的投資收益，更能對(duì)納稅起到籌劃作用，減輕企業(yè)賦稅，但是應(yīng)該考慮財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)承受力。

案例分析2資金的時(shí)間價(jià)值作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)

【問題的提出】如何考慮資金的時(shí)間價(jià)值和數(shù)額作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)納稅籌劃的影響？

某集團(tuán)公司投資BT項(xiàng)目，投資總額為1000萬元，項(xiàng)目投資期5年，預(yù)期第一年可獲得息稅前利潤(rùn)180萬元，以后每年增加60萬元，企業(yè)所得稅25%，投資資金由銀行獲得，借款年利率假設(shè)10%。目前有2種計(jì)息方式可選擇，公司站可以通過納稅籌劃選擇最優(yōu)化的納稅來選擇貸款計(jì)息方式。

方案1：復(fù)利計(jì)息，到期一次還本付息；

方案2：每年等額還本200萬元，并且每年支付剩余借款利息；

分析如下：

采取方案一，5年內(nèi)總共納稅222.37萬元

采取方案二，5年內(nèi)總共納稅300萬元

由以上分析可知，從納稅籌劃角度看，方案一稅負(fù)最輕，方案二其次，當(dāng)然就借款計(jì)息方式來說還有許多計(jì)息方式，這里不在一一列舉。企業(yè)可以根據(jù)具體情況，計(jì)算選擇適合自己的計(jì)息方式進(jìn)行納稅籌劃。

得出結(jié)論，企業(yè)根據(jù)自身的具體情況，對(duì)資金結(jié)構(gòu)多元化進(jìn)行最優(yōu)化最科學(xué)的配置，對(duì)債務(wù)籌資的納稅籌劃，充分考慮資金的時(shí)間價(jià)值，能減輕自身賦稅，為企業(yè)創(chuàng)造效益。

（2）企業(yè)間的納稅籌劃

根據(jù)國(guó)家稅務(wù)總局2011年第34號(hào)公告，國(guó)家放寬了對(duì)非金融業(yè)之間的借款利息抵稅條件，但是關(guān)于金融企業(yè)同期同類貸款利率確定問題根據(jù)《實(shí)施條例》第三十八條規(guī)定，非金融企業(yè)向非金融企業(yè)借款的利息支出，不超過按照金融企業(yè)同期同類貸款利率計(jì)算的數(shù)額的部分，準(zhǔn)予稅前扣除。

由于企業(yè)間資金借用在利息計(jì)算及資金回收等方面與銀行貸款相比有較大彈性和回旋余地，此種方式對(duì)于設(shè)有財(cái)務(wù)公司或財(cái)務(wù)中心（資金結(jié)算中心）的集團(tuán)企業(yè)來說，稅收利益尤為明顯。因?yàn)榧瘓F(tuán)財(cái)務(wù)公司或財(cái)務(wù)中心（資金結(jié)算中心）能起到“內(nèi)部銀行”的作用，利用集團(tuán)資源和信譽(yù)優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn)整體對(duì)外籌資，再利用集團(tuán)內(nèi)各企業(yè)在稅種，稅率及優(yōu)惠政策方面的差異，調(diào)節(jié)集團(tuán)資金結(jié)構(gòu)和債務(wù)比例，既能解決資金難題，又能實(shí)現(xiàn)集團(tuán)整體稅收收益。

案例分析3借款最大化對(duì)納稅籌劃的影響

【問題的提出】考慮到利息的抵稅作用，那企業(yè)究竟需要多少借款才能達(dá)到最佳抵稅效果呢？

新政策的出臺(tái)，無疑對(duì)于大型集團(tuán)公司是有利的，集團(tuán)公司的資金結(jié)算中心更加靈活和便捷，企業(yè)應(yīng)充分考慮自身實(shí)際情況，對(duì)資金的需求，現(xiàn)金持有的增加雖然會(huì)帶來效益的增加，但是借款成本的增加給企業(yè)帶來巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)壓力。

理論上來說當(dāng)年借款利息額度不宜超過當(dāng)年繳納所得稅額度，這樣超出部分利息沒辦法起到抵稅作品，增加了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。如果企業(yè)不需要這么多的資金，過多的借款，造成不必要的成本發(fā)生。

那如何才能在納稅籌劃和借款多少資金額這兩者中尋找平衡點(diǎn)，首先我們考慮的是企業(yè)的利潤(rùn)，和最佳現(xiàn)金持有之間的關(guān)系：

某公司2011年利潤(rùn)為1064萬元，所得稅25%，應(yīng)繳納所得稅266萬元，假設(shè)集團(tuán)公司資金中心利息10%（與銀行利息一致），向資金中心借款多少能起到最優(yōu)化的納稅籌劃作用。

分析如下：

所得稅266萬元，如果利息全額抵稅，則需要借款2660萬元，但是企業(yè)用不了這么多資金，在這里引入最佳現(xiàn)金持有量，隨機(jī)模型（米勒-奧爾模型）

在實(shí)際中，企業(yè)現(xiàn)金流量具有很大不確定性。米勒（M.Miller）和奧爾（D.Orr）設(shè)計(jì)了一個(gè)在現(xiàn)金流入、流出不穩(wěn)定情況下確定現(xiàn)金最佳持有量的模型。

L為最低控制線，H為最高控制線，Z為回歸線

經(jīng)過，米勒-奧爾模型確定最佳現(xiàn)金持有量Z為

約束條件：F——為證劵轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金或者現(xiàn)金轉(zhuǎn)換為證劵發(fā)生的成本；

σ——為公司每日現(xiàn)金流變動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)差；

K——為以日為基礎(chǔ)計(jì)算的現(xiàn)金機(jī)會(huì)成本。

假設(shè)該公司確定現(xiàn)金最低控制線L為1000萬元，估計(jì)現(xiàn)金流標(biāo)準(zhǔn)差σ為100萬元，持有現(xiàn)金的年機(jī)會(huì)成本為10%（以銀行利率為最小機(jī)會(huì)成本），換算為K值0.00028，F(xiàn)=15萬元

根據(jù)，模型

如圖：

Z1點(diǎn)為最佳現(xiàn)金持有量

通過以上分析得出，最佳現(xiàn)金持有為1737.9萬元，因此對(duì)籌資借款為1737.9萬元，利息為173.79萬元，可抵扣所得稅173.79萬元，應(yīng)納所得稅266-173.79萬元92.91萬元。

得出結(jié)論企業(yè)在籌資借款進(jìn)行納稅籌資時(shí)，結(jié)合具體情況充分考慮企業(yè)資金需求，尋求最佳納稅籌劃效果。運(yùn)用米勒-奧爾模型計(jì)算資金最佳持有量符合隨機(jī)思想，所以適用于所有企業(yè)現(xiàn)金最佳持有量的測(cè)算。另外，隨機(jī)模型沒有企業(yè)的現(xiàn)金未來需求總量和收支預(yù)測(cè)的約束，因此計(jì)算出來現(xiàn)金持有量比較保守。

2.對(duì)大型企業(yè)集團(tuán)管理費(fèi)的納稅籌劃

2008年企業(yè)所得稅法實(shí)現(xiàn)后，原有的提取管理費(fèi)文件停止執(zhí)行。即母公司以管理費(fèi)形式向子公司提取費(fèi)用，子公司因此支付給母公司的管理費(fèi)不得在稅前扣除。

案例分析4大型企業(yè)集團(tuán)管理費(fèi)的納稅籌劃

某大型企業(yè)集團(tuán)，母公司（獨(dú)立法人）為其多個(gè)子公司提供綜合管理服務(wù)。經(jīng)過國(guó)家稅務(wù)機(jī)關(guān)批準(zhǔn)，2008年以前年度母公司以上交“管理費(fèi)”的形式向子公司收取費(fèi)用。子公司憑借支付給母公司管理費(fèi)的相關(guān)證明，經(jīng)當(dāng)?shù)刂鞴芏悇?wù)機(jī)關(guān)審核批準(zhǔn)后準(zhǔn)予當(dāng)年稅前扣除。2008年企業(yè)所得稅法規(guī)定，企業(yè)之間支付的管理費(fèi)不得稅前扣除，那如何在管理費(fèi)方面進(jìn)行納稅籌劃呢？

根據(jù)國(guó)家稅務(wù)總局2008年8月發(fā)布的《關(guān)于母子公司間提供服務(wù)支付費(fèi)用有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的通知》（國(guó)稅發(fā)[2008]86號(hào)），母子公司之間雙方簽訂服務(wù)合同或者協(xié)議，明確規(guī)定提供服務(wù)內(nèi)容，收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)及金額等，子公司可以將該項(xiàng)服務(wù)費(fèi)作為成本費(fèi)用在稅前扣除。

3.對(duì)企業(yè)費(fèi)用列支方法的稅收籌劃

費(fèi)用的列支時(shí)間、數(shù)額直接影響每期的應(yīng)納稅所得，所以進(jìn)行費(fèi)用列支應(yīng)注意以下幾點(diǎn)：

（1）已發(fā)生的費(fèi)用及時(shí)核銷入賬。如已發(fā)生的壞賬、呆賬應(yīng)及時(shí)列入費(fèi)用，存貨的盤虧及毀損應(yīng)及時(shí)查明原因，屬于正常損耗部分及時(shí)列入費(fèi)用。

（2）對(duì)于能夠合理預(yù)計(jì)發(fā)生額的費(fèi)用、損失應(yīng)采用預(yù)提方法計(jì)入費(fèi)用。

（3）適當(dāng)縮短以后年度需要分?jǐn)偭兄У馁M(fèi)用、損失的攤銷期。例如低值易耗品、待攤費(fèi)用等的攤銷應(yīng)選擇最短年限，增大前幾年的費(fèi)用，遞延納稅時(shí)間。

（4）對(duì)于限額列支的費(fèi)用，如業(yè)務(wù)招待費(fèi)及公益救濟(jì)性捐贈(zèng)等，應(yīng)準(zhǔn)確掌握其允許列支的限額，爭(zhēng)取在限額以內(nèi)的部分充分列支。

4.掛靠科研進(jìn)行納稅籌劃

我國(guó)稅法規(guī)定，對(duì)大專院校和專門從事科學(xué)研究的機(jī)構(gòu)進(jìn)口的儀器、儀表等，享受科研用品免稅方法規(guī)定的優(yōu)惠，即免征進(jìn)口關(guān)稅以及增值稅。

同時(shí)，為了促進(jìn)高科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，對(duì)屬于火炬計(jì)劃開發(fā)范圍內(nèi)的高技術(shù)、新技術(shù)產(chǎn)品，國(guó)家給予相應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策。由此產(chǎn)生了掛靠科研避稅法。即企業(yè)通過一系列手法向科研掛靠，爭(zhēng)取國(guó)家有關(guān)優(yōu)惠，以達(dá)到避稅目的。

例如：企業(yè)以高新技術(shù)企業(yè)的名義，努力獲取海關(guān)批準(zhǔn)，在高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)內(nèi)設(shè)立保稅倉(cāng)庫(kù)、保稅工廠，從而按照進(jìn)料加工的有關(guān)規(guī)定，享受免征進(jìn)口關(guān)稅和增值稅優(yōu)惠。

掛靠科研避稅法的采用應(yīng)滿足3個(gè)條件：

（1）獲取高新技術(shù)企業(yè)的稱號(hào)；

（2）獲取稅務(wù)機(jī)關(guān)和海關(guān)的批文和認(rèn)可；

（3）努力掌握國(guó)家優(yōu)惠政策項(xiàng)目，并使本企業(yè)符合享受的條件。

5.對(duì)企業(yè)銷售收入的稅收籌劃

納稅人如果能夠推遲應(yīng)納稅所得的實(shí)現(xiàn)，則可以使本期應(yīng)納稅所得減少，從而推遲或減少所得稅的繳納。對(duì)一般企業(yè)來說，主要的收入是銷售商品的收入，因此推遲銷售商品的收入的實(shí)現(xiàn)是稅收籌劃的重點(diǎn)。我國(guó)稅法規(guī)定，直接收款銷售以收到貨款或取得索取貨款的憑證，并將提貨單交給買方的當(dāng)天作為收入確認(rèn)時(shí)間；分期收款銷售商品以合同約定的收款日期為收入確認(rèn)時(shí)間；而訂貨銷售和分期預(yù)收貨款銷售則在交付貨物時(shí)確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)；委托代銷商品銷售在受托方寄回代銷清單時(shí)確認(rèn)收入。

這樣企業(yè)可以通過銷售方式的選擇，推遲銷售收入的實(shí)現(xiàn)，從而延遲繳納企業(yè)所得稅。同時(shí)企業(yè)要綜合運(yùn)用各種銷售方式，使企業(yè)既能延遲繳納企業(yè)所得稅，又能使收入安全地收回。

二、納稅籌劃的發(fā)展方向

企業(yè)納稅籌劃確切的說必須建立在“產(chǎn)權(quán)明晰，責(zé)權(quán)明確，管理科學(xué)”的現(xiàn)代企業(yè)管理制度之下，納稅人利用合法手段和方法，通過資金轉(zhuǎn)移、費(fèi)用轉(zhuǎn)移、成本轉(zhuǎn)移、利潤(rùn)轉(zhuǎn)移等方法，以達(dá)到納稅籌劃的目的。

在現(xiàn)代企業(yè)管理制度下，我們應(yīng)該對(duì)納稅籌劃進(jìn)行理性的思考，它和現(xiàn)代企業(yè)管理制度應(yīng)該是這樣一種關(guān)系：

納稅籌劃與現(xiàn)代企業(yè)管理制度的關(guān)系圖

有了籌劃，有了管理制度，有了控制，有了分析和考核，那么我們的企業(yè)才能真正地理解納稅籌劃，才能真正科學(xué)、合法地進(jìn)行納稅籌劃。

令人欣喜的是，納稅籌劃在企業(yè)中應(yīng)用的討論，通過企業(yè)籌劃大大加快了稅收制度本身的建設(shè)，加速了稅法完善的進(jìn)程。因此說納稅籌劃不僅不會(huì)有害于國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而且還是有益于國(guó)家稅收制度的完善有助于社會(huì)經(jīng)濟(jì)的進(jìn)步和發(fā)展。

中國(guó)已經(jīng)加入了WTO,成為了這個(gè)全球最大的經(jīng)濟(jì)體系中的一員，中國(guó)經(jīng)濟(jì)融入國(guó)際經(jīng)濟(jì)一體化的進(jìn)程也在逐漸加快，中國(guó)的企業(yè)將面臨來自全球的許多企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)，納稅籌劃作為市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的特有現(xiàn)象會(huì)隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而發(fā)展。隨著各國(guó)法律建設(shè)的不斷完善，納稅籌劃將逐漸演變成一種高智商的經(jīng)濟(jì)技巧和經(jīng)營(yíng)藝術(shù)，納稅籌劃也向著這幾個(gè)方面而發(fā)展：

1.國(guó)內(nèi)納稅籌劃與國(guó)際納稅籌劃相互交織，相互促進(jìn)，使籌劃實(shí)踐及理論有長(zhǎng)足發(fā)展。當(dāng)今納稅籌劃已不是社會(huì)少數(shù)人的偶然經(jīng)濟(jì)行為，而已成為有理論依據(jù)、有操作方法的社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。

2.由于納稅籌劃越來越普遍，籌劃不再只由納稅人自己來運(yùn)作，而是要借助社會(huì)專業(yè)力量，例如會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、稅務(wù)師事務(wù)所等，都將成為企業(yè)納稅籌劃的主要依靠力量。越來越多的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員、法律工作者也加入這一隊(duì)伍，成為籌劃專家，把為企業(yè)進(jìn)行納稅籌劃當(dāng)作一種職業(yè)。

3.因各種歷史和現(xiàn)實(shí)的原因而產(chǎn)生的避稅港、低稅區(qū)的日益增多，被納稅人認(rèn)識(shí)和利用，從而使納稅籌劃具有國(guó)際普遍性特征。

4.最初的納稅籌劃都是通過財(cái)務(wù)手段，但隨著籌劃條件的不斷變化，稅法、稅收政策、稅收征收管理等方面避稅方法已日益被廣泛利用，因此，以財(cái)務(wù)手段的避稅已變?yōu)樨?cái)務(wù)手段與非財(cái)務(wù)手段并用，納稅籌劃日漸成為企業(yè)的一種經(jīng)營(yíng)行為。

可以說，只要存在稅收，就會(huì)有納稅籌劃。稅收法規(guī)制度在不斷完善、不斷實(shí)現(xiàn)國(guó)際協(xié)調(diào)，納稅籌劃也在不斷發(fā)展和深入，我們的中小企業(yè)納稅者也在既著眼于國(guó)內(nèi)，又著眼于國(guó)際，但有一條界限不可逾越，即納稅籌劃的合法性。

三、結(jié)論

從以上的論述及實(shí)例可以看出納稅籌劃是在經(jīng)營(yíng)中尋求企業(yè)行為與政府政策意圖的最佳結(jié)合點(diǎn)，合理避稅不僅是企業(yè)利潤(rùn)最大化的重要途徑，也是促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平的一種方式，更是企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)決策的重要內(nèi)容，同時(shí)它在客觀上又促進(jìn)了稅法的發(fā)展。成功的納稅籌劃往往既能使經(jīng)營(yíng)者承擔(dān)的稅收負(fù)擔(dān)最輕，又可以使政府賦予稅收法規(guī)中的政策意圖得以實(shí)現(xiàn)。

[1]財(cái)政部注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試委員辦公室.《稅法》[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2012年1月

[2]財(cái)政部注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試委員辦公室.《財(cái)務(wù)成本管理》[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2012年1月

[3]余文聲.《現(xiàn)代企業(yè)涉稅會(huì)計(jì)處理與納稅籌劃技巧》[M].大連理工大學(xué)出版社.2008年9月

[4]李維剛等.淺談企業(yè)納稅籌劃的理論與途徑[J].商業(yè)研究.2003年12月

[5]陳春潔，王偉民.《企業(yè)理財(cái)新理念——納稅籌劃》[M].北京：京華出版社，2003年8月

[6]MihirA.Desai.Corporate Tax Avoidance And Firm Value[J].International Accounting and International Business.2005-03

[7]Alan Auerbach.Illegal Reason Analysis Of Evading Payment Of Duty Behaviorally[J].Chinese Tax.2006-02