■彭暐儼 中鐵上海工程局有限公司上海華海工程有限公司

在WTO的市場環(huán)境下，我國的企業(yè)即將面臨更加激烈和更加殘酷的競爭。企業(yè)為了增強本身的競爭力，獲得最大利潤，利用企業(yè)自留資金擴(kuò)大再生產(chǎn)，就成了一個首要問題。各企業(yè)采取一條重要的措施就是想辦法降低產(chǎn)品成本，在市場競爭中以廉價取勝，我們知道，價格=成本+利潤+稅收，所以除了在成本和費用上做文章外，稅收進(jìn)入了我們的目標(biāo)，納稅籌劃成為另一種行之有效的途徑。

國外企業(yè)進(jìn)入中國市場，他們的納稅籌劃理念都趨于成熟。掌握一套行之有效的納稅籌劃方案，結(jié)合科學(xué)理性的納稅管理，是現(xiàn)代企業(yè)創(chuàng)造利潤最簡捷的方法?！熬訍圬?，取之有道”，“愛財，納稅有道”才是精明企業(yè)的稅務(wù)籌劃之道。鑒于此，本文研究納稅籌劃在企業(yè)中的應(yīng)用就具有重要的現(xiàn)實意義。

一、納稅籌劃企業(yè)中的應(yīng)用

總的來說中小企業(yè)的納稅籌劃有幾種類型，可以按稅種進(jìn)行分類籌劃，也可以按籌劃方法進(jìn)行分類籌劃，我在這里以幾個主要籌劃方法進(jìn)行討論。

1.資本弱化（債務(wù)籌資）的納稅籌劃

如果債務(wù)資本超過權(quán)益資本過多、主要靠負(fù)債經(jīng)營，則為資本弱化，對此，經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織（OECD）解釋為：企業(yè)權(quán)益資本與債務(wù)資本的比例應(yīng)為1：1，當(dāng)權(quán)益資本小于債務(wù)資本時，即為資本弱化。

為什么資本弱化能納稅籌劃呢，根據(jù)稅法規(guī)定借款發(fā)生的利息費用可以在稅前扣除，具有抵稅的作用，因此企業(yè)在納稅籌劃的過程中，對籌資過程中涉及的稅務(wù)問題進(jìn)行研究，以便于籌資決策更加科學(xué)化。

當(dāng)前形勢下，我國企業(yè)債務(wù)籌資方式多樣，如銀行借款、發(fā)行債券、企業(yè)間借款等。

由于企業(yè)發(fā)行債券限制條件較多，我想從限制條件相對較少的銀行借款和企業(yè)間借款兩個方面對納稅籌劃進(jìn)行剖析探討。

（1）銀行借款的納稅籌劃

銀行借款的資金成本主要是利息，在銀行多種借款方式中，企業(yè)可以通過不同的還本付息方式來減輕稅負(fù)，以不同還本付息方式下的應(yīng)納所得稅總額為主要選擇標(biāo)準(zhǔn)，應(yīng)納所得稅總額最小的優(yōu)先考慮，同時將不同的還本付息方式下現(xiàn)金流出的時間價值和數(shù)額作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)。

案例分析1資金結(jié)構(gòu)多元化對納稅籌劃的影響

【問題的提出】單一的資金結(jié)構(gòu)和多元的資金結(jié)構(gòu)，對納稅籌資的影響孰優(yōu)孰劣？

某集團(tuán)公司投資BT項目，投資總額為2000萬元，當(dāng)年息稅前利潤400萬元，企業(yè)所得稅25%，假設(shè)投資額由兩種方式獲得：（1）投資額全部為權(quán)益資本；（2）投資額1200萬為權(quán)益資本，800萬為銀行借款，借款年利率10%

分析（1）投資額全部為權(quán)益資本，不存在納稅調(diào)整，應(yīng)納所得稅400×25%=100萬元

分析（2）投資額800萬為銀行借款，利息支出為80萬，應(yīng)納所得稅（400-80）×25%=80萬元

通過以上分析，企業(yè)利用了債務(wù)融資，充分體現(xiàn)出債務(wù)的財務(wù)杠桿效應(yīng)，得出結(jié)論適當(dāng)?shù)钠髽I(yè)負(fù)債經(jīng)營，不但能使得手里多余資金取得更大的投資收益，更能對納稅起到籌劃作用，減輕企業(yè)賦稅，但是應(yīng)該考慮財務(wù)風(fēng)險承受力。

案例分析2資金的時間價值作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)

【問題的提出】如何考慮資金的時間價值和數(shù)額作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)，對納稅籌劃的影響？

某集團(tuán)公司投資BT項目，投資總額為1000萬元，項目投資期5年，預(yù)期第一年可獲得息稅前利潤180萬元，以后每年增加60萬元，企業(yè)所得稅25%，投資資金由銀行獲得，借款年利率假設(shè)10%。目前有2種計息方式可選擇，公司站可以通過納稅籌劃選擇最優(yōu)化的納稅來選擇貸款計息方式。

方案1：復(fù)利計息，到期一次還本付息；

方案2：每年等額還本200萬元，并且每年支付剩余借款利息；

分析如下：

采取方案一，5年內(nèi)總共納稅222.37萬元

采取方案二，5年內(nèi)總共納稅300萬元

由以上分析可知，從納稅籌劃角度看，方案一稅負(fù)最輕，方案二其次，當(dāng)然就借款計息方式來說還有許多計息方式，這里不在一一列舉。企業(yè)可以根據(jù)具體情況，計算選擇適合自己的計息方式進(jìn)行納稅籌劃。

得出結(jié)論，企業(yè)根據(jù)自身的具體情況，對資金結(jié)構(gòu)多元化進(jìn)行最優(yōu)化最科學(xué)的配置，對債務(wù)籌資的納稅籌劃，充分考慮資金的時間價值，能減輕自身賦稅，為企業(yè)創(chuàng)造效益。

（2）企業(yè)間的納稅籌劃

根據(jù)國家稅務(wù)總局2011年第34號公告，國家放寬了對非金融業(yè)之間的借款利息抵稅條件，但是關(guān)于金融企業(yè)同期同類貸款利率確定問題根據(jù)《實施條例》第三十八條規(guī)定，非金融企業(yè)向非金融企業(yè)借款的利息支出，不超過按照金融企業(yè)同期同類貸款利率計算的數(shù)額的部分，準(zhǔn)予稅前扣除。

由于企業(yè)間資金借用在利息計算及資金回收等方面與銀行貸款相比有較大彈性和回旋余地，此種方式對于設(shè)有財務(wù)公司或財務(wù)中心（資金結(jié)算中心）的集團(tuán)企業(yè)來說，稅收利益尤為明顯。因為集團(tuán)財務(wù)公司或財務(wù)中心（資金結(jié)算中心）能起到“內(nèi)部銀行”的作用，利用集團(tuán)資源和信譽優(yōu)勢實現(xiàn)整體對外籌資，再利用集團(tuán)內(nèi)各企業(yè)在稅種，稅率及優(yōu)惠政策方面的差異，調(diào)節(jié)集團(tuán)資金結(jié)構(gòu)和債務(wù)比例，既能解決資金難題，又能實現(xiàn)集團(tuán)整體稅收收益。

案例分析3借款最大化對納稅籌劃的影響

【問題的提出】考慮到利息的抵稅作用，那企業(yè)究竟需要多少借款才能達(dá)到最佳抵稅效果呢？

新政策的出臺，無疑對于大型集團(tuán)公司是有利的，集團(tuán)公司的資金結(jié)算中心更加靈活和便捷，企業(yè)應(yīng)充分考慮自身實際情況，對資金的需求，現(xiàn)金持有的增加雖然會帶來效益的增加，但是借款成本的增加給企業(yè)帶來巨大的財務(wù)風(fēng)險壓力。

理論上來說當(dāng)年借款利息額度不宜超過當(dāng)年繳納所得稅額度，這樣超出部分利息沒辦法起到抵稅作品，增加了財務(wù)風(fēng)險。如果企業(yè)不需要這么多的資金，過多的借款，造成不必要的成本發(fā)生。

那如何才能在納稅籌劃和借款多少資金額這兩者中尋找平衡點，首先我們考慮的是企業(yè)的利潤，和最佳現(xiàn)金持有之間的關(guān)系：

某公司2011年利潤為1064萬元，所得稅25%，應(yīng)繳納所得稅266萬元，假設(shè)集團(tuán)公司資金中心利息10%（與銀行利息一致），向資金中心借款多少能起到最優(yōu)化的納稅籌劃作用。

分析如下：

所得稅266萬元，如果利息全額抵稅，則需要借款2660萬元，但是企業(yè)用不了這么多資金，在這里引入最佳現(xiàn)金持有量，隨機模型（米勒-奧爾模型）

在實際中，企業(yè)現(xiàn)金流量具有很大不確定性。米勒（M.Miller）和奧爾（D.Orr）設(shè)計了一個在現(xiàn)金流入、流出不穩(wěn)定情況下確定現(xiàn)金最佳持有量的模型。

L為最低控制線，H為最高控制線，Z為回歸線

經(jīng)過，米勒-奧爾模型確定最佳現(xiàn)金持有量Z為

約束條件：F——為證劵轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金或者現(xiàn)金轉(zhuǎn)換為證劵發(fā)生的成本；

σ——為公司每日現(xiàn)金流變動標(biāo)準(zhǔn)差；

K——為以日為基礎(chǔ)計算的現(xiàn)金機會成本。

假設(shè)該公司確定現(xiàn)金最低控制線L為1000萬元，估計現(xiàn)金流標(biāo)準(zhǔn)差σ為100萬元，持有現(xiàn)金的年機會成本為10%（以銀行利率為最小機會成本），換算為K值0.00028，F(xiàn)=15萬元

根據(jù)，模型

如圖：

Z1點為最佳現(xiàn)金持有量

通過以上分析得出，最佳現(xiàn)金持有為1737.9萬元，因此對籌資借款為1737.9萬元，利息為173.79萬元，可抵扣所得稅173.79萬元，應(yīng)納所得稅266-173.79萬元92.91萬元。

得出結(jié)論企業(yè)在籌資借款進(jìn)行納稅籌資時，結(jié)合具體情況充分考慮企業(yè)資金需求，尋求最佳納稅籌劃效果。運用米勒-奧爾模型計算資金最佳持有量符合隨機思想，所以適用于所有企業(yè)現(xiàn)金最佳持有量的測算。另外，隨機模型沒有企業(yè)的現(xiàn)金未來需求總量和收支預(yù)測的約束，因此計算出來現(xiàn)金持有量比較保守。

2.對大型企業(yè)集團(tuán)管理費的納稅籌劃

2008年企業(yè)所得稅法實現(xiàn)后，原有的提取管理費文件停止執(zhí)行。即母公司以管理費形式向子公司提取費用，子公司因此支付給母公司的管理費不得在稅前扣除。

案例分析4大型企業(yè)集團(tuán)管理費的納稅籌劃

某大型企業(yè)集團(tuán)，母公司（獨立法人）為其多個子公司提供綜合管理服務(wù)。經(jīng)過國家稅務(wù)機關(guān)批準(zhǔn)，2008年以前年度母公司以上交“管理費”的形式向子公司收取費用。子公司憑借支付給母公司管理費的相關(guān)證明，經(jīng)當(dāng)?shù)刂鞴芏悇?wù)機關(guān)審核批準(zhǔn)后準(zhǔn)予當(dāng)年稅前扣除。2008年企業(yè)所得稅法規(guī)定，企業(yè)之間支付的管理費不得稅前扣除，那如何在管理費方面進(jìn)行納稅籌劃呢？

根據(jù)國家稅務(wù)總局2008年8月發(fā)布的《關(guān)于母子公司間提供服務(wù)支付費用有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的通知》（國稅發(fā)[2008]86號），母子公司之間雙方簽訂服務(wù)合同或者協(xié)議，明確規(guī)定提供服務(wù)內(nèi)容，收費標(biāo)準(zhǔn)及金額等，子公司可以將該項服務(wù)費作為成本費用在稅前扣除。

3.對企業(yè)費用列支方法的稅收籌劃

費用的列支時間、數(shù)額直接影響每期的應(yīng)納稅所得，所以進(jìn)行費用列支應(yīng)注意以下幾點：

（1）已發(fā)生的費用及時核銷入賬。如已發(fā)生的壞賬、呆賬應(yīng)及時列入費用，存貨的盤虧及毀損應(yīng)及時查明原因，屬于正常損耗部分及時列入費用。

（2）對于能夠合理預(yù)計發(fā)生額的費用、損失應(yīng)采用預(yù)提方法計入費用。

（3）適當(dāng)縮短以后年度需要分?jǐn)偭兄У馁M用、損失的攤銷期。例如低值易耗品、待攤費用等的攤銷應(yīng)選擇最短年限，增大前幾年的費用，遞延納稅時間。

（4）對于限額列支的費用，如業(yè)務(wù)招待費及公益救濟(jì)性捐贈等，應(yīng)準(zhǔn)確掌握其允許列支的限額，爭取在限額以內(nèi)的部分充分列支。

4.掛靠科研進(jìn)行納稅籌劃

我國稅法規(guī)定，對大專院校和專門從事科學(xué)研究的機構(gòu)進(jìn)口的儀器、儀表等，享受科研用品免稅方法規(guī)定的優(yōu)惠，即免征進(jìn)口關(guān)稅以及增值稅。

同時，為了促進(jìn)高科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，對屬于火炬計劃開發(fā)范圍內(nèi)的高技術(shù)、新技術(shù)產(chǎn)品，國家給予相應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策。由此產(chǎn)生了掛靠科研避稅法。即企業(yè)通過一系列手法向科研掛靠，爭取國家有關(guān)優(yōu)惠，以達(dá)到避稅目的。

例如：企業(yè)以高新技術(shù)企業(yè)的名義，努力獲取海關(guān)批準(zhǔn)，在高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)內(nèi)設(shè)立保稅倉庫、保稅工廠，從而按照進(jìn)料加工的有關(guān)規(guī)定，享受免征進(jìn)口關(guān)稅和增值稅優(yōu)惠。

掛靠科研避稅法的采用應(yīng)滿足3個條件：

（1）獲取高新技術(shù)企業(yè)的稱號；

（2）獲取稅務(wù)機關(guān)和海關(guān)的批文和認(rèn)可；

（3）努力掌握國家優(yōu)惠政策項目，并使本企業(yè)符合享受的條件。

5.對企業(yè)銷售收入的稅收籌劃

納稅人如果能夠推遲應(yīng)納稅所得的實現(xiàn)，則可以使本期應(yīng)納稅所得減少，從而推遲或減少所得稅的繳納。對一般企業(yè)來說，主要的收入是銷售商品的收入，因此推遲銷售商品的收入的實現(xiàn)是稅收籌劃的重點。我國稅法規(guī)定，直接收款銷售以收到貨款或取得索取貨款的憑證，并將提貨單交給買方的當(dāng)天作為收入確認(rèn)時間；分期收款銷售商品以合同約定的收款日期為收入確認(rèn)時間；而訂貨銷售和分期預(yù)收貨款銷售則在交付貨物時確認(rèn)收入實現(xiàn)；委托代銷商品銷售在受托方寄回代銷清單時確認(rèn)收入。

這樣企業(yè)可以通過銷售方式的選擇，推遲銷售收入的實現(xiàn)，從而延遲繳納企業(yè)所得稅。同時企業(yè)要綜合運用各種銷售方式，使企業(yè)既能延遲繳納企業(yè)所得稅，又能使收入安全地收回。

二、納稅籌劃的發(fā)展方向

企業(yè)納稅籌劃確切的說必須建立在“產(chǎn)權(quán)明晰，責(zé)權(quán)明確，管理科學(xué)”的現(xiàn)代企業(yè)管理制度之下，納稅人利用合法手段和方法，通過資金轉(zhuǎn)移、費用轉(zhuǎn)移、成本轉(zhuǎn)移、利潤轉(zhuǎn)移等方法，以達(dá)到納稅籌劃的目的。

在現(xiàn)代企業(yè)管理制度下，我們應(yīng)該對納稅籌劃進(jìn)行理性的思考，它和現(xiàn)代企業(yè)管理制度應(yīng)該是這樣一種關(guān)系：

納稅籌劃與現(xiàn)代企業(yè)管理制度的關(guān)系圖

有了籌劃，有了管理制度，有了控制，有了分析和考核，那么我們的企業(yè)才能真正地理解納稅籌劃，才能真正科學(xué)、合法地進(jìn)行納稅籌劃。

令人欣喜的是，納稅籌劃在企業(yè)中應(yīng)用的討論，通過企業(yè)籌劃大大加快了稅收制度本身的建設(shè)，加速了稅法完善的進(jìn)程。因此說納稅籌劃不僅不會有害于國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而且還是有益于國家稅收制度的完善有助于社會經(jīng)濟(jì)的進(jìn)步和發(fā)展。

中國已經(jīng)加入了WTO,成為了這個全球最大的經(jīng)濟(jì)體系中的一員，中國經(jīng)濟(jì)融入國際經(jīng)濟(jì)一體化的進(jìn)程也在逐漸加快，中國的企業(yè)將面臨來自全球的許多企業(yè)的競爭，納稅籌劃作為市場經(jīng)濟(jì)的特有現(xiàn)象會隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而發(fā)展。隨著各國法律建設(shè)的不斷完善，納稅籌劃將逐漸演變成一種高智商的經(jīng)濟(jì)技巧和經(jīng)營藝術(shù)，納稅籌劃也向著這幾個方面而發(fā)展：

1.國內(nèi)納稅籌劃與國際納稅籌劃相互交織，相互促進(jìn)，使籌劃實踐及理論有長足發(fā)展。當(dāng)今納稅籌劃已不是社會少數(shù)人的偶然經(jīng)濟(jì)行為，而已成為有理論依據(jù)、有操作方法的社會經(jīng)濟(jì)活動。

2.由于納稅籌劃越來越普遍，籌劃不再只由納稅人自己來運作，而是要借助社會專業(yè)力量，例如會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所、稅務(wù)師事務(wù)所等，都將成為企業(yè)納稅籌劃的主要依靠力量。越來越多的財務(wù)會計人員、法律工作者也加入這一隊伍，成為籌劃專家，把為企業(yè)進(jìn)行納稅籌劃當(dāng)作一種職業(yè)。

3.因各種歷史和現(xiàn)實的原因而產(chǎn)生的避稅港、低稅區(qū)的日益增多，被納稅人認(rèn)識和利用，從而使納稅籌劃具有國際普遍性特征。

4.最初的納稅籌劃都是通過財務(wù)手段，但隨著籌劃條件的不斷變化，稅法、稅收政策、稅收征收管理等方面避稅方法已日益被廣泛利用，因此，以財務(wù)手段的避稅已變?yōu)樨攧?wù)手段與非財務(wù)手段并用，納稅籌劃日漸成為企業(yè)的一種經(jīng)營行為。

可以說，只要存在稅收，就會有納稅籌劃。稅收法規(guī)制度在不斷完善、不斷實現(xiàn)國際協(xié)調(diào)，納稅籌劃也在不斷發(fā)展和深入，我們的中小企業(yè)納稅者也在既著眼于國內(nèi)，又著眼于國際，但有一條界限不可逾越，即納稅籌劃的合法性。

三、結(jié)論

從以上的論述及實例可以看出納稅籌劃是在經(jīng)營中尋求企業(yè)行為與政府政策意圖的最佳結(jié)合點，合理避稅不僅是企業(yè)利潤最大化的重要途徑，也是促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營管理水平的一種方式，更是企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)決策的重要內(nèi)容，同時它在客觀上又促進(jìn)了稅法的發(fā)展。成功的納稅籌劃往往既能使經(jīng)營者承擔(dān)的稅收負(fù)擔(dān)最輕，又可以使政府賦予稅收法規(guī)中的政策意圖得以實現(xiàn)。

[1]財政部注冊會計師考試委員辦公室.《稅法》[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2012年1月

[2]財政部注冊會計師考試委員辦公室.《財務(wù)成本管理》[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2012年1月

[3]余文聲.《現(xiàn)代企業(yè)涉稅會計處理與納稅籌劃技巧》[M].大連理工大學(xué)出版社.2008年9月

[4]李維剛等.淺談企業(yè)納稅籌劃的理論與途徑[J].商業(yè)研究.2003年12月

[5]陳春潔，王偉民.《企業(yè)理財新理念——納稅籌劃》[M].北京：京華出版社，2003年8月

[6]MihirA.Desai.Corporate Tax Avoidance And Firm Value[J].International Accounting and International Business.2005-03

[7]Alan Auerbach.Illegal Reason Analysis Of Evading Payment Of Duty Behaviorally[J].Chinese Tax.2006-02