興業(yè)銀行播種的是“綠色”的社會(huì)責(zé)任，已經(jīng)收獲到了沉甸甸的“金色”效益。

20世紀(jì)90年代中期以來，社會(huì)責(zé)任投資（SRI）在西方國家悄然興起。它是指在傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)之外，加入對(duì)社會(huì)倫理性標(biāo)準(zhǔn)，如企業(yè)對(duì)法律的遵守、對(duì)人權(quán)的尊重、對(duì)社會(huì)的貢獻(xiàn)和對(duì)環(huán)境等問題的關(guān)注。以此作為選擇投資對(duì)象的尺度。以多米尼、富時(shí)指數(shù)為代表的社會(huì)責(zé)任指數(shù)和社會(huì)責(zé)任基金業(yè)績(jī)良好的市場(chǎng)表現(xiàn)，給了各類投資者很大的信心——它表明負(fù)責(zé)任的社會(huì)投資可以給企業(yè)帶來贏利的同時(shí)為社會(huì)創(chuàng)造財(cái)富，實(shí)現(xiàn)更大意義上的社會(huì)價(jià)值。應(yīng)該說，社會(huì)責(zé)任投資代表著新的投資理念和方向，它將直接影響著企業(yè)的贏利模式和價(jià)值觀念。

興業(yè)銀行給我們提供了一個(gè)現(xiàn)實(shí)的例子，它將企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任變成了企業(yè)提升自身價(jià)值，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展的有效途徑，實(shí)現(xiàn)了責(zé)任與利益的對(duì)接。

金融創(chuàng)新服務(wù)各方需求

2006年5月17日，興業(yè)銀行與國際金融公司（IFC）在上海簽署合作協(xié)議，聯(lián)合在國內(nèi)首創(chuàng)推出能效融資項(xiàng)目，為中國企業(yè)提高能源使用效率、開發(fā)利用清潔能源和可再生能源等項(xiàng)目提供信貸支持。根據(jù)協(xié)議，國際金融公司向興業(yè)銀行提供2億元人民幣的本金損失分擔(dān)，以支持最高可達(dá)4.6億元人民幣的貸款組合。興業(yè)銀行以國際金融公司認(rèn)可的節(jié)能、環(huán)保型企業(yè)和項(xiàng)目為基礎(chǔ)，按照自身的信貸審批流程，向符合條件的節(jié)能、環(huán)保型企業(yè)和項(xiàng)目發(fā)放貸款，國際金融公司為貸款項(xiàng)目提供相關(guān)的技術(shù)援助。項(xiàng)目創(chuàng)新開發(fā)了損失分擔(dān)機(jī)制，將項(xiàng)目的銷售收入作為還款來源，弱化抵押擔(dān)保等第二還款來源，有效降低了中小企業(yè)融資門檻，使眾多經(jīng)營效益好、發(fā)展?jié)摿Υ?、生產(chǎn)經(jīng)營優(yōu)勢(shì)明顯，但是缺乏抵押擔(dān)保資源的中小企業(yè)客戶獲得節(jié)能技改資金支持，實(shí)現(xiàn)了商業(yè)利益與環(huán)保公益的良好結(jié)合。通過這種獨(dú)特的、市場(chǎng)化的運(yùn)作模式，興業(yè)銀行成功切入中國新興的節(jié)能融資市場(chǎng)，為發(fā)掘新的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，開發(fā)培育新的核心客戶開辟了廣闊空間；IFC提供的援助資金和技術(shù)的效用也得到成倍放大，更加有效地推動(dòng)中國節(jié)能和環(huán)保事業(yè)的發(fā)展。

由于節(jié)能減排貸款是一個(gè)服務(wù)于整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的操作過程，因此，興業(yè)銀行還學(xué)會(huì)了從產(chǎn)業(yè)鏈的角度去關(guān)注各方的利益關(guān)系，從而形成多種細(xì)分產(chǎn)品，并且做到了針對(duì)不同的利益方，提供不同的服務(wù)模式。例如，在把款貸給節(jié)能服務(wù)公司或終端用戶幫助盤活項(xiàng)目的同時(shí)，利用自己對(duì)客戶財(cái)務(wù)狀況的掌握給設(shè)備商提供對(duì)終端客戶還款能力的咨詢服務(wù)；通過貸款盤活項(xiàng)目為設(shè)備商提供營銷產(chǎn)品的服務(wù)等。目前，興業(yè)銀行已向客戶提供了7種模式的節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，這7類模式幾乎覆蓋了所有參與方的需求。

★節(jié)能技改項(xiàng)目貸款模式。即為生產(chǎn)型企業(yè)自身的節(jié)能技術(shù)改造提供融資。興業(yè)銀行重慶分行通過對(duì)重慶秦安機(jī)電有限公司發(fā)放5年期、1600萬元節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，用以支持該公司購買發(fā)動(dòng)機(jī)缸蓋并進(jìn)行缸體節(jié)能生產(chǎn)線節(jié)能改造。企業(yè)可根據(jù)自身現(xiàn)金流情況選擇按月還款。

★節(jié)能服務(wù)商或能源合同管理公司融資模式。即為節(jié)能服務(wù)商節(jié)能減排項(xiàng)目的設(shè)計(jì)開發(fā)、工程施工以及設(shè)備采購提供融資。山東東營勝動(dòng)機(jī)械有限公司擬在山西海姿焦化廠實(shí)施煤氣余熱發(fā)電項(xiàng)目，該企業(yè)屬于典型的能源合同管理公司，面臨較大的中長(zhǎng)期資金缺口，同時(shí)擔(dān)保條件有限，難以通過銀行獲取中長(zhǎng)期貸款支持。興業(yè)銀行濟(jì)南分行給予企業(yè)4年期、1600萬元的節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，該公司通過為項(xiàng)目企業(yè)（焦化廠）建設(shè)煤氣余熱發(fā)電項(xiàng)目獲得收益分成，以此作為還款來源。

★買方信貸模式。即對(duì)企業(yè)節(jié)能技改項(xiàng)目中的節(jié)能設(shè)備采購提供融資，用于購買指定設(shè)備供應(yīng)商生產(chǎn)的設(shè)備。興業(yè)銀行深圳分行給予深圳市安泰工貿(mào)有限公司3年期、180萬元的節(jié)能減排貸款，用以支持東莞市長(zhǎng)安鎮(zhèn)路燈節(jié)能改造項(xiàng)目。

★公共事業(yè)服務(wù)商模式。即對(duì)公共事業(yè)服務(wù)商或其下游客戶提供融資，實(shí)現(xiàn)清潔能源的使用。興業(yè)銀行長(zhǎng)沙分行給予湘潭市第一人民醫(yī)院3年期、200萬元的節(jié)能減排貸款，用以支持燃煤鍋爐和天然氣鍋爐的改造。

★設(shè)備供應(yīng)商增產(chǎn)模式。即支持能效設(shè)備供應(yīng)商在增產(chǎn)改造中采購新的生產(chǎn)線和設(shè)備。興業(yè)銀行長(zhǎng)沙分行給予邵陽紡織機(jī)械有限公司3年期、3500萬元的節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，支持企業(yè)為其客戶提供300臺(tái)高溫高壓氣流染色機(jī)設(shè)備，推廣印染行業(yè)清潔生產(chǎn)技術(shù)。企業(yè)以銷售回籠款作為還款來源。

★設(shè)備融資租賃模式。即以租賃公司為合作目標(biāo)，涉及商業(yè)銀行、租賃公司、設(shè)備供應(yīng)商、節(jié)能技術(shù)改造企業(yè)四方面。興業(yè)銀行深圳分行給予南方國際租賃公司4年期、320萬元的節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，用以支持一家小型電磁兼容（EMC）公司以融資租賃的方式為北京理工大學(xué)珠海學(xué)院安裝太陽能熱水系統(tǒng)，替代燃油熱水生產(chǎn)系統(tǒng)。企業(yè)以每期節(jié)約的電費(fèi)支出作為還款來源。

★碳金融模式。即以清潔能源發(fā)展機(jī)制（CDM）項(xiàng)下的碳核定減排收入（CERS）作為主要貸款還款來源。興業(yè)銀行深圳分行通過為深圳相控科技有限公司提供3年期、750萬元節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，用以支持該公司對(duì)梅州市其他六縣垃圾填埋場(chǎng)產(chǎn)生的沼氣進(jìn)行回收利用處理。該筆貸款的運(yùn)作將項(xiàng)目CDM交易的收入作為項(xiàng)目的還款來源，與碳金融的首度結(jié)合運(yùn)作，使節(jié)能減排項(xiàng)目貸款擴(kuò)展到碳金融領(lǐng)域。

始于2006年的能效融資項(xiàng)目一期合作已取得顯著成效。在該項(xiàng)目下，興業(yè)銀行為中國51個(gè)節(jié)能減排項(xiàng)目提供了逾12億元人民幣的貸款，其中絕大多數(shù)貸款企業(yè)為中小企業(yè)，項(xiàng)目涉及工業(yè)鍋爐改造、余熱回收、氣電共生和氣電冷三生項(xiàng)目、節(jié)電以及工業(yè)能源利用的優(yōu)化項(xiàng)目等。這些項(xiàng)目的實(shí)施預(yù)計(jì)每年可減少約413萬噸的二氧化碳和其他溫室氣體的排放，相當(dāng)于超過24萬輛出租車行駛一年所產(chǎn)生的溫室氣體排放總和。

2008年2月25日，興業(yè)銀行與國際金融公司在北京簽署節(jié)能減排項(xiàng)目融資二期合作協(xié)議，雙方在支持中國節(jié)能減排目標(biāo)上展開更深層次的合作。根據(jù)此次協(xié)議，IFC為興業(yè)銀行提供1億美元的貸款本金風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)，用于支持興業(yè)銀行發(fā)放15億元人民幣的節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，預(yù)計(jì)此舉每年可減排超過500萬噸的二氧化碳，相當(dāng)于關(guān)閉10座100兆瓦的火力發(fā)電站。

我們通常更為關(guān)注所支持項(xiàng)目的節(jié)能減排效果，事實(shí)上貸款項(xiàng)目自身的經(jīng)濟(jì)效益也非常可觀。自興業(yè)銀行開辦該業(yè)務(wù)以來，所有節(jié)能減排項(xiàng)目貸款迄今未發(fā)生資產(chǎn)質(zhì)量問題，不良貸款率始終保持為零，且貸款利率水平參照同期市場(chǎng)基準(zhǔn)利率略有上浮，其貸款收益水平在中長(zhǎng)期項(xiàng)目中處于較高的水平。興業(yè)銀行播種的是“綠色”的社會(huì)責(zé)任，已經(jīng)收獲到了沉甸甸的“金色”效益。

從市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)向責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)轉(zhuǎn)變

憑借在國內(nèi)首創(chuàng)推出的能效融資項(xiàng)目，成功的嘗試使興業(yè)銀行決心向綠色金融的縱深領(lǐng)域繼續(xù)探索。2006年末，興業(yè)銀行就已經(jīng)開始了對(duì)赤道原則的研究，在經(jīng)過多次研討和充分論證以后，2008年6月28日，興業(yè)銀行董事會(huì)審議通過了《關(guān)于加入赤道原則的議案》，經(jīng)過辦理各項(xiàng)手續(xù)和其他工作，最終于2008年10月31日正式宣布成為赤道銀行，成為全球第63家、中國首家赤道銀行。

赤道原則形成于2002年10月，是由國際金融公司與荷蘭銀行聯(lián)合發(fā)起，全球主要金融機(jī)構(gòu)共同參與，參照國際金融公司的可持續(xù)發(fā)展政策與指南建立的自愿性金融行業(yè)基準(zhǔn)，它包括10項(xiàng)基本原則，8項(xiàng)環(huán)境、社會(huì)績(jī)效標(biāo)準(zhǔn)和62個(gè)行業(yè)環(huán)境、健康和安全指南。赤道原則的目的是為實(shí)施赤道原則的金融機(jī)構(gòu)提供一個(gè)共同的實(shí)施與其項(xiàng)目融資活動(dòng)相關(guān)的內(nèi)部社會(huì)及環(huán)境政策、程序和標(biāo)準(zhǔn)的基礎(chǔ)和框架，以確保所提供融資的項(xiàng)目以對(duì)社會(huì)負(fù)責(zé)的方式開發(fā)，從而盡可能避免融資項(xiàng)目對(duì)生態(tài)系統(tǒng)和社區(qū)的負(fù)面影響；如果這些負(fù)面影響不可避免，就必須采取措施使負(fù)面影響得以減少、緩釋，或適當(dāng)給金融機(jī)構(gòu)、融資者和相關(guān)利益方予以補(bǔ)償。實(shí)施赤道原則的金融機(jī)構(gòu)，承諾只向符合赤道原則的項(xiàng)目提供貸款，在提供項(xiàng)目融資時(shí)必須對(duì)項(xiàng)目開發(fā)的社會(huì)責(zé)任和環(huán)境保護(hù)情況進(jìn)行審慎的審查，并要求客戶反映合理的環(huán)境管理的做法，并且表明其在今后尋求融資時(shí)仍會(huì)遵循赤道原則的要求。隨著經(jīng)濟(jì)一體化和金融全球化的深化發(fā)展，新赤道原則被越來越多的實(shí)踐證明具有科學(xué)性和合理性，在推進(jìn)金融業(yè)社會(huì)責(zé)任制度建設(shè)方面發(fā)揮著重要指導(dǎo)作用。

與近幾年我國監(jiān)管部門強(qiáng)調(diào)的綠色信貸有所不同，赤道原則不僅考慮了環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)，還考慮了其他社會(huì)、人權(quán)等綜合風(fēng)險(xiǎn)，是銀行業(yè)社會(huì)責(zé)任的完整體現(xiàn)。相比綠色信貸，赤道原則的參與者也更廣泛，不僅包括赤道銀行、融資人，還包括社會(huì)中介組織、項(xiàng)目所在社區(qū)、供應(yīng)商等利益相關(guān)者，社會(huì)力量在其中發(fā)揮著重要作用。而且赤道原則不僅要求融資者制定有針對(duì)性的環(huán)境管理方案和行動(dòng)計(jì)劃，還要求銀行制定有針對(duì)性的環(huán)境管理方案和行動(dòng)計(jì)劃?？梢哉f，在赤道原則下，赤道銀行實(shí)際上已經(jīng)滲透到了項(xiàng)目融資的環(huán)境管理和社會(huì)問題解決的全過程，是構(gòu)建商業(yè)銀行環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)管理體系的便捷高效的工具系統(tǒng)。

興業(yè)銀行宣布加入赤道原則之后，制定了為期一年的赤道原則落地工作計(jì)劃，逐步建立符合赤道原則要求的制度體系和管理流程。

一是領(lǐng)導(dǎo)重視和戰(zhàn)略支持。興業(yè)銀行董事會(huì)制定了《環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)管理政策》，為實(shí)施赤道原則提供政策指引，同時(shí)成立了以行領(lǐng)導(dǎo)為核心的跨部門工作小組，并特設(shè)環(huán)保官員，自上而下推動(dòng)實(shí)施赤道原則。

二是組織落實(shí)。興業(yè)銀行參照國際赤道銀行的先進(jìn)模式，相繼成立了可持續(xù)金融室和可持續(xù)金融中心，配備專職工作人員。其中前者作為管理部門，專司環(huán)境社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的管理，后者負(fù)責(zé)全行能效金融、碳金融、環(huán)境金融等領(lǐng)域的業(yè)務(wù)經(jīng)營和產(chǎn)品營銷。

三是改革銀行內(nèi)部的業(yè)務(wù)流程和運(yùn)行機(jī)制。確?？沙掷m(xù)金融的各項(xiàng)原則和標(biāo)準(zhǔn)得到不折不扣的執(zhí)行和落實(shí)。按照赤道原則的要求，完善本行環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)管理制度體系和業(yè)務(wù)流程，主要包括赤道原則項(xiàng)目管理辦法和分類指引、環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)專家評(píng)審規(guī)范，以及配套的一系列調(diào)查工具、分析工具、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)工具和法律文本；建立全行聯(lián)動(dòng)機(jī)制，明確全行各個(gè)經(jīng)營機(jī)構(gòu)可持續(xù)金融的具體責(zé)任、工作要求和安排；加強(qiáng)內(nèi)部能力建設(shè)，開展形式多樣的可持續(xù)金融培訓(xùn)，編寫可持續(xù)金融簡(jiǎn)易讀物，并發(fā)給全行每位員工，在全行深入普及可持續(xù)金融知識(shí)；建立管理環(huán)境和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的專家?guī)?，為可持續(xù)金融的實(shí)施提供專業(yè)技術(shù)支持。

四是做好業(yè)務(wù)規(guī)劃，開展產(chǎn)品創(chuàng)新，提高可持續(xù)金融的實(shí)際成效。興業(yè)銀行制定了可持續(xù)金融中長(zhǎng)期發(fā)展規(guī)劃目標(biāo)，正式進(jìn)入碳金融和環(huán)境金融市場(chǎng)，以節(jié)能減排貸款、購碳代理、碳交付擔(dān)保、清潔發(fā)展機(jī)制基金代收費(fèi)、可再生能源領(lǐng)域的股權(quán)投資管理等業(yè)務(wù)為重點(diǎn)，廣泛開發(fā)碳金融和環(huán)境金融產(chǎn)品和服務(wù)，延伸可持續(xù)金融的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模和成效。

五是廣泛加強(qiáng)國際、國內(nèi)交流合作。在學(xué)習(xí)借鑒先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)的同時(shí)，擴(kuò)大可持續(xù)金融的影響。在國際，興業(yè)銀行分別與世界銀行、國際金融公司、巴西——大貝貝亞銀行的高層領(lǐng)導(dǎo)以及世界自然基金會(huì)的國際金融專家，與巴克萊銀行、花旗銀行等銀行同業(yè)，與由越南國家銀行、自然資源與環(huán)境部、財(cái)政部等部委和越南主要商業(yè)銀行組成的越南綠色信貸考察團(tuán)，就推廣能效融資、采納赤道原則、踐行可持續(xù)金融展開深入交流與探討；應(yīng)國際金融公司邀請(qǐng)出席在越南舉行的“管理風(fēng)險(xiǎn)——實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展”國際研討會(huì)；派出業(yè)務(wù)骨干人員到日本瑞穗實(shí)業(yè)銀行接受為期5周的專門培訓(xùn)。在國內(nèi)，聯(lián)合國家發(fā)展改革委員會(huì)、國家環(huán)?？偩帧y監(jiān)會(huì)等政府部門舉辦“節(jié)能中國高層論壇暨綠色信貸創(chuàng)新研討會(huì)”；與銀監(jiān)會(huì)共同舉辦“節(jié)能減排授信業(yè)務(wù)培訓(xùn)班”；邀請(qǐng)本行大型客戶開展赤道原則專題研討，增進(jìn)銀行客戶對(duì)赤道原則的認(rèn)知和認(rèn)可。

2009年12月22日，興業(yè)銀行在福建省永安市召開“中國銀行業(yè)首筆適用赤道原則項(xiàng)目授牌儀式暨新聞發(fā)布會(huì)”，此次公布的首筆適用赤道原則項(xiàng)目貸款金額為7.3億元，用于支持福建華電永安發(fā)電有限公司2×300MW“上大壓小”擴(kuò)建項(xiàng)目。該項(xiàng)目是福建省優(yōu)先安排的電源建設(shè)項(xiàng)目之一，采用循環(huán)流化床鍋爐燃燒技術(shù)進(jìn)行爐內(nèi)脫硫，減少二氧化硫和氮氧化物排放量，建成后預(yù)計(jì)將每年減少煙塵排放1530噸，減少二氧化硫排放12245噸，對(duì)提升當(dāng)?shù)乜諝赓|(zhì)量、減少酸雨形成、提高林產(chǎn)品質(zhì)量有著重要意義。作為首筆適用赤道原則項(xiàng)目，興業(yè)銀行對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行了嚴(yán)格的環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)績(jī)效評(píng)估，并要求企業(yè)針對(duì)現(xiàn)有環(huán)境與社會(huì)問題制定了一套具有較強(qiáng)可操作性和可監(jiān)測(cè)性的行動(dòng)計(jì)劃，包括建立社會(huì)與環(huán)境管理體系，制訂員工職業(yè)安全操作手冊(cè)，加強(qiáng)煤塵、灰塵、脫硫系統(tǒng)石灰石粉塵等生產(chǎn)性粉塵控制，評(píng)估項(xiàng)目對(duì)被征地農(nóng)民生計(jì)的影響，評(píng)估被拆遷企業(yè)的現(xiàn)狀及其原有工人現(xiàn)狀等共計(jì)17項(xiàng)行動(dòng)建議。有關(guān)建議作為借款合同的條款，由借款企業(yè)承諾在約定時(shí)限內(nèi)完成。

當(dāng)今企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境和競(jìng)爭(zhēng)規(guī)則發(fā)生了深刻的變化，已經(jīng)由單純的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)轉(zhuǎn)變?yōu)閮?nèi)涵更豐富的責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)階段。企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的培育將不再局限于物質(zhì)資源、企業(yè)規(guī)模、產(chǎn)品質(zhì)量性能等硬實(shí)力，而是更多地依賴于企業(yè)宗旨、價(jià)值觀、創(chuàng)新機(jī)制、市場(chǎng)信用、社會(huì)責(zé)任意識(shí)和由此凝聚而成的社會(huì)聲譽(yù)和品牌影響力等企業(yè)的軟實(shí)力。企業(yè)有目的、有計(jì)劃地主動(dòng)承擔(dān)對(duì)員工、對(duì)消費(fèi)者和對(duì)社區(qū)的社會(huì)責(zé)任，并且將其納入自身的經(jīng)營發(fā)展戰(zhàn)略，支持自己的經(jīng)營發(fā)展目標(biāo)，可以充分發(fā)揮自身的專業(yè)優(yōu)勢(shì)和特定資源優(yōu)勢(shì)，不僅可以更好地服務(wù)于社會(huì)，還可以借此打造自己的軟競(jìng)爭(zhēng)力，提升自己的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)與社會(huì)的雙贏。

興業(yè)的實(shí)踐告訴我們：在一個(gè)治理秩序良好的社會(huì)中，寓義于利，通過提供符合社會(huì)訴求的產(chǎn)品和服務(wù)來踐行社會(huì)責(zé)任，不僅有利于社會(huì)的可持續(xù)發(fā)展，也是企業(yè)創(chuàng)造百年基業(yè)，取得自身可持續(xù)發(fā)展的重要途徑！