宋磊珍

（石家莊市機(jī)關(guān)事業(yè)社會(huì)保險(xiǎn)局 河北石家莊 050051）

淺析營(yíng)運(yùn)資金的管理

宋磊珍

（石家莊市機(jī)關(guān)事業(yè)社會(huì)保險(xiǎn)局 河北石家莊 050051）

隨著社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，加強(qiáng)內(nèi)部管理，提高經(jīng)濟(jì)效益，是企業(yè)發(fā)展的必由之路。企業(yè)管理的目標(biāo)是生存、發(fā)展、獲利，財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理的重要組成部分。貫穿于企業(yè)管理全過(guò)程的是營(yíng)運(yùn)資金，因此，推行以營(yíng)運(yùn)資金管理為核心的財(cái)務(wù)管理工作更有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)管理目標(biāo)。本文分別對(duì)營(yíng)運(yùn)資金管理中存在的問(wèn)題進(jìn)行了闡述，并提出了合理化建議。

營(yíng)運(yùn)資金；管理

隨著社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，加強(qiáng)內(nèi)部管理，提高經(jīng)濟(jì)效益，是企業(yè)發(fā)展的必由之路。企業(yè)管理的目標(biāo)是生存、發(fā)展、獲利，財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理的重要組成部分。貫穿于企業(yè)管理全過(guò)程的是營(yíng)運(yùn)資金，因此，推行以營(yíng)運(yùn)資金管理為核心的財(cái)務(wù)管理工作更有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)管理目標(biāo)。

什么是營(yíng)運(yùn)資金呢？從會(huì)計(jì)的角度看，是指流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的凈額。如果流動(dòng)資產(chǎn)等于流動(dòng)負(fù)債，則占用在流動(dòng)資產(chǎn)上的資金是由流動(dòng)負(fù)債融資；如果流動(dòng)資產(chǎn)大于流動(dòng)負(fù)債，則與此相對(duì)應(yīng)的“凈流動(dòng)資產(chǎn)”要以長(zhǎng)期負(fù)債或所有者權(quán)益的一定份額為其資金來(lái)源。會(huì)計(jì)上不強(qiáng)調(diào)流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的關(guān)系，而只是用它們的差額來(lái)反映一個(gè)企業(yè)的償債能力。

營(yíng)運(yùn)資金管理是對(duì)企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)及流動(dòng)負(fù)債的管理。一個(gè)企業(yè)要維持正常的運(yùn)轉(zhuǎn)就必須要擁有適量的營(yíng)運(yùn)資金，因此，營(yíng)運(yùn)資金管理是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要組成部分。據(jù)調(diào)查，公司財(cái)務(wù)經(jīng)理有60%的時(shí)間都用于營(yíng)運(yùn)資金管理。營(yíng)運(yùn)資金管理的好壞直接影響到企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)及經(jīng)營(yíng)效益。然而，由于各種主客觀原因的存在，我國(guó)企業(yè)在營(yíng)運(yùn)資金管理方面仍存在以下問(wèn)題：

一、資金管理水平低，使用效益差

盡管每個(gè)企業(yè)都可能制訂了資金使用計(jì)劃和各項(xiàng)費(fèi)用開(kāi)支計(jì)劃,但多數(shù)企業(yè)不能做到按計(jì)劃控制,導(dǎo)致計(jì)劃的可操作性差,有的甚至將計(jì)劃束之高閣，計(jì)劃與實(shí)際嚴(yán)重脫節(jié),使企業(yè)的資金管理變得盲目,影響企業(yè)資金的正常周轉(zhuǎn)。主要表現(xiàn)在：（1）銀行賬戶多,資金分散。（2）對(duì)外投資決策隨意性大，缺乏控制。（3）資金占用方面管理不善。

二、資金流轉(zhuǎn)的內(nèi)部控制制度流于形式

以往的管理體系中資金管理功能主要是對(duì)資金的事后核算，是對(duì)企業(yè)已經(jīng)發(fā)生的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中資金的客觀反映和監(jiān)督。隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，越來(lái)越多的企業(yè)管理者和決策者希望能及時(shí)追蹤和分析企業(yè)的支出、成本、收益的來(lái)源。從財(cái)務(wù)角度看，成本、費(fèi)用是資金的耗費(fèi)，收入、利潤(rùn)是資金的來(lái)源。資金的管理應(yīng)實(shí)現(xiàn)事前計(jì)劃、事中控制、事后核算流轉(zhuǎn)過(guò)程的全面控制。

目前一些國(guó)有企業(yè)中，所有者對(duì)企業(yè)、母公司對(duì)子公司、公司管理層對(duì)各資金流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)存在著監(jiān)督不力甚至內(nèi)部人為控制現(xiàn)象，擅自挪用轉(zhuǎn)移資金甚至侵吞國(guó)有資產(chǎn)等問(wèn)題突出。盡管設(shè)置了一些監(jiān)督職能，也制定了內(nèi)部控制制度，但往往違反制度的首先是企業(yè)的管理層。一些企業(yè)在重大投資等問(wèn)題上還沒(méi)有形成或已經(jīng)形成但并不執(zhí)行有效的決策約束機(jī)制，資金的流向與控制脫節(jié)。不少母公司難以及時(shí)掌握子公司的財(cái)務(wù)資金變動(dòng)情況，雖然實(shí)施了資金統(tǒng)一管理模式，強(qiáng)化了預(yù)算和計(jì)劃，但針對(duì)子公司資金投放使用過(guò)程控制管理的措施卻較少，加大了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。還有一些企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)對(duì)自身家底財(cái)務(wù)狀況說(shuō)不清，而財(cái)務(wù)人員對(duì)經(jīng)營(yíng)情況又不甚了解，且處于從屬地位，常常只能按領(lǐng)導(dǎo)的意圖處理賬務(wù)問(wèn)題，使內(nèi)部財(cái)務(wù)控制制度的監(jiān)督流于形式。

三、重視利潤(rùn)指標(biāo)考核，忽視現(xiàn)金流控制

一些以利潤(rùn)指標(biāo)考核為主要管理模式的公司，在所屬單位完成利潤(rùn)指標(biāo)的前提下，對(duì)其資產(chǎn)項(xiàng)目的完好性和現(xiàn)金流量的良性運(yùn)行等狀況沒(méi)有相應(yīng)的考核評(píng)價(jià)，致使有些單位需要新增資金時(shí)，提供的是“可批性報(bào)告”，一旦獲得資金，具體實(shí)施結(jié)果同報(bào)告相差甚遠(yuǎn)，或者為使實(shí)施結(jié)果與報(bào)告相符，甚至提供虛假報(bào)告。所屬單位完成利潤(rùn)指標(biāo)得到嘉獎(jiǎng)的同時(shí)，集團(tuán)公司不但浪費(fèi)了大量現(xiàn)金，而且因?yàn)闆](méi)有對(duì)現(xiàn)金流的運(yùn)行情況進(jìn)行分析控制，導(dǎo)致決策的失誤。

那么，如何加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金的管理呢？建議如下：

一、認(rèn)真分析企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況,合理確定營(yíng)運(yùn)資金需求量

企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金持有量的確定,就是在收益與風(fēng)險(xiǎn)之間的權(quán)衡。營(yíng)運(yùn)資金持有量較高,表明企業(yè)在總資產(chǎn)、流動(dòng)負(fù)債和業(yè)務(wù)量一定的情況下,流動(dòng)資產(chǎn)額較高,即企業(yè)擁有較多的現(xiàn)金、有價(jià)證券和保險(xiǎn)儲(chǔ)備較高的存貨,能保證經(jīng)營(yíng)活動(dòng)平穩(wěn)進(jìn)行,陷入技術(shù)性無(wú)力償還負(fù)債的風(fēng)險(xiǎn)性較小,但流動(dòng)資產(chǎn)的收益性低于長(zhǎng)期資產(chǎn),因而較高的總資產(chǎn)擁有量和較高的流動(dòng)資產(chǎn)比重會(huì)降低企業(yè)整體的盈利水平;反之亦然。企業(yè)可以根據(jù)貨幣資金周轉(zhuǎn)循環(huán)周期的時(shí)間長(zhǎng)短,來(lái)預(yù)測(cè)企業(yè)對(duì)營(yíng)運(yùn)資金的需求量。事實(shí)上,市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中所有企業(yè)的供、產(chǎn)、銷各環(huán)節(jié)的狀況以及企業(yè)外部環(huán)境在隨時(shí)發(fā)生新的變化,因此企業(yè)的首要任務(wù)是根據(jù)自身的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況,仔細(xì)地衡量、比較多種方案后,科學(xué)地確定一個(gè)合理的營(yíng)運(yùn)資金需求量范圍。

二、在營(yíng)運(yùn)資金管理流程方面

首先，應(yīng)做好營(yíng)運(yùn)資金管理計(jì)劃，事先掌握企業(yè)的現(xiàn)金收支和往來(lái)賬款、存貨現(xiàn)金、流動(dòng)負(fù)債以及資本支出的現(xiàn)狀和變動(dòng)趨勢(shì)，預(yù)先消除影響營(yíng)運(yùn)資金狀況的消極因素。其次，對(duì)營(yíng)運(yùn)資金的變動(dòng)趨勢(shì)應(yīng)進(jìn)行實(shí)時(shí)控制，并進(jìn)行動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)和及時(shí)調(diào)整。再次，建立營(yíng)運(yùn)資金管理的評(píng)價(jià)和考核機(jī)制，通過(guò)把營(yíng)運(yùn)資金管理納入績(jī)效考核的辦法，激勵(lì)相關(guān)人員提高營(yíng)運(yùn)資金的管理質(zhì)量。此外，還應(yīng)發(fā)揮內(nèi)部審計(jì)的職能，以減少諸如私自截留現(xiàn)金、虛報(bào)存貨等問(wèn)題。

三、在營(yíng)運(yùn)資金管理方方面

首先，不能僅局限在流動(dòng)比率、速動(dòng)比率等指標(biāo)的計(jì)算上，而是要通過(guò)對(duì)這些計(jì)算結(jié)果進(jìn)行相關(guān)分析，找出存在的問(wèn)題，并采取相應(yīng)的措施。其次，應(yīng)科學(xué)預(yù)計(jì)市場(chǎng)需求量，以需定產(chǎn)，據(jù)此制定適宜的采購(gòu)批量，加強(qiáng)對(duì)存貨的管理與控制，在促進(jìn)銷售的同時(shí)注重應(yīng)收賬款的收回。

總之，營(yíng)運(yùn)資金管理在企業(yè)銷售及采購(gòu)業(yè)務(wù)中處于重要地位，對(duì)企業(yè)利潤(rùn)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)會(huì)產(chǎn)生重大影響。營(yíng)運(yùn)資金管理應(yīng)是對(duì)銷售工作的控制而不是限制，它的宗旨是促進(jìn)銷售部門減少銷售風(fēng)險(xiǎn)，提高利潤(rùn)水平。所以，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人應(yīng)重視企業(yè)的資金營(yíng)運(yùn)管理工作。

宋磊珍，（1924——），石家莊市機(jī)關(guān)事業(yè)社會(huì)保障局，會(huì)計(jì)師。