晚上，一只大灰狼溜進了樹林，踩疼了一串喇叭花。喇叭花聞出了大灰狼味，立刻變成了會報警的小喇叭：

大灰狼來啦!大灰狼來啦!

樹林里住著小白兔、笨笨熊、淘氣狗、喇叭象、小刺猬、小山羊……他們聽說大灰狼來了，都很高興。

大灰狼偷偷摸摸，摸到了一間紅房窗前。大灰狼往屋里一看，滿屋子的大老虎、小老虎，他們張牙舞爪，呼嘯吼叫，嚇得大灰狼出了一身冷汗：“媽呀，這是老虎大王的家，進不得!”大灰狼灰溜溜地溜走了。

“嘻嘻嘻”，小白兔從大衣柜里蹦出來，朝著滿屋子的老虎笑。原來，一面墻上的小老虎，是小白兔畫出來的；對面墻上的大老虎，是小白兔用放大鏡照出來的。錄音機里播放的老虎吼叫聲，是小白兔從勇敢商店買來的磁帶里的歌。小白兔把大灰狼嚇跑了。

大灰狼遠遠地看見了一座小木屋，里邊有幾個小影子在跳舞。大灰狼咬牙切齒地說：“先用這幾個小鬼塞塞牙縫吧!”大灰狼氣勢洶洶地向小木屋沖來。

“哎喲喲!”大灰狼捧著狼掌，呀呀亂叫，一屁股坐在地上，馬上又“哎喲”一聲，捂著屁股打起滾兒來。

“嘻嘻嘻”，幾只小刺猬從小木屋的窗口探出頭來。原來，小刺猬們把衣服脫下來，鋪在門前當?shù)靥?，迎接大灰狼的來臨。

大灰狼一瘸一拐地走著，狼尾巴像破掃帚似的掃著地。一只熊掌踩住了狼尾巴。大灰狼一看，是一只花里胡哨的笨笨熊，便氣急敗壞地喊：“我吃了你這笨熊!”

“嗚嗚嗚”，笨笨熊哭著說：“你吃了我吧!我得了癩(皮病，誰也不要我了，我好難過!請你吃了我吧!”笨笨熊一邊說，一邊往大灰狼身上撞。

“去!去!去!你這病熊，吃了你也得拉肚子?！贝蠡依怯謿庥峙碌刈唛_了。

“嘿嘿嘿”，笨笨熊笑了，“真是只笨笨狼!”原來，笨笨熊身上抹的是皮鞋油，黑一塊，白一塊，紅一塊，黃一塊，抹在巧克力色的熊皮上，真像一只癩皮熊呢。

大灰狼垂頭喪氣地向前走。突然，大灰狼的眼睛綠了，他看見了一棵香腸樹!樹上掛著一根根香噴噴的肉腸。大灰狼心花怒放，“噌”地躥起來，咧開大嘴，把一根香腸吞進了肚子。

“哎喲喲”，大灰狼捂著肚子慘叫了幾聲，就疼昏過去了。

“汪汪汪”，淘氣狗叼著一根肉腸，得意地跑出來了。原來，淘氣狗把細菌藥水注進香腸，讓大灰狼嘗到了細菌腸的滋味。

夜深了，大灰狼迷迷糊糊記得有一根香腸，就爬起來找呀找，找到了——好肥的一根大肉腸。

大肉腸突然變成了滑溜蛇，把大灰狼卷住了。原來，大灰狼找到的肉腸，是喇叭象的長鼻子。還沒等大灰狼明白過來，喇叭象鼻子一甩，把大灰狼甩到了一間小草屋門前。

“咩咩咩”，一只雪白雪白的小山羊，奶里奶氣地叫著。一陣陣撲鼻的羊膻味，饞得大灰狼口水和眼淚一起流了下來：“我總算交上好運了!”大灰狼想著，撲向了小山羊。

“嗷!”大灰狼一聲慘叫，倒在地上一動也不動了。

“嗒嗒嗒”，小山羊從小草屋里跑出來，高興地喊，“大灰狼死嘍!大灰狼死嘍!”原來，門前的小山羊，是一只機器羊，把大灰狼電死了。

早晨，林子里的小動物們，手拉著手，圍著大灰狼，又唱又跳：

活該活該呀真活該，

誰讓你總是壞呀壞。

除掉了大灰狼真痛快，

大家唱歌跳舞來呀來。