石小云

“雙碳”目標提出后，銀行業(yè)綠色金融發(fā)展進程持續(xù)加快，中小銀行作為區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的重要金融力量，在綠色金融領域的布局不斷加快，但發(fā)展模式和配套機制尚處在探索中。本文從戰(zhàn)略布局、配套機制等方面對上市中小銀行的綠色金融發(fā)展模式進行對比分析，總結(jié)規(guī)律和難點問題，并提出相應策略建議。

中小銀行綠色金融面臨多重發(fā)展機遇

綠色金融是政策支持的重要方向。綠色金融是實現(xiàn)綠色發(fā)展的重要力量，中國人民銀行等七部門聯(lián)合發(fā)布《關于構(gòu)建綠色金融體系的指導意見》后，國內(nèi)正式構(gòu)建起綠色金融頂層設計框架，《銀行業(yè)金融機構(gòu)綠色金融評價方案》《銀行業(yè)保險業(yè)綠色金融指引》等支持政策先后出臺，引導銀行業(yè)規(guī)范發(fā)展綠色金融業(yè)務并加大資源投入，為中小銀行發(fā)展綠色金融提供了良好的政策機遇。

綠色金融是中小銀行契合區(qū)域經(jīng)濟綠色轉(zhuǎn)型的重要內(nèi)容?！半p碳”目標提出后，全國各地加快培育新興綠色產(chǎn)業(yè)，加速傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)綠色升級，積極推動產(chǎn)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型。地方中小銀行發(fā)展與當?shù)靥厣a(chǎn)業(yè)深度融合，區(qū)域內(nèi)全面推動綠色低碳發(fā)展的融資需求將持續(xù)加大，為當?shù)刂行°y行發(fā)展綠色金融提供了較大的市場機遇。同時，隨著區(qū)域內(nèi)居民綠色低碳發(fā)展理念的增強和收入的增長，綠色消費、綠色理財、綠色投資等碳金融需求將不斷增長，為中小銀行拓寬綠色金融服務范圍提供了更多的機遇。

綠色金融是中小銀行重塑競爭優(yōu)勢的迫切需求。在大型銀行業(yè)務下沉、金融脫媒、息差收窄等不利因素疊加影響下，中小銀行發(fā)展面臨競爭加劇、收入和資產(chǎn)質(zhì)量下降等壓力，加快轉(zhuǎn)型并尋求業(yè)務新增長點顯得尤為迫切?！半p碳”目標的提出，將催生大批綠色低碳新業(yè)態(tài)、衍生出大量金融服務新需求，促使中小銀行加快綠色金融業(yè)務布局、優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)、實現(xiàn)差異化經(jīng)營，進而形成新的核心競爭力，獲取新的利潤增長點。

當前，中小銀行綠色金融業(yè)務發(fā)展以綠色信貸和綠色債券為主，綠色信貸規(guī)模持續(xù)快速增長，綠色債券發(fā)行數(shù)量不斷增加。由于不同地域的中小銀行經(jīng)營發(fā)展特點不同，銀行間綠色金融發(fā)展差異明顯。

中小銀行綠色金融發(fā)展模式比較

綠色戰(zhàn)略。普遍將綠色金融提升至戰(zhàn)略高度。一是將綠色金融納入戰(zhàn)略規(guī)劃。中小銀行普遍將綠色金融納入全行戰(zhàn)略規(guī)劃，或?qū)⑵渥鳛樘厣珮I(yè)務制定專門的綠色金融戰(zhàn)略規(guī)劃，引領全行綠色金融業(yè)務發(fā)展。二是著力打造綠色發(fā)展品牌或建立綠色金融領先優(yōu)勢。中小銀行普遍提出通過發(fā)展綠色金融、擴大綠色金融規(guī)模，打造綠色金融品牌，進而形成綠色發(fā)展領先優(yōu)勢。三是制定綠色金融專項行動方案。多數(shù)中小銀行制定了綠色金融專項行動方案、專項工作計劃或工作舉措，推動綠色金融有效落地。四是積極采納國際準則。為融入國際市場、提升品牌國際影響力，多家中小銀行采納“赤道原則”“負責任銀行原則”等綠色金融領域的國際性準則。五是加快完善組織架構(gòu)。中小銀行通過在高級管理層下設立綠色金融委員會、建立“總—分—支”協(xié)同聯(lián)動的組織架構(gòu)、設立綠色金融創(chuàng)新實驗室等方式推進綠色金融戰(zhàn)略規(guī)劃實施落地，推動業(yè)務創(chuàng)新發(fā)展。

配套機制。各行配套機制專業(yè)化程度存在差異。一是建立綠色金融制度體系。中小銀行普遍在授信政策、業(yè)務營銷、審批放款、綠色債券、客戶分類、綠色運營等方面制定相應的制度，規(guī)范綠色金融業(yè)務發(fā)展。二是建立綠色金融準入審批機制。個別中小銀行對綠色信貸客戶實行差異化信貸準入政策，提供綠色審批通道，提高綠色信貸業(yè)務開展的效率，但大多數(shù)中小銀行尚未建立綠色金融準入審批機制。三是重視綠色金融考核激勵機制的建立。中小銀行普遍通過內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價（FTP）、配置專項額度和設置綠色金融專項獎勵等方式，從正向激勵和考核約束兩方面引導和鼓勵綠色金融發(fā)展。四是綠色信息披露機制有待完善。中小銀行普遍定期編制年度報告與社會責任報告，披露綠色金融和環(huán)境責任履行情況，個別中小銀行披露單獨的環(huán)境信息報告或引入第三方專業(yè)力量協(xié)助開展相關研究。但在環(huán)境信息披露監(jiān)管趨嚴的形勢下，中小銀行環(huán)境信息識別、獲取與應用能力有待繼續(xù)加強。

產(chǎn)品服務。積極推動產(chǎn)品服務創(chuàng)新。一是打造多元化產(chǎn)品體系。為提升市場競爭力，中小銀行普遍加強產(chǎn)品創(chuàng)新，構(gòu)建多元化產(chǎn)品體系，不斷提升綜合化、一體化經(jīng)營能力。二是對公領域的產(chǎn)品創(chuàng)新較零售領域多。一些中小銀行結(jié)合綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展特征，創(chuàng)新抵質(zhì)押產(chǎn)品，滿足綠色企業(yè)的融資需求，或根據(jù)不同產(chǎn)業(yè)特點和不同行業(yè)領域企業(yè)，設計差異化綠色貸款產(chǎn)品，但在零售領域的綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新相對較少。三是探索提供一體化金融服務。個別中小銀行應用先進技術，通過與多平臺、多機構(gòu)合作，共同為客戶提供一體化綜合性服務，但與產(chǎn)品創(chuàng)新相比，提供綜合一體化服務的銀行相對較少。

行業(yè)分布。綠色金融行業(yè)分布普遍較為集中。清潔能源、節(jié)能環(huán)保、生態(tài)環(huán)境保護是中小銀行前三大重點關注的領域，清潔生產(chǎn)、基礎設施綠色產(chǎn)業(yè)升級、綠色交通、綠色建筑、污染防治及綠色服務也是其重點關注的方向。中小銀行對綠色產(chǎn)業(yè)投入的占比較高，對綠色服務投入的占比相對較低。

風險防控。綠色風控體系建設處于起步階段。中小銀行普遍結(jié)合自身情況，積極探索建設綠色金融風控體系。一是制定綠色金融專項制度體系。中小銀行普遍制定了綠色信貸專項管理辦法，一部分中小銀行針對不同風險類型，制定了相應的制度體系策略。二是開展全流程風險管理。將綠色信貸風險管理植入信貸業(yè)務管理流程中，通過“貸前—貸中—貸后”全流程審查，嚴控資金流向。三是通過應用氣候管理工具實現(xiàn)風險管理。運用壓力測試、敏感性分析等工具對氣候環(huán)境風險進行管理。四是通過主動收集綠色信息實現(xiàn)風險的有效控制。通過收集安全生產(chǎn)主管部門、工業(yè)和信息化部等各部門綠色信息實現(xiàn)對企業(yè)環(huán)境信息的核查。

科技賦能。金融科技為綠色轉(zhuǎn)型提供新動能。綠色金融具有專業(yè)性強、數(shù)據(jù)處理復雜等特點，金融科技的運用有助于銀行實現(xiàn)綠色識別精準化，推動綠色產(chǎn)品服務創(chuàng)新，跨部門、跨區(qū)域、跨行業(yè)整合數(shù)據(jù)。目前，中小銀行普遍在探索將金融科技運用于綠色產(chǎn)業(yè)鏈、客戶ESG評級、環(huán)境風險識別管理等綠色金融發(fā)展領域，推動綠色金融和數(shù)字化轉(zhuǎn)型加快融合。

中小銀行發(fā)展綠色金融面臨的主要難點問題

平衡商業(yè)目標與社會價值的矛盾。在國家政策引領下，盡管多數(shù)中小銀行已將綠色金融發(fā)展納入戰(zhàn)略規(guī)劃中，但從市場份額看，中小銀行參與度很低。原因除了專業(yè)能力不足、內(nèi)部工作機制不健全外，還有其自身商業(yè)屬性與綠色項目的公益性之間存在沖突。綠色項目通常資金投入大、投資周期長、收益見效慢、環(huán)境風險識別困難，中小銀行在利差持續(xù)收窄趨勢下，如何平衡短期業(yè)績回報和長期戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型目標、兼顧商業(yè)價值與社會價值的統(tǒng)一面臨較大困難。

氣候環(huán)境風險識別管理難度較大。在綠色轉(zhuǎn)型的大背景下，氣候環(huán)境風險已經(jīng)成為銀行業(yè)面臨的主要風險之一。但目前多數(shù)中小銀行不具備識別環(huán)境風險和量化評估其影響的能力。一是綠色項目大多專業(yè)性強，中小銀行人才儲備不足，專業(yè)化研究能力薄弱，綠色項目評估技術缺乏，對綠色項目的環(huán)保風險無法作出有效判斷。二是企業(yè)綠色信息披露制度不健全、標準不統(tǒng)一，環(huán)境數(shù)據(jù)披露質(zhì)量不高，特別是作為中小銀行主要客群的中小企業(yè)披露程度更低，中小銀行采集環(huán)境信息手段不足。三是缺乏統(tǒng)一的綠色信息披露平臺和信息共享機制，中小銀行雖然加快了數(shù)字化轉(zhuǎn)型，但仍不足以運用科技手段對各類綠色金融業(yè)務進行有效識別、跟蹤、監(jiān)測。

產(chǎn)品創(chuàng)新能力與市場需求不匹配。一是中小銀行金融科技能力有限，綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新能力不足，且主要聚焦綠色信貸，主要針對企業(yè)客戶，對個人投資者的關注不足，無法滿足多層次、多類型的市場需求。二是在產(chǎn)品覆蓋廣度和深度方面，綠色信貸主要用于有政府介入的環(huán)保項目，用于中小企業(yè)的綠色信貸較少；圍繞企業(yè)融資需求進行設計的產(chǎn)品較多，而適合個人的綠色金融產(chǎn)品則不足。三是綠色產(chǎn)業(yè)在很多領域尚處于探索發(fā)展階段，技術與市場等不確定性較高，對中小銀行綠色金融創(chuàng)新和服務研發(fā)能力是較大考驗。

對開展轉(zhuǎn)型金融的路徑還不清晰。在“雙碳”目標推動下，服務高碳企業(yè)減碳降碳發(fā)展的轉(zhuǎn)型金融自2020年起得到廣泛關注。2022年，中國人民銀行明確提出要實現(xiàn)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融的有序有效銜接，形成具有可操作性的政策舉措。轉(zhuǎn)型金融提出時間較短，銀行業(yè)對轉(zhuǎn)型金融的發(fā)展路徑尚不清晰。一方面，高碳企業(yè)轉(zhuǎn)型面臨較大不確定性，在氣候風險管理、產(chǎn)品與業(yè)務設計和創(chuàng)新上的難度較大，持有高碳金融資產(chǎn)的銀行信用風險敞口將加大。另一方面，轉(zhuǎn)型金融標準尚未建立，中小銀行對重點排放行業(yè)的轉(zhuǎn)型路徑、減排技術等缺乏深入了解。

中小銀行發(fā)展綠色金融的策略建議

強化理念滲透。推動綠色發(fā)展理念滲透至各層級。未來很長一段時間內(nèi)，綠色是經(jīng)濟發(fā)展的基本底色，綠色金融業(yè)務開展過程中需要遵循的新思想、新理念，應當在中小銀行內(nèi)部加強宣貫。一是加強戰(zhàn)略引領。中小銀行應將綠色金融納入全行戰(zhàn)略規(guī)劃，提高綠色金融在行內(nèi)的戰(zhàn)略地位與重要性，引導全行各層級、各條線開展綠色金融服務。二是加強思想宣貫。中小銀行應加強員工對綠色發(fā)展知識、理念方面的認識，通過線上、線下培訓相結(jié)合，對綠色金融相關國家政策、產(chǎn)業(yè)政策、行內(nèi)政策制度及管理要求等進行培訓，樹立全體員工綠色金融服務意識，積極推進綠色金融工作。三是加強行動落地。中小銀行應在行內(nèi)積極宣貫綠色辦公與節(jié)能減排，并出臺相關管理制度，不斷提升行內(nèi)綠色發(fā)展認識與實踐能力。

立足本地發(fā)展。深耕本地綠色金融市場主戰(zhàn)場。中小銀行應充分發(fā)揮本土銀行優(yōu)勢，服務本地客戶、挖掘本地特色與客戶需求，提升區(qū)域市場的競爭力。一是緊跟政策導向。緊緊圍繞區(qū)域綠色發(fā)展規(guī)劃方向，支持重點綠色產(chǎn)業(yè)與綠色項目，實現(xiàn)市場規(guī)模的擴大與競爭力的提升。二是創(chuàng)新?lián)７绞健ａ槍Ρ镜乜腿禾攸c，創(chuàng)新抵質(zhì)押擔保方式，積極探索以碳排放權(quán)、特許經(jīng)營權(quán)、碳期權(quán)等為抵質(zhì)押品的綠色信貸業(yè)務。三是完善產(chǎn)品體系。針對本地綠色金融發(fā)展需求，不斷豐富綠色金融產(chǎn)品體系。除綠色信貸外，中小銀行應結(jié)合本地產(chǎn)業(yè)特點與客戶需求，在綠色債券、綠色租賃、綠色理財?shù)阮I域不斷開拓創(chuàng)新。四是拓展服務半徑。中小銀行在做好大中型企業(yè)綠色金融服務的同時，應當充分發(fā)揮本土銀行優(yōu)勢，關注本地小微企業(yè)、城鄉(xiāng)居民綠色消費、理財需求，創(chuàng)新、開發(fā)綠色金融零售產(chǎn)品，不斷拓展服務邊界。

打造專屬服務。建立專項綠色金融長效發(fā)展機制。中小銀行應從制度設計、組織架構(gòu)調(diào)整、考核激勵機制設計、人才隊伍建設等方面不斷加強機制建設，助推綠色金融業(yè)務的長期發(fā)展。一是加強頂層設計。明確制度標準規(guī)范，明確業(yè)務概念與邊界，不斷建立完善綠色金融業(yè)務管理制度，提高制度在綠色信貸、風險管理、綠色運營等各方面的覆蓋面，推動全行按照既定制度規(guī)范發(fā)展綠色金融業(yè)務。二是完善組織架構(gòu)。結(jié)合業(yè)務發(fā)展需要建立“總—分—支”協(xié)同聯(lián)動的組織架構(gòu)，創(chuàng)新打造“單列信貸計劃、單列風險管理指標、單列績效考核和單列綠色金融產(chǎn)業(yè)”的經(jīng)營模式，推動全行綠色金融業(yè)務的專業(yè)化、精細化發(fā)展。三是健全考核激勵機制。以《銀行業(yè)金融機構(gòu)綠色金融評價方案》為參考指引，結(jié)合銀行綠色金融發(fā)展目標與自身實際，將綠色金融發(fā)展與績效考核掛鉤，建立健全綠色金融考核激勵機制。四是強化人才隊伍建設。針對綠色金融發(fā)展特點，制定綠色金融人才培養(yǎng)方案，強化行內(nèi)綠色金融研究能力，為建立綠色金融長期發(fā)展奠定人才基礎。

完善配套支撐。給予足夠的綠色金融配套支撐。中小銀行應不斷強化對發(fā)展綠色金融的支撐保障能力，提升綠色金融風險防范能力與金融科技賦能水平，更好地服務全行的綠色金融發(fā)展戰(zhàn)略。一是提高綠色信貸風險防控能力。建立差異化、動態(tài)化的綠色信貸防控措施。在貸款“三查”、定價等方面采取與傳統(tǒng)信貸有所差異的風險管理措施，對出現(xiàn)重大綠色風險的項目或企業(yè)，實行“名單制”管理，采取針對性的風險緩釋措施。對授信企業(yè)經(jīng)營行為開展動態(tài)評估，將其作為企業(yè)授信評級、管理與退出的重要依據(jù)。二是加強金融創(chuàng)新能力。借鑒部分綠色金融領域領先銀行的先進經(jīng)驗，結(jié)合自身優(yōu)勢開展綠色金融創(chuàng)新；借助大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等技術手段重塑信貸流程，降低借貸雙方的信息不對稱，縮短放貸流程，提高審批效率。

（作者系西安銀行董事會秘書）

責任編輯：楊生恒