林雅玲

（福州大學(xué)　法學(xué)院，福建　福州　350108）

論民間票據(jù)貼現(xiàn)的法律規(guī)制

林雅玲

（福州大學(xué)法學(xué)院，福建福州350108）

民間票據(jù)貼現(xiàn)是區(qū)別于銀行票據(jù)貼現(xiàn)的一種民間融資行為?，F(xiàn)有法律僅對(duì)銀行票據(jù)貼現(xiàn)進(jìn)行了規(guī)定，未對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)進(jìn)行明確規(guī)定，導(dǎo)致學(xué)術(shù)界和司法實(shí)踐中對(duì)這一問(wèn)題的解決存在諸多爭(zhēng)議。從法理與情理的角度出發(fā)，論證民間票據(jù)貼現(xiàn)存在的合理性，并結(jié)合當(dāng)前法律規(guī)定，提出設(shè)定嚴(yán)格的民間票據(jù)貼現(xiàn)準(zhǔn)入規(guī)則、規(guī)范銀行的出票程序、完善票據(jù)法等法律的相關(guān)規(guī)定等建議，以期能夠讓民間票據(jù)貼現(xiàn)在陽(yáng)光下運(yùn)行。

票據(jù)貼現(xiàn)；民間票據(jù)貼現(xiàn)；法律規(guī)制

票據(jù)貼現(xiàn)最初專指銀行票據(jù)貼現(xiàn)，是金融機(jī)構(gòu)的專營(yíng)業(yè)務(wù)。1996年8月1日起實(shí)施的《貸款通則》第9條①和1997年5月22日起施行的《商業(yè)匯票、貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)管理暫行辦法》第2條②均對(duì)貼現(xiàn)進(jìn)行了定義。民間票據(jù)貼現(xiàn)作為一種新出現(xiàn)的市場(chǎng)行為，當(dāng)前法律并未對(duì)其做出明確定義?，F(xiàn)今通常認(rèn)為民間票據(jù)貼現(xiàn)是一種以牟利為目的，并通過(guò)買賣、倒賣、借貸等手段進(jìn)行票據(jù)貼現(xiàn)的民間融資行為。當(dāng)前，票據(jù)市場(chǎng)呈現(xiàn)差異化業(yè)務(wù)創(chuàng)新趨勢(shì)，票據(jù)融資將在經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化調(diào)整中發(fā)揮更大作用［1］，民間票據(jù)貼現(xiàn)作為民間融資渠道將發(fā)揮不可替代的作用。

一、民間票據(jù)貼現(xiàn)產(chǎn)生的原因分析

民間票據(jù)貼現(xiàn)的優(yōu)點(diǎn)是民間票據(jù)貼現(xiàn)產(chǎn)生的內(nèi)在原因。在操作方式上，民間票據(jù)貼現(xiàn)具有便捷性、高效性等特點(diǎn)。銀行票據(jù)貼現(xiàn)手續(xù)繁瑣，要求嚴(yán)格，對(duì)票據(jù)貼現(xiàn)主體、貿(mào)易的真實(shí)性、操作流程等都有明確的要求。如要求商業(yè)匯票持票人與出票人或其前手之間具有真實(shí)的商品交易關(guān)系，需在申請(qǐng)貼現(xiàn)的金融機(jī)構(gòu)開(kāi)立存款賬戶等。而民間票據(jù)貼現(xiàn)則不要求有真實(shí)的商品交易關(guān)系，其對(duì)從事票據(jù)貼現(xiàn)的主體資格也沒(méi)有明確的要求，市場(chǎng)主體可以自行選擇交易的時(shí)間、地點(diǎn)。同時(shí)，票據(jù)本身的融資功能是促進(jìn)民間票據(jù)貼現(xiàn)行為產(chǎn)生的重要原因。票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)之所以占據(jù)一定的市場(chǎng)正是基于它的牟利性、融資性。市場(chǎng)主體的趨利性是促進(jìn)商品經(jīng)濟(jì)不斷繁榮發(fā)展的重要原因。我國(guó)法律并未明確禁止票據(jù)的民間融資，這為民間票據(jù)貼現(xiàn)的產(chǎn)生奠定了基礎(chǔ)。此外，金融管制及民間資本進(jìn)入金融業(yè)的強(qiáng)烈沖動(dòng)是民間票據(jù)貼現(xiàn)行為產(chǎn)生的外在動(dòng)力。在嚴(yán)格的金融管制下，民間資本進(jìn)入金融業(yè)的準(zhǔn)入門(mén)檻高。大企業(yè)相比中小企業(yè)信譽(yù)高、規(guī)模大更能受到青睞，而中小企業(yè)的融資渠道很少。為了生存，它們只好將目光投向門(mén)檻較低的民間融資。在民間，人們就利用這種現(xiàn)象，甚至建立“空殼公司”，進(jìn)行票據(jù)買賣，從中獲得利潤(rùn)。

二、民間票據(jù)貼現(xiàn)的情理和法理分析

（一）民間票據(jù)貼現(xiàn)的情理分析

物權(quán)是法律世界中的靜態(tài)因素，債權(quán)是法律世界中的動(dòng)態(tài)因素。而契約是所有法律關(guān)系的基礎(chǔ)，整個(gè)動(dòng)態(tài)社會(huì)的操控桿就是自由契約。民商事法律的存在

（二）民間票據(jù)貼現(xiàn)的法理分析

法律不外乎人情，從情理角度論證民間票據(jù)貼現(xiàn)之合法性尚且不夠，還需從法理角度為其存在的合法性找尋依據(jù)。從法理念上看，私法自治是民商事法律的重要理念，個(gè)人自主和自我負(fù)責(zé)是私法自治的基本精神。［2］《票據(jù)法》屬于“小商法”，也以私法自治為理念。民間主體從事民間票據(jù)貼現(xiàn)是民間主體自我意愿的表達(dá)，符合私法自治的法理念。從商法所追求的價(jià)值上看，民間票據(jù)貼現(xiàn)行為體現(xiàn)了商法所追求的價(jià)值。效益、安全與公平是商法追求的基本價(jià)值。商事活動(dòng)的典型特征之一在于營(yíng)業(yè)性，對(duì)資源的配置與投入產(chǎn)出是商事活動(dòng)考慮的重點(diǎn)。民間票據(jù)貼現(xiàn)帶動(dòng)了市場(chǎng)資本流動(dòng)，使更多主體進(jìn)入商事領(lǐng)域，不僅緩解了中小企業(yè)融資難的問(wèn)題，也大大提高了民間資本的使用效率。這種行為所能帶來(lái)的效益不亞于銀行票據(jù)貼現(xiàn)。從《票據(jù)法》的立法精神來(lái)看，大多數(shù)民間票據(jù)貼現(xiàn)行為符合誠(chéng)實(shí)信用原則和意思自治原則。誠(chéng)實(shí)信用原則要求法律行為雙方要講誠(chéng)實(shí)、守信用。雙方講誠(chéng)實(shí)、守信用是民間票據(jù)貼現(xiàn)順利進(jìn)行的重要條件。民間票據(jù)貼現(xiàn)以誠(chéng)實(shí)信用為交易基礎(chǔ)，常常發(fā)生在比較可靠的熟人之間。此外，意思自治原則在民間票據(jù)貼現(xiàn)中也得到了充分的體現(xiàn)。只要雙方同意，民間票據(jù)貼現(xiàn)就可以發(fā)生。民間票據(jù)貼現(xiàn)下，交易雙方有選擇是否進(jìn)行交易、怎樣進(jìn)行交易的權(quán)利。只要不違反法律的相關(guān)規(guī)定，任何人不得禁止交易雙方的行為。

三、我國(guó)民間票據(jù)貼現(xiàn)制度的不足及其完善

（一）現(xiàn)行票據(jù)貼現(xiàn)制度之不足

我國(guó)法律并未對(duì)“民間票據(jù)貼現(xiàn)”做出直接規(guī)定，但在法律中規(guī)定了“票據(jù)貼現(xiàn)”。當(dāng)前，我們只能通過(guò)我國(guó)法律對(duì)“票據(jù)貼現(xiàn)”的相關(guān)規(guī)定去審視“民間票據(jù)貼現(xiàn)”這一行為。

中國(guó)人民銀行1997年5月22日發(fā)布的《商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)與再貼現(xiàn)管理暫行辦法》（以下簡(jiǎn)稱《暫行辦法》）中對(duì)票據(jù)貼現(xiàn)做出了規(guī)定。該《暫行辦法》中不僅規(guī)定了貼現(xiàn)的含義，還對(duì)貼現(xiàn)的條件做出了規(guī)定。根據(jù)該《暫行辦法》第2條第2款之規(guī)定，貼現(xiàn)系指商業(yè)匯票的持票人在匯票到期日前，為了取得資金貼付一定利息將票據(jù)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給金融機(jī)構(gòu)的票據(jù)行為，是金融機(jī)構(gòu)向持票人融通資金的一種方式。承兌、貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、再貼現(xiàn)的商業(yè)匯票，應(yīng)以真實(shí)、合法的商品交易為基礎(chǔ)，且辦理票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，是經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)貸款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)（即貼現(xiàn)人）。③國(guó)務(wù)院1998年7月13日發(fā)布的《非法金融機(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》中將未經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)，擅自從事票據(jù)貼現(xiàn)規(guī)定為一種非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)。④國(guó)務(wù)院1998年7月13日發(fā)布的《非法金融機(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》中將未經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)，擅自從事票據(jù)貼現(xiàn)規(guī)定為一種非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)?！斗欠ń鹑跈C(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》具有行政法規(guī)的效力。由此可見(jiàn)，非法從事票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)存在行政違法性，違反了國(guó)家對(duì)行政事務(wù)的管理規(guī)定，屬于行政違法行為，依法應(yīng)予以行政處罰。2009年2月28日通過(guò)的《刑法修正案（七）》將“非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”納入了刑法范疇。2009年6月立案?jìng)刹榈摹叭珖?guó)首例”因非法貼現(xiàn)涉罪一案，法院對(duì)此行為認(rèn)定為“非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”，并以非法經(jīng)營(yíng)罪定罪處罰。［3］其間中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)以公函形式認(rèn)定“注冊(cè)空殼公司、偽造貿(mào)易合同和增值稅專用發(fā)票，進(jìn)行無(wú)真實(shí)貿(mào)易背景的票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，可以認(rèn)定為非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”。⑤之后公安部經(jīng)濟(jì)犯罪偵查局也依次做出了關(guān)于對(duì)倒賣銀行承兌匯票行為性質(zhì)認(rèn)定意見(jiàn)的批復(fù)，認(rèn)為此類與他人串通注冊(cè)成立空殼公司，偽造貿(mào)易合同，虛構(gòu)貿(mào)易背景，從銀行開(kāi)出多份銀行承兌匯票轉(zhuǎn)手倒賣，及從他人手中購(gòu)買銀行承兌匯票進(jìn)行倒賣，從中獲利的行為，數(shù)額巨大，嚴(yán)重?cái)_亂正常的票據(jù)管理秩序，可以認(rèn)定為刑法修正案（七）第五條規(guī)定的“非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”的活動(dòng)。⑥

（二）對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)性質(zhì)及其處理的相關(guān)爭(zhēng)議

學(xué)界對(duì)票據(jù)貼現(xiàn)行為的性質(zhì)存在爭(zhēng)議，有代表性的觀點(diǎn)主要有“貸款說(shuō)”“買賣說(shuō)”。貸款說(shuō)將票據(jù)貼現(xiàn)視為是銀行發(fā)放貸款的行為。貸款說(shuō)下，票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)本質(zhì)是一種“貸款業(yè)務(wù)”，其法律依據(jù)在于，中國(guó)人民銀行發(fā)布的《貸款通則》中對(duì)“貸款種類”做出了規(guī)定⑦，其中就包含“票據(jù)貼現(xiàn)”。而買賣說(shuō)則認(rèn)為票據(jù)貼現(xiàn)是貼現(xiàn)申請(qǐng)人與金融機(jī)構(gòu)之間的買賣行為，是票據(jù)法理論上的通說(shuō)。［4］實(shí)踐中，民間票據(jù)貼現(xiàn)的交易方式多樣。對(duì)此，筆者認(rèn)為，采用同一種學(xué)說(shuō)來(lái)認(rèn)定實(shí)務(wù)中所有的民間票據(jù)貼現(xiàn)行為顯然不合理。當(dāng)前，應(yīng)當(dāng)在考慮交易方式、對(duì)象等相關(guān)因素的基礎(chǔ)上對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)的法律性質(zhì)予以認(rèn)定。

此外，對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)的處理也存在很大爭(zhēng)論，其爭(zhēng)點(diǎn)在于“貼現(xiàn)”是否屬于“非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”，將民間票據(jù)貼現(xiàn)認(rèn)定為非法經(jīng)營(yíng)罪定罪處罰是否合理？筆者認(rèn)為，民間票據(jù)貼現(xiàn)不是一種“支付結(jié)算業(yè)務(wù)”，不應(yīng)將其認(rèn)定為非法經(jīng)營(yíng)罪。根據(jù)1997年9月中國(guó)人民銀行關(guān)于印發(fā)《支付結(jié)算辦法》的通知第6條的規(guī)定⑧，支付結(jié)算業(yè)務(wù)是銀行獨(dú)有的金融結(jié)算業(yè)務(wù)。認(rèn)為民間票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是“支付結(jié)算業(yè)務(wù)”，并將民間票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)認(rèn)定為“非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)”實(shí)屬不當(dāng)。因而，也不應(yīng)將這一行為認(rèn)定為非法經(jīng)營(yíng)罪。根據(jù)罪刑法定的原則，民間票據(jù)貼現(xiàn)不具有刑事違法性。當(dāng)前，只能根據(jù)《非法金融機(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》將民間票據(jù)貼現(xiàn)認(rèn)定為非法金融活動(dòng)，將其定性為具有行政違法性的行為。

（三）完善民間票據(jù)貼現(xiàn)制度的若干建議

如前所述，民間票據(jù)貼現(xiàn)被認(rèn)定為“非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)”，實(shí)質(zhì)原因在于其違反了國(guó)家對(duì)行政事務(wù)的管理規(guī)定，擾亂了金融秩序，不利于社會(huì)公眾利益的保護(hù)。民間票據(jù)貼現(xiàn)是正規(guī)金融的必要和有益補(bǔ)充。如今，民間票據(jù)貼現(xiàn)儼然成為了一個(gè)產(chǎn)業(yè)。因而，有必要為民間票據(jù)貼現(xiàn)開(kāi)辟一條合法之路，即借鑒民間借貸的處理方式，設(shè)定準(zhǔn)入條件，讓民間票據(jù)貼現(xiàn)行為“浮出水面”。民間票據(jù)貼現(xiàn)中介行為的合法性、組織架構(gòu)的合理性、風(fēng)險(xiǎn)控制等都缺乏明確的規(guī)定，民間票據(jù)中介一直游離于監(jiān)管之外，需從制度上保障民間票據(jù)貼現(xiàn)走向合法化、合理化。

1.設(shè)定嚴(yán)格的民間票據(jù)貼現(xiàn)準(zhǔn)入規(guī)則，降低民間票據(jù)貼現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)

民間票據(jù)貼現(xiàn)行為一旦被合法化則易被民間主體濫用，損害票據(jù)權(quán)利人的利益。因此有必要設(shè)定準(zhǔn)入規(guī)則：一方面，將一部分民間票據(jù)貼現(xiàn)排除在合法之門(mén)外；另一方面，為中小企業(yè)選擇民間票據(jù)貼現(xiàn)中介提供方向標(biāo)，以促進(jìn)民間票據(jù)貼現(xiàn)走向規(guī)范化。在行為主體上，法律規(guī)定的票據(jù)貼現(xiàn)發(fā)生在金融機(jī)構(gòu)和商業(yè)匯票貼現(xiàn)申請(qǐng)企業(yè)二者之間，排除了自然人作為票據(jù)貼現(xiàn)主體存在的可能性。在操作流程上，在銀行票據(jù)貼現(xiàn)中，持票人需以背書(shū)方式將匯票轉(zhuǎn)讓給金融機(jī)構(gòu)，還要經(jīng)過(guò)受理初審、貼現(xiàn)審查、信貸審批、貼現(xiàn)放款、貼現(xiàn)后管理五個(gè)環(huán)節(jié)。而民間票據(jù)貼現(xiàn)沒(méi)有明確的操作方式，在交易流程上包括收票、審查、貼現(xiàn)、出票等四個(gè)環(huán)節(jié)，各環(huán)節(jié)均有多層中介介入，票據(jù)流轉(zhuǎn)方式不限于票據(jù)背書(shū)準(zhǔn)讓，也可通過(guò)單純交付、設(shè)質(zhì)、委托貼現(xiàn)等非轉(zhuǎn)讓背書(shū)方式進(jìn)行。［4］如此寬松的準(zhǔn)入條件，加大了民間票據(jù)貼現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。

一方面，應(yīng)允許自然人、非金融機(jī)構(gòu)成為票據(jù)貼現(xiàn)主體，而且自然人、非金融機(jī)構(gòu)作為民間票據(jù)貼現(xiàn)主體應(yīng)具備一定條件。在國(guó)外，世界各國(guó)《票據(jù)法》均允許票據(jù)在民間個(gè)人、公司之間轉(zhuǎn)讓，只不過(guò)設(shè)定了一定的條件。如在我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)，票據(jù)貼現(xiàn)需要先經(jīng)銀行承兌并在一定的交易場(chǎng)所內(nèi)。［5］同時(shí)，自然人本身的財(cái)力及信用狀況是民間票據(jù)貼現(xiàn)中需考慮的重要因素。良好的信譽(yù)、獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任的能力是自然人、非金融機(jī)構(gòu)從事民間票據(jù)貼現(xiàn)的前提條件。非金融機(jī)構(gòu)需是符合法律規(guī)定的，能夠獨(dú)立對(duì)外承擔(dān)責(zé)任的企業(yè)，禁止“空殼公司”成為民間票據(jù)貼現(xiàn)主體。另一方面，設(shè)定合理的操作流程是民間票據(jù)貼現(xiàn)走向規(guī)范化的重要條件。民間票據(jù)貼現(xiàn)本質(zhì)上是一種票據(jù)貼現(xiàn)行為，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格參照銀行票據(jù)貼現(xiàn)的流程進(jìn)行操作。在票據(jù)轉(zhuǎn)讓方式上，應(yīng)規(guī)定民間票據(jù)貼現(xiàn)也只能采用背書(shū)轉(zhuǎn)讓的方式進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。單純交付、設(shè)質(zhì)、委托貼現(xiàn)等非背書(shū)轉(zhuǎn)讓方式易使民間票據(jù)貼現(xiàn)出現(xiàn) “異化”，不利于票據(jù)流通中的安全。我國(guó)《票據(jù)法》對(duì)票據(jù)以背書(shū)形式轉(zhuǎn)讓規(guī)定了詳細(xì)的規(guī)則，這些都為票據(jù)權(quán)利人的權(quán)利提供了保護(hù)屏障。

2.規(guī)范銀行的出票程序，避免不正規(guī)的票據(jù)流入民間

有需求就有市場(chǎng)。大量沒(méi)有真實(shí)交易關(guān)系的融資性票據(jù)的存在促進(jìn)了民間票據(jù)貼現(xiàn)這一產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。民間票據(jù)貼現(xiàn)只是正規(guī)金融的補(bǔ)充，一定程度上肯定部分民間票據(jù)貼現(xiàn)的合法性并不意味著鼓勵(lì)人們參與民間票據(jù)貼現(xiàn)。向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)票據(jù)貼現(xiàn)，不僅需商業(yè)匯票持票人具備一定條件，還需提交一定的材料，如貼現(xiàn)申請(qǐng)書(shū)，若商業(yè)匯票經(jīng)背書(shū)且未到期，還需提交持票人與出票人或其前手之間的增值稅發(fā)票和商品交易合同復(fù)印件。且不論金融機(jī)構(gòu)票據(jù)貼現(xiàn)流程的繁瑣，銀行出票程序的不規(guī)范是導(dǎo)致票據(jù)存在瑕疵的原因之一。出票被認(rèn)為是“基本票據(jù)行為”，其效力在于使票據(jù)進(jìn)入流通領(lǐng)域，票據(jù)權(quán)利義務(wù)按票據(jù)上所記載的內(nèi)容產(chǎn)生和轉(zhuǎn)讓。［6］有瑕疵的票據(jù)降低了金融機(jī)構(gòu)票據(jù)貼現(xiàn)的成功率。票據(jù)持有人基于這樣的考慮就會(huì)更傾向于選擇民間票據(jù)貼現(xiàn)，如此一來(lái)，不正規(guī)的票據(jù)不斷流入民間，給票據(jù)市場(chǎng)帶來(lái)了很大的隱患。從源頭控制銀行的出票程序，保證票據(jù)的完整性可以減少民間票據(jù)貼現(xiàn)行為的產(chǎn)生，有利于票據(jù)市場(chǎng)的穩(wěn)定。

3.完善票據(jù)法等法律的相關(guān)規(guī)定，將民間票據(jù)貼現(xiàn)納入到金融監(jiān)管中

我國(guó)法律并未直接規(guī)定民間票據(jù)貼現(xiàn)，以致于對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)罪與非罪、性質(zhì)如何認(rèn)定、如何應(yīng)訴等問(wèn)題存在爭(zhēng)議。

民間票據(jù)貼現(xiàn)是過(guò)分強(qiáng)調(diào)金融監(jiān)管的產(chǎn)物。當(dāng)前金融體制下，企業(yè)主要依靠上市和借款兩條途徑進(jìn)行融資，造成了企業(yè)融資資本結(jié)構(gòu)的不合理，大大增加了銀行的貸款風(fēng)險(xiǎn)。而那些不具備上市和借款途徑的企業(yè)則因此走向死胡同，甚至面臨破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。民間票據(jù)貼現(xiàn)的合法性應(yīng)由法律來(lái)明確。我國(guó)《票據(jù)法》應(yīng)對(duì)票據(jù)貼現(xiàn)的法律性質(zhì)予以規(guī)定，確定票據(jù)貼現(xiàn)的合法地位，為票據(jù)貼現(xiàn)在相關(guān)法律中的規(guī)定提供法律依據(jù)。民間票據(jù)貼現(xiàn)被認(rèn)定為“非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)”，實(shí)質(zhì)原因在于其違反了國(guó)家對(duì)行政事務(wù)的管理規(guī)定，擾亂了金融秩序，不利于社會(huì)公眾利益的保護(hù)?，F(xiàn)行《票據(jù)法》禁止融資性票據(jù)，導(dǎo)致貼現(xiàn)業(yè)務(wù)中虛構(gòu)交易背景、票據(jù)掮客違法違規(guī)以及民間票據(jù)融資市場(chǎng)不斷擴(kuò)大。因此，應(yīng)探尋融資性票據(jù)存在的合法化路徑、民間票據(jù)貼現(xiàn)的監(jiān)管路徑，為民間票據(jù)貼現(xiàn)提供法律依據(jù)和制度保障。［7］民間票據(jù)貼現(xiàn)與民間借貸的共同點(diǎn)在于二者都是民間經(jīng)濟(jì)自由發(fā)展的產(chǎn)物。為解決民間借貸糾紛，2015年8月6日，最高人民法院發(fā)布了《關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定》，為民間借貸糾紛問(wèn)題的解決提供了法律依據(jù)。期待最高人民法院能夠發(fā)布關(guān)于審理民間票據(jù)貼現(xiàn)案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定，統(tǒng)一司法裁判標(biāo)準(zhǔn)，以促進(jìn)民間票據(jù)貼現(xiàn)問(wèn)題的解決。

民間票據(jù)貼現(xiàn)的存在會(huì)對(duì)當(dāng)下市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生積極效應(yīng)和消極效應(yīng)。用刑罰的手段非但不能制止民間票據(jù)貼現(xiàn)行為的產(chǎn)生還會(huì)阻礙民間票據(jù)貼現(xiàn)積極效應(yīng)的發(fā)揮。充分利用民間票據(jù)貼現(xiàn)產(chǎn)生的積極效應(yīng)，用法律手段規(guī)制民間票據(jù)貼現(xiàn)產(chǎn)生的消極效應(yīng)，引導(dǎo)民間票據(jù)貼現(xiàn)走向規(guī)范化、制度化是當(dāng)下我們解決民間票據(jù)貼現(xiàn)問(wèn)題的最佳途徑。

注釋：

①1996年8月1日實(shí)施的《貸款通則》第九條規(guī)定：“票據(jù)貼現(xiàn)，系指貸款人以購(gòu)買借款人未到期商業(yè)票據(jù)的方式發(fā)放的貸款?！?/p>

②1997年5月22日起施行的《商業(yè)匯票、貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)管理暫行辦法》第二條規(guī)定：“貼現(xiàn)系指商業(yè)匯票的持票人在匯票到期日前，為了取得資金貼付一定利息將票據(jù)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給金融機(jī)構(gòu)的票據(jù)行為，是金融機(jī)構(gòu)向持票人融通資金的一種方式?！?/p>

③參見(jiàn)中國(guó)人民銀行1997年5月22日發(fā)布的《商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)與再貼現(xiàn)管理暫行辦法》第二、三、二十條。

④參見(jiàn)國(guó)務(wù)院1998年7月13日發(fā)布的《非法金融機(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》第四條之規(guī)定。

⑤參見(jiàn)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)2009年8月21日發(fā)布的《中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)政策法規(guī)部關(guān)于對(duì)李某等人倒賣銀行承兌匯票行為性質(zhì)認(rèn)定意見(jiàn)的函》。

⑥參見(jiàn)公安部2009年9月18日《公安部經(jīng)濟(jì)犯罪偵查局關(guān)于對(duì)倒賣銀行承兌匯票行為性質(zhì)認(rèn)定意見(jiàn)的批復(fù)》。

⑦參見(jiàn)中國(guó)人民銀行1996年6月28日發(fā)布的 《貸款通則》第九條之規(guī)定。

⑧原條文為：“銀行是支付結(jié)算和資金清算的中介機(jī)構(gòu)。未經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)的非銀行金融機(jī)構(gòu)和其他單位不得作為中介機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)支付結(jié)算業(yè)務(wù)。但法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的除外?！?/p>

［1］肖小和.票據(jù)市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)：差異化業(yè)務(wù)創(chuàng)新［N］.上海證券報(bào)，2015-2-28（6）.

［2］范健.商法［M］.北京：高等教育出版社，2012：11.

［3］徐霄燕.民間票據(jù)貼現(xiàn)不能“以刑代行”［J］.董事會(huì)，2012（9）：94-95.

［4］阮祝軍，梁春程.民間票據(jù)貼現(xiàn)的刑事風(fēng)險(xiǎn)和法律規(guī)制研究［J］.犯罪研究，2015（6）：103-105.

［5］呂來(lái)明.票據(jù)法判例與制度研究 ［M］.北京：法律出版社，2012：196-197.

［6］郭鋒.票據(jù)法學(xué)［M］.北京：北京師范大學(xué)出版社，2014：112.

［7］王蓉.我國(guó)票據(jù)貼現(xiàn)制度的困境、邏輯與完善［J］.河南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報(bào)，2015（6）：85.

（責(zé)任編輯：陳虹）

On the Legal Regulation of Non-governmental Bill Discount

LIN Yaling

（School of Law，F(xiàn)uzhou University，F(xiàn)uzhou，F(xiàn)ujian 350108）

Non-governmental Bill Discount is a kind of financing behavior in folk，which is different from the the bank Bill Discount. Now the existing laws only prescribed on bank bills discounting provisions，not on the Non-governmental Bill Discount，which leading to many problems in the academic and judicial practice.Starting from the angle of legal and reasonable way，we argument that the exist of Non-governmental Bill Discount is reasonable.Then，according to the current law，put forward the suggestion of setting strict access rules of Non-governmental Bill Discount，Standardize the procedure of bank，improve the relevant provisions of the law of negotiable instrument law，in order tomake Non-governmental Bill Discount can running in the sun.

bill discount；non-governmental bill discount；legal regulation

D922.287

A

1674-2109（2016）07-0030-05

2016-04-19

林雅玲（1992-），女，漢族，在讀研究生，主要從事民商法等方面的研究。是為了規(guī)范民商事主體的行為，維護(hù)社會(huì)公平正義，促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。從整體上看，民間票據(jù)貼現(xiàn)的存在建立在真實(shí)有效的票據(jù)及雙方合意的基礎(chǔ)上，是私主體之間自愿進(jìn)行的行為，法律對(duì)此應(yīng)“手下留情”。從局部來(lái)看，在嚴(yán)格的金融管制下，中小企業(yè)的融資環(huán)境十分惡劣，它們?yōu)榱四軌蚶^續(xù)生存發(fā)展，只好去尋找、拓寬企業(yè)的融資渠道。再者，作為中介的民間主體，在利益驅(qū)動(dòng)下，充分利用閑置資金，以錢(qián)滾利，從票據(jù)貼現(xiàn)中賺取利潤(rùn)，這是市場(chǎng)主體自發(fā)的營(yíng)利性行為。而一向把票據(jù)貼現(xiàn)作為自己附屬業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，在這一問(wèn)題上并無(wú)“話語(yǔ)權(quán)”。民間票據(jù)貼現(xiàn)雖然擾亂了金融秩序，對(duì)銀行貼現(xiàn)業(yè)務(wù)造成了負(fù)面影響，但民間票據(jù)貼現(xiàn)以銀行承兌匯票為交易對(duì)象，一定程度上也促進(jìn)了銀行金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展?，F(xiàn)今，民間票據(jù)貼現(xiàn)形成了一種產(chǎn)業(yè)，將民間票據(jù)貼現(xiàn)關(guān)在籠子里，對(duì)民間票據(jù)貼現(xiàn)中介、中小企業(yè)等都會(huì)造成負(fù)面效應(yīng)。