陳秋霞

中國企業(yè)社會(huì)責(zé)任議題研究現(xiàn)狀

陳秋霞

本文從內(nèi)涵以及外延兩方面進(jìn)行界定我國企業(yè)社會(huì)責(zé)任的概念，接著從社會(huì)責(zé)任的描述性統(tǒng)計(jì)研究、社會(huì)責(zé)任與企業(yè)價(jià)值等方面的關(guān)系、企業(yè)社會(huì)責(zé)任的影響因素三方面來歸納我國社會(huì)責(zé)任議題的研究現(xiàn)狀，最后介紹我國企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的目標(biāo)。

企業(yè)社會(huì)責(zé)任；利益相關(guān)者；社會(huì)責(zé)任披露

一、引言

企業(yè)社會(huì)責(zé)任最早誕生于上世紀(jì)20年代的美國。CSR的議題幾年來發(fā)展迅速，各國之間也簽訂了許多的綱領(lǐng)和條款。OECD于1976年制定多國企業(yè)指導(dǎo)綱領(lǐng)，聯(lián)合國于2003年公布企業(yè)人權(quán)規(guī)范（The UN human Rights Norms on Business）。而在我國，有關(guān)企業(yè)社會(huì)責(zé)任的制度規(guī)范也是在一步一步完善當(dāng)中。在財(cái)務(wù)管理中，企業(yè)最傳統(tǒng)的目標(biāo)是利潤最大化，但是若股東或者投資者只是顧及自己的利益，難免會(huì)出現(xiàn)一些社會(huì)問題，企業(yè)也逐漸意識(shí)到不應(yīng)該只關(guān)注財(cái)務(wù)上的績效，它是短期且具體的，而應(yīng)該注意到企業(yè)的社會(huì)形象。企業(yè)作為社會(huì)中的一個(gè)重要角色，要對除企業(yè)的股東或者投資者以外的其他利益相關(guān)者負(fù)責(zé)。

對履行社會(huì)責(zé)任的企業(yè)而言，在實(shí)質(zhì)層面所獲得的益處是無法用貨幣單位來衡量的，包括企業(yè)的聲譽(yù)、對員工無微不至地照顧所帶來的忠誠度和消費(fèi)者對品牌的信任感等，這些在外人看來毫不起眼的信任感，卻都是企業(yè)的無形資產(chǎn)。假設(shè)今天企業(yè)能夠盡善其社會(huì)責(zé)任，不管是透過捐贈(zèng)或是透過知識(shí)技術(shù)的知識(shí)，來改善社區(qū)或是社會(huì)的整體福利，這代表企業(yè)對于所處的環(huán)境具有永續(xù)經(jīng)營的承諾，反應(yīng)企業(yè)的形象乃至營收獲利，都很有可能有正面的幫助。

二、企業(yè)社會(huì)責(zé)任相關(guān)概念界定

邏輯學(xué)中強(qiáng)調(diào)兩個(gè)基本邏輯特征就是概念的內(nèi)涵以及外延內(nèi)容。在文中，我們將先探討社會(huì)責(zé)任的內(nèi)涵，由此來總結(jié)企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息所包括的內(nèi)容。

1.企業(yè)社會(huì)責(zé)任的含義

有關(guān)社會(huì)責(zé)任的內(nèi)涵，歷來都是理論界爭論的焦點(diǎn)。發(fā)展到目前，爭論的觀點(diǎn)體現(xiàn)在兩個(gè)方面。

（1）企業(yè)目標(biāo)之爭

企業(yè)目標(biāo)之爭的對象是作為公司投資者或者股東利益最大化，還是其他利益相關(guān)者利益最大化，比如債權(quán)人、政府、公眾、消費(fèi)者、供應(yīng)商等。傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)管理觀點(diǎn)認(rèn)為企業(yè)的目標(biāo)是股東利益最大化。但是企業(yè)社會(huì)責(zé)任議題近年來發(fā)展迅速，原因在于環(huán)境問題得到重視、在消費(fèi)市場飽和情況之下，消費(fèi)者的選擇變多，加上許多機(jī)構(gòu)的建立，負(fù)責(zé)監(jiān)督企業(yè)，為了要使企業(yè)有較好的聲譽(yù)，企業(yè)不得不重視企業(yè)社會(huì)責(zé)任，也要對企業(yè)利益相關(guān)者多方進(jìn)行負(fù)責(zé)。爭論的結(jié)果還是保留股東利益最大化是企業(yè)發(fā)展的目標(biāo)。

（2）企業(yè)責(zé)任與企業(yè)社會(huì)責(zé)任

有學(xué)者認(rèn)為企業(yè)責(zé)任與企業(yè)社會(huì)責(zé)任包含的內(nèi)容是相同的，如Carroll；有人認(rèn)為企業(yè)責(zé)任范圍更大，它包括企業(yè)社會(huì)責(zé)任（有代表性的是盧代富（2001）以及Brummer（1991））。隨著大家對企業(yè)社會(huì)責(zé)任目標(biāo)的修訂，大家比較贊同第二種觀點(diǎn)。對于第二種觀點(diǎn)，有代表性的是盧代富（2001）的觀點(diǎn)，即企業(yè)責(zé)任包括企業(yè)經(jīng)濟(jì)責(zé)任和企業(yè)社會(huì)責(zé)任兩種，企業(yè)社會(huì)責(zé)任是企業(yè)在經(jīng)濟(jì)責(zé)任之外所承擔(dān)的責(zé)任。

綜上可得，企業(yè)社會(huì)責(zé)任（corporate social responsibility）內(nèi)涵是：企業(yè)不是一個(gè)非營利組織，盈利還是它的主要目標(biāo)，它的目標(biāo)是股東利益最大化；而企業(yè)履行的社會(huì)責(zé)任是企業(yè)在謀求股東利益最大化之外對企業(yè)相關(guān)利益者所也應(yīng)該負(fù)責(zé)的部分，包括企業(yè)的公眾、債權(quán)人、政府、消費(fèi)者、供應(yīng)商等。

2.社會(huì)責(zé)任信息披露內(nèi)容的含義

關(guān)于企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息的外延，即企業(yè)社會(huì)責(zé)任書中所體現(xiàn)的信息。

根據(jù)《上市公司治理準(zhǔn)則》第81條以及86條內(nèi)容，以及深證所發(fā)布的《上市公司社會(huì)責(zé)任指引》并借鑒現(xiàn)有的研究，本文中社會(huì)責(zé)任信息披露的內(nèi)容體現(xiàn)為產(chǎn)品、環(huán)境、員工、慈善事業(yè)捐助以及社區(qū)計(jì)劃五個(gè)方面。具體內(nèi)容如下：

①產(chǎn)品，包括產(chǎn)品質(zhì)量問題、安全性現(xiàn)狀、愿意為產(chǎn)品研發(fā)支出來提高產(chǎn)品安全性能等；②環(huán)境保護(hù)，包括節(jié)能減排、對廢氣廢渣等的處理費(fèi)用、引進(jìn)新設(shè)備減少對環(huán)境的污染等；③員工保護(hù)，包括組織員工進(jìn)行技能或其他方面的培訓(xùn)、引進(jìn)保護(hù)職工安全的措施、提供給大家平等的工作機(jī)會(huì)、增加員工福利等；④慈善事業(yè)捐助，包括對于社會(huì)上需要捐助的對象提供捐贈(zèng)的部分；⑤社區(qū)計(jì)劃，包括向社區(qū)組織的活動(dòng)、未來社區(qū)服務(wù)計(jì)劃等。

三、社會(huì)責(zé)任議題研究現(xiàn)狀分析

現(xiàn)有關(guān)于社會(huì)責(zé)任議題的研究方向主要有三方面：

1.研究集中在對我國公司社會(huì)責(zé)任履行情況進(jìn)行描述性分析

陽秋林（2002）對5家不同性質(zhì)的企業(yè)進(jìn)行案例分析，探討了目前社會(huì)責(zé)任在我國履行的情況；黎精明（2004）在文中選取了六個(gè)行業(yè)的企業(yè)為對象，選取了行業(yè)中有代表性的公司作為研究對象，結(jié)合現(xiàn)有的報(bào)表，指出企業(yè)并未獨(dú)立提供有關(guān)社會(huì)責(zé)任報(bào)告方面的文件，而且并沒有設(shè)立獨(dú)立的會(huì)計(jì)科目來反應(yīng)社會(huì)責(zé)任的履行情況。并在此基礎(chǔ)上提出完善社會(huì)責(zé)任信息披露的實(shí)施建議。沈洪濤和金婷婷（2006）選取了1999-2003年在深市以及滬市上市的C4行業(yè)公司作為研究對象，研究樣本區(qū)間中石油、化學(xué)、塑膠、塑料業(yè)公司社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露存在的問題；李正（2007年）梳理了中國企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的相關(guān)理論部分，包括定義、計(jì)量方法以及現(xiàn)狀的研究。定義部分是贊同盧代富的觀點(diǎn)，總結(jié)出社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露所包含的六大類內(nèi)容，并指出在有關(guān)社會(huì)責(zé)任的實(shí)證研究方面，建議采用指數(shù)法來評價(jià)企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的具體情況。早期研究側(cè)重于對我國企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息的披露現(xiàn)狀進(jìn)行簡單描述，并未對企業(yè)社會(huì)責(zé)任與經(jīng)營績效、股價(jià)等方面的關(guān)系以及決定因素等深層次問題進(jìn)行全面的研究（馬連福2007）。

2.研究集中在社會(huì)責(zé)任與企業(yè)價(jià)值、財(cái)務(wù)績效、企業(yè)競爭力等方面關(guān)系

一方面是關(guān)注社會(huì)責(zé)任與企業(yè)價(jià)值的關(guān)系，如沈洪濤，楊熠（2008年）以石化塑膠業(yè)A股公司為研究樣本，研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值越大，越容易披露社會(huì)責(zé)任信息；與企業(yè)財(cái)務(wù)績效關(guān)系，如劉長翠，孔曉婷（2006年）發(fā)現(xiàn)與其他學(xué)者不一樣的觀點(diǎn)，即上市公司的財(cái)務(wù)績效與企業(yè)價(jià)值之間關(guān)聯(lián)性不大；與企業(yè)競爭力的關(guān)系，如蘇蕊芯等（2010年）對上市公司的企業(yè)效率進(jìn)行整體評價(jià)，發(fā)現(xiàn)上市公司履行社會(huì)責(zé)任與企業(yè)效率呈正相關(guān)關(guān)系，企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任將對企業(yè)形成良性的循環(huán)。其中理論界研究的熱點(diǎn)問題是企業(yè)社會(huì)責(zé)任履行程度與財(cái)務(wù)績效的相關(guān)性研究，但是不同研究者可能會(huì)有不同的結(jié)論。有的研究結(jié)果認(rèn)為企業(yè)的業(yè)績與企業(yè)責(zé)任是正相關(guān)的，如Frooman（1997），有的研究結(jié)果認(rèn)為財(cái)務(wù)績效越高，企業(yè)社會(huì)中責(zé)任履行率越低或者兩者之間并不存在關(guān)系。會(huì)出現(xiàn)兩種不同的結(jié)論，筆者猜測可能是由于有些作者做籠統(tǒng)的滬深兩市上市公司的分析，而公司社會(huì)責(zé)任和信息披露在研究過程中還是應(yīng)該要關(guān)注企業(yè)的行業(yè)，重污染的行業(yè)，比如煤炭行業(yè)、采礦業(yè)、石油化工塑料塑膠行業(yè)等，社會(huì)對于企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任的要求會(huì)更高，所以建議針對社會(huì)責(zé)任展開研究時(shí)，可聚焦在一個(gè)行業(yè)。

3.研究關(guān)注了企業(yè)社會(huì)責(zé)任的影響因素

Trotmanand Bradley（1981）針對澳大利亞公司展開研究，選取公司特征指標(biāo)，如系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)、公司規(guī)模、長期利益、三個(gè)指標(biāo)來驗(yàn)證公司特征與社會(huì)責(zé)任信息披露水平的關(guān)系，結(jié)果顯示他們都通過了顯著性檢驗(yàn)，且與企業(yè)價(jià)值呈正相關(guān)關(guān)系。沈洪濤（2007年）選取了1999-2004年在滬市和深市上市的公司（基于石化塑膠行業(yè)），選取了企業(yè)的一些公司特征變量，比如公司規(guī)模、公司盈利能力、公司財(cái)務(wù)杠桿、企業(yè)的再融資需求，展開實(shí)證研究，公司規(guī)模以及盈利能力通過了顯著性檢驗(yàn)，財(cái)務(wù)杠桿以及再融資需求未通過顯著性檢驗(yàn)。馬連福（2007年）選取了在深市上市的491家公司數(shù)據(jù)為研究樣本，通過建立回歸模型，因變量為社會(huì)責(zé)任信息披露指數(shù)，自變量選取每股收益（反應(yīng)公司績效）、行業(yè)（引入虛擬變量）、主營業(yè)務(wù)收入（反應(yīng)公司規(guī)模）、獨(dú)立董事比例、二職合一，研究結(jié)果中，只有前三個(gè)通過了顯著性檢驗(yàn)，說明所屬行業(yè)、公司規(guī)模、公司財(cái)務(wù)績效是影響我國社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露的重要影響因素。高敬忠，周曉蘇（2008年）選取了1999-2006年上市的全部公司，引入社會(huì)責(zé)任履行度為因變量，自變量為每股收益、凈資產(chǎn)收益率、總資產(chǎn)增長率、主營業(yè)務(wù)收入增長率、終極控制人性質(zhì)。研究表明我國上市公司每股收益低的上市公司反而履行更多的社會(huì)責(zé)任，企業(yè)的規(guī)模與社會(huì)責(zé)任履行度之間呈現(xiàn)正的價(jià)值相關(guān)性，但與主營業(yè)務(wù)規(guī)模呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)。此外，國有企業(yè)與非國有企業(yè)在社會(huì)責(zé)任履行方面會(huì)呈現(xiàn)差異，而且國有企業(yè)履行情況更好。

在學(xué)者的研究中，我們比較容易得出如下一致的結(jié)論：在探討社會(huì)責(zé)任信息披露的影響因素中，共有的自變量是公司盈利能力、公司規(guī)模。公司的盈利能力可能選取不同的指標(biāo)，或是每股收益、市盈率，或是權(quán)益凈利率。有關(guān)公司的規(guī)模一般選取資產(chǎn)的自然對數(shù)，或者營業(yè)收入的自然對數(shù)。這兩個(gè)自變量與企業(yè)社會(huì)責(zé)任履行度呈正相關(guān)關(guān)系。不同的研究文獻(xiàn)可能再另結(jié)合其他因素來研究，如結(jié)合了終極控制人性質(zhì)來研究（如高敬忠2008），或結(jié)合行業(yè)競爭、企業(yè)競爭問題來研究（如郭嵐2016），或結(jié)合公司治理特征來研究（如馬連福2007，沈洪濤2007）。有關(guān)社會(huì)責(zé)任履行度的問題，潘妙麗（2011）年引入“每股社會(huì)貢獻(xiàn)值”來探討其與公司價(jià)值的關(guān)系，但是該指標(biāo)受到有些人的質(zhì)疑。但是履行了社會(huì)責(zé)任，對公司來說會(huì)不會(huì)產(chǎn)生幫助，比如股價(jià)會(huì)不會(huì)上升，股價(jià)與企業(yè)的營收之間有沒有存在落后期的關(guān)系，也將會(huì)是一個(gè)有趣的議題。

四、社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露的目標(biāo)

社會(huì)責(zé)任是目前全球社會(huì)責(zé)任主要強(qiáng)調(diào)的目標(biāo)，越來越多公司開始重視社會(huì)責(zé)任的履行，那社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露的目標(biāo)又具體是什么呢？

第一，企業(yè)的投資者或所有者。我們知道對于企業(yè)來說，現(xiàn)金是企業(yè)的血脈。他們提供給企業(yè)主要或者全部的運(yùn)營資金，當(dāng)然有必要了解企業(yè)社會(huì)責(zé)任的履行的情況，了解市場對于企業(yè)的反饋以及期待，以便決定是否愿意繼續(xù)出資。第二，企業(yè)的管理者。財(cái)務(wù)管理中存在非常著名的委托代理理論，現(xiàn)在的所有者有資金，但是可能沒有時(shí)間或者沒有能力來經(jīng)營管理自己的企業(yè)，就需要委托管理者來幫其實(shí)現(xiàn)對于企業(yè)的經(jīng)營管理。作為企業(yè)的管理者，有必要了解該企業(yè)社會(huì)責(zé)任的履行情況，以便調(diào)整下一步的經(jīng)營目標(biāo)。第三，政府有關(guān)部門。政府作為社會(huì)中政策的主要制定者，需要通過企業(yè)提供的社會(huì)責(zé)任信息，了解不同行業(yè)不同性質(zhì)企業(yè)社會(huì)責(zé)任的會(huì)計(jì)信息的披露情況以及履行情況，研究有關(guān)社會(huì)責(zé)任方面的制度，以更好地指引企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任。第四，企業(yè)的職工代表大會(huì)。職工代表大會(huì)代表職工的權(quán)益，可以了解企業(yè)的文化、社會(huì)責(zé)任履行情況，更好地維護(hù)職工的合法權(quán)益，如企業(yè)的工資制定政策是否合理，福利水平是否普遍滿足廣大員工的需求，工會(huì)活動(dòng)組織的活動(dòng)是否迎合人心。第五，消費(fèi)者。消費(fèi)者作為企業(yè)產(chǎn)品最終的市場買單者，消費(fèi)者的觀點(diǎn)以及心理將在一定程度上影響他們的消費(fèi)，進(jìn)而影響企業(yè)未來的戰(zhàn)略規(guī)劃。所以企業(yè)也應(yīng)該向消費(fèi)者公布相關(guān)社會(huì)責(zé)任信息，讓他們明白企業(yè)產(chǎn)品的性質(zhì)、安全性能、后續(xù)服務(wù)等。第六，社區(qū)部門。企業(yè)是否愿意為社區(qū)部門花費(fèi)時(shí)間以及精力來經(jīng)營兩者之間的關(guān)系，在一定程度上體現(xiàn)了企業(yè)的社會(huì)責(zé)任感。社區(qū)部門也可以通過社會(huì)責(zé)任信息來進(jìn)一步了解企業(yè)的文化，也可以幫助做口碑的宣傳。

［1］李正，向銳.中國企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的內(nèi)容界定、計(jì)量方法和現(xiàn)狀研究［J］.會(huì)計(jì)研究，2007（7）：3-11.

［2］陽秋林.中國社會(huì)責(zé)任會(huì)計(jì)信息披露模式的架構(gòu)［J］.當(dāng)代財(cái)經(jīng)，2005（6）：121-124.

［3］高敬忠，周曉蘇.經(jīng)營業(yè)績、終極控制人性質(zhì)與企業(yè)社會(huì)責(zé)任履行度［J］.財(cái)經(jīng)論叢，2008（6）：63-69.

［4］沈洪濤.公司特征與公司社會(huì)責(zé)任信息披露［J］.會(huì)計(jì)研究. 2007（3）：9-16.

［5］馬連福，趙穎.上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露影響因素研究［J］.證券市場導(dǎo)報(bào)，2007（3）：4-9.

［6］潘妙麗.每股社會(huì)貢獻(xiàn)值與企業(yè)價(jià)值的關(guān)系.證券市場導(dǎo)報(bào)［J］，2011（6）：29-47.

（作者單位：廈門大學(xué)嘉庚學(xué)院）